【正文】 稱(chēng)“管廊平臺(tái)公司”）作為政府方股東，與社會(huì)資本共同出資組建PPP項(xiàng)目公司。市住建委與項(xiàng)目公司簽署PPP項(xiàng)目合同，授權(quán)其在項(xiàng)目合作期內(nèi)負(fù)責(zé)地下綜合管廊投融資、建設(shè)及運(yùn)營(yíng)。合作期滿后，項(xiàng)目公司將項(xiàng)目資產(chǎn)無(wú)償移交給長(zhǎng)沙市政府指定的機(jī)構(gòu)。（說(shuō)明：上述項(xiàng)目運(yùn)作方式僅針對(duì)河?xùn)|片區(qū)管廊項(xiàng)目；對(duì)于河西片區(qū)的管廊項(xiàng)目，可參照河?xùn)|片區(qū)的項(xiàng)目運(yùn)作方式進(jìn)行，最終以湘江新區(qū)管委會(huì)確認(rèn)的模式為準(zhǔn)，下同）圖1 長(zhǎng)沙市地下綜合管廊PPP項(xiàng)目結(jié)構(gòu)圖（二）項(xiàng)目公司組建方案鑒于長(zhǎng)沙市納入未來(lái)三年綜合管廊規(guī)劃的項(xiàng)目投資額大、工程任務(wù)繁重、試點(diǎn)任務(wù)考核嚴(yán)格，為了分散項(xiàng)目投資、建設(shè)、管理風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)引入競(jìng)爭(zhēng)機(jī)制，按照“分區(qū)域、分進(jìn)度”的原則，按河?xùn)|、河西兩個(gè)片區(qū)的管廊項(xiàng)目進(jìn)行劃分，并根據(jù)項(xiàng)目條件的成熟情況，分期分批組織招商，成立2個(gè)PPP項(xiàng)目公司。納入第一批PPP招商的管廊項(xiàng)目納入第一批PPP招商的管廊項(xiàng)目包括高鐵新城區(qū)域內(nèi)的11條管廊工程以及湘府路管廊工程(含控制中心)，擬根據(jù)各管廊的工期緊急程度分別采取不同的具體操作模式：（1）高鐵新城區(qū)域內(nèi)作為長(zhǎng)沙國(guó)際會(huì)展中心的配套工程的7段管廊（預(yù)計(jì)該部分工程建安費(fèi)約為12億元），工期緊迫，擬由管廊對(duì)應(yīng)的道路業(yè)主單位組織完成上述管廊的土建工程施工，并計(jì)劃采用以下兩個(gè)方案之一納入本PPP項(xiàng)目實(shí)施范圍：方案一（采用TOT模式，即：轉(zhuǎn)讓運(yùn)營(yíng)移交）：道路業(yè)主單位完成上述管廊的土建工程施工后，將形成的管廊資產(chǎn)通過(guò)協(xié)議轉(zhuǎn)讓程序轉(zhuǎn)讓給河?xùn)|片區(qū)PPP項(xiàng)目公司，項(xiàng)目公司向道路業(yè)主單位支付資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓價(jià)款，上述管廊的土建工程投資一并納入PPP項(xiàng)目建設(shè)總投資，后續(xù)由PPP項(xiàng)目公司負(fù)責(zé)管廊內(nèi)部的設(shè)備安裝、調(diào)試以及運(yùn)營(yíng)和維護(hù)工作，PPP合作期限屆滿后，項(xiàng)目公司將該部分管廊資產(chǎn)移交給管廊平臺(tái)公司或政府指定的機(jī)構(gòu)。方案二（采用LOT模式，即：租賃運(yùn)營(yíng)移交）：道路業(yè)主單位完成上述管廊的土建工程施工后，將形成的管廊資產(chǎn)無(wú)償劃轉(zhuǎn)到管廊平臺(tái)公司名下，管廊平臺(tái)公司再委托河?xùn)|片區(qū)PPP 項(xiàng)目公司進(jìn)行管廊內(nèi)部的設(shè)備安裝和調(diào)試，并通過(guò)租賃方式將該部分管廊交項(xiàng)目公司負(fù)責(zé)運(yùn)營(yíng)期內(nèi)的運(yùn)營(yíng)和維護(hù)工作。