【正文】 不調(diào)劑。進(jìn)出口貿(mào)易融資用途主要用于該公司進(jìn)口原材料、設(shè)備及出口鋼材。流動資金貸款用途滿足企業(yè)的流動資金信貸需求，用于購買鐵礦石、焦炭等原材料，屬于臨時季節(jié)性的資金需求。授信結(jié)構(gòu)分配表 2008年11月 單位：萬元 項(xiàng)目授信品種前次授信額度情況本次授信額度情況折算前額度折算后額度余額 定價原則本次額度折算后額度定價原則固定資產(chǎn)貸款 無執(zhí)行基準(zhǔn)利率 流動資金貸款 執(zhí)行基準(zhǔn)利率執(zhí)行基準(zhǔn)利率銀行承兌匯票 手續(xù)費(fèi)執(zhí)行基準(zhǔn)費(fèi)率，承諾費(fèi)按下浮100%執(zhí)行手續(xù)費(fèi)執(zhí)行基準(zhǔn)費(fèi)率，承諾費(fèi)按下浮100%執(zhí)行進(jìn)出口貿(mào)易融資 按我行有關(guān)文件規(guī)定執(zhí)行，結(jié)算手續(xù)費(fèi)按基準(zhǔn)費(fèi)率下浮50%執(zhí)行按我行有關(guān)文件規(guī)定執(zhí)行，結(jié)算手續(xù)費(fèi)按基準(zhǔn)費(fèi)率下浮50%執(zhí)行資金交易 按我行有關(guān)文件規(guī)定執(zhí)行按我行有關(guān)文件規(guī)定執(zhí)行合計(jì) ————授信額度折算備注：本次授信產(chǎn)品無折算系數(shù)。 本次授信的政策例外：無集團(tuán)授信方式：■授信限額方式 □集中申報模式： 式（總分/加總） 集團(tuán)授信限額/額度：分配授信限額： 前次授信額度：本次申請授信額度：前次額度授信時信用評級：AAA目前信用評級：AA目前客戶違約概率：%目前客戶風(fēng)險限額：前次額度授信到期日：2009年6月6日本次申請額度授信有效期：兩年前次額度授信審批行: SD分行授信集中度：未超過我行授信集中度有關(guān)規(guī)定前次有效期內(nèi)有無逾期：無前次有效期內(nèi)有無違約：無 財務(wù)信息 單位：萬元科目2005年（前三年）2006年（前兩年）2007年（前一年）2008年10月（最近一期）總資產(chǎn)凈資產(chǎn)營業(yè)收入凈利潤總資產(chǎn)報酬率%%%%資產(chǎn)負(fù)債率%%%%流動比率 償債周期 申報行不良貸款率：%申報行在客戶所在行業(yè)（大類）的不良貸款率：%申報行經(jīng)濟(jì)資本分配余額：本筆授信占用的經(jīng)濟(jì)資本：一、 額度授信方案（一） 授信額度結(jié)構(gòu)申請給予 JNGT公司額度授信 ，有效期 兩 年。近期重大事項(xiàng)披露：經(jīng)上海證券交易所同意，JG股份公開發(fā)行的38000萬股人民幣普通股于2008年11月12日起上市，募集資金199120萬元，用于收購JG集團(tuán)目標(biāo)資產(chǎn)，主要包括：熱連軋廠、冷軋廠、燃?xì)獍l(fā)電完善工程、動力廠、運(yùn)輸部、自動化部及其他相關(guān)資產(chǎn)?？蛻麸L(fēng)險點(diǎn)及擔(dān)保措施概述：近年來，國家鋼鐵產(chǎn)業(yè)政策調(diào)整，加大了落后產(chǎn)能淘汰力度，節(jié)能減排，對環(huán)保的要求程度較高；受國外金融危機(jī)與國內(nèi)經(jīng)濟(jì)下滑、房地產(chǎn)市場不景氣影響，自今年9月份以來，鋼鐵價格與銷量出現(xiàn)大幅度下降,存貨、應(yīng)收帳款的大幅增長；該客戶所需鐵礦石80%以上依靠進(jìn)口，造成企業(yè)部分產(chǎn)品成本遠(yuǎn)高于產(chǎn)品銷售價格。