【正文】 n 2 ? 優(yōu)點(diǎn)：更加精確 ? 缺點(diǎn)：計(jì)算過程繁瑣，適于計(jì)算機(jī) ? 本量利分析基本模型 利潤 + 固定成本總額 業(yè)務(wù)量 利潤 + 固定成本總額 單價(jià) 單位變動(dòng)成本 營業(yè)收入 單價(jià) = 單位邊際貢獻(xiàn) =單價(jià) 單位變動(dòng)成本 = 邊際貢獻(xiàn)率 = = 1 – 變動(dòng)成本率 ? 若考慮所得稅，則將各式中的利潤用下面公式替代 利潤 = 邊際貢獻(xiàn)彌補(bǔ)固定成本后的 余額 即是企業(yè)或物流系統(tǒng)的利潤 凈利潤 1 所得稅稅率 x y 業(yè)務(wù)量 保本點(diǎn) 收入成本 總收入 總成本 變動(dòng)成本 固定成本 單位成本 單位變動(dòng)成本 ? 單項(xiàng)物流服務(wù)的本量利分析 ?包含：盈虧平衡分析和盈利條件下的分析 ?盈虧平衡點(diǎn) ：保本點(diǎn) ?盈虧平衡分析： 根據(jù)成本、營業(yè)收入、利潤等因素之間的函數(shù)關(guān)系，預(yù)測企業(yè)或物流系統(tǒng)在何時(shí)達(dá)到不盈不虧的狀態(tài) ?盈利條件下的本量利分析 ： ? 特定利潤要求情況下應(yīng)達(dá)到的業(yè)務(wù)量 ? 一定業(yè)務(wù)量情況下企業(yè)或物流系統(tǒng)的利潤和安全邊際情況 ? 本量利分析的應(yīng)用 ?聯(lián)系物流經(jīng)營分析， 促使系統(tǒng)降低經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn) ?結(jié)合預(yù)測技術(shù)， 進(jìn)行保本預(yù)測，確定目標(biāo)利潤實(shí)現(xiàn)的最少業(yè)務(wù)量預(yù)測 ?綜合決策，系統(tǒng)可進(jìn)行作業(yè)決策、定價(jià)決策、投資不確定性分析 ?物流全面預(yù)算、成本控制、責(zé)任會(huì)計(jì) ? 單項(xiàng)物流服務(wù)的本量利分析內(nèi)容 ?保本點(diǎn)分析 ?盈利條件下的本量利分析 ? 1）保本點(diǎn)分析 ?單項(xiàng)物流服務(wù)的保本點(diǎn)：能使物流達(dá)到保本狀態(tài)的 單項(xiàng)業(yè)務(wù)量 的總稱 ?兩種指標(biāo)： 保本點(diǎn)業(yè)務(wù)量 保本點(diǎn)營業(yè)收入 ? 例：汽車運(yùn)輸企業(yè)的運(yùn)輸業(yè)務(wù) 運(yùn)輸收入 = 運(yùn)輸成本 時(shí)處于盈虧平衡 ?保本點(diǎn)運(yùn)輸周轉(zhuǎn)量 = 固定成本總額 單位運(yùn)價(jià) (1營業(yè)稅率 )單位變動(dòng)成本 ? 例：汽車運(yùn)輸企業(yè)的運(yùn)輸業(yè)務(wù) 某運(yùn)輸公司，單位變動(dòng)成本 150元 /千噸公里，固定成本總額 20萬元，營業(yè)稅率 3%。 本月預(yù)計(jì)貨物周轉(zhuǎn)量 5000千噸公里，單位運(yùn)價(jià) 200 元 /千噸公里。 保本點(diǎn)運(yùn)輸周轉(zhuǎn)量 = = 保本點(diǎn)運(yùn)輸營業(yè)收入 = 保本點(diǎn)運(yùn)輸周轉(zhuǎn)量單位運(yùn)價(jià) = 200=909090 202300 200 （ 13% ） 150 ? 2）安全邊際和安全邊際率 安全邊際：實(shí)際的（或預(yù)計(jì)的）銷售量或銷售額與盈虧臨界點(diǎn)的銷售量或銷售額的差額。 