【正文】 品，不同企業(yè)之間的產(chǎn)品存在差異。 ? （ 3）不僅產(chǎn)品差異影響定價，大量存在的臨時性市場造成市價數(shù)量折扣、付款方式或其他的市場條件的差異，也很難獲得正確的價格，而且信用條件等方面也存在嚴(yán)重差異，這樣大大減弱了市場價格的可比性。因此，無形資產(chǎn)轉(zhuǎn)移定價更難找到市場價格。 ? 機(jī)會成本 是指因企業(yè)集團(tuán)中的產(chǎn)品參加內(nèi)部交易而放棄對外銷售所犧牲的利益。 ? （ 2）機(jī)會成本與市場機(jī)制也有一定的關(guān)系。有人提出了兩個變通方法： ? ①費(fèi)用成本加上固定費(fèi)用； ? ②費(fèi)用成本加上一定的加成。 ? ? （ 1）全部成本轉(zhuǎn)移定價法 ? 全部成本轉(zhuǎn)移定價法也叫完全成本法，是以提供產(chǎn)品部門的全部成本作為轉(zhuǎn)移價格。而且由于供方的成本都轉(zhuǎn)移給買方，買方承擔(dān)了不受其控制的成本，因而供方缺乏降低成本的動力，也會削弱買方的市場競爭力。 ? ②上游部門通過產(chǎn)品轉(zhuǎn)移定價把成本傳遞到下游部門，造成不能有效激勵上游部門經(jīng)理控制本部門的成本，造成成本的擴(kuò)大。 22 ? （ 2）標(biāo)準(zhǔn)成本轉(zhuǎn)移定價法 ? 在企業(yè)產(chǎn)出即定的情況下，當(dāng)內(nèi)部銷售數(shù)量等于產(chǎn)出數(shù)量 ,此時的企業(yè)轉(zhuǎn)移定價為標(biāo)準(zhǔn)成本?！?加成 ” 使責(zé)任中心具有可供責(zé)任考核的 “ 利潤 ” 。 ? 其難點(diǎn)在于 : 標(biāo)準(zhǔn)成本的制定，要求在設(shè)定時既不會把賣方的浪費(fèi)、低效轉(zhuǎn)嫁給買方，也不會把賣方成本控制的良好業(yè)績誤計入買方。 ? 其缺點(diǎn)是 : 由于不考慮固定成本，造成對購買單位有利，因此不能采用投資回報率和其他盈余指標(biāo)進(jìn)行業(yè)績評價，因而上游部門缺乏降低成本的動力，也會削弱買方的市場競爭力。 ? ? 雙重轉(zhuǎn)移定價法是指對中間產(chǎn)品的上游部門和下游部門，分別采用不同的轉(zhuǎn)移定價，制定的轉(zhuǎn)移價格也各不相同，以維護(hù)整體利益。 ? 雙重轉(zhuǎn)移定價可用于很特殊的情況： 本企業(yè)賣方生產(chǎn)的中間產(chǎn)品面臨外部市場強(qiáng)有力的挑戰(zhàn)，外部存在一個專業(yè)化的規(guī)模很大的企業(yè)，規(guī)模效應(yīng)使它生產(chǎn)的產(chǎn)品市場價格低于本企業(yè)中間產(chǎn)品的成本，而本企業(yè)又不愿受制于該大企業(yè)，則必須使用雙重轉(zhuǎn)移定價方法。而且由于這種虛增，各部門不易明確本部門經(jīng)營與企業(yè)整體利益的真實(shí)聯(lián)系，從而會放松嚴(yán)格的成本管理，造成企業(yè)長遠(yuǎn)利益的損失。 25 ? 使用雙重轉(zhuǎn)移定價方法下，兩個部門之間的利益不同，上游部門期望獲得最高價格，下游部門期望支付最低價格，在這一情況下，使用單一計價方法不能確保目標(biāo)一致。 ? ? 在協(xié)議轉(zhuǎn)移定價方法下，部門經(jīng)理自由談判企業(yè)內(nèi)部轉(zhuǎn)移交易、轉(zhuǎn)移數(shù)量及轉(zhuǎn)移支付條件。 ? 協(xié)議轉(zhuǎn)移定價法的缺陷在于： 26 ? ①對產(chǎn)品協(xié)商定價的過程要花費(fèi)大量人力、物力和時間； ? ②盡管在實(shí)際中使用的很多，但是該方法很難被充分認(rèn)識 . ? ③有時會增加經(jīng)理人員的不信任甚至敵對情緒，導(dǎo)致公司內(nèi)部矛盾，影響公司經(jīng)營效益。 ? 協(xié)議轉(zhuǎn)移定價法的優(yōu)勢在于： 該種方法兼顧了公司總體和各部門的利益，各部門通過協(xié)商，有關(guān)各方的利益都可以反映出來，而且公司的總體利益以及部門的具體目標(biāo)都可以通過協(xié)商加以實(shí)現(xiàn)。 28 ? 而且由于生產(chǎn)高度競爭、銷售增長卻由于替代品而減少，因此定價也是參考市場價格； ? （ 4）在衰退期， 產(chǎn)品飽和，銷售和利潤下降，很多企業(yè)退出市場。 ? 產(chǎn)品生命周期從介紹期到衰退期經(jīng)歷了一個獨(dú)立的產(chǎn)品生產(chǎn) —— 相似產(chǎn)品或者替代品生產(chǎn) —— 獨(dú)立產(chǎn)品生產(chǎn)的周期變化 ,市場也從萌芽 —— 發(fā)展 —— 成熟 —— 萎縮的四個階段，轉(zhuǎn)移定價也應(yīng)該遵從四個階段（見表 35）。市場價格的參考作用并不明顯，產(chǎn)品的競爭性也就越小，找不到市場參考價格，因此內(nèi)部轉(zhuǎn)移定價依據(jù)協(xié)商價格比較適當(dāng)。 ? 30 表 35 產(chǎn)品的生命周期和定價機(jī)制 產(chǎn)品的生命周期 介紹期 成長期 成熟期 衰退期 產(chǎn)品特征 生產(chǎn)唯一 有替代品 相似品 相似品 定價方法 成本 +固定費(fèi)用 或成本 +分得利潤 價格與替代品聯(lián)系 相似品的價格 參考價格 低 高 31 ? 一、跨國公司轉(zhuǎn)移定價問題 ? （一）跨國公司發(fā)展是實(shí)行轉(zhuǎn)移定價必要前提 ? ? 企業(yè)集團(tuán)在生存與發(fā)展過程中，無論是出于追逐企業(yè)利潤最大化的目的，還是為了實(shí)現(xiàn)社會價值 ， 都會致力于擴(kuò)張規(guī)模 、增強(qiáng)影響力，以便最大限度地節(jié)約成本、創(chuàng)造利潤。 第三節(jié) 企業(yè)的國際轉(zhuǎn)移定價戰(zhàn)略 32 ? 而且跨國公司規(guī)模龐大、管理嚴(yán)謹(jǐn)，擁有覆蓋面廣、功能完備、類型齊全的內(nèi)部結(jié)構(gòu)，原材料供應(yīng) —— 生產(chǎn) —— 產(chǎn)品銷售，提供了一整套產(chǎn)品價值鏈，實(shí)現(xiàn)更高的運(yùn)作效率。整體的經(jīng)營戰(zhàn)略是建立在全球基礎(chǔ)之上的，全球子公司取長補(bǔ)短，最大限度實(shí)現(xiàn)公司的整體利益 . ? ? 由母公司和眾多海外子公司組成了跨國經(jīng)營實(shí)體，當(dāng)跨國公司各子公司的經(jīng)營業(yè)務(wù)在內(nèi)部流動時，各子公司所處的國家不同，國際化程度不斷提高。因此跨國公司內(nèi)部貿(mào)易成為跨國公司發(fā)展的必然選擇，而且跨國公司規(guī)模越大，內(nèi)部交易越豐富，外部市場對其影響更加弱化?？鐕髽I(yè)經(jīng)營對國內(nèi)和國外競爭者都很重要，并在跨國生產(chǎn)經(jīng)營中發(fā)揮巨大影響。這些子公司和母公司之間既具有相關(guān)性又是彼此分離的，因此在轉(zhuǎn)移產(chǎn)品和服務(wù)時一定要設(shè)定內(nèi)部的轉(zhuǎn)移定價。 ? （ 2）外國投資者在出資時，高估機(jī)器設(shè)備或者無形資產(chǎn)的價款，造成人為地夸大投資額，虛增成本。由于各國所得稅稅率參差不齊，在高稅率國家的納稅總額勢必很高，低稅率國家勢必很低，因此對利潤的影響較大。 ? 