【正文】 、投資日期、投資收益與風(fēng)險(xiǎn)的分擔(dān)等；（三） 公司財(cái)務(wù)部負(fù)責(zé)監(jiān)督所籌集資金的到位和實(shí)物資產(chǎn)的評(píng)估工作，并請具有證券業(yè)資格的會(huì)計(jì)師事務(wù)所辦理驗(yàn)資手續(xù)，公司據(jù)以向投資者簽發(fā)出資報(bào)告；（四） 公司財(cái)務(wù)部在收到投資款后及時(shí)建立股東名冊；（五） 公司企業(yè)發(fā)展部負(fù)責(zé)辦理工商變更登記手續(xù)、企業(yè)章程修改手續(xù)。第八條 公司籌集的資本金，在生產(chǎn)經(jīng)營期間內(nèi)，除投資者依法轉(zhuǎn)讓外，不得以任何方式抽走。第十一條 公司短期借款籌資程序：（一） 財(cái)務(wù)部根據(jù)財(cái)務(wù)預(yù)算和預(yù)測確定公司短期內(nèi)所需資金，編制籌資計(jì)劃表；（二） 按照籌資規(guī)模大小，分別由財(cái)務(wù)總監(jiān)、總經(jīng)理和董事會(huì)、股東會(huì)審批籌資計(jì)劃；（三） 財(cái)務(wù)部負(fù)責(zé)簽定借款合同并監(jiān)督資金的到位和使用，借款合同內(nèi)容包括借款人、借款金額、利息率、借款期限、利息及本金的償還方式、違約責(zé)任等。第十二條 財(cái)務(wù)部在短期借款到位當(dāng)日按照借款類別在短期籌資登記簿中登記。第十四條 財(cái)務(wù)部及時(shí)計(jì)提和支付借款利息。第十六條 長期債務(wù)資本籌資包括長期借款、長期應(yīng)付款等方式。第十八條 財(cái)務(wù)總監(jiān)、總經(jīng)理和董事會(huì)、股東大會(huì)依其職權(quán)范圍審批該項(xiàng)長期借款計(jì)劃。第二十條 長期借款利息的處理按照公司會(huì)計(jì)制度執(zhí)行。第二十二條 長期應(yīng)付款由財(cái)務(wù)部統(tǒng)一辦理。公司籌資風(fēng)險(xiǎn)的評(píng)價(jià)原則：（一） 以固定資產(chǎn)投資和流動(dòng)資金的需要決定籌資的時(shí)機(jī)、規(guī)模和組合。第二十四條 籌資成本是決定公司籌資效益的決定性因素，對于選擇評(píng)價(jià)籌資方式有重要意義。第二十五條 籌資風(fēng)險(xiǎn)的評(píng)價(jià)方法采用財(cái)務(wù)杠桿系數(shù)法，財(cái)務(wù)杠桿系數(shù)越大，公司籌資風(fēng)險(xiǎn)也越大。第二十六條 公司財(cái)務(wù)部依據(jù)公司經(jīng)營狀況、現(xiàn)金流量等因素合理安排借款的償還期和歸還借款的資金來源。第二十八條 本制度自頒布之日起施行。加權(quán)平均資本成本是公司全部長期資金的總成本。1． 長期借款成本長期借款成本=長期借款年利息*（1所得稅率）/[借款本金*（1籌資費(fèi)用率）]2． 普通股成本普通股成本=預(yù)期年股利額/[普通股市價(jià)*（1普通股籌資費(fèi)用率）]+股利年增長率3． 全部長期資金的總成本——加權(quán)平均資本成本式中：KW——加權(quán)平均資本成本；Kj——第j種個(gè)別資本成本；Wj——第j種個(gè)別資本占全部資本的比重（權(quán)數(shù)）。