【正文】 者，如今越來越多的期權(quán)品種帶有極高的杠桿效應(yīng)，這會進(jìn)一步擴(kuò)大期權(quán)頭寸對公司財(cái)務(wù)狀況的影響（包括有利和不利影響）。B.這就形成了評估銀行利率風(fēng)險(xiǎn)狀況的兩種不同又相輔相成的分析方法。這是很多銀行計(jì)量利率風(fēng)險(xiǎn)的傳統(tǒng)方法。19．在這方面，傳統(tǒng)上人們最為關(guān)注的是凈利息收入（即總利息收入與總利息支出之差）。但是，隨著銀行業(yè)務(wù)中手續(xù)費(fèi)和其他非利息收入的增加，另一種注重凈收入總額（包括利息與非利息收支）的方法，已變得越來越普遍了。例如，一些銀行為不動(dòng)產(chǎn)抵押貸款組合提供收取本息和貸款管理的服務(wù)，并按其管理的資產(chǎn)總量收費(fèi)。此外，即便是交易服務(wù)費(fèi)等傳統(tǒng)的非利息收入來源，對利率也越來越敏感。20．經(jīng)濟(jì)價(jià)值分析法：市場利率的變動(dòng)也同樣會影響到銀行資產(chǎn)、負(fù)債和表外業(yè)務(wù)頭寸的經(jīng)濟(jì)價(jià)值。一種工具的經(jīng)濟(jì)價(jià)值代表著：按照市場利率折算的、其預(yù)期凈現(xiàn)金流量的現(xiàn)值。這里，預(yù)期凈現(xiàn)金流量等于：資產(chǎn)的預(yù)期現(xiàn)金流量，減負(fù)債的預(yù)期現(xiàn)金流量，再加上表外業(yè)務(wù)頭寸的預(yù)期凈現(xiàn)金流量。21．由于經(jīng)濟(jì)價(jià)值分析法關(guān)注的是：利率變動(dòng)對所有未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值的潛在影響，因此，與收益分析法相比，它能夠?qū)首儎?dòng)的潛在長期影響進(jìn)行更為深入全面的評估。22．隱性損失：收益分析法和經(jīng)濟(jì)價(jià)值分析法所討論的都是：利率的未來變動(dòng)，會對銀行的財(cái)務(wù)業(yè)績產(chǎn)生何種影響。特別是由于過去所發(fā)生的利率變動(dòng)，不以市價(jià)計(jì)值的工具可能已經(jīng)包含著一定的隱性盈虧了。例如，對于在利率低迷時(shí)發(fā)放的長期固定利率貸款，如果它是近期以利率更高的負(fù)債重新融資的話，在其剩余貸款期內(nèi)，將給銀行帶來損失。II. 穩(wěn)健的利率風(fēng)險(xiǎn)管理做法24．銀行使用上述原理的具體方式取決于：其資產(chǎn)負(fù)債的構(gòu)成、業(yè)務(wù)的性質(zhì)、復(fù)雜程度以及利率風(fēng)險(xiǎn)水平。例如，如果銀行的業(yè)務(wù)相對簡單，高級管理層積極參與日常運(yùn)作的具體工作，那么也許可以依賴于較基本的利率風(fēng)險(xiǎn)管理方式。而且，此類銀行采用的較復(fù)雜的利率風(fēng)險(xiǎn)管理方式，還需要充分的內(nèi)部控制，其中包括審計(jì)或其他適當(dāng)?shù)谋O(jiān)控機(jī)制，以確保高級管理層在監(jiān)控政策和限額的執(zhí)行情況時(shí)，掌握全面的信息。25．委員會認(rèn)為，利率風(fēng)險(xiǎn)與其它風(fēng)險(xiǎn)一樣，均應(yīng)在包括附屬機(jī)構(gòu)的并表基礎(chǔ)上來進(jìn)行監(jiān)控。盡管并表有助于全面綜合計(jì)量風(fēng)險(xiǎn)，但由于附屬機(jī)構(gòu)之間的頭寸可能會相互抵消，因此，并表也有可能低估風(fēng)險(xiǎn)。管理層應(yīng)當(dāng)了解：并表方式在這種情況下，低估風(fēng)險(xiǎn)的可能性。III. 董事會和高級管理層對利率風(fēng)險(xiǎn)的監(jiān)控26．銀行董事會和高級管理層的有效監(jiān)督，對于穩(wěn)健的利率風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制是至關(guān)重要的。 