【正文】 項(xiàng)目開(kāi)發(fā) 。 ? 以市場(chǎng)為基礎(chǔ)，以法律為準(zhǔn)繩，企業(yè)理財(cái)要在守法的前提下進(jìn)行，而不是迷信權(quán)力、政府。 38 分析結(jié)論 ? 企業(yè)理財(cái)總是在一定環(huán)境中進(jìn)行的， 要防范各種經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。 37 ? 建設(shè)局在談到 2年來(lái)將軍嶺還在繼續(xù)違章建設(shè)時(shí)只是說(shuō) 人手少，沒(méi)有強(qiáng)制執(zhí)行的權(quán)利 。由于當(dāng)時(shí)梁振山躲債就 躲在將軍嶺附近 ，所以他認(rèn)為這是一塊福地，于是他分別 給自己和這座山改了名字 ，這樣才有了所謂的將軍嶺開(kāi)發(fā)。 27 借西柏坡的名氣披上紅色的外衣， 自詡為愛(ài)國(guó)主義教育基地的將軍嶺 28 不倫不類(lèi)的所謂紅色景點(diǎn) 29 辛苦了三年的民工最后拿到的就是這些非法的內(nèi)部流通證券 30 中華人民共和國(guó)水利局 的回復(fù)函是最大的紕漏 31 將軍嶺工程建設(shè)指揮部 距離下口鎮(zhèn)政府不足百米 32 景區(qū)內(nèi)梁振山漂亮的私家別墅 33 ? 平山縣古月鎮(zhèn)政府在將軍嶺上為梁振山樹(shù)碑立傳 34 這里原來(lái)是大片的果樹(shù)林， 現(xiàn)在已經(jīng)被毀 35 梁振山 ? 河北井陘縣人，原名 梁澤生 ，當(dāng)年 48歲。 26 ? 據(jù)介紹，將軍嶺建筑承包合同總共有 1000多份 ， 2023年 5月末在將軍嶺施工的企業(yè)就有 103家 ，在加上前后退場(chǎng)的企業(yè)，受騙的施工隊(duì)伍能有 幾百家 ，詐騙金額無(wú)法估量。 25 ? 在將軍嶺，每個(gè)工程都被虛高報(bào)價(jià)，很多工程的 報(bào)價(jià)竟然能夠達(dá)到 10倍甚至 20倍。一時(shí)間，來(lái)自全國(guó)各地的上百家施工隊(duì)伍來(lái)到這個(gè)不知名的小山上承包工程。 19 ? 工程竣工撤場(chǎng)難 工程結(jié)束了，方方面面 遺留的問(wèn)題 并沒(méi)有完全解決，百姓利益沒(méi)兌現(xiàn)、工程款沒(méi)到位、質(zhì)保金扣壓太多、項(xiàng)目資金周轉(zhuǎn)困難、外欠債務(wù)太多，施工單位動(dòng)不動(dòng)就 官司纏身 ，應(yīng)付不暇。 18 ? 變更索賠批復(fù)難 如今，企業(yè)變更索賠的現(xiàn)狀是， 變更索賠上報(bào)的多，批復(fù)的少， 合理的、不合理的， 一律打折扣 ，甚至是一刀一刀往下猛砍。這樣，施工企業(yè)往往 24小時(shí)三班倒，連續(xù)施工趕進(jìn)度。有些施工單位的人說(shuō)，我們干了幾十年工程，現(xiàn)在在有些地方感覺(jué)不會(huì)施工了，因?yàn)椴恢涝谀男┑胤綍?huì)被開(kāi)出罰單。這種分包單位往往不服從監(jiān)理單位和承建單位的管理，質(zhì)量、進(jìn)度自己說(shuō)了算，責(zé)任卻是承建單位承擔(dān)。這樣的項(xiàng)目有一兩個(gè)，整個(gè)企業(yè)就將陷入嚴(yán)重的經(jīng)營(yíng)危機(jī)。如今的項(xiàng)目 動(dòng)輒 1至 2個(gè)億 ，有的更大。 13 ? 業(yè)主強(qiáng)供創(chuàng)利難 有的 業(yè)主 把施工單位的鋼材、砂石料等材料供應(yīng) 牢牢控制在手中，導(dǎo)致施工企業(yè)的經(jīng)營(yíng)空間被壓縮得小而又小，贏利的可能性降得低而又低，一不小心，就會(huì)出現(xiàn)嚴(yán)重虧損。工程量急劇上升，可技術(shù)力量、管理力量還是那么多，技術(shù)人員一個(gè)人頂 3個(gè)人、 4個(gè)人用，既要盯現(xiàn)場(chǎng)、做內(nèi)業(yè)，又要抓質(zhì)量、搶進(jìn)度，同時(shí)還得要效益。 農(nóng)民來(lái)擾工 ，苦只苦了施工企業(yè)。 11 ? 