附件三、籌資成本分析表項(xiàng)目年年年差量權(quán)益籌資負(fù)債籌資籌資總額息稅前利潤 減：利息稅前利潤 減：所得稅稅后利潤提取盈余公積本年可分配利潤本年股本利潤率本年負(fù)債籌資成本率附件四、籌資風(fēng)險(xiǎn)變動(dòng)分析表項(xiàng)目年年差異（比重）年初數(shù)期末數(shù)平均數(shù)比重年初數(shù)期末數(shù)平均數(shù)比重比重差幅度流動(dòng)負(fù)債長期負(fù)債負(fù)債合計(jì)所有者權(quán)益籌資總額注：表中平均數(shù)還可以采用按月、季平均的方式計(jì)算以便更精確。第二條 公司不得為本公司的股東、股東的控股子公司、股東的附屬企業(yè)或者個(gè)人債務(wù)提供擔(dān)保。（一） 對外提供的擔(dān)保必須給公司帶來重大利益，或不提供擔(dān)保必然給公司帶來重大損失，且?guī)淼睦婊驌p失明顯大于相關(guān)擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)損失的；（二） 與被擔(dān)保單位存在相互擔(dān)保協(xié)議，且相互擔(dān)保規(guī)模相當(dāng)；（三） 杜絕人情擔(dān)保。即要求被擔(dān)保單位提供可靠的反擔(dān)保，或提供可執(zhí)行的抵押或質(zhì)押，使擔(dān)保發(fā)生損失時(shí)可以得到補(bǔ)償。必須索取被擔(dān)保單位的營業(yè)執(zhí)照、經(jīng)審計(jì)的近期財(cái)務(wù)報(bào)告等基礎(chǔ)資料；必須掌握擔(dān)保項(xiàng)目的資金使用計(jì)劃或項(xiàng)目資料；必須對被投資單位的資信情況、還款能力嚴(yán)格審查，對各種風(fēng)險(xiǎn)充分預(yù)計(jì)，并提出是否提供擔(dān)保的建議。第七條 對外擔(dān)保的授權(quán)審批權(quán)限。（二） 單筆擔(dān)保金額在200萬元以下（含200萬元）、年度累計(jì)金額500萬元以下（含500萬元）的對外擔(dān)保項(xiàng)目由董事會(huì)審批。第八條 對外擔(dān)保有效期內(nèi)，有關(guān)責(zé)任部門必須對有關(guān)擔(dān)保事項(xiàng)嚴(yán)格監(jiān)控，對風(fēng)險(xiǎn)情況及時(shí)預(yù)警，并采取有效措施，避免或減少損失。第十條 本制度由公司財(cái)務(wù)部擬定，報(bào)董事會(huì)批準(zhǔn)后執(zhí)行，其解釋權(quán)、修改權(quán)歸公司財(cái)務(wù)部。對外投資管理制度第一章 總則第一條 為加強(qiáng)公司投資管理，規(guī)范公司投資行為，提高資金運(yùn)作效率，保證資金運(yùn)營的安全性、收益性，依據(jù)國家有關(guān)財(cái)經(jīng)法規(guī)規(guī)定，并結(jié)合公司具體情況制定本制度。第三條 本制度所指的對外投資指將貨幣資金以及經(jīng)資產(chǎn)評(píng)估后的房屋、機(jī)器、設(shè)備、物資等實(shí)物，以及專利權(quán)、商標(biāo)權(quán)、土地使用權(quán)等無形資產(chǎn)作價(jià)出資，進(jìn)行各種形式的投資活動(dòng)。第五條 投資的原則（一） 必須遵守國家法律、法規(guī)，符合國家產(chǎn)業(yè)政策；（二） 必須符合公司的發(fā)展戰(zhàn)略；（三） 必須規(guī)模適度，量力而行，不能影響公司主營業(yè)務(wù)的發(fā)展；（四） 必須堅(jiān)持效益原則，原則上長期投資收益率不應(yīng)低于公司的凈資產(chǎn)收益率。（二） 長期投資一般包括：1. 出資與公司外部企業(yè)及其他經(jīng)濟(jì)組織成立合資或合作制法人實(shí)體；2. 