董事會原則1：為履行其職責(zé)，銀行董事會應(yīng)審批有關(guān)利率風(fēng)險(xiǎn)管理的戰(zhàn)略和政策，并確保高級管理層采取必要的步驟，按既定戰(zhàn)略和政策，監(jiān)測和控制這些風(fēng)險(xiǎn)。27．董事會負(fù)有了解銀行所承擔(dān)的利率風(fēng)險(xiǎn)的性質(zhì)和水平的最終責(zé)任，它應(yīng)審批各類與銀行利率風(fēng)險(xiǎn)有關(guān)或有影響的業(yè)務(wù)戰(zhàn)略和政策，應(yīng)審查銀行有關(guān)利率風(fēng)險(xiǎn)的整體目標(biāo)，并應(yīng)就銀行所能承受的利率風(fēng)險(xiǎn)水平提出明確的指導(dǎo)意見。28．相應(yīng)地，銀行董事會負(fù)責(zé)審批銀行關(guān)于利率風(fēng)險(xiǎn)的總體政策，并確保管理層采取必要措施，以識別、計(jì)量、監(jiān)測和控制這些風(fēng)險(xiǎn)。此類審查應(yīng)定期進(jìn)行，但如果銀行持有大量復(fù)雜工具頭寸，則應(yīng)頻繁進(jìn)行審查。29．董事會應(yīng)鼓勵(lì)在其成員與高級管理層之間，以及高級管理層與銀行其他人員之間，討論銀行的利率風(fēng)險(xiǎn)和風(fēng)險(xiǎn)管理程序。但是他們有責(zé)任確保：高級管理層對銀行所承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)有全面的了解，并確保銀行擁有掌握必要的風(fēng)險(xiǎn)評估和控制技術(shù)的人員。B.30． 高級管理層負(fù)責(zé)確保：銀行具備管理其長期與日常利率風(fēng)險(xiǎn)的適當(dāng)政策與程序，并要確保在管理與控制該風(fēng)險(xiǎn)方面，有明確的授權(quán)與責(zé)任分工。31．向高級管理層提供的利率風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告，應(yīng)有匯總信息和詳盡的輔助資料，以便管理層能夠評估：銀行對市場條件及其他重大風(fēng)險(xiǎn)因素變動(dòng)的敏感性。高級管理層還應(yīng)鼓勵(lì)和參加與董事會成員就風(fēng)險(xiǎn)管理、報(bào)告和管理程序進(jìn)行的討論，并視銀行的規(guī)模和復(fù)雜程度，鼓勵(lì)和參加與風(fēng)險(xiǎn)管理人員進(jìn)行的有關(guān)討論。銀行應(yīng)擁有足夠的人力資源來管理上述業(yè)務(wù)，并能應(yīng)付主要人員臨時(shí)不在崗的情形。C.銀行應(yīng)設(shè)立責(zé)任明確的風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量、監(jiān)測和控制部門，充分獨(dú)立于銀行建立頭寸的部門，并直接向高級管理層和董事會報(bào)告。33．銀行應(yīng)確定從事利率風(fēng)險(xiǎn)管理各項(xiàng)工作的人員和/或委員會。高級管理層還應(yīng)合理保證：銀行的所有業(yè)務(wù)及全部利率風(fēng)險(xiǎn)，均被納入風(fēng)險(xiǎn)管理程序。管理層應(yīng)確保存在足夠的防范措施，盡可能減少：從事風(fēng)險(xiǎn)業(yè)務(wù)的人員對風(fēng)險(xiǎn)管理程序的關(guān)鍵控制職能產(chǎn)生不當(dāng)影響，諸如對政策與程序的制定與執(zhí)行、向高級管理層報(bào)告風(fēng)險(xiǎn)和后臺業(yè)務(wù)部門等。較大或較復(fù)雜的銀行，應(yīng)有獨(dú)立部門來負(fù)責(zé)設(shè)計(jì)并管理銀行利率風(fēng)險(xiǎn)的計(jì)量、監(jiān)測與控制。35．從事利率風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量、監(jiān)測和控制的人員，應(yīng)充分了解整個(gè)銀行所面臨的所有利率風(fēng)險(xiǎn)。IV . 完善的風(fēng)險(xiǎn)管理政策與程序原則4：銀行制定明確的、與其業(yè)務(wù)活動(dòng)性質(zhì)和復(fù)雜程度相一致的利率風(fēng)險(xiǎn)政策和程序，十分重要。36．