計(jì)算公式： 安全邊際量 =實(shí)際 (或預(yù)計(jì) )業(yè)務(wù)量 保本點(diǎn)業(yè)務(wù)量 安全邊際額 =實(shí)際 (或預(yù)計(jì) )營業(yè)收入 保本點(diǎn)營業(yè)收入 安全邊際率 = = 安全邊際量 實(shí)際 (或預(yù)計(jì) )業(yè)務(wù)量 安全邊際額實(shí)際 或預(yù)計(jì) 營業(yè)收入 30 ? 接上例 ? 安全邊際量 == (千噸公里 ) ? 安全邊際額 = = (萬元 ) ? 安全邊際率 = % 物流系統(tǒng)經(jīng)營安全程度檢驗(yàn)標(biāo)準(zhǔn) 安全邊際率 10%以下 1020% 2030% 3040% 40%以上 安全程度 危險(xiǎn) 值得注意 一般安全 比較安全 非常安全 提高安全邊際率的方式： 降低單位變動(dòng)成本 降低固定成本 擴(kuò)大業(yè)務(wù)量 提高價(jià)格 ? 3） 經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn) 經(jīng)營杠桿：由于固定成本，銷售上較小幅度的變動(dòng)引起利潤上較大幅度的變動(dòng)的現(xiàn)象 量化指標(biāo)：經(jīng)營杠桿系數(shù) 利潤變動(dòng)率 營業(yè)收入變動(dòng)率 邊際貢獻(xiàn) 息稅前利潤 固定成本 +息稅前利潤 息稅前利潤 營業(yè)收入 – 變動(dòng)成本總額 營業(yè)收入 變動(dòng)成本總額 固定成本總額 經(jīng)營杠桿系數(shù) = = = = ? 接上例 ?邊際貢獻(xiàn) = (200150200 3%) 5000=220230(元 ) ?利潤 = 220230 202300=20230(元 ) ?經(jīng)營杠桿 = 220230/20230=11 ? 4）保利點(diǎn)分析 以利潤為零、系統(tǒng)不盈不虧為前提條件 保利分析，有盈利條件下的本量利分析 ? ?保利點(diǎn)的計(jì)算 在既定單價(jià)和成本水平條件下，為實(shí)現(xiàn)一定目標(biāo)利潤，要達(dá)到一定的業(yè)務(wù)量或營業(yè)收入 固定成本總額 +目標(biāo)利潤 單位價(jià)格 單位變動(dòng)成本 固定成本總額 +目標(biāo)利潤 單位邊際貢獻(xiàn) 固定成本總額 +目標(biāo)利潤 邊際貢獻(xiàn)率 保利點(diǎn)業(yè)務(wù)量 = = 保利點(diǎn)營業(yè)收入 = ?接上例，本期要實(shí)現(xiàn) 15萬元利潤 ?保利點(diǎn)業(yè)務(wù)量 = =(202300+150000)/(200200 3%150) ≈ (千噸公里 ) 固定成本總額 +目標(biāo)利潤 單位運(yùn)價(jià) (1營業(yè)稅率 )單位變動(dòng)成本 ?接上例，只能實(shí)現(xiàn) 7500千噸公里的運(yùn)輸周轉(zhuǎn)量，采取降低變動(dòng)成本的措施 ?保利點(diǎn)變動(dòng)成本的變化值 =[(200200 3%150) 7500202300150000]/7500≈ (元 /千噸公里 ) 物流系統(tǒng)的本量利分析案例 ?背景：醫(yī)藥分銷企業(yè) ?年銷售額：３０億 ?業(yè)務(wù)范圍：上海市內(nèi)及周邊醫(yī)院、藥店 ?下屬物流公司：市內(nèi)一個(gè)配送中心 ?規(guī)模擴(kuò)大，新物流中心 ?物流咨詢公司 ?可行性研究 ?財(cái)務(wù)分析 序號(hào) 項(xiàng) 目 投資（萬元） 備注 １ ２ ３ ４ ５ ６ 總計(jì) 土地使用權(quán) 土建設(shè)施 物流中心設(shè)備 計(jì)算機(jī)管理控制系統(tǒng) 公用工程建設(shè) 流動(dòng)資金投資 1050 1903 2376 607 216 500 6652