與境外公司、企業(yè)和其他經(jīng)濟(jì)組織開辦合資、合作項(xiàng)目；3. 以參股的形式參與其他法人實(shí)體的生產(chǎn)經(jīng)營。第二章 對外投資管理機(jī)構(gòu)第八條 投資業(yè)務(wù)的職務(wù)分離（一） 投資計(jì)劃編制人員與審批人員分離。（三） 證券保管人員與會(huì)計(jì)記錄人員分離。（五） 負(fù)責(zé)利息或股利計(jì)算及會(huì)計(jì)記錄的人員應(yīng)同支付利息或股利的人員分離，并盡可能由獨(dú)立的金融機(jī)構(gòu)代理支付。（二） 公司短期投資賬面余額在100萬元以下（不含100萬元）的，由總經(jīng)理審批；短期投資賬面余額在100萬元以上（含100萬元）的，由董事會(huì)審批；公司短期投資賬面余額原則上不應(yīng)超過500萬元。（三） 分公司不得進(jìn)行對外投資，各分公司現(xiàn)有的對外投資，全部轉(zhuǎn)移到公司進(jìn)行統(tǒng)一管理。第十一條 公司財(cái)務(wù)部負(fù)責(zé)投資效益評(píng)估、經(jīng)濟(jì)可行性分析、資金籌措、辦理出資手續(xù)以及對外投資資產(chǎn)評(píng)估結(jié)果的確認(rèn)等。第十三條 公司法律顧問、審計(jì)部門負(fù)責(zé)對項(xiàng)目的事前效益審計(jì)、協(xié)議、合同、章程的法律主審。第十五條 公司財(cái)務(wù)部按照短期證券類別、數(shù)量、單價(jià)、應(yīng)計(jì)利息、購進(jìn)日期等項(xiàng)目及時(shí)登記該項(xiàng)投資；第十六條 公司建立嚴(yán)格的證券保管制度，至少由兩名以上人員共同控制，不得一人單獨(dú)接觸有價(jià)證券，證券的存入和取出必須詳細(xì)記錄在證券登記簿內(nèi)，并由在場的經(jīng)手人員簽名。第十八條 公司財(cái)務(wù)部負(fù)責(zé)定期組織有價(jià)證券的盤點(diǎn)（詳見財(cái)物盤點(diǎn)制度）。第二十條 公司財(cái)務(wù)部應(yīng)將投資收到的利息、股利及時(shí)入帳。第四章 長期投資管理第二十二條 公司對外長期投資按投資項(xiàng)目的性質(zhì)分為新項(xiàng)目和已有項(xiàng)目增資。（二） 已有項(xiàng)目增資是指原有的投資項(xiàng)目根據(jù)經(jīng)營的需要，需在原批投資額的基礎(chǔ)上增加投資的活動(dòng)。第二十四條 對外長期投資項(xiàng)目一經(jīng)批準(zhǔn)，一律不得隨意增加投資，如確需增資，必須重報(bào)投資意向書和可行性研究報(bào)告。第二十六條 對外長期投資項(xiàng)目必須編制投資意向書（立項(xiàng)報(bào)告）。第二十七條 投資意向書（立項(xiàng)報(bào)告）報(bào)公司批準(zhǔn)后，企業(yè)發(fā)展部應(yīng)負(fù)責(zé)編制或委托專業(yè)設(shè)計(jì)研究機(jī)構(gòu)編制可行性研究報(bào)告。（二） 市場預(yù)測和項(xiàng)目投資規(guī)模：1. 國內(nèi)外市場需求預(yù)測；2. 國內(nèi)現(xiàn)有類似企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營情況的統(tǒng)計(jì)；3. 項(xiàng)目進(jìn)入市場的生產(chǎn)經(jīng)營條件及經(jīng)銷渠道；4. 項(xiàng)目進(jìn)入市場的競爭能力及前景分析。（四） 項(xiàng)目的財(cái)務(wù)分析：1. 