該公司目前具備千萬噸鋼的生產(chǎn)能力，主導(dǎo)產(chǎn)品為中板、中厚板。中國建設(shè)銀行公司類客戶額度授信申報書客戶名稱：JNGT公司 申報單位：建設(shè)銀行SD分行 客戶性質(zhì)：集團(tuán)客戶成員企業(yè) 申報日期：2008年12月 聯(lián) 系 人：袁Y 聯(lián)系方式：電話：040080000000 傳真：040180000000 目 錄一、 額度授信方案 5（一） 授信額度結(jié)構(gòu) 5（二） 授信用途 5（三） 擔(dān)保措施 6（四） 授信條件 6二、 授信方案判斷 8（一） 營銷戰(zhàn)略取向 8（二） 授信評價 9（三） 償債來源和風(fēng)險評價 10（四） 其他的補(bǔ)充意見 11三、 償債能力分析 12（一） 第一償債來源分析 12（二） 擔(dān)保措施分析 20（三） 其他償債來源分析 21四、 銀企關(guān)系 21（一） 最新銀行債務(wù)情況 22（二） 其它金融機(jī)構(gòu)的風(fēng)險控制措施 22（三） 與其他銀行的信貸關(guān)系 22五、 借款人信息 23（一） 歷史 23（二） 股權(quán)結(jié)構(gòu) 23（三） 關(guān)聯(lián)交易情況 25（四） 管理層情況 27（五） 公司戰(zhàn)略 28（六） 業(yè)務(wù)發(fā)展趨勢和風(fēng)險 28（七） 經(jīng)營分析 30（八） 關(guān)鍵的業(yè)績驅(qū)動因素 32（九） 同業(yè)競爭情況分析 32六、 附注 36（一） 前次額度的情況 36（二） 信貸政策落實(shí)情況 39（三） 前次評級和授信后的重大事項(xiàng)說明 40中國建設(shè)銀行公司類客戶額度授信申報書除特別說明外，本申報書中的“授信額度”、“信貸余額”指未經(jīng)折算的額度，也即折算前額度；本申報書內(nèi)容除經(jīng)特別說明可不填寫外，都需進(jìn)行逐項(xiàng)填寫，如因特殊原因無法填寫則需解釋具體原因?？蛻裘Q：JNGT公司經(jīng)營主責(zé)任人：吳君經(jīng)營責(zé)任人：邊君、趙君所在行業(yè)：黑色金屬冶煉及壓延加工業(yè)煉鋼煉鋼經(jīng)營主責(zé)任人職務(wù)：SD分行集團(tuán)客戶部總經(jīng)理經(jīng)營責(zé)任人職務(wù)：SDF支行副行長、GHJ支行行長貸款證/卡號：370101000097300000經(jīng)營主責(zé)任人所在行/部門：SD分行經(jīng)營責(zé)任人所在行/部門：SDF支行、GHJ支行歸屬集團(tuán)：JG集團(tuán)有限公司客戶經(jīng)辦行：GHJ支行客戶概況： JNGT公司成立于2000年12月，注冊資本173360萬元，為特大型股份制企業(yè)。2007年，JG集團(tuán)鋼產(chǎn)量1212萬噸，在鋼鐵行業(yè)中排第八位，在全國500強(qiáng)企業(yè)中排141名。 本次授信固定資產(chǎn)貸款由JG集團(tuán)有限公司擔(dān)保，%，其他產(chǎn)品為信用?？