銀行應(yīng)當(dāng)有限制和控制利率風(fēng)險(xiǎn)的明確政策與程序。此類政策與程序應(yīng)說明有關(guān)利率風(fēng)險(xiǎn)管理決策的責(zé)任分工，并明確定義獲得授權(quán)的工具、保值戰(zhàn)略和建立頭寸的機(jī)會。如果可能的話，還應(yīng)進(jìn)一步規(guī)定各種工具、資產(chǎn)組合與業(yè)務(wù)的限額。對于政策、限額和授權(quán)的例外情況，管理層應(yīng)制定必要的專門的程序和審批方案。同時(shí)它也表明管理層對并表和各級法人機(jī)構(gòu)所要求的風(fēng)險(xiǎn)限度。 董事會或由其授權(quán)的委員會，應(yīng)事先審批重大的保值或風(fēng)險(xiǎn)管理計(jì)劃。在分析某一產(chǎn)品或業(yè)務(wù)是否會導(dǎo)致新的利率風(fēng)險(xiǎn)因素時(shí)，銀行應(yīng)當(dāng)清楚，一種工具期限的改變、重新定價(jià)或還款條件的變化，對其利率風(fēng)險(xiǎn)特征都會有明顯的影響。同樣，如果一家專門從事短期固定利率商業(yè)貸款的銀行，開始涉足長期固定利率不動(dòng)產(chǎn)抵押貸款，它就應(yīng)當(dāng)了解，許多不動(dòng)產(chǎn)貸款產(chǎn)品都允許借款人隨時(shí)提前還貸，并且不收或只收極少罰金，這其中就包含著期權(quán)性風(fēng)險(xiǎn)。董事會或其指定的專門委員會，也應(yīng)在重大的保值和風(fēng)險(xiǎn)管理舉措出臺之前進(jìn)行審批。A.風(fēng)險(xiǎn)管理經(jīng)理和銀行管理層，應(yīng)清楚地了解系統(tǒng)采用的各項(xiàng)假設(shè)條件。這種系統(tǒng)應(yīng)該對銀行目前的利率風(fēng)險(xiǎn)狀況進(jìn)行有意義的計(jì)量，并能夠發(fā)現(xiàn)可能產(chǎn)生的任何過高風(fēng)險(xiǎn)。42．一般來說，任何計(jì)量系統(tǒng)最好都包括：銀行所有交易和非交易業(yè)務(wù)形成的利率風(fēng)險(xiǎn)頭寸。43．銀行的利率風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量系統(tǒng)應(yīng)分析：包括重新定價(jià)風(fēng)險(xiǎn)、收益率曲線風(fēng)險(xiǎn)、基準(zhǔn)和期權(quán)風(fēng)險(xiǎn)在內(nèi)的所有重要的利率風(fēng)險(xiǎn)來源。盡管應(yīng)對銀行的所有業(yè)務(wù)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)分析，但對集中性業(yè)務(wù)應(yīng)當(dāng)特別注意。顯性或隱性期權(quán)特征較明顯的工具，也應(yīng)受到特別注意。45．計(jì)量銀行利率風(fēng)險(xiǎn)水平最簡單的技術(shù)是：采用到期日/重新定價(jià)排列表法，根據(jù)到期日（固定利率下）或距其下次重新定價(jià)所余時(shí)間（浮動(dòng)利率下），將利率敏感性資產(chǎn)、負(fù)債和表外業(yè)務(wù)頭寸排列在“各時(shí)段”中。當(dāng)利用該方法評估當(dāng)期收益的利率風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，通常稱之為“缺口分析法”。46．通過規(guī)定每一時(shí)段的敏感度權(quán)重，到期日/重新定價(jià)法還可用來分析利率變動(dòng)對銀行經(jīng)濟(jì)價(jià)值的影響。其中，持續(xù)期被定義為：利率水平出現(xiàn)小的波動(dòng)時(shí)，某一頭寸的經(jīng)濟(jì)價(jià)值將產(chǎn)生的百分比變動(dòng)。47．許多銀行，特別是運(yùn)用復(fù)雜金融工具或面臨其他眾多風(fēng)險(xiǎn)的銀行，使用的是一種比簡單的到期日/重新定價(jià)法更為復(fù)雜的利率風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量體系。