協(xié)調(diào)不暢開(kāi)工難 征地拆遷等工作往往要等到企業(yè)進(jìn)場(chǎng)后才解決，有的地方甚至工程快結(jié)束了， 征地拆遷 還沒(méi)進(jìn)行完。 ? 沒(méi)有考慮利潤(rùn)實(shí)現(xiàn)的時(shí)間 ，沒(méi)有考慮資金時(shí)間價(jià)值如：第 1年 50萬(wàn)，第 2年 50萬(wàn)的方案與第 1年 0，第 2年 100萬(wàn)的方案 ? 沒(méi)有考慮風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題 如： 1年后很確定的 50萬(wàn)與各有 50%可能的 0或 100萬(wàn) 8 ? 考慮了風(fēng)險(xiǎn)因素 ? 克服了短期行為 ? 比較容易量化，便于考核和獎(jiǎng)懲 ? 缺點(diǎn)： 非上市公司；只強(qiáng)調(diào)股東利益，股票價(jià)格受多種因素影響 ?? ??ntttstock iDCFV1 )1(19 企業(yè)價(jià)值 =權(quán)益價(jià)值 +債務(wù)價(jià)值 ? 由公司未來(lái)的收益和風(fēng)險(xiǎn)決定：公司未來(lái)現(xiàn)金流量的大小及其時(shí)間分布 ， 以及未來(lái)現(xiàn)金流量的風(fēng)險(xiǎn)大小 。施 工 企 業(yè) 財(cái) 務(wù) 管 理 講 座 2 講課內(nèi)容 ? 第 1章 財(cái)務(wù)管理概述 ? 第 2章 企業(yè)投融資管理 ? 第 3章 貨幣資金的管理 ? 第 4章 工程項(xiàng)目成本管理 ? 第 5章 企業(yè)收益管理 ? 第 6章 財(cái)務(wù)報(bào)表分析 3 第 1章 財(cái)務(wù)管理概述 ? 財(cái)務(wù)管理的概念 ? 財(cái)務(wù)管理目標(biāo) ? 施工企業(yè)面臨的困境 ? 施工企業(yè)財(cái)務(wù)管理存在的問(wèn)題 ? 財(cái)務(wù)管理的基本原則 4 財(cái)務(wù)管理的概念 財(cái)務(wù)管理 (financial management)是企業(yè)籌集、使用資金和分配利潤(rùn)等財(cái)務(wù)活動(dòng)及其財(cái)務(wù)關(guān)系。 財(cái)務(wù)活動(dòng)及其財(cái)務(wù)關(guān)系 5 （ 1）融資財(cái)務(wù)活動(dòng) 來(lái)源：權(quán)益資本、負(fù)債資本 （ 2）投資財(cái)務(wù)活動(dòng) 內(nèi)容：對(duì)內(nèi)投資，對(duì)外投資 （ 3）經(jīng)營(yíng)財(cái)務(wù)活動(dòng) 經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金收支：采購(gòu)、生產(chǎn)、納稅、收入結(jié)算等環(huán)節(jié) （ 4）分配財(cái)務(wù)活動(dòng) 利潤(rùn)分配活動(dòng)、股利分配政策 6 （ 1）所有者 ：國(guó)家、法人、個(gè)人、外商 委托代理問(wèn)題、內(nèi)部人控制 （ 2）債權(quán)人 ：金融中介機(jī)構(gòu)（銀行、基金、信托投資公司）、債券持有人、商業(yè)信用提供者（供應(yīng)商） （ 3）被投資單位 ：短期投資（證券市場(chǎng)的股票和債券投資）、直接投資（企業(yè)集團(tuán)的財(cái)務(wù)關(guān)系） （ 4）債務(wù)人 ：企業(yè)購(gòu)買(mǎi)其他公司的債券、提供借款、提供商業(yè)信用 （ 5）政府有關(guān)部門(mén) ：稅務(wù)、工商、財(cái)政 （ 6）職工 ：激勵(lì)與控制、報(bào)酬計(jì)劃 （ 7）企業(yè)內(nèi)部各單位 ：內(nèi)部經(jīng)濟(jì)核算 7 財(cái)務(wù)管理的目標(biāo) 是企業(yè)理財(cái)活動(dòng)所希望實(shí)現(xiàn)的結(jié)果，是評(píng)價(jià)企業(yè)理財(cái)活動(dòng)是否合理的基本標(biāo)準(zhǔn)。 ? 影響因素： 投資報(bào)酬率 、 風(fēng)險(xiǎn) 、 投資項(xiàng)目 、 資本結(jié)構(gòu) 、 股利政策 ?? ??nttt iFCFV1 )1(110 ? 