蛻纛愋停骸隹傂屑壷攸c(diǎn)客戶 □一級分行級重點(diǎn)客戶 □非重點(diǎn)客戶建立授信關(guān)系時間：□新客戶 □1年以內(nèi)（含1年） □13年（含3年） □35年（含5年） ■5年以上經(jīng)營主責(zé)任人對客戶的信貸營銷戰(zhàn)略：■擴(kuò)大份額 □維持份額 □減少份額 □全部退出客戶信貸準(zhǔn)入政策：■優(yōu)先支持類 □審慎進(jìn)入類 □退出類 □其他名單制單戶核準(zhǔn)類五項(xiàng)基本原則達(dá)標(biāo)情況：□全部達(dá)標(biāo) ■ 資產(chǎn)負(fù)債率 未達(dá)標(biāo)，無須核準(zhǔn)，原因根據(jù)建總發(fā)〔2007〕250號的規(guī)定，總行級重點(diǎn)客戶如不符合五項(xiàng)基本原則要求，無須核準(zhǔn)，可直接申報審批。 申請固定資產(chǎn)貸款純新增11000萬元； 申請流動資金貸款（含銀行承兌匯票）從原授信額度40000萬元調(diào)整為42000萬元； 申請進(jìn)出口貿(mào)易融資從原授信額度12000萬元調(diào)整為62000萬元； 資金交易額度與原授信額度保持一致。（二） 授信用途固定資產(chǎn)貸款用途本次申請固定資產(chǎn)貸款110000萬元用于新建4號120t轉(zhuǎn)爐項(xiàng)目。銀行承兌匯票用途主要用于采購原材料、輔助材料及動力供應(yīng)等。資金交易額度用途主要用于金融衍生產(chǎn)品，包括遠(yuǎn)期、期貨、掉期（互換）和期權(quán)，主要涉及產(chǎn)品為遠(yuǎn)期結(jié)售匯、掉期和NDF等。流動資金貸款、銀行承兌匯票、進(jìn)出口貿(mào)易融資、資金交易額度可相互串用。2貸前承諾：JG股份承諾將按我行標(biāo)準(zhǔn)格式文本向我行出具《節(jié)能減排環(huán)保降污聲明與承諾書》；擔(dān)保單位JG集團(tuán)也承諾將按我行標(biāo)準(zhǔn)格式文本向我行出具《節(jié)能減排環(huán)保降污聲明與承諾書》。3賬戶管理：該公司已在我行開立一般結(jié)算戶和外幣結(jié)算戶，承諾授信后在我行結(jié)算比率將逐步提高。2持續(xù)的資產(chǎn)負(fù)債率水平：%、%、%，有逐年下降的趨勢，在額度授信有效期內(nèi)，該公司的資產(chǎn)負(fù)債率不得高于75%，如果超標(biāo)時間達(dá)半年以上，我行將立即凍結(jié)其未使用授信額度。4持續(xù)的盈利水平：%、%、%，鑒于目前鋼鐵行業(yè)將面臨全行業(yè)虧損的情況，JG股份仍保持微利，在額度授信有效期內(nèi)，該公司的銷售利潤率不得低于1%，如果超標(biāo)時間達(dá)半年以上，我行將立即凍結(jié)其未使用授信額度。6持續(xù)的股權(quán)結(jié)構(gòu)：目前該公司主要股東是JG集團(tuán)有限公司，%，在額度授信有效期內(nèi)，客戶應(yīng)保持其大股東不變化，否則我行將凍結(jié)其未使用授信額度。8對發(fā)行優(yōu)先權(quán)債務(wù)的限制：在額度授信有效期內(nèi)，客戶不得發(fā)行相對于我行授信業(yè)務(wù)具有優(yōu)先權(quán)的債務(wù)。我行目前已成立由省分行牽頭四級聯(lián)動的營銷團(tuán)隊(duì)，密切關(guān)注企業(yè)的動向，了解企業(yè)的需求，對于重點(diǎn)業(yè)務(wù)、重點(diǎn)產(chǎn)品成立任務(wù)型小組，重點(diǎn)突破。1998年，在鋼鐵行業(yè)經(jīng)營形勢不景氣的情況下，我行全面退出了該客戶，與該集團(tuán)中斷了信貸業(yè)務(wù)關(guān)系。