【正文】 策，打造 東北區(qū)域票據(jù)中心 引進(jìn)法人財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)，建立區(qū)域保險(xiǎn)研發(fā)中心，推進(jìn)細(xì)分市場(chǎng)發(fā)展，爭(zhēng)取建設(shè) 東北區(qū)域財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)中心 的先發(fā)優(yōu)勢(shì) 培育信貸機(jī)構(gòu)，扶持重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)信貸，解決不良貸款問(wèn)題，提升沈陽(yáng)在企業(yè)信貸市場(chǎng) 的地位 引進(jìn)個(gè)貸機(jī)構(gòu)，鼓勵(lì)產(chǎn)品創(chuàng)新，完善運(yùn)營(yíng)環(huán)境，促進(jìn)沈陽(yáng) 個(gè)人貸款市場(chǎng) 的成長(zhǎng) 拓寬債券發(fā)行主體，試點(diǎn)市場(chǎng)化運(yùn)作的企業(yè)債和公司債券發(fā)行，吸引債券承銷機(jī)構(gòu)，在沈陽(yáng)逐步完善 債券市場(chǎng) 爭(zhēng)取壽險(xiǎn)政策試點(diǎn)，完善壽險(xiǎn)服務(wù)體系，提升居民壽險(xiǎn)意識(shí)，從而推動(dòng) 人壽保險(xiǎn)市場(chǎng) 發(fā)展 28 . Kearney 71/SH1853_Shenhe Financial Trading Center/ld 工作稿 為確立沈陽(yáng)區(qū)域產(chǎn)權(quán)交易中心地位，開發(fā)區(qū)需要協(xié)同監(jiān)管等政府部門，支持沈陽(yáng)產(chǎn)權(quán)交易所組建區(qū)域性產(chǎn)權(quán)交易公司、建立國(guó)家柜臺(tái)公告板試點(diǎn)，并爭(zhēng)取金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓試點(diǎn) 主要舉措 建議措施 重點(diǎn)舉措 解決的問(wèn)題 ?支持沈陽(yáng)聯(lián)合產(chǎn)權(quán)交易所，聯(lián)合東北地區(qū)其他主要產(chǎn)權(quán)交易所，依托沈陽(yáng)產(chǎn)權(quán)交易所現(xiàn)有資源建立東北產(chǎn)權(quán)交易所股份有限公司 組建區(qū)域性產(chǎn)權(quán)交易公司 A ?規(guī)范區(qū)域市場(chǎng)，提高市場(chǎng)流動(dòng)性，確立沈陽(yáng)區(qū)域中心地位 建立國(guó)家柜臺(tái)公告板（ OTCBB)試點(diǎn) B ?與沈陽(yáng)聯(lián)合產(chǎn)權(quán)交易所聯(lián)合，爭(zhēng)取在沈陽(yáng)建立國(guó)家柜臺(tái)公告板（ OTCBB)試點(diǎn) ?實(shí)現(xiàn)產(chǎn)權(quán)交易所業(yè)務(wù)多元化轉(zhuǎn)型，便于民營(yíng)股權(quán)轉(zhuǎn)讓 爭(zhēng)取金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓試點(diǎn) C ?組織沈陽(yáng)聯(lián)合產(chǎn)權(quán)交易所與遼寧省、沈陽(yáng)市銀監(jiān)局溝通，聯(lián)合東北地區(qū)銀行、資產(chǎn)管理公司，爭(zhēng)取實(shí)現(xiàn)金融不良資產(chǎn)在產(chǎn)權(quán)交易所轉(zhuǎn)讓 ?豐富產(chǎn)權(quán)交易品種，靈活處理不良資產(chǎn) 來(lái)源 : 科爾尼分析 產(chǎn)權(quán)交易市場(chǎng) 29 . Kearney 71/SH1853_Shenhe Financial Trading Center/ld 工作稿 東北地區(qū)產(chǎn)權(quán)交易活躍，沈陽(yáng)有實(shí)力成為東北地區(qū)產(chǎn)權(quán)交易中心 來(lái)源 : 科爾尼分析 國(guó)有資產(chǎn)存量大 老工業(yè)基地政策推動(dòng) ?