在靜態(tài)模擬中，所估算的是完全來自銀行當(dāng)期表內(nèi)外頭寸的現(xiàn)金流量。這類更為先進(jìn)的技術(shù)，考慮了支付流與利率之間的相互作用，因而能夠更好的反映隱性或顯性期權(quán)的效果。在設(shè)計(jì)利率風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量系統(tǒng)時(shí)，銀行必須確保：其利率敏感性頭寸的細(xì)節(jié)，應(yīng)與這些頭寸的復(fù)雜程度和固有風(fēng)險(xiǎn)相一致。很明顯，將較長時(shí)段內(nèi)的頭寸/現(xiàn)金流量加總，就意味著準(zhǔn)確度就會下降一些。49．無論利率風(fēng)險(xiǎn)估測是與收益還是與經(jīng)濟(jì)價(jià)值相聯(lián)系，它都會以某種形式，使用對未來利率走勢的預(yù)測。銀行應(yīng)當(dāng)考慮到各種可能出現(xiàn)的情況，包括總體利率水平變動(dòng)，以及不同利率之間關(guān)系改變的潛在影響（即收益率曲線風(fēng)險(xiǎn)和基準(zhǔn)風(fēng)險(xiǎn)）。統(tǒng)計(jì)技術(shù)也可以發(fā)揮重要作用，幫助評估與基準(zhǔn)風(fēng)險(xiǎn)或收益率曲線風(fēng)險(xiǎn)有關(guān)的相關(guān)性假設(shè)。銀行應(yīng)確保，將表內(nèi)、外業(yè)務(wù)形成的所有重要頭寸和現(xiàn)金流量，都及時(shí)納入計(jì)量體系。對數(shù)據(jù)的人工調(diào)整均應(yīng)清楚地予以書面記錄，并調(diào)整的性質(zhì)和原因應(yīng)該一目了然。51．在分析利率風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量體系的結(jié)論時(shí)，重要的一點(diǎn)是，風(fēng)險(xiǎn)管理者和銀行管理層必須充分了解：體系中所包含的各種假設(shè)條件。關(guān)鍵的假設(shè)應(yīng)獲得高級管理層與風(fēng)險(xiǎn)管理人員的認(rèn)可，而且至少每年要重估一次；必須如實(shí)記錄其假設(shè)條件，同時(shí)理解它們的重要性。52．在計(jì)量利率風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，需要特別注意另外兩個(gè)方面，即如何處理實(shí)際期限與合同期限不符的頭寸，和如何處理以不同幣種表示的頭寸。但存款人在這兩種工具上一般有權(quán)隨時(shí)提款。這些因素使計(jì)量利率風(fēng)險(xiǎn)變得更為復(fù)雜，因?yàn)楫?dāng)利率波動(dòng)時(shí)，頭寸的現(xiàn)值以及其現(xiàn)金流量的時(shí)間都會改變。作為本文的有機(jī)組成部分，附錄一詳細(xì)闡述了這些問題。由于各幣種的收益率曲線不同，銀行一般需要估算每一幣種的風(fēng)險(xiǎn)頭寸。使用相關(guān)性假定來計(jì)算風(fēng)險(xiǎn)總量的銀行，應(yīng)定期審核這些假定的穩(wěn)定性和準(zhǔn)確性。 限額原則7：銀行須建立和執(zhí)行操作限額以及其他做法，將風(fēng)險(xiǎn)頭寸控制在符合內(nèi)部政策的水平以內(nèi)。利率風(fēng)險(xiǎn)限額與風(fēng)險(xiǎn)指南，為實(shí)現(xiàn)這一目標(biāo)提供了手段。限額制度應(yīng)確保：任何超出原定水平的風(fēng)險(xiǎn)頭寸，都將立即引起管理層的注意。55．銀行的風(fēng)險(xiǎn)限額，應(yīng)與其利率風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量方法保持一致。此類限額應(yīng)與銀行的規(guī)模、業(yè)務(wù)復(fù)雜性、資本充足率及其計(jì)量與管理風(fēng)險(xiǎn)的能力相一致。銀行應(yīng)根據(jù)資產(chǎn)負(fù)債的特點(diǎn)（包括銀行各種利率風(fēng)險(xiǎn)的來源），來確定限額規(guī)定的內(nèi)容。