競(jìng)爭(zhēng)激烈中標(biāo)難 很多工程項(xiàng)目招投標(biāo)摻雜著 地方保護(hù)、私下定標(biāo)、不正當(dāng)圍標(biāo)、關(guān)系標(biāo)、感情標(biāo)屢屢出現(xiàn)，施工企業(yè)的資質(zhì)再高、施工水平和能力再先進(jìn)、隊(duì)伍再?gòu)?qiáng)大，也 不一定在合理的情況下拿到想要的標(biāo) 。原來(lái)，征地費(fèi)、青苗款、拆遷款、復(fù)耕費(fèi)經(jīng)過(guò)一層又一層盤(pán)算和拆扣，到農(nóng)民手里已所剩無(wú)幾。 12 ? 項(xiàng)目分散管理難 激烈競(jìng)爭(zhēng)造成標(biāo)價(jià)過(guò)低，施工企業(yè)為了生存，只有 多攬工程 。企業(yè)管理難度可想而知。 14 ? 墊資施工經(jīng)營(yíng)難 在有些省份，資金不到位強(qiáng)上項(xiàng)目，導(dǎo)致預(yù)付款不能支付，施工企業(yè)只得墊資施工。施工企業(yè)沒(méi)開(kāi)工就得先支付業(yè)主 1000萬(wàn)元左右。 15 ? 指定分包左右為難 有些施工單位在簽訂合同時(shí)就被業(yè)主規(guī)定：某某段 必須分包給某某 施工單位。 16 ? 外行管理施工難 有些地方上的項(xiàng)目太多，技術(shù)力量嚴(yán)重不足，只能臨時(shí)組織一些人來(lái)管理，出現(xiàn)外行管內(nèi)行 。 17 ? 強(qiáng)壓工期雙保難 一些設(shè)計(jì) 3年的工程，忽然要改為兩年，兩年的工程要改為一年半 ，有些工程算上有效施工期，也就幾個(gè)月時(shí)間。質(zhì)量當(dāng)然不能馬虎。有的變更索賠批回來(lái)的少得可憐，有時(shí)批了的 還是不付變更款 。 20 ? 市場(chǎng)機(jī)會(huì)減少 ， 盈利空間縮小 ? 債權(quán)債務(wù)雙高 ， 財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)加大 ? 預(yù)算管理缺位 ， 成本費(fèi)用失控 ? 經(jīng)營(yíng)資金分散 ， 管理效益較差 ? 財(cái)務(wù)監(jiān)控不力，財(cái)務(wù)信息失真 21 大膽廣開(kāi)財(cái)源，謹(jǐn)慎打理財(cái)務(wù) 今天的一元錢(qián)比未來(lái)的一元錢(qián)更值錢(qián) 在競(jìng)爭(zhēng)市場(chǎng)上沒(méi)有利潤(rùn)特別高的項(xiàng)目 使產(chǎn)品具有獨(dú)特性；降低成本 22 河北紅色旅游工程騙局 20230705 15:53:14 來(lái)源 : 中國(guó)廣播網(wǎng) 23 ? 從 2023年以來(lái)，河北省平山縣下口鎮(zhèn)下口村南面的一個(gè)不知名的小山突然被一個(gè)叫梁振山的人起名叫做 將軍嶺 ，據(jù)說(shuō)要投入 25個(gè)億，開(kāi)發(fā)成愛(ài)國(guó)主義教育基地和紅色旅游基地，并開(kāi)始到處招標(biāo)。 24 ? 梁振山一直把他自己的工程與距離此地40公里的 西柏坡 聯(lián)系起來(lái)，打著建設(shè)老區(qū)、開(kāi)發(fā)紅色旅游的旗號(hào)，對(duì)外宣稱(chēng)將軍嶺項(xiàng)目 有國(guó)家 42個(gè)部委投資 25億元 ，開(kāi)發(fā)國(guó)史教育基地和紅色旅游項(xiàng)目，讓很多人感到他有很強(qiáng)的實(shí)力和后盾。 這樣一方面吸引一些施工隊(duì)上鉤，另一方面以此提高詐騙金額，因?yàn)樵趯④妿X每個(gè)工程都 被要求繳納 %的老區(qū)贊助款和 2%的中標(biāo)服務(wù)費(fèi) 。最為嚴(yán)重的是，時(shí)至今日，將軍嶺工程仍然 還在對(duì)外發(fā)包 工程。從上世紀(jì) 90年代到 2023年，分別在平山縣古月鎮(zhèn)和下口鎮(zhèn)搞過(guò)鋼鐵廠(chǎng)，期間據(jù)說(shuō)曾經(jīng)詐騙過(guò)重慶某廠(chǎng)2023萬(wàn)元，后來(lái)重慶公安機(jī)關(guān)來(lái)抓他，他指使一些人暴力抗法，打傷了一名來(lái)自重慶方面的執(zhí)法人員，而且這個(gè)案件至今未結(jié)。 