此種方案下，此7段管廊在政府方與項(xiàng)目公司之間并不涉及資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓?zhuān)瘦^方案一可以節(jié)省因資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓導(dǎo)致的各種稅費(fèi)，但缺點(diǎn)是該部分管廊的建設(shè)投資將不會(huì)納入PPP項(xiàng)目建設(shè)總投資，而需由政府方承擔(dān)。（2）對(duì)于高鐵新城區(qū)域內(nèi)的其余管廊以及湘府西路管廊工程(含控制中心)，由河?xùn)|片區(qū)PPP項(xiàng)目公司自行組織土建工程施工、設(shè)備安裝及調(diào)試。管廊建成后PPP項(xiàng)目公司負(fù)責(zé)該部分管廊的運(yùn)營(yíng)和維護(hù)工作，PPP合作期限屆滿后，項(xiàng)目公司將該部分管廊資產(chǎn)移交給管廊平臺(tái)公司或政府指定的機(jī)構(gòu)。 納入第二批PPP招商的管廊項(xiàng)目納入第二批PPP招商的管廊項(xiàng)目包括梅溪湖國(guó)際新城區(qū)域內(nèi)的所有管廊項(xiàng)目（含控制中心）。鑒于梅溪湖國(guó)際新城區(qū)域內(nèi)的地下管廊項(xiàng)目和梅溪湖國(guó)際新城二期市政道路橋梁工程同步實(shí)施，為確保地下管廊項(xiàng)目和市政路橋工程實(shí)施主體的統(tǒng)一性和連貫性，根據(jù)湘江新區(qū)管委會(huì)意見(jiàn)，建議其實(shí)施機(jī)構(gòu)和出資機(jī)構(gòu)與長(zhǎng)沙市河?xùn)|片區(qū)獨(dú)立分開(kāi)，由湘江新區(qū)管委會(huì)書(shū)面授權(quán)梅溪湖投資（長(zhǎng)沙）有限公司為梅溪湖國(guó)際新城二期綜合管廊項(xiàng)目的實(shí)施主體，同時(shí)將設(shè)計(jì)綜合管廊的道路、橋梁捆綁打包，作為一個(gè)PPP項(xiàng)目包，并明確梅溪湖投資（長(zhǎng)沙）有限公司為政府出資代表方。此外，鑒于目前梅溪湖國(guó)際新城2015年需先行啟動(dòng)2條綜合管廊的建設(shè)，對(duì)于先建綜合管廊將參照TOT或LOT的模式納入河西區(qū)綜合管廊PPP項(xiàng)目實(shí)施范圍中。（三）項(xiàng)目公司股權(quán)結(jié)構(gòu)長(zhǎng)沙市綜合管廊平臺(tái)公司作為政府方代表，按長(zhǎng)沙市章程管理、負(fù)責(zé)人管理、法人治理、業(yè)績(jī)考核、薪酬管理、預(yù)算管理、股權(quán)管理等國(guó)資監(jiān)管相關(guān)制度體系的要求依法履職，與社會(huì)資本共同出資設(shè)立PPP項(xiàng)目公司，即政府方股東與社會(huì)資本在項(xiàng)目公司中共同持股，其中政府方股東持股34%、社會(huì)資本持股66%。社會(huì)資本與政府方股東分別按各自的股權(quán)比例享有項(xiàng)目公司的收益分紅（另一方案為政府方股東不參與項(xiàng)目公司收益分紅，從而減少政府對(duì)于本項(xiàng)目的補(bǔ)貼投入）。（四）項(xiàng)目公司融資安排本項(xiàng)目的資本金為項(xiàng)目總投資的30%，由政府方股東及社會(huì)股東參照股權(quán)比例分別出資，其余資金通過(guò)開(kāi)發(fā)性銀行貸款等債務(wù)資金籌集。如果項(xiàng)目在運(yùn)營(yíng)期具有穩(wěn)定的現(xiàn)金流入，項(xiàng)目公司可采用收費(fèi)權(quán)質(zhì)押和資產(chǎn)抵押的方式（在必要條件下，社會(huì)資本為項(xiàng)目融資提供股東擔(dān)保）獲得債務(wù)資金。在修訂后的《公司法》立法理念下，項(xiàng)目公司(SPV)的注冊(cè)資本金可以根據(jù)綜合管廊項(xiàng)目的建設(shè)進(jìn)度，分期分批到位。（五）回報(bào)機(jī)制本項(xiàng)目屬于投資較大、公益屬性較強(qiáng)、使用者付費(fèi)相對(duì)不足的準(zhǔn)經(jīng)營(yíng)性項(xiàng)目，因此項(xiàng)目回報(bào)機(jī)制屬于“使用者付費(fèi)+可行性缺口補(bǔ)貼”方式。