【正文】 單元是取得席位后申請?jiān)O(shè)立的、參與證券交易與接受服務(wù)的基本業(yè)務(wù)單位。交易單元是交易權(quán)限的技術(shù)載體?！跗錁I(yè)務(wù)權(quán)限包括：（1）證券品種的交易；（2）大宗交易；（3）協(xié)議轉(zhuǎn)讓；（4）ETF、LOF及非上市開放式基金的申購與贖回；（5）融資融券交易；（6）特定證券的主交易商報(bào)價(jià)（三板交易）；其他等。（答案均一目了然）。會員應(yīng)繳納交易單元的使用費(fèi)、流速費(fèi)、流量費(fèi)等費(fèi)用。證券公司不賺取買賣差價(jià)，只收取一定比例的傭金作為業(yè)務(wù)收入。 □證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)中，包含四要素：委托人、證券經(jīng)紀(jì)商、證券交易所和證券交易對象。券商必須遵照客戶的委托指令進(jìn)行證券買賣，并盡可能以最有利的價(jià)格使委托指令得以執(zhí)行，但并不承擔(dān)交易中的價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)?！踅?jīng)紀(jì)商的作用表現(xiàn)在：第一，充當(dāng)證券買賣的媒介；第二，提供信息服務(wù)。其業(yè)務(wù)對象還具有價(jià)格變動(dòng)性特點(diǎn)。 客戶指令的權(quán)威性。無故違反委托人的指示使委托人遭受損失，經(jīng)紀(jì)商應(yīng)當(dāng)承擔(dān)賠償責(zé)任。□保密資料包括：（只要是客戶信息都是）。 投資者首先要開立證券賬戶（股東代碼卡）?？蛻襞c經(jīng)紀(jì)商簽訂《證券交易委托代理協(xié)議書》，與其指定存管銀行、證券經(jīng)紀(jì)商簽訂《客戶交易結(jié)算資金第三方存管協(xié)議》（簡稱三方存管）；《證券交易委托代理協(xié)議書》是保障雙方權(quán)益的基本法律文書?？蛻糸_立資金賬戶須本人到證券營業(yè)部柜臺辦理，□應(yīng)同時(shí)自行設(shè)置交易密碼和資金密碼（統(tǒng)稱密碼，注意書中無通訊密碼）目前按規(guī)定，證券公司客戶的交易結(jié)算資金應(yīng)當(dāng)存放在商業(yè)銀行，以每個(gè)客戶的名義單獨(dú)立戶管理?！踝兓饕w現(xiàn)在：證券公司客戶的交易結(jié)算資金只能存放在指定的存管銀行?？蛻簟⒆C券公司和存管銀行簽訂合同。指定銀行保證客戶隨時(shí)能查詢。知識點(diǎn)203（P3236）：委托人和經(jīng)紀(jì)商的權(quán)利義務(wù)。當(dāng)客戶辦理了具體的委托手續(xù)，包括柜臺委托或自助委托（包括電話委托、磁卡委托、網(wǎng)上委托）及證券經(jīng)紀(jì)商受理委托，則客戶和證券經(jīng)紀(jì)商之間就建立了委托關(guān)系。 □委托人的權(quán)利。 □委托人的義務(wù)。 □證券經(jīng)紀(jì)商的權(quán)利。 □證券經(jīng)紀(jì)商的義務(wù)。比如，堅(jiān)持信譽(yù)為本，客戶至上；客戶優(yōu)先，委托優(yōu)先；為客戶負(fù)責(zé)，但不代替客戶進(jìn)行決策；公平交易，不得以非正當(dāng)手段牟取私利。知識點(diǎn)204（P3647）：委托買賣。內(nèi)容包括：證券賬戶號碼、證券代碼、買賣方向、委托數(shù)量、委托價(jià)格等?！踬I賣證券的數(shù)量分為：整數(shù)委托和零數(shù)委托。目前我國只在賣出證券時(shí)才有零數(shù)委托。債券質(zhì)押式回購交易，上海是100手整數(shù)倍，深圳是10張；債券買斷式回購交易，上海是1000手整數(shù)倍（深圳無買斷式回購交易）。 □ 委托價(jià)格分為市價(jià)委托和限價(jià)委托。是客戶指令要求按當(dāng)時(shí)的市場價(jià)格買進(jìn)或賣出證券。