老工業(yè)基地振興中，隨著國(guó)有企業(yè)改革不斷深入，抓大放小、擇優(yōu)淘劣，涉及大量國(guó)有資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)換 東北地區(qū)產(chǎn)權(quán)交易發(fā)展的推動(dòng)力 外資機(jī)構(gòu)深入產(chǎn)權(quán)市場(chǎng) ? 遼寧國(guó)有資產(chǎn)規(guī)模在東北地區(qū)占絕對(duì)優(yōu)勢(shì)，為沈陽(yáng)聯(lián)合產(chǎn)權(quán)交易所提供了豐富的資源 : – 遼寧國(guó)有資產(chǎn)占東北 40% – 2022年沈陽(yáng)國(guó)有資產(chǎn)存量達(dá)到 2,000億元 ? 遼寧作為東北中心，沈陽(yáng)作為遼寧中心，與實(shí)力雄厚的外企展開合作，活躍沈陽(yáng)產(chǎn)權(quán)交易市場(chǎng)，提高交易質(zhì)量 ? 已經(jīng)確定了在遼寧省內(nèi)的核心地位： – 2022年，沈陽(yáng)產(chǎn)權(quán)交易中心由市級(jí)升級(jí)為省級(jí)，由省市兩級(jí)政府共同管理，負(fù)擔(dān)整合遼寧省內(nèi)產(chǎn)權(quán)市場(chǎng) – 除大連外，遼寧省其他地區(qū)產(chǎn)權(quán)交易所已基本分屬沈陽(yáng)產(chǎn)權(quán)交易中心 沈陽(yáng)聯(lián)合產(chǎn)權(quán)交易優(yōu)勢(shì) ?東三省占全國(guó)國(guó)有資產(chǎn)存量 1/4，為產(chǎn)權(quán)交易提供了豐富的資源 ?東北發(fā)展受到世界矚目，世界 500強(qiáng)企業(yè)及國(guó)外各行業(yè)戰(zhàn)略投資者紛紛來(lái)到東北，推動(dòng)產(chǎn)權(quán)交易 產(chǎn)權(quán)交易市場(chǎng) 30 . Kearney 71/SH1853_Shenhe Financial Trading Center/ld 工作稿 產(chǎn)權(quán)交易呈現(xiàn)綜合性、集中性、標(biāo)準(zhǔn)化的發(fā)展趨勢(shì)，東北地區(qū)已經(jīng)逐漸形成產(chǎn)權(quán)交易市場(chǎng)，交易內(nèi)容也將多樣化 來(lái)源 : 科爾尼分析 產(chǎn)權(quán)交易發(fā)展趨勢(shì) 對(duì)東北地區(qū)的啟示 ?單一的國(guó)有產(chǎn)權(quán)交易 綜合性 單一性 ?涵蓋國(guó)有資產(chǎn)民營(yíng)資產(chǎn)、金融類資產(chǎn) 產(chǎn)權(quán)交易所長(zhǎng)期發(fā)展需要 引入多種交易標(biāo)的物 集中性 分散性 ?分散各地產(chǎn)權(quán)交易市場(chǎng) ?產(chǎn)權(quán)交易市場(chǎng)出現(xiàn)區(qū)域中心 東北地區(qū)將逐步形成產(chǎn)權(quán) 交易中心 透明化 隨意性 ?產(chǎn)品交易定價(jià)較隨意，具有不確定性 ?產(chǎn)權(quán)交易透明，產(chǎn)品定價(jià)趨向標(biāo)準(zhǔn) 產(chǎn)權(quán)交易所融入資本市場(chǎng)， 成為交易媒介 產(chǎn)權(quán)交易市場(chǎng) 31 . Kearney 71/SH1853_Shenhe Financial Trading Center/ld 工作稿 ?沈陽(yáng)逐漸成為遼寧省產(chǎn)權(quán)交易中心，在東北地區(qū)具備了一定影響力： 10家遼寧地區(qū)的產(chǎn)權(quán)交易所已經(jīng)分屬沈陽(yáng) ?但目前東北地區(qū)另有大連、長(zhǎng)春及哈爾濱產(chǎn)權(quán)交易所實(shí)力也比較雄厚，都有爭(zhēng)取當(dāng)東北地區(qū)統(tǒng)領(lǐng)的意愿 組建區(qū)域性產(chǎn)權(quán)交易公司 ：選擇東北地區(qū)大型基建項(xiàng)目進(jìn)行資產(chǎn)證券化，可為市政建設(shè)融資，提高遼寧基礎(chǔ)建設(shè)水平 來(lái)源 : 科爾尼分析 組建區(qū)域性產(chǎn)權(quán)交易公司 分析 產(chǎn)權(quán)交易現(xiàn)狀及問(wèn)題 A 開發(fā)區(qū)可采取的主要舉措 ?