經(jīng)過多年?duì)I銷，我行與該集團(tuán)的合作關(guān)系日漸密切。截至2008年10月，JG股份在我行的最高授信額度為60000萬元，我行開展的主要業(yè)務(wù)有流動資金貸款、銀行承兌匯票、即期信用證開證、海外代付等。 我行綜合收益 單位：萬元前一授信年度預(yù)期授信期間年收益貸款利息收入中間業(yè)務(wù)收入合計(jì)JG股份目前在我行日均存款7000萬元，流動資金貸款日均30000萬元，年辦理國際業(yè)務(wù)10000萬美元，剔除存款轉(zhuǎn)移收入后，我行綜合收益為2325萬元；我行在授信期間預(yù)計(jì)每年新增固定資產(chǎn)貸款55000萬元，日均存款將達(dá)到15000萬元，年辦理國際業(yè)務(wù)20000萬美元，剔除存款轉(zhuǎn)移收入后，我行綜合收益為6258萬元。 授信期限合理性評價：我行本次額度授信申報有效期為兩年，主要基于兩點(diǎn)，一是本次額度授信中有固定資產(chǎn)項(xiàng)目貸款，該項(xiàng)目建設(shè)期為兩年，申報兩年與企業(yè)項(xiàng)目建設(shè)周期相符；二是目前鋼鐵行業(yè)全行業(yè)不景氣，預(yù)計(jì)本次調(diào)整將持續(xù)一年左右，JG股份目前仍保持微利，生產(chǎn)經(jīng)營狀況較為穩(wěn)定；因此我行申報額度授信有效期兩年是合理的。規(guī)劃實(shí)施后，JG總廠將形成4座1750立方米高爐，4座120噸轉(zhuǎn)爐，2500毫米中板、3500毫米中板、1700毫米熱連軋、冷連軋、雙機(jī)架冷軋、涂鍍生產(chǎn)線，以及配套的公用輔助設(shè)施。高爐120t轉(zhuǎn)爐中厚板軋機(jī)國內(nèi)一流、國際先進(jìn)的現(xiàn)代化生產(chǎn)線。高爐工程將在2009年建成投產(chǎn)，4號120t轉(zhuǎn)爐工程需進(jìn)行同步建設(shè)。其中：(，動態(tài)投資8514萬元)，流動資金投資60000萬元。該項(xiàng)目已獲得國家發(fā)改委批復(fù)，項(xiàng)目的環(huán)保評估方案已由SD省環(huán)保局批復(fù)。固定資產(chǎn)貸款用途合理、合規(guī)?？蛻羯暾堉в脮r，我行將要求企業(yè)提供合理的資金需求證明，用以保證流動資金貸款用途合理、合規(guī)。新增銀行承兌匯票主要用于采購原材料、輔助材料及動力供應(yīng)等。進(jìn)出口貿(mào)易融資用途本次申請貿(mào)易融資額度62000萬元，主要用于該公司進(jìn)口原材料、設(shè)備及出口鋼材。同時，該公司新上技改項(xiàng)目需要進(jìn)口部分設(shè)備，進(jìn)口設(shè)備主要來自歐洲。資金交易額度用途本次申請資金交易額度8000萬元，主要用于辦理金融衍生產(chǎn)品，基本種類包括遠(yuǎn)期、期貨、掉期（互換）和期權(quán)，主要涉及產(chǎn)品為遠(yuǎn)期結(jié)售匯、掉期和NDF等。第二償債來源擔(dān)保單位中等JG集團(tuán)有限公司為JG股份的母公司，截止到2008年10月底，%，；該公司資金實(shí)力強(qiáng)，信譽(yù)良好，有能力為JNGT公司固定資產(chǎn)貸款110000萬元提供第三方擔(dān)保，經(jīng)測算，%，符合我行有關(guān)規(guī)定。