應(yīng)當(dāng)制定明確的政策，規(guī)定高級管理層如何獲知這類問題，以及采取何種對策。在這方面，選擇較為保守的限額是比較合適的。從收益角度考慮，銀行應(yīng)對凈收入和凈利息收入的可變性制定限額，以充分評估非利息收入對銀行利率風(fēng)險(xiǎn)的影響。58．反映利率對銀行股本經(jīng)濟(jì)價(jià)值影響的限額，其形式應(yīng)與相關(guān)頭寸的規(guī)模以及復(fù)雜程度相一致。然而，對于較復(fù)雜的銀行來說，可能會需要設(shè)立關(guān)于銀行股本金經(jīng)濟(jì)價(jià)值估計(jì)值變動(dòng)的更詳盡的限額制度。制定限額所用的利率變動(dòng)，應(yīng)能代表可能出現(xiàn)的嚴(yán)峻形勢，這方面應(yīng)考慮到利率的歷史波動(dòng)情況，和管理層處理風(fēng)險(xiǎn)所需要的時(shí)間。同時(shí)，情景分析應(yīng)考慮到，包括期限不對稱風(fēng)險(xiǎn)、收益率曲線風(fēng)險(xiǎn)、基準(zhǔn)風(fēng)險(xiǎn)和期權(quán)風(fēng)險(xiǎn)在內(nèi)的，銀行所有可能的利率風(fēng)險(xiǎn)來源。60利率計(jì)量系統(tǒng)也應(yīng)支持，關(guān)于嚴(yán)峻的市場條件對銀行影響的評估。壓力測試所設(shè)定的情景，可以包括：利率總水平的突發(fā)性變動(dòng)、主要市場利率之間關(guān)系的變動(dòng)（即基準(zhǔn)風(fēng)險(xiǎn)）、收益率曲線的斜率和形狀發(fā)生變化（即收益率曲線風(fēng)險(xiǎn)）、主要金融市場流動(dòng)性的變化或市場利率波動(dòng)性的變化。對非流動(dòng)性工具和合同期限不確定工具的假設(shè)條件進(jìn)行壓力測試，對了解銀行的風(fēng)險(xiǎn)狀況極為關(guān)鍵。銀行除了要考慮較有可能出現(xiàn)的事件之外，還應(yīng)考慮到接近極限的“最糟”情況。61．充分、準(zhǔn)確、及時(shí)的管理信息系統(tǒng)，對于管理利率風(fēng)險(xiǎn)，是十分必要的。風(fēng)險(xiǎn)數(shù)據(jù)必須定期報(bào)告，并將當(dāng)前的風(fēng)險(xiǎn)狀況與既定的政策限額進(jìn)行比較。62．詳細(xì)介紹銀行利率風(fēng)險(xiǎn)狀況的報(bào)告，應(yīng)由董事會定期審議。此類評審的結(jié)果，應(yīng)報(bào)送有關(guān)監(jiān)管當(dāng)局。這些內(nèi)部控制應(yīng)是，該銀行整個(gè)內(nèi)部控制系統(tǒng)的一個(gè)有機(jī)組成部分。有效的利率風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)部控制系統(tǒng)包括：l 強(qiáng)有力的控制環(huán)境；l 能夠充分識別和評估風(fēng)險(xiǎn)的流程；l 設(shè)置諸如政策、程序和方法等控制手段；l 完備的信息系統(tǒng)；l 不斷審查執(zhí)行政策和程序的情況。穩(wěn)健風(fēng)險(xiǎn)管理程序的許多因素，包括風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量、監(jiān)測和控制職能，都是有效的內(nèi)部控制系統(tǒng)的主要組成部分。65．此外，定期評估和審查，是利率風(fēng)險(xiǎn)管理程序內(nèi)控系統(tǒng)中的一個(gè)重要因素。此類審查和評估還應(yīng)涉及：可能影響控制的有效性的重大變動(dòng)，如市場條件、人員、技術(shù)和利率風(fēng)險(xiǎn)頭寸限額執(zhí)行情況的變化，并應(yīng)確保：管理層對突破限額的情況，采取適當(dāng)措施。當(dāng)內(nèi)部控制需要修正或完善時(shí)，應(yīng)有一定的制度，以確保能夠及時(shí)采取行動(dòng)。該審查應(yīng)設(shè)法了解、測試并記錄目前的計(jì)量程序，評價(jià)系統(tǒng)的準(zhǔn)確性，并就如何解決已發(fā)現(xiàn)的問題提出建議。