項(xiàng)目前期開辦費(fèi)以及建設(shè)期間各年的經(jīng)營性支出；2. 項(xiàng)目運(yùn)營后各年的收入、成本、利潤、稅金測算。第二十八條 項(xiàng)目可行性研究報(bào)告報(bào)公司批準(zhǔn)后，財(cái)務(wù)部協(xié)同對外投資部門編制項(xiàng)目合作協(xié)議書（合同）。項(xiàng)目合作協(xié)議書（合同）由公司法人代表簽字生效或由公司法人代表授權(quán)委托代理人簽字生效。第三十條 長期投資的財(cái)務(wù)管理對外投資的財(cái)務(wù)管理由公司財(cái)務(wù)部負(fù)責(zé)，財(cái)務(wù)部根據(jù)分析和管理的需要，取得被投資單位的財(cái)務(wù)報(bào)告，以便對被投資單位的財(cái)務(wù)狀況和投資回報(bào)狀況進(jìn)行分析，維護(hù)公司權(quán)益，確保公司利益不受損害。（二） 出現(xiàn)或發(fā)生下列情況之一時(shí)，可以轉(zhuǎn)讓對外長期投資：1. 投資項(xiàng)目已經(jīng)明顯有悖于公司經(jīng)營方向的；2. 投資項(xiàng)目出現(xiàn)連續(xù)虧損且扭虧無望沒有市場前景的；3. 由于自身經(jīng)營資金不足急需補(bǔ)充資金時(shí)；4. 公司認(rèn)為有必要的其他情形。（四） 對外長期投資收回和轉(zhuǎn)讓時(shí)，相關(guān)責(zé)任人員應(yīng)作好投資收回和轉(zhuǎn)讓中的資產(chǎn)評(píng)估等項(xiàng)工作，防止公司資產(chǎn)流失。第三十三條 本制度自頒布之日起施行。第二條 資產(chǎn)安全責(zé)任制：總經(jīng)理對公司所有資產(chǎn)的安全完整負(fù)責(zé)，副總經(jīng)理、各分公司經(jīng)理對分管的資產(chǎn)的安全完整負(fù)責(zé)。第二章 職責(zé)第四條 分公司、項(xiàng)目部職責(zé)（一） 加強(qiáng)對應(yīng)收賬款和其他應(yīng)收款的管理，減少老賬呆賬。（二） 及時(shí)與倉庫核對存貨明細(xì)賬，定期盤庫，保證所有存貨賬實(shí)相符。（三） 每月同固定資產(chǎn)管理部門核對的固定資產(chǎn)的狀況，保證賬實(shí)相符，并將異常情況及時(shí)報(bào)公司財(cái)務(wù)部。（二） 每月對公司在建工程與長、短期投資項(xiàng)目的進(jìn)展情況進(jìn)行檢查，對公司專有知識(shí)產(chǎn)權(quán)的技術(shù)發(fā)展動(dòng)態(tài)予以密切關(guān)注。（四） 初步制定資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的計(jì)提方法與內(nèi)部控制方案，提交董事會(huì)批準(zhǔn)。第六條 公司總經(jīng)理職責(zé)（一） 向董事會(huì)提交資產(chǎn)損失報(bào)告。第七條 董事會(huì)職責(zé)（一） 對總經(jīng)理提交的各項(xiàng)資產(chǎn)減值報(bào)告做出專門決議。第八條 監(jiān)事會(huì)職責(zé)（一） 切實(shí)履行監(jiān)督職能，對董事會(huì)決議提出專門意見，并形成決議。第三章 管理程序第九條 資產(chǎn)減值準(zhǔn)備與損失處理程序（一） 公司財(cái)務(wù)部在核實(shí)各種資料的基礎(chǔ)上，草擬資產(chǎn)減值的處理方法。（三） 董事會(huì)對資產(chǎn)減值報(bào)告做出決議。