缺點(diǎn)是：只有在委托執(zhí)行后才知道實(shí)際的執(zhí)行價(jià)格。是客戶指令要求按限定的價(jià)格或比限定價(jià)格更有利的價(jià)格（以限價(jià)或低于限價(jià)買進(jìn)證券，以限價(jià)或高于限價(jià)賣出證券）買賣證券。缺點(diǎn)是：市價(jià)與限價(jià)一致時(shí)才有可能成交，成交速度慢（同價(jià)同時(shí)，市價(jià)委托優(yōu)先限價(jià)委托成交），有時(shí)甚至無法成交。最優(yōu)5個(gè)價(jià)位內(nèi)逐次最優(yōu)價(jià)格成交，最優(yōu)5個(gè)價(jià)位成交完成后剩余未成交部分自動(dòng)撤銷。最優(yōu)5個(gè)價(jià)位成交完成后剩余未成交部分自動(dòng)轉(zhuǎn)成限價(jià)申報(bào)。 □深交所接受下列市價(jià)申報(bào)： 對手方最優(yōu)價(jià)格申報(bào)：對手方最優(yōu)一檔價(jià)格 本方最優(yōu)價(jià)格申報(bào)：本方最優(yōu)一檔價(jià)格 最優(yōu)5檔即時(shí)成交剩余撤銷申報(bào)（無轉(zhuǎn)限價(jià)）； 即時(shí)成交剩余撤銷申報(bào)：對手方所有檔價(jià)格成交，如還有剩余，剩余部分自動(dòng)撤銷。 計(jì)價(jià)單位：股票：每股價(jià)格；基金：每份基金價(jià)格；權(quán)證：每份權(quán)證價(jià)格；債券：每百元面值債券的價(jià)格；債券質(zhì)押式回購：每百元資金到期年收益；債券買斷式回購：每百元面值債券的到期購回價(jià)格。我國過去交易所債券采用全價(jià)交易，2002年后采用凈價(jià)交易。1年按365天計(jì)算，閏年2月29日不計(jì)息。 例如：債券面值100，票面利率5%，起息日8月5日，交易日是12月18日，則計(jì)息天數(shù)為136天，計(jì)息額=100*5%*136／365=。 □委托指令有效期分為當(dāng)日有效與約定日有效（從約定時(shí)起到約定日期均有效）兩種。 □委托指令形式有柜臺委托和非柜臺委托兩大類，非柜臺委托主要有電話委托、傳真委托和函電委托、自助終端委托、網(wǎng)上委托?！醯谝?，驗(yàn)證。第二，審單。第三，驗(yàn)證資金及證券。證券公司在同時(shí)接受兩個(gè)以上委托人委托且種類、數(shù)量、價(jià)格相同時(shí)，不得自行對沖完成交易，仍應(yīng)向證券交易所申報(bào)競價(jià)。B股由境外的證券代理商委托交易所B股場內(nèi)交易員申報(bào)。上海申報(bào)時(shí)間為9：159：25（上午集合競價(jià)時(shí)間，其中9：209：25不接受撤單申請）、9：3011：13：0015：00。 在委托未成交之前，可以撤單，部分成交后，成交部分不得撤單。 □證券競價(jià)原則：價(jià)格優(yōu)先（買入申報(bào)較高價(jià)格申報(bào)優(yōu)先，賣出申報(bào)較低價(jià)格申報(bào)優(yōu)先）、時(shí)間優(yōu)先（買賣方向和價(jià)格都相同，先申報(bào)優(yōu)先）。那么順序?yàn)椋憾?、乙、甲、丙。上?：159：25為開盤集合競價(jià)，9：3011：13：0015：00為連續(xù)競價(jià)。 集合競價(jià)是在一段時(shí)間內(nèi)接受的申報(bào)一次性集中撮合。（2）高于該價(jià)格的買單與低于該價(jià)的賣單都按這個(gè)價(jià)成交。 如果兩個(gè)申報(bào)價(jià)格同時(shí)符合上述條件，深證取距離前一收盤價(jià)最近的價(jià)格為成交價(jià)；上海取使未成交量最小的申報(bào)價(jià)為成交價(jià)，若還一樣就取中間價(jià)為成交價(jià)（，）。能成交者成交，不能成交者等待成交，部分成交者剩余部分繼續(xù)等待。 