審查結(jié)果及改進(jìn)建議，應(yīng)及時(shí)報(bào)送高級管理層和/或董事會，并及時(shí)采取行動(dòng)。68．銀行（尤其是風(fēng)險(xiǎn)構(gòu)成復(fù)雜的銀行）最好由一個(gè)獨(dú)立的機(jī)構(gòu)（如內(nèi)部或外部審計(jì)師）定期審查其風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量、監(jiān)督與控制部門。重要的是，外部審計(jì)者應(yīng)當(dāng)確保，該銀行的風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量系統(tǒng)，足以識別表內(nèi)外所有重大的利率風(fēng)險(xiǎn)因素。l 利率風(fēng)險(xiǎn)管理的質(zhì)量，如： ??銀行的內(nèi)部計(jì)量系統(tǒng)，是否適應(yīng)銀行及其業(yè)務(wù)的性質(zhì)、范圍與復(fù)雜程度； ??銀行是否有負(fù)責(zé)設(shè)計(jì)和管理風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量、監(jiān)測和控制系統(tǒng)的獨(dú)立的風(fēng)險(xiǎn)控制部門； ??董事會和高級管理層是否積極參與風(fēng)險(xiǎn)控制工作； ??有關(guān)利率風(fēng)險(xiǎn)的內(nèi)部政策、控制與程序，是有正式書面文件，并得以執(zhí)行； ??風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量系統(tǒng)的各項(xiàng)假設(shè)條件是否有明確的檔案記載，數(shù)據(jù)處理是否準(zhǔn)確，數(shù)據(jù)匯總是否正確可靠； ??機(jī)構(gòu)內(nèi)是否有足夠的、能夠進(jìn)行穩(wěn)健的風(fēng)險(xiǎn)管理的人員配置。信息應(yīng)恰當(dāng)?shù)匕ǎ恒y行資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)外各類項(xiàng)目的期限與幣種情況，以及其他有關(guān)因素，如交易與非交易業(yè)務(wù)的區(qū)別等。為了最大限度地降低提交報(bào)表的負(fù)擔(dān)，利用內(nèi)部管理報(bào)告是獲得此類信息的最好方法，也可是銀行提交的標(biāo)準(zhǔn)報(bào)告、現(xiàn)場檢查或其他形式。監(jiān)管當(dāng)局至少應(yīng)該有足夠的信息，來確定和監(jiān)測重新定價(jià)錯(cuò)配問題嚴(yán)重的銀行。71．監(jiān)管當(dāng)局可能需要收集：有關(guān)實(shí)際到期日與合同到期日不同的頭寸的信息。72．開展不同幣種業(yè)務(wù)的銀行，會面臨各幣種的利率風(fēng)險(xiǎn)。73．另一個(gè)問題是，如何評估銀行整體的利率風(fēng)險(xiǎn)？是否應(yīng)將銀行的交易帳戶（按市價(jià)計(jì)值）和銀行帳戶（通常不按市價(jià)計(jì)值）分開處理？一般規(guī)定是，任何計(jì)量系統(tǒng)都應(yīng)將源自銀行所有業(yè)務(wù)（包括交易業(yè)務(wù)和非交易業(yè)務(wù)）的利率風(fēng)險(xiǎn)納入其中。然而，銀行管理層應(yīng)全面了解：各產(chǎn)品和業(yè)務(wù)部門的利率風(fēng)險(xiǎn)。監(jiān)管當(dāng)局也應(yīng)確保：銀行交易與非交易業(yè)務(wù)的利率風(fēng)險(xiǎn)，得到妥善的管理和控制。由于傳統(tǒng)銀行業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)變化，沒有交易業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)變化快，因此，對許多銀行而言，關(guān)于傳統(tǒng)銀行業(yè)務(wù)的季度或半年度報(bào)告就夠了。75．利率變化會使銀行面臨損失風(fēng)險(xiǎn)，在極端情況下，會威脅銀行的生存。作為完善的管理體制