第十條 資產(chǎn)減值準(zhǔn)備每個(gè)會(huì)計(jì)年度中期和年度終了，公司財(cái)務(wù)部應(yīng)組織相關(guān)部門及各分公司、項(xiàng)目部對各項(xiàng)資產(chǎn)進(jìn)行詳查，以確定資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的數(shù)額。第十一條 資產(chǎn)損失核銷的權(quán)限劃分公司對已提取減值準(zhǔn)備的資產(chǎn)應(yīng)查明原因，追究責(zé)任。管理層對資產(chǎn)損失核銷的管理權(quán)限如下：核銷凈損失在50萬元（含50萬元）以下，報(bào)總經(jīng)理審批；核銷凈損失在50—100萬元（含100萬元）以下，報(bào)董事會(huì)審批；核銷凈損失在100萬元以上，報(bào)股東大會(huì)審批。若因?qū)嶋H情況發(fā)生變動(dòng)而確需更改的，需按上述程序重新辦理第四章 應(yīng)收款項(xiàng)第十三條 應(yīng)收款項(xiàng)管理（一） 公司市場開發(fā)中心、生產(chǎn)經(jīng)營部、分公司、項(xiàng)目部和財(cái)務(wù)部負(fù)責(zé)確認(rèn)應(yīng)收賬款的可回收性；其他應(yīng)收款項(xiàng)的可回收性由各責(zé)任部門和相關(guān)人員負(fù)責(zé)；（二） 公司財(cái)務(wù)部負(fù)責(zé)，生產(chǎn)經(jīng)營部、分公司、項(xiàng)目部共同參與制定應(yīng)收賬款管理制度，主要包括：客戶信用調(diào)查、客戶信息反饋、客戶信用政策、貨款回收、應(yīng)收賬款定期核對、應(yīng)收賬款壞賬準(zhǔn)備的政策、呆壞賬處理等方面。應(yīng)收賬款全部或部分被確認(rèn)為壞賬時(shí)，應(yīng)根據(jù)其金額沖減壞賬準(zhǔn)備，同時(shí)轉(zhuǎn)銷相應(yīng)的應(yīng)收賬款金額。賬齡分析法是根據(jù)應(yīng)收款項(xiàng)入賬時(shí)間的長短來估計(jì)壞賬損失的方法。第十六條 公司的預(yù)付賬款，如有確鑿證據(jù)表明其不符合預(yù)付賬款性質(zhì)，或者因供貨單位破產(chǎn)、撤銷等原因已無望再收到所購貨物的，應(yīng)當(dāng)將原計(jì)入預(yù)付賬款的金額轉(zhuǎn)入其他應(yīng)收款，并按規(guī)定計(jì)提壞賬準(zhǔn)備。第十八條 計(jì)提的壞賬準(zhǔn)備計(jì)入當(dāng)期損益，增加“管理費(fèi)用”。第五章 存貨第二十條 存貨計(jì)提跌價(jià)損失準(zhǔn)備（一） 存貨采用成本與可變現(xiàn)凈值孰低的方法計(jì)提跌價(jià)準(zhǔn)備。可變現(xiàn)凈值，是指公司在正常經(jīng)營過程中，以預(yù)計(jì)售價(jià)減去預(yù)期耗用成本及銷售該產(chǎn)品所發(fā)生的差旅費(fèi)、運(yùn)輸費(fèi)、裝卸費(fèi)、包裝費(fèi)、倉儲(chǔ)費(fèi)及運(yùn)輸途中的合理損耗等費(fèi)用后的價(jià)值。（四） 存貨可變現(xiàn)凈值的選取標(biāo)準(zhǔn)：對購進(jìn)的存貨，分品種按到當(dāng)年12月31日為止最后一批購進(jìn)貨物的單價(jià)為該種存貨的可變現(xiàn)凈值。第六章 投資第二十一條 短期投資計(jì)提跌價(jià)準(zhǔn)備（一） 短期投資采用成本與市價(jià)孰低法計(jì)價(jià)。