支持沈陽(yáng)聯(lián)合產(chǎn)權(quán)交易所組建東北產(chǎn)權(quán)交易所股份有限公司試點(diǎn)： –與東北司、發(fā)改委、證監(jiān)局協(xié)調(diào)，積極爭(zhēng)取依托沈陽(yáng)聯(lián)合產(chǎn)權(quán)交易所現(xiàn)有資源，聯(lián)合東北其他產(chǎn)權(quán)交易所，試點(diǎn)建立東北產(chǎn)權(quán)交易所股份有限公司，對(duì)東北地區(qū)老工業(yè)基地資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓進(jìn)行統(tǒng)籌管理 ?政府積極推動(dòng)產(chǎn)權(quán)交易市場(chǎng)的整合 –《 企業(yè)國(guó)有產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓管理暫行辦法 》 (國(guó)資委、財(cái)政部令 3號(hào) )實(shí)施以來(lái)，國(guó)資委把推進(jìn)各地產(chǎn)權(quán)交易市場(chǎng)的整合作為貫徹落實(shí)?進(jìn)場(chǎng)交易?制度、規(guī)范企業(yè)國(guó)有產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓的一項(xiàng)重要內(nèi)容 –《 關(guān)于做好產(chǎn)權(quán)交易機(jī)構(gòu)選擇確定工作的指導(dǎo)意見 》 用于指導(dǎo)地方國(guó)資委通過(guò)選擇確定產(chǎn)權(quán)交易機(jī)構(gòu)，促進(jìn)市場(chǎng)資源整合，規(guī)劃發(fā)展當(dāng)?shù)禺a(chǎn)權(quán)交易市場(chǎng) ?地區(qū)性產(chǎn)權(quán)交易市場(chǎng)開始形成 /建立： –以天津?yàn)辇堫^的北方產(chǎn)權(quán)交易共同市場(chǎng)、以上海為中心的長(zhǎng)江流域產(chǎn)權(quán)交易共同市場(chǎng)和以青島牽頭組建的黃河流域產(chǎn)權(quán)交易共同市場(chǎng)逐漸形成 – 湖北省建立華中區(qū)域首家省級(jí)聯(lián)合產(chǎn)權(quán)交易所：由省國(guó)資委牽頭，省政府金融辦、科技廳、監(jiān)察廳、發(fā)改委、財(cái)政廳、工商局、湖北證監(jiān)局、武漢市國(guó)資委和東湖新技術(shù)開發(fā)區(qū)管委會(huì)等多個(gè)部門，共同成立?產(chǎn)權(quán)交易市場(chǎng)建設(shè)聯(lián)席會(huì)?，負(fù)責(zé)協(xié)調(diào)湖北聯(lián)交所的建設(shè) 發(fā)展趨勢(shì)及對(duì)標(biāo)分析 產(chǎn)權(quán)交易市場(chǎng) 32 . Kearney 71/SH1853_Shenhe Financial Trading Center/ld 工作稿 ?沈陽(yáng)聯(lián)合產(chǎn)權(quán)交易所初步建立?陽(yáng)光交易?，推動(dòng)政府相關(guān)部門制定 《 企業(yè)產(chǎn)權(quán)交易細(xì)則 》 ，對(duì)產(chǎn)權(quán)交易程序、問(wèn)題等做出明確規(guī)定向社會(huì)招聘金融專業(yè)人員，制定出規(guī)范、完善的制度，規(guī)避市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn) ?但目前受政策限制，無(wú)法進(jìn)行國(guó)家性的柜臺(tái)交易及交易公告板試點(diǎn) 建立國(guó)家柜臺(tái)公告板（ OTCBB)試點(diǎn)：以振興老工業(yè)基地為契機(jī)，推動(dòng)在沈陽(yáng)建立國(guó)家柜臺(tái)公告板試點(diǎn) 來(lái)源 : 科爾尼分析 建立國(guó)家柜臺(tái)公告板（ OTCBB)試點(diǎn)分析 產(chǎn)權(quán)交易現(xiàn)狀 B 開發(fā)區(qū)可采取的主要舉措 ?