本項(xiàng)目的使用者付費(fèi)為各入廊管線單位所支付的入廊費(fèi)和管廊運(yùn)維費(fèi)，對(duì)于使用者付費(fèi)不足以覆蓋項(xiàng)目的建設(shè)、運(yùn)營(yíng)成本及社會(huì)資本合理收益的差額部分，由政府方按照PPP項(xiàng)目合同約定給予項(xiàng)目公司財(cái)政補(bǔ)貼。（六）服務(wù)內(nèi)容約定市住建委與項(xiàng)目公司簽訂《長(zhǎng)沙綜合管廊PPP項(xiàng)目合同》約定項(xiàng)目公司以下服務(wù)內(nèi)容：在建設(shè)期，項(xiàng)目公司負(fù)責(zé)招商范圍內(nèi)綜合管廊的投融資及建設(shè)；在運(yùn)營(yíng)期，項(xiàng)目公司負(fù)責(zé)運(yùn)營(yíng)和維護(hù)招商范圍內(nèi)管廊項(xiàng)目設(shè)施，并通過(guò)收取管廊服務(wù)費(fèi)以及政府補(bǔ)貼等方式取得收入用于支付經(jīng)營(yíng)成本、歸還債務(wù)本息并獲取投資回報(bào)；在運(yùn)營(yíng)期期滿后，將管廊項(xiàng)目設(shè)施完好無(wú)償移交給市住建委或其指定機(jī)構(gòu)。（七）PPP相關(guān)工作組織市住建委開(kāi)展項(xiàng)目有關(guān)工作，包括但不限于：研究編制實(shí)施方案及PPP協(xié)議、辦理相關(guān)行政審批手續(xù)、招商具體準(zhǔn)備工作等，委托第三方開(kāi)展相關(guān)工作，所發(fā)生的費(fèi)用列入項(xiàng)目總投資。根據(jù)《招標(biāo)投標(biāo)法實(shí)施條例》等的相關(guān)規(guī)定，已通過(guò)招標(biāo)方式選定的特許經(jīng)營(yíng)項(xiàng)目投資人依法能夠自行建設(shè)的，可以不再進(jìn)行二次招標(biāo)。為了增強(qiáng)對(duì)社會(huì)資本的吸引力，本項(xiàng)目的施工單位原則上按“一次招標(biāo)”確定，即具有相應(yīng)的施工資質(zhì)以及建設(shè)、管理經(jīng)驗(yàn)的中選社會(huì)資本可以直接承接本項(xiàng)目的施工業(yè)務(wù)。項(xiàng)目投融資、設(shè)計(jì)、建設(shè)和運(yùn)營(yíng)的全過(guò)程期間，由市住建委負(fù)責(zé)項(xiàng)目具體實(shí)施和監(jiān)督管理；市發(fā)改委、財(cái)政、規(guī)劃、國(guó)土、價(jià)格、環(huán)保、審計(jì)、檢查等相關(guān)行政部門(mén)在各自職責(zé)范圍內(nèi)依法履行審批、監(jiān)督管理職責(zé)。（八）道路和管廊工程界面劃分 PPP項(xiàng)目公司負(fù)責(zé)的工程內(nèi)容包括管廊基礎(chǔ)處理、管廊主體的構(gòu)造工程、管廊設(shè)備的安裝及其調(diào)試，而管廊兩側(cè)的土石方開(kāi)挖及回填由道路施工單位施工。土石方開(kāi)挖及回填的工程投資納入道路工程投資范圍。（九）合同體系安排根據(jù)長(zhǎng)沙綜合管廊PPP項(xiàng)目的特點(diǎn)和需求，本項(xiàng)目將視實(shí)際情況采用以下各類(lèi)協(xié)議組成合同體系：市住建委通過(guò)公開(kāi)招標(biāo)方式選定社會(huì)資本后，管廊平臺(tái)公司與社會(huì)資本簽訂《合資協(xié)議》，共同出資成立PPP項(xiàng)目公司。長(zhǎng)沙市政府授權(quán)市住建局與PPP項(xiàng)目公司簽訂《PPP項(xiàng)目合同》，授予PPP項(xiàng)目公司在項(xiàng)目合作期間負(fù)責(zé)建設(shè)、運(yùn)營(yíng)以及維護(hù)綜合管廊設(shè)施的獨(dú)家經(jīng)營(yíng)權(quán)；在運(yùn)營(yíng)期結(jié)束后，將該項(xiàng)目資產(chǎn)無(wú)償移交給政府或政府指定機(jī)構(gòu)。