（三） 公司出售或收回短期投資時(shí)，按實(shí)際成本轉(zhuǎn)賬，不同時(shí)調(diào)整已計(jì)提的跌價(jià)準(zhǔn)備，待中期期末或年度終了時(shí)再予以調(diào)整。（二） 對公司目前無市價(jià)的長期投資可以根據(jù)下列跡象判斷是否應(yīng)當(dāng)計(jì)提減值準(zhǔn)備：1. 影響被投資單位經(jīng)營的政治或法律環(huán)境的變化，如稅收、貿(mào)易等法規(guī)的頒布或修訂，可能導(dǎo)致被投資單位出現(xiàn)巨額虧損；2. 被投資單位所供應(yīng)的商品或提供的勞務(wù)因產(chǎn)品過時(shí)或消費(fèi)者偏好改變而使市場的需求發(fā)生變化，從而導(dǎo)致被投資單位財(cái)務(wù)狀況發(fā)生嚴(yán)重惡化；3. 投資單位所在行業(yè)的生產(chǎn)技術(shù)等發(fā)生重大變化，被投資單位已失去競爭能力，從而導(dǎo)致財(cái)務(wù)狀況發(fā)生嚴(yán)重惡化，如進(jìn)行清理整頓、清算等；4. 有證據(jù)表明該項(xiàng)投資實(shí)質(zhì)上已經(jīng)不能再給公司帶來經(jīng)濟(jì)利益的其他情形。（四） 處理長期投資時(shí)，其已計(jì)提的長期投資減值準(zhǔn)備一并轉(zhuǎn)入投資收益；已確認(rèn)損失的長期投資價(jià)值又得以恢復(fù)，在原已確認(rèn)的投資損失金額內(nèi)轉(zhuǎn)回。有確鑿證據(jù)表明確實(shí)無法收回的長、短期投資，如被投資單位已撤銷、破產(chǎn)、資不抵債、現(xiàn)金流量嚴(yán)重不足等，可按公司的管理權(quán)限批準(zhǔn)將其作為資產(chǎn)損失，沖銷已計(jì)提的壞賬準(zhǔn)備。第二十五條 當(dāng)存在下列一項(xiàng)或若干項(xiàng)跡象時(shí)，應(yīng)當(dāng)考慮固定資產(chǎn)已發(fā)生減值：（一） 資產(chǎn)的市價(jià)在當(dāng)期大幅下跌，其跌幅大大高于因時(shí)間推移或正常使用而引起的下跌；（二） 市場利率或市場的其他投資回報(bào)率在當(dāng)期已經(jīng)提高，從而很可能影響公司計(jì)算資產(chǎn)使用價(jià)值時(shí)采用的折現(xiàn)率，并大幅降低資產(chǎn)的可收回金額；（三） 公司的凈資產(chǎn)賬面價(jià)值大于其市場資本化金額；（四） 有證據(jù)表明，資產(chǎn)已陳舊過時(shí)或?qū)嶓w發(fā)生損壞；（五） 公司已經(jīng)總經(jīng)理辦公會(huì)討論，計(jì)劃終止或重組某項(xiàng)資產(chǎn)所屬的經(jīng)營業(yè)務(wù)，或計(jì)劃在以前預(yù)定的日期之前處置某項(xiàng)資產(chǎn)。第二十六條 如果公司的固定資產(chǎn)實(shí)質(zhì)上已經(jīng)發(fā)生了減值，應(yīng)當(dāng)計(jì)提減值準(zhǔn)備。第二十七條 固定資產(chǎn)減值準(zhǔn)備，應(yīng)按單項(xiàng)項(xiàng)目計(jì)提。第二十八條 已計(jì)提減值準(zhǔn)備的固定資產(chǎn)應(yīng)按扣除減值準(zhǔn)備后的賬面凈值計(jì)提折舊。第八章 無形資產(chǎn)第三十條 公司應(yīng)當(dāng)在期末對無形資產(chǎn)逐項(xiàng)檢查，如果由于市價(jià)持續(xù)下跌、或技術(shù)陳舊、損壞、長期閑置等原因，導(dǎo)致其可收回金額低于其賬面價(jià)值的，應(yīng)當(dāng)計(jì)提無形資產(chǎn)減值準(zhǔn)