在沈陽(yáng)建立國(guó)家柜臺(tái)交易市場(chǎng)試點(diǎn)：與沈陽(yáng)聯(lián)合產(chǎn)權(quán)交易所合作，聯(lián)合證監(jiān)局等監(jiān)管部門，明確建立柜臺(tái)交易市場(chǎng)機(jī)制對(duì)振興東北老工業(yè)基地的重大促進(jìn)作用，爭(zhēng)取獲得試點(diǎn)機(jī)會(huì) ?產(chǎn)權(quán)交易區(qū)域市場(chǎng)具有遍布全國(guó)會(huì)員優(yōu)勢(shì) –我國(guó)產(chǎn)權(quán)市場(chǎng)遍布全國(guó)，具有龐大的市場(chǎng)機(jī)構(gòu)體系、網(wǎng)絡(luò)體系及經(jīng)紀(jì)人隊(duì)伍，一旦實(shí)現(xiàn)信息共享，就可信息掛牌異地同享，成為全國(guó)性的柜臺(tái)交易市場(chǎng) ?產(chǎn)權(quán)交易已經(jīng)開展非上市股份公司股權(quán)交易業(yè)務(wù)，奠定了 OTCBB交易的基礎(chǔ) –天津產(chǎn)權(quán)交易中心已經(jīng)開展了非上市股份公司股權(quán)交易托管業(yè)務(wù)，建立了天津產(chǎn)權(quán)交易中心登記托管部和天津證券登記公司，為建立場(chǎng)外證券柜臺(tái)交易網(wǎng)絡(luò)市場(chǎng)即三板市場(chǎng)提供了較為充分的軟硬件支持和技術(shù)保障 – 上海市發(fā)布 《 關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范本市發(fā)起設(shè)立股份有限公司審批、登記和備案相關(guān)事項(xiàng)的通知 》 ， 鼓勵(lì)非上市發(fā)起設(shè)立股份有限公司其他性質(zhì)的股權(quán)到上海股權(quán)托管中心進(jìn)行托管；《 通知 》 鼓勵(lì)非上市發(fā)起設(shè)立股份有限公司其他性質(zhì)的股份轉(zhuǎn)讓在上海聯(lián)合產(chǎn)權(quán)交易所進(jìn)行 試點(diǎn)可行性分析 產(chǎn)權(quán)交易市場(chǎng) 33 . Kearney 71/SH1853_Shenhe Financial Trading Center/ld 工作稿 ?目前沈陽(yáng)聯(lián)合產(chǎn)權(quán)交易處理資產(chǎn)中國(guó)有資產(chǎn)占主導(dǎo)地位 ?已經(jīng)開始了初步嘗試，在金融資產(chǎn)處理和民營(yíng)產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓有了一定經(jīng)驗(yàn) –與信達(dá)、東方等在不良資產(chǎn)處理方面合作 –開始嘗試民營(yíng)企業(yè)產(chǎn)權(quán)的轉(zhuǎn)讓 爭(zhēng)取金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓試點(diǎn) ：支持沈陽(yáng)聯(lián)合交易所進(jìn)行不良信貸資產(chǎn)等金融資產(chǎn)交易，拓展產(chǎn)權(quán)交易業(yè)務(wù)范圍 來(lái)源 : 科爾尼分析 爭(zhēng)取金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓試點(diǎn) 分析 產(chǎn)權(quán)交易現(xiàn)狀及問(wèn)題 C 開發(fā)區(qū)可采取的主要舉措 ?爭(zhēng)取在沈陽(yáng)聯(lián)合交易所實(shí)現(xiàn)金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓進(jìn)入產(chǎn)權(quán)交易市場(chǎng)試點(diǎn)：積極與遼寧省及沈陽(yáng)市銀監(jiān)局溝通，聯(lián)合東北地區(qū)主要銀行、資產(chǎn)管理公司、產(chǎn)權(quán)交易所就東北不良資產(chǎn)處理問(wèn)題進(jìn)行探討，形成方案，報(bào)國(guó)家審批 ?