股票、基金的漲跌幅不得超過10%，ST、*ST5%，超過漲跌幅限制的申報(bào)為無效申報(bào)。 □以下，首個(gè)交易日不實(shí)行價(jià)格漲跌幅限制：（1）首次公開發(fā)行上市的股票。（3）暫停上市后恢復(fù)上市的股票。（2）基金、債券不高于150%，不低于70%?！踹B續(xù)競價(jià)階段規(guī)定：（1）不高于即時(shí)最低賣出價(jià)格（賣出最優(yōu)一檔）的110%且不低于即時(shí)最高買入價(jià)格（買入最優(yōu)一檔）的90%，且不高于上述最高申報(bào)價(jià)與最低申報(bào)價(jià)平均數(shù)的130%，不低于70%。（3）無賣出申報(bào)的，最高買入價(jià)、最新成交價(jià)高者視為前項(xiàng)最低賣出價(jià)格。 □ 深證無漲跌幅限制的證券：（1）股票開盤集合競價(jià)為發(fā)行價(jià)格的900%以內(nèi)（相對上海無50%限制），連續(xù)競價(jià)、收盤集合競價(jià)為最近成交價(jià)的上下90%。（3）債券質(zhì)押式回購集合競價(jià)為前收盤價(jià)的上下100%，其余時(shí)間為最近成交價(jià)的上下100%。知識點(diǎn)206（P5460）:交易費(fèi)用。 傭金。該費(fèi)用由證券公司經(jīng)紀(jì)傭金（券商凈傭金）、證券交易所手續(xù)費(fèi)及證券交易監(jiān)管費(fèi)等組成。券商收取傭金不得高于3‰，也不得低于代收的證券交易所手續(xù)費(fèi)及證券交易監(jiān)管費(fèi)等。 過戶費(fèi)。上海，A股為成交面額的1‰，起點(diǎn)1元，深證免收。‰，‰，但最高不超過500港元。 印花稅。2008年印花稅只對賣方按1‰收取。知識點(diǎn)207（P6164）：證券公司與客戶結(jié)算。證券公司與客戶之間的清算交收由證券公司自行負(fù)責(zé)完成。 客戶通過資金賬戶及密碼進(jìn)行交易。 中國結(jié)算公司根據(jù)交易所數(shù)據(jù)生成清算交收文件，并發(fā)給證券公司。并將結(jié)果數(shù)據(jù)傳送給存管銀行。 證券公司核對后制作資金劃付指令發(fā)送存管銀行。 客戶證券交易結(jié)算資金的取出，只能通過轉(zhuǎn)賬的方式轉(zhuǎn)入銀行賬戶然后再取出。 □內(nèi)部控制主要內(nèi)容方面，只要是對證券公司有利的都是。建立以“了解自己的客戶”和“適當(dāng)性服務(wù)”為核心的客戶管理和服務(wù)體系。 經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)主要環(huán)節(jié)包括證券賬戶管理（包括證券賬戶的開立、掛失補(bǔ)辦、注冊資料變更、合并與注銷、非交易過戶等）、資金賬戶管理（包括資金賬戶的開戶和銷戶、開通客戶交易委托品種、交易委托方式及操作權(quán)限、指定客戶資金存管銀行、開通或變更客戶交易結(jié)算資金第三方存管、指定或撤銷指定交易、證券轉(zhuǎn)托管、資金賬戶掛失與解掛、客戶資料修改、密碼管理等）、證券委托買賣（包括柜臺委托、非柜臺委托和撤單）、清算交割（為客戶辦理交割，打印交割單，應(yīng)客戶要求查詢交易結(jié)果、證券及資金余額，打印對賬單等）等。目的是提高投資者的風(fēng)險(xiǎn)意識、參與意識和風(fēng)險(xiǎn)識別能力，進(jìn)而提高投資者理性投資、規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)、自我保護(hù)的能力?！踝稍兎?wù)的主要內(nèi)容：（1）調(diào)解投資者在交易過程中發(fā)生的糾紛；（其他答案一目了然）。（2）投資報(bào)告等資訊產(chǎn)品不得建議在具體品種上進(jìn)行具體價(jià)位買賣等方面的內(nèi)容，不得直接指導(dǎo)投資者買賣證券。 證券市場遵循“三公”原則，禁止任何內(nèi)幕交易、操縱市場、欺詐客戶、虛假陳述等損害市場和投資者的行為。