項(xiàng)目公司可根據(jù)PPP項(xiàng)目合同以及相關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定，將部分或全部設(shè)計(jì)、采購(gòu)、建設(shè)工作委托給工程承包商，簽訂工程承包合同。項(xiàng)目公司可以與單一承包商簽訂總承包合同，也可以分別與不同承包商簽訂設(shè)計(jì)、采購(gòu)、施工合同。項(xiàng)目公司可根據(jù)PPP項(xiàng)目合同以及相關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定，將本項(xiàng)目的運(yùn)營(yíng)和維護(hù)事務(wù)外包給有經(jīng)驗(yàn)的專(zhuān)業(yè)運(yùn)營(yíng)商，并與其簽訂運(yùn)營(yíng)服務(wù)合同。市住建委與入廊管線單位簽訂《入廊協(xié)議》，約定管線入廊以及費(fèi)用收取等相關(guān)權(quán)利義務(wù)。PPP項(xiàng)目公司可根據(jù)PPP項(xiàng)目合同與融資方簽訂融資合同，籌措本項(xiàng)目所需的資金。融資合同可能包括項(xiàng)目公司與融資方簽訂的項(xiàng)目貸款合同、擔(dān)保人就項(xiàng)目貸款與融資方簽訂的擔(dān)保合同、政府與融資方和項(xiàng)目公司簽訂的直接介入?yún)f(xié)議等。PPP項(xiàng)目公司應(yīng)根據(jù)PPP項(xiàng)目合同的約定，與保險(xiǎn)公司簽訂保險(xiǎn)合同，對(duì)項(xiàng)目融資、建設(shè)、運(yùn)營(yíng)等不同階段的不同類(lèi)型的風(fēng)險(xiǎn)分別進(jìn)行投保。上述一系列協(xié)議共同組成的合同體系，明確了參與本項(xiàng)目各主體之間的權(quán)利義務(wù)，保證了各主體合理利益，有效分配項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)，保證項(xiàng)目的順利運(yùn)行。四 、項(xiàng)目產(chǎn)出分析（一）主要邊界條件服務(wù)內(nèi)容范圍本次服務(wù)內(nèi)容范圍包括納入長(zhǎng)沙市20152017年三年規(guī)劃的所有管廊項(xiàng)目。對(duì)于技術(shù)條件尚不明確的管廊項(xiàng)目，建議加快前期工作進(jìn)度，盡快完成可研及初步設(shè)計(jì)編制，以作為項(xiàng)目采購(gòu)的依據(jù)。如果時(shí)間不允許，可以選擇在采購(gòu)時(shí)同步確定項(xiàng)目的投資主體，明確項(xiàng)目的主要原則和條件。項(xiàng)目合作期（方案二選一）方案一（試點(diǎn)申報(bào)方案）：依據(jù)本項(xiàng)目的建設(shè)特點(diǎn)，同時(shí)為了進(jìn)一步降低投標(biāo)報(bào)價(jià)水平，建議項(xiàng)目運(yùn)營(yíng)期為20年，自PPP項(xiàng)目合同生效日第三個(gè)周年之日起算，至PPP項(xiàng)目合同生效日第二十個(gè)周年之日結(jié)束。方案二：依據(jù)本項(xiàng)目的建設(shè)特點(diǎn)，同時(shí)為了降低政府每年的財(cái)政補(bǔ)貼支出負(fù)擔(dān)，建議項(xiàng)目運(yùn)營(yíng)期為30年，自PPP項(xiàng)目合同生效日第三個(gè)周年之日起算，至PPP項(xiàng)目合同生效日第三十個(gè)周年之日結(jié)束。項(xiàng)目投資情況。根據(jù)長(zhǎng)沙市20152017年管廊工作計(jì)劃，加總后得到各年的總投資性支出。測(cè)算入廊費(fèi)及管廊運(yùn)營(yíng)維護(hù)費(fèi)收入（1）測(cè)算基本入廊費(fèi)=入廊管線的每公里直埋成本鋪設(shè)長(zhǎng)度（按照管廊里程來(lái)考慮鋪設(shè)長(zhǎng)度）；測(cè)算管廊運(yùn)維費(fèi)的分?jǐn)偙壤?某管線空間體積247。該管線所在管廊所有管線的體積之和；管廊使用分?jǐn)偟秸麄€(gè)運(yùn)營(yíng)期內(nèi)分年度支付，同時(shí)支付8%的資金成本；運(yùn)維費(fèi)采取運(yùn)營(yíng)期間按年度收費(fèi)方式。