36 事實(shí) ? 將軍嶺目前開(kāi)發(fā)的大約 10畝左右的土地竟然是下口村無(wú)償提供給梁振山的 ? 平山縣國(guó)土資源局副局長(zhǎng)焦留洋 向記者承認(rèn)下口村根本 沒(méi)有權(quán)利把土地由農(nóng)業(yè)用地轉(zhuǎn)變?yōu)榉寝r(nóng)業(yè)用地 ? 由于將軍嶺開(kāi)發(fā)一直沒(méi)有土地使用手續(xù)，所以平山縣建設(shè)局 從 2023年 10月就開(kāi)始給將軍嶺發(fā)出停工通知書(shū)， 2023年 6月再次給將軍嶺工程下發(fā)停工通知書(shū)，并且罰款 15萬(wàn)元 。 ? 平山縣土地資源局的借口更是滑稽，副局長(zhǎng)焦留洋說(shuō)已經(jīng)決定對(duì)將軍嶺非法占地進(jìn)行處罰，但是由于 沒(méi)有辦法送達(dá)聽(tīng)證通知書(shū)， 所以現(xiàn)在還沒(méi)有辦法執(zhí)行處理決定。 既要積極地開(kāi)拓財(cái)源，也要謹(jǐn)慎理財(cái)。 39 第 2章 企業(yè)投融資管理 ?投資管理 ?融資管理 40 ? 投資管理的程序 ? 投資管理決策的依據(jù) ? 企業(yè)投資案例分析 41 ? 企業(yè)應(yīng)形成投資項(xiàng)目開(kāi)發(fā) 、 論證評(píng)估 、 投資決策 、監(jiān)督實(shí)施和運(yùn)作管理的 五位一體的管理體制 。 ? 論證評(píng)估 投資部項(xiàng)目組進(jìn)行項(xiàng)目可行性論證 ， 設(shè)計(jì)優(yōu)化項(xiàng)目方案 。 42 ? 投資決策 由企業(yè)投資決策會(huì)議對(duì)備選項(xiàng)目進(jìn)行決策 ， 決定對(duì)投資項(xiàng)目的審查批推意見(jiàn) 。企業(yè)財(cái)務(wù) 、 審計(jì)等部門(mén)監(jiān)督投資項(xiàng)目建設(shè)過(guò)程 ，提高投資質(zhì)量 ， 控制投資總額 。項(xiàng)目建成后，劃轉(zhuǎn)其他部門(mén)進(jìn)行正常運(yùn)作狀態(tài)下的管理。五糧液 不甘心繞著 “ 酒瓶子 ” 多元化，投巨資殺向制造工業(yè)。 五糧液：兇猛的多元化浪潮 46 ? 有數(shù)據(jù)表明， 2023年 五糧液主營(yíng)業(yè)務(wù)收入達(dá) ，凈利潤(rùn)為 ，其中利潤(rùn)總額與凈利潤(rùn)與上年同期相比， 分別下降 %和 %。 47 ? 從上世紀(jì) 90年代，五糧液就 暗涌擴(kuò)張，開(kāi)始了它的多元化之路 。 ? 1997年，五糧液首次投產(chǎn) 5萬(wàn)噸 酒精生產(chǎn)線(xiàn) ，不料剛一投產(chǎn)便告夭折；接著，又潛心打造號(hào)稱(chēng)亞洲一流的 制藥集團(tuán) ，但又無(wú)疾而終；隨后，其又投資 4億元，創(chuàng)立 環(huán)球塑膠有限公司，由于當(dāng)?shù)仉娏o(wú)法滿(mǎn)足生產(chǎn)需求，致使生產(chǎn)時(shí)斷時(shí)續(xù)。 49 ? 在多元化經(jīng)歷了 6年之痛后， 2023年，五糧液不但沒(méi)有從中汲取教訓(xùn)，反而 一路 “ 發(fā)飆 ” ， 欲攜 100億元巨資殺進(jìn) 芯片行業(yè) ，引起業(yè)界震驚。 50 ? 2023年，五糧液在一次新聞發(fā)布會(huì)上宣布，進(jìn)軍 柴油發(fā)動(dòng)機(jī)制造業(yè) 。 ? 最明顯的是 2023年 2月，五糧液集團(tuán)宣布投資 1億元涉足 日化業(yè) 。而現(xiàn)在，這 兩個(gè)品牌卻不溫不火 。 ? 由此可見(jiàn)，五糧液利潤(rùn)率的下滑，并不是來(lái)自主業(yè)品牌的市場(chǎng)，而是 自己墜入了盲目擴(kuò)張的陷阱。 也可以考慮 分散投資 而降低企業(yè)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，但這是要 在主業(yè)發(fā)展 到一定階段以后才