知識點(diǎn)109（P8896）：證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)及防范。（不包括市場風(fēng)險(xiǎn)或運(yùn)營風(fēng)險(xiǎn)） 合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)?！踔饕邢铝星樾危海ㄖ灰沁`規(guī)的事情都是，答案一目了然）。指經(jīng)營中由于管理不健全、內(nèi)部控制不嚴(yán)或工作人員違規(guī)操作等而導(dǎo)致的風(fēng)險(xiǎn)。（2）違規(guī)為客戶證券交易提供融資融券等信用交易。（4）誤導(dǎo)客戶、對客戶買賣證券承諾收益或賠償。（6）全權(quán)委托（7）內(nèi)幕交易（8）不正當(dāng)競爭等。由于設(shè)備導(dǎo)致的風(fēng)險(xiǎn)。 □合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)防范：（1）加強(qiáng)合規(guī)教育。（3）對風(fēng)險(xiǎn)項(xiàng)目實(shí)行集中統(tǒng)一管理，實(shí)時(shí)復(fù)核、分級審批。 □管理風(fēng)險(xiǎn)防范：（1）加強(qiáng)經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)營銷管理。（3）建立營銷和賬戶管理操作信息管理系統(tǒng)，防范從業(yè)人員執(zhí)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)。（5）建立客戶投訴處理及責(zé)任追究機(jī)制。 □還需建立一套內(nèi)外結(jié)合的業(yè)務(wù)監(jiān)督與檢查制度：（1）證券公司的內(nèi)部控制。（3）證券交易所的監(jiān)督。證券公司應(yīng)當(dāng)每一會計(jì)年度結(jié)束之日起4個(gè)月內(nèi)，向證監(jiān)會報(bào)送年報(bào)；每月結(jié)束之日起7格工作日報(bào)送月報(bào)。（如果考試通過有把握建議放棄，把時(shí)間節(jié)約下來穩(wěn)固其他內(nèi)容）第三章 經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)相關(guān)實(shí)務(wù)知識點(diǎn)301（P97101）：證券賬戶管理。 按交易場所劃分，證券賬戶分為上海的和深圳的；按用途劃分，分為人民幣普通股票賬戶、人民幣特種股票賬戶、證券投資基金賬戶和其他賬戶等。簡稱“A股賬戶”，開立限于境內(nèi)投資者和合格境外機(jī)構(gòu)投資者QFII（外國自然人和一般機(jī)構(gòu)投資者不能開）。 人民幣特種股票賬戶。 證券投資基金賬戶。 開立證券賬戶應(yīng)堅(jiān)持合法性和真實(shí)性原則（不要同委托驗(yàn)證時(shí)的“合法性和同一性”原則搞混）。規(guī)定，一個(gè)自然人、法人可以開立不同類別和用途的證券賬戶。特殊法人機(jī)構(gòu)可按規(guī)定向中國結(jié)算公司申請開立多個(gè)證券賬戶。 特殊法人機(jī)構(gòu)開立證券賬戶，由中國結(jié)算公司直接受理；自然人和一般機(jī)構(gòu)可通過開戶代理機(jī)構(gòu)辦理。合格境外機(jī)構(gòu)投資者開立的證券賬戶中“持有人”名稱 為 境內(nèi)證券公司、托管人和合格投資者的全稱。 賬戶的查詢可在辦理指定或轉(zhuǎn)托管后的次日起憑證件（身份證和賬戶卡）到柜臺辦理。知識點(diǎn)302（P102106）：證券登記。中國結(jié)算公司設(shè)立了電子化證券登記系統(tǒng)，□按證券種類可以分為股份登記、基金登記、債券登記、權(quán)證登記、交易型開放式指數(shù)基金登記等；按性質(zhì)劃分為初始登記、變更登記、退出登記等。