（2）綜合管廊運(yùn)維費(fèi)用組成：人員費(fèi)管理費(fèi)用、養(yǎng)護(hù)費(fèi)用、專(zhuān)業(yè)檢測(cè)費(fèi)用、應(yīng)急處置費(fèi)用（或不可預(yù)見(jiàn)費(fèi)）、相關(guān)稅費(fèi)等?；谀壳暗脑O(shè)計(jì)資料和文件，經(jīng)測(cè)算，長(zhǎng)沙市地下綜合管廊平均每公里運(yùn)營(yíng)成本約為75萬(wàn)元/年。本實(shí)施方案中測(cè)算的各項(xiàng)數(shù)據(jù)僅作為招商的參考值，最終的入廊費(fèi)及運(yùn)維費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)經(jīng)過(guò)長(zhǎng)沙市物價(jià)主管部門(mén)確定。前期工作費(fèi)用承擔(dān)項(xiàng)目的可研、測(cè)繪勘察、初步設(shè)計(jì)、施工圖設(shè)計(jì)、項(xiàng)目采購(gòu)以及相關(guān)咨詢等全部前期工作費(fèi)用由項(xiàng)目公司承擔(dān)。征地拆遷費(fèi)用由政府方承擔(dān)。招標(biāo)文件中，將明確各項(xiàng)前期費(fèi)用的支付方式和要求，原則上政府方或相關(guān)實(shí)施主體已經(jīng)支付或急需支付的前期費(fèi)用，由社會(huì)資本在簽訂PPP項(xiàng)目合同后立即支付給各相關(guān)方。土地使用權(quán)和資產(chǎn)所有權(quán)（1）、本項(xiàng)目應(yīng)當(dāng)取得地下建設(shè)用地使用權(quán)，市城鄉(xiāng)規(guī)劃局、國(guó)土資源局、住建委分別負(fù)責(zé)本項(xiàng)目占用土地的規(guī)劃審批、用地審批、建設(shè)工程規(guī)劃審批及管理工作。（2）、為明晰資產(chǎn)權(quán)屬、滿足項(xiàng)目公司融資需要，本項(xiàng)目地下空間及附屬設(shè)施的建設(shè)用地由長(zhǎng)沙市人民政府采用劃撥方式供應(yīng)至項(xiàng)目公司名下，并由市國(guó)土資源局根據(jù)建設(shè)進(jìn)度辦理土地權(quán)證。未經(jīng)法定程序批準(zhǔn)，社會(huì)資本及項(xiàng)目公司不得擅自改變項(xiàng)目用地使用權(quán)用途。（3）、除PPP項(xiàng)目合同及入廊協(xié)議另有約定除外，項(xiàng)目投資、建設(shè)所形成的項(xiàng)目資產(chǎn)所有權(quán)原則上由項(xiàng)目公司享有。因本項(xiàng)目屬于市政公益性質(zhì)，重大資產(chǎn)及固定資產(chǎn)的處置、抵押等必須事先經(jīng)項(xiàng)目實(shí)施機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)方可實(shí)施。內(nèi)部收益率社會(huì)資本通過(guò)入廊費(fèi)、管廊運(yùn)維費(fèi)收入以及政府財(cái)政補(bǔ)貼等收回投資成本并獲得合理投資收益。本實(shí)施方案按照社會(huì)資本自有資金內(nèi)部收益率8%對(duì)入廊費(fèi)收入、運(yùn)維費(fèi)收入及可行性缺口補(bǔ)貼進(jìn)行測(cè)算，供政府方?jīng)Q策和選擇社會(huì)資本時(shí)參考。其它測(cè)算條件（1）項(xiàng)目總投資（補(bǔ)貼基數(shù)）取初步設(shè)計(jì)概算批復(fù)值下浮一定比例作為項(xiàng)目的補(bǔ)貼基數(shù)；（2）管廊入廊費(fèi)及運(yùn)營(yíng)維護(hù)費(fèi)收入?yún)⒄崭鞴芫€單位的入廊情況以及管廊收費(fèi)的定價(jià)情況的預(yù)測(cè)數(shù)據(jù)；（3）項(xiàng)目公司按法律、法規(guī)、國(guó)家及地方現(xiàn)行政策繳納相關(guān)稅費(fèi)，包括營(yíng)