監(jiān)控措施誘發(fā)事項(xiàng)和行動計(jì)劃密切關(guān)注國家對鋼鐵行業(yè)的調(diào)控政策，關(guān)注SD省政府對SD鋼鐵集團(tuán)的政策扶持力度。授信期內(nèi)國家政策發(fā)生調(diào)整，對客戶效益產(chǎn)生不利影響，我行將凍結(jié)客戶未支用額度，待確認(rèn)客戶生產(chǎn)經(jīng)營無實(shí)質(zhì)惡化后，視情況逐步解凍額度。市場風(fēng)險具體風(fēng)險點(diǎn)：受國外金融危機(jī)與國內(nèi)經(jīng)濟(jì)下滑、房地產(chǎn)市場不景氣影響，自今年9月份以來，鋼鐵價格與銷量出現(xiàn)大幅度下降。一旦客戶出現(xiàn)關(guān)、停、并、轉(zhuǎn)，高管逃逸等事項(xiàng)，我行將立即采取應(yīng)急方案保全我行信貸資產(chǎn)。經(jīng)營風(fēng)險具體風(fēng)險點(diǎn)：該客戶所需鐵礦石80%以上依靠進(jìn)口，本年410月份進(jìn)口鐵礦石價格按年度協(xié)議價格大約為1200－1300元每噸，造成10月份企業(yè)部分產(chǎn)品成本遠(yuǎn)高于產(chǎn)品銷售價格；同時，下游市場需求不足，造成存貨、應(yīng)收賬款的大幅增長。監(jiān)控客戶的流動比率、速動比率，如客戶的財務(wù)比率超過我行設(shè)定的臨界值，超標(biāo)時間達(dá)半年以上，我行將立即凍結(jié)該客戶在我行未使用的授信額度，直至確認(rèn)該事項(xiàng)對我行的信貸資產(chǎn)質(zhì)量無不利影響。財務(wù)風(fēng)險具體風(fēng)險點(diǎn)：客戶負(fù)債規(guī)模較大，資產(chǎn)負(fù)債率高于行業(yè)均值。監(jiān)控客戶的資產(chǎn)負(fù)債率，如客戶資產(chǎn)負(fù)債率超過我行設(shè)定的臨界值，超標(biāo)時間達(dá)半年以上，我行將立即凍結(jié)該客戶在我行未使用的授信額度，直至確認(rèn)該事項(xiàng)對我行的信貸資產(chǎn)質(zhì)量無不利影響；一旦發(fā)現(xiàn)其他銀行的信貸額度有縮小的趨勢，我行將立即采取相應(yīng)措施。管理風(fēng)險具體風(fēng)險點(diǎn)：客戶管理層發(fā)生變化，造成企業(yè)償債能力降低。一旦發(fā)現(xiàn)該客戶管理層發(fā)生重大變動或日常經(jīng)營管理出現(xiàn)重大變動，我行將立即凍結(jié)該客戶未使用的授信額度，直至確認(rèn)該事項(xiàng)對我行的信貸質(zhì)量無不利影響。環(huán)保風(fēng)險具體風(fēng)險點(diǎn)：該客戶為“雙高”行業(yè)客戶，且處于城市近郊區(qū)，對環(huán)保的要求程度較高。一旦發(fā)現(xiàn)該客戶環(huán)保不達(dá)標(biāo)的相關(guān)信息，我行將立即凍結(jié)該客戶未使用的授信額度，直至確認(rèn)該事項(xiàng)對我行的信貸質(zhì)量無不利影響。其他風(fēng)險具體風(fēng)險點(diǎn)：該企業(yè)為集團(tuán)客戶，存在關(guān)聯(lián)交易和關(guān)聯(lián)企業(yè)資金占用。在從該集團(tuán)處獲取信息的同時，充分利用人民銀行信貸登記系統(tǒng)和其他信息來源，拓寬信息渠道；加強(qiáng)信貸資金的監(jiān)控，防范關(guān)聯(lián)交易風(fēng)險。風(fēng)險評價：風(fēng)險可控，對我行信貸資產(chǎn)安全影響較小