是已發(fā)行的證券在上市前，由結(jié)算公司根據(jù)證券發(fā)行人的申請維護(hù)證券持有人名冊，將證券記錄到投資者證券賬戶中。 □按照證券類別，可以進(jìn)一步劃分為：（1）股份初始登記。發(fā)行結(jié)束2個(gè)交易日內(nèi)，上市公司應(yīng)申請辦理股份發(fā)行登記。送股是將擬分配的紅利轉(zhuǎn)增為股本；公積金轉(zhuǎn)增是將公積金的一部分按每股一定比例轉(zhuǎn)增為股本。③配股登記。（2）基金募集登記。（4）權(quán)證發(fā)行登記。 變更登記。以賬戶劃轉(zhuǎn)的形式進(jìn)行轉(zhuǎn)移，并相應(yīng)更改持有人名冊。第二，交易不斷進(jìn)行中。（1）證券過戶登記。非交易過戶登記是指因股份協(xié)議轉(zhuǎn)讓、司法扣劃、行政劃撥、繼承、捐贈(zèng)、財(cái)產(chǎn)分割、公司購并、公司回購股份和公司實(shí)施股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃等原因（不通過交易所集中交易），發(fā)生的記名證券變更登記。股票終止上市后，股票發(fā)行人辦理。 證券托管是投資者將證券委托給證券公司保管處理的行為；證券存管是證券公司將投資者委托保管的證券和自己的證券委托給證券存管機(jī)構(gòu)保管處理的行為。 上海指定交易制度1998年起推行，即投資者要指定某一證券營業(yè)部為買賣證券的唯一交易點(diǎn)。投資者轉(zhuǎn)換證券營業(yè)部時(shí)，必須在原證券營業(yè)部申請辦理撤銷指定交易，然后再到轉(zhuǎn)入證券營業(yè)部辦理指定交易手續(xù)。轉(zhuǎn)托管可以是一只證券或多只證券，也可以是一只證券的部分或全部。 □網(wǎng)上發(fā)行是利用了證券交易所的交易系統(tǒng)，投資者可以直接通過交易系統(tǒng)認(rèn)購新股。我國絕大多數(shù)采用網(wǎng)上定價(jià)發(fā)行。（2）高效性。它是國際證券界發(fā)行證券的通行做法，也稱招標(biāo)購買。網(wǎng)上競價(jià)除具有網(wǎng)上發(fā)行兩優(yōu)勢外，□還有優(yōu)點(diǎn)：（1）市場性。缺點(diǎn)：股價(jià)容易被機(jī)構(gòu)大資金操縱，增大中小投資者的投資風(fēng)險(xiǎn)。按已確定的發(fā)行價(jià)格向投資者發(fā)售股票。二是認(rèn)購成功者的確定方式不同：定價(jià)發(fā)行按抽簽決定；競價(jià)發(fā)行按價(jià)格優(yōu)先、同等價(jià)位時(shí)間優(yōu)先原則決定。2005年起施行首次公開發(fā)行股票的詢價(jià)制度。2006年起，采用了新股發(fā)行現(xiàn)金申購制度。 □上海每一申購單位為1000股整數(shù)倍，（1億少1000股），深證為500股整數(shù)倍，數(shù)量不超過999 999 500股（10億少500股）。每一有效申購單位配一個(gè)號，所有配號按時(shí)間連續(xù)配號。 □在申購流程上： T+0（申購當(dāng)日），投資者申購。（1）當(dāng)有效申購量小于發(fā)行量時(shí)，所有申購均認(rèn)購股票（中國還沒出現(xiàn)過）。 T+2日，搖號抽簽、中簽處理。 結(jié)算與登記?？梢赃M(jìn)行網(wǎng)上發(fā)行數(shù)量與網(wǎng)下發(fā)行數(shù)量（機(jī)構(gòu)投資者網(wǎng)下配售）的回?fù)?，但?yīng)在網(wǎng)上申購驗(yàn)資當(dāng)日通知交易所。增發(fā)新股與新股網(wǎng)上發(fā)行申購基本相同。 □分紅派息是上市公司向股東派發(fā)紅利和股息。 □上海A股現(xiàn)金股利派發(fā)日程安排。 （2）T3日前，中國結(jié)算公司核準(zhǔn)答復(fù)。證券發(fā)行人應(yīng)在確定的權(quán)益登記日3個(gè)交易日前，向交易所申請信息披露。