二、 跨國公司轉(zhuǎn)移定價特殊性 ? （一）跨國公司使用轉(zhuǎn)移定價的發(fā)展演變 ? —— 作為跨國集團(tuán)內(nèi)部管理的工具 ? 國際轉(zhuǎn)移定價是國內(nèi)轉(zhuǎn)移定價的國際化，是企業(yè)集團(tuán)向國際邁進(jìn)的結(jié)果。 35 ? 跨國公司不斷發(fā)展壯大，下放給子公司自主經(jīng)營權(quán)也就越來越多，為了保證企業(yè)內(nèi)部資源獲得最佳配置，跨國公司以轉(zhuǎn)移定價作為調(diào)節(jié)內(nèi)部資源配置的有效工具，以促進(jìn)子公司的有效經(jīng)營，實(shí)現(xiàn)集團(tuán)整體利益最大化，因此跨國轉(zhuǎn)移定價最初是被跨國公司用作考核子公司經(jīng)營業(yè)績的工具。 ? 正是由于跨國公司的發(fā)展，產(chǎn)生了國際避稅問題。 36 ? 為了充分解決該問題，跨國公司在海外不同的國家設(shè)立相關(guān)聯(lián)的子公司，利用轉(zhuǎn)移定價手段把利潤轉(zhuǎn)移到低稅率的國家中去，以避免高稅率國家的稅收。 ? —— 轉(zhuǎn)移定價成為跨國公司實(shí)施戰(zhàn)略的手段 ? 隨著生產(chǎn)經(jīng)營的發(fā)展和資本的國際化，特別是國際市場競爭日趨激烈，跨國轉(zhuǎn)移定價已不僅僅是跨國公司內(nèi)部經(jīng)營管理的工具，而是與跨國公司全球戰(zhàn)略相統(tǒng)一。 ? 跨國公司戰(zhàn)略和轉(zhuǎn)移定價方法的關(guān)系很緊密，而且轉(zhuǎn)移定價方法是組織戰(zhàn)略的一部分，并不只是會計計帳的手段，它是管理控制過程的一個要素。 ? 跨國公司在設(shè)定國際轉(zhuǎn)移定價時也把激勵目標(biāo)作為主要目標(biāo)之一，而且激勵目標(biāo)與子公司業(yè)績評價有直接的聯(lián)系。 ? 各國家的稅率差異性很大，例如一些國家稅率幾乎為零，成為避稅的天堂。 39 ? （ 1）由于跨國公司的子公司分布在世界各地，高稅賦國家的跨國公司以較高的轉(zhuǎn)移定價調(diào)往所得稅稅率較低子公司，這樣可以提高高稅率國家經(jīng)營成本、壓低其銷售價格，達(dá)到降低利潤目的；另外以較低轉(zhuǎn)移定價從低所得稅稅率國家的子公司調(diào)出產(chǎn)品，減少在低所得稅國家子公司的成本、提高其銷售價格，達(dá)到提高其利潤的目的。因此，在兩國關(guān)稅稅率有差異的情況下，如果位于低關(guān)稅國的母公司或子公司向位于高關(guān)稅國的子公司銷售商品，采用調(diào)低出口商品轉(zhuǎn)移定價的方法，便可大大地減少關(guān)稅額支付，有效增加公司總體經(jīng)營效益 . 40 ? 轉(zhuǎn)移定價還能幫助跨國公司管理外匯和通貨膨脹造成的影響，跨國公司在處理評估、激勵和外部定價問題時可以通過轉(zhuǎn)移定價控制這些因素?？鐕驹谥贫ㄞD(zhuǎn)移價格時必須予以認(rèn)真考慮上述因素。 ? 具體地說，跨國公司可通過以較高的轉(zhuǎn)移價格輸入產(chǎn)品，而以較低的轉(zhuǎn)移價格輸出產(chǎn)品的方式，把設(shè)在稅率較高國家的子公司的利潤轉(zhuǎn)移出來，再用相反的方法把利潤轉(zhuǎn)移到稅率較低國家的子公司去，從而減少應(yīng)交所得稅，增加整個跨國公司集團(tuán)的稅后利潤。 按整個公司為一整體減少 全世界范圍的稅負(fù) 高稅率國 子 公 司 低稅率國 子 公 司 44 ? 一般地說，稅率較高國家的所得稅收入將相應(yīng)減少，而稅率較低國家的所得稅將相應(yīng)增加，其相關(guān)影響如下所示。 45 例：假設(shè)一汽車公司擁有 A、 B兩個子公司。 A子公司的生產(chǎn)成本為每輛 $200，銷給 B子公