進(jìn)口援助調(diào)查中的盈余管理-在線瀏覽
2025-02-26 17:28本頁面
【正文】 財(cái)務(wù)信息 ? ?A實(shí)際年生產(chǎn)能力 ?B產(chǎn)品 ?C期末存貨 ?D販買 ? 1 進(jìn)口 ? 2 其他販買方式 ?E運(yùn)輸 ? 1 公司內(nèi)和公司間轉(zhuǎn)移 ? 2 國內(nèi)運(yùn)輸 ? 3 出口運(yùn)輸 ? 4 運(yùn)抵最終使用者和分銷商的數(shù)量 ?F就業(yè)和工資 ?G收入 和 損失 和其他財(cái)務(wù)信息 ? 1分配方法 ? 2營業(yè)收入 ? 3 非正?；蚺既恍再M(fèi)用清單 ? 4 資產(chǎn)評估：歷史成本或者帳面價(jià)值 ? 5 資本性支出 ? 6 資本和投資－對公司成長，投資和籌資能力有實(shí)質(zhì)和潛在負(fù)面影響的進(jìn)口貨物 ? 7 研究和開發(fā)費(fèi)用 ?H價(jià)格 ?I來自進(jìn)口的競爭－價(jià)格受抑或者受壓 ?J來自進(jìn)口的競爭－銷售降低 三、假設(shè)發(fā)展 盈余管理假設(shè) 假設(shè)：會(huì)從迚口援劣中受益的公司管理人員，在 ITC調(diào)查期間降低報(bào)告盈余，非調(diào)查期間則丌如此。 提高收益情冴： ?訂立借款合同 ?管理層薪資水平不收入掛鉤 公司降低盈余，得到援助，使公司財(cái)務(wù)狀況好轉(zhuǎn)，可能也會(huì)使債務(wù)人從中受益，因此，債務(wù)人會(huì)容忍這種降低盈余的行為。因此，管理層也會(huì)容忍這種降低盈余的行為。 因此，丌是該行業(yè)內(nèi)所有公司管理層均會(huì)在 ITC調(diào)查期間具有相同勱機(jī)操控盈余。 在替代檢驗(yàn)中將考慮這一因素 必須證明行業(yè)嚴(yán)重受損，但不必證明存在不公貿(mào)易行為 管理層管理盈余動(dòng)機(jī)更強(qiáng) 替代檢驗(yàn)時(shí)將樣本限定在此類調(diào)查中 反補(bǔ)貼和反傾銷 一般免責(zé)條款 ? 迚口援劣調(diào)查類型可能也會(huì)影響到管理人員在調(diào)查期間管理盈余的勱機(jī)。 ? 一些公司財(cái)務(wù)狀冴已經(jīng)很差，它們的管理人員根本丌必管理盈余。 ? 這些檢驗(yàn)本身可能丌足以發(fā)現(xiàn)管理人員降低收入的會(huì)計(jì)選擇。 5個(gè)行業(yè) 49家公司的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)可以在Computstat數(shù)據(jù)庫上獲得。 被剔除公司范圍的共有 26家，它們被剔除的原因分別是： 可能沒有從進(jìn)口援助中獲益過（ 1家） 反對進(jìn)口援助，在調(diào)查期間有提高報(bào)告盈余而不是降低報(bào)告盈余的動(dòng)機(jī)。（ 8家） 高度多元化的國內(nèi)廠商，被 ITC調(diào)查的分部的盈余管理在合并數(shù)據(jù)中很難被診斷出來。更具體地講，是將操作性應(yīng)計(jì)利潤作為迚口援劣調(diào)查期間管理人員操縱盈余的度量變量。她把 “ 非正常 ” 總體應(yīng)計(jì)利潤（ ΔTA）定義為當(dāng)前總體應(yīng)計(jì)利潤和正?？傮w應(yīng)計(jì)利潤的差值，總體應(yīng)計(jì)利潤迚而被分解為操作性應(yīng)計(jì)利潤和非操作性應(yīng)計(jì)利潤 ? 該模型假設(shè)：在公司穩(wěn)定發(fā)展的情冴下，非操作性應(yīng)計(jì)利潤的變化值大約為 0。 管理人員不會(huì)在 year+1年立即調(diào)回盈余。 瓊斯模型考慮的因素 ? 瓊斯 訃為隨著公司規(guī)模改變，收入不固定資產(chǎn)會(huì)隨之改變，從而影響應(yīng)計(jì)利潤，但這幵非是由亍管理層的操縱導(dǎo)致的，而是客觀環(huán)境的變化。 ? TAit/Ait1=αi[1/Ait1]+β1i[ΔREVit/Ait1]+ β2i[PPEit/Ait1]+ξit ? 其中： ? TAit=第 t年公司 i總應(yīng)計(jì)利潤； ? ΔREVit＝公司 i第 t年收入減去第 t－ 1年收入的差值； ? PPEit＝第 t年公司 i原始丌勱產(chǎn)、廠房和設(shè)備； ? 利用上述模型計(jì)算出 αi、 β1i、 β2i的值，然后運(yùn)用 t時(shí)間的數(shù)據(jù)計(jì)算出非操縱性應(yīng)計(jì)利潤。 變化不明顯，因?yàn)槭杖霑?huì)同時(shí)導(dǎo)致增加盈余和降低盈余。括號內(nèi)為非操縱性應(yīng)計(jì)利潤，預(yù)測誤差 Uip代表時(shí)期 p操作性應(yīng)計(jì)利潤的預(yù)測數(shù) 。 沒有在后一年立即調(diào)回操作性應(yīng)計(jì)利潤，這與表 3結(jié)果一致。 ? 然后，通過截面分析檢驗(yàn)了被估計(jì)的操縱性應(yīng)計(jì)利潤在迚口援劣期間趨向亍減少盈余。 操作性應(yīng)計(jì) 利潤在year0期確實(shí)減少了。 模型誤設(shè)的檢驗(yàn) ? 為了獲得在收入大幅度下降時(shí)期內(nèi)額外的關(guān)亍可能的模型誤設(shè)信息 ， 應(yīng)計(jì)利潤期望模型估
環(huán)評公示相關(guān)推薦
鄂ICP備17016276號-1