政策支持 由國(guó)家財(cái)政部牽頭制定的 《 金融類企業(yè)國(guó)有產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓管理暫行辦法 》 有望今年下半年出臺(tái) –《 暫行辦法 》 將進(jìn)一步明確了金融國(guó)資的轉(zhuǎn)讓渠道，規(guī)定非上市國(guó)有金融資產(chǎn)的轉(zhuǎn)讓應(yīng)由轉(zhuǎn)讓方在產(chǎn)權(quán)交易機(jī)構(gòu)中進(jìn)行，公開披露轉(zhuǎn)讓信息，征集意向受讓方，并根據(jù)不同情況采取拍賣或招投標(biāo)的形式公開競(jìng)價(jià)產(chǎn)生轉(zhuǎn)讓價(jià)格 ，勢(shì)必給產(chǎn)權(quán)市場(chǎng)帶來(lái)巨大的發(fā)展機(jī)會(huì) ?部分產(chǎn)權(quán)交易所已經(jīng)進(jìn)行金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓嘗試，具備了一定經(jīng)驗(yàn)和市場(chǎng)先機(jī) –北京產(chǎn)權(quán)交易所于 2022年就搭建起?金融資產(chǎn)超市?專業(yè)處臵金融資產(chǎn)，有望借助 《 暫行辦法 》 踏上新的金融資產(chǎn)處臵快車道 –北交所金融資產(chǎn)業(yè)務(wù)已初步形成以北京為中心，輻射全國(guó)的金融資產(chǎn)超市。. Kearney Inc 2022年版權(quán)所有 此文件為科爾尼管理顧問(wèn)公司準(zhǔn)備 ， 供客戶及科爾尼共組團(tuán)隊(duì)使用， 未經(jīng)科爾尼管理顧問(wèn)公司事前書面同意， 本文件之任何部分不得為其它目的所使用 沈陽(yáng)金融商貿(mào)開發(fā)區(qū) 2022年 8月 沈陽(yáng)金融商貿(mào)開發(fā)區(qū)產(chǎn)業(yè)規(guī)劃 2 . Kearney 71/SH1853_Shenhe Financial Trading Center/ld 工作稿 會(huì)議議程 ? 項(xiàng)目背景、目標(biāo)和工作方法 ? 沈陽(yáng)金融商貿(mào)開發(fā)區(qū)的戰(zhàn)略定位與發(fā)展愿景 ? 沈陽(yáng)金融行業(yè)與金融機(jī)構(gòu)發(fā)展重點(diǎn) ? 沈陽(yáng)金融商貿(mào)開發(fā)區(qū)金融產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃 ? 沈陽(yáng)金融商貿(mào)開發(fā)區(qū)品牌建設(shè)和招商策略 ? 沈陽(yáng)金融商貿(mào)開發(fā)區(qū)金融產(chǎn)業(yè)規(guī)劃實(shí)施措施 3 . Kearney 71/SH1853_Shenhe Financial Trading Center/ld 工作稿 87290694111133371598182481205721 , 4 9 72017432432022 2022 2022 2020注 : (1) 按照沈陽(yáng)市沈河區(qū)現(xiàn)代服務(wù)業(yè)發(fā)展規(guī)劃總量指標(biāo)與實(shí)際值進(jìn)行了一定的調(diào)整 (2) 其他包括商務(wù)服務(wù)業(yè)、文化創(chuàng)意業(yè)、信息服務(wù)業(yè)、現(xiàn)代物流業(yè)、科技服務(wù)業(yè)、旅游業(yè)等行業(yè) 來(lái)源 : 沈河區(qū)統(tǒng)計(jì)年鑒 2022；沈河區(qū)現(xiàn)代服務(wù)業(yè)發(fā)展規(guī)劃綱要 (20222020), 科爾尼分析 沈河區(qū)服務(wù)行業(yè)及金融產(chǎn)值及預(yù)測(cè) (1) (億元 ) 評(píng)述 ?沈河已成為沈陽(yáng)及東北地區(qū)重要的金融、商貿(mào)、商務(wù)中心城區(qū)，初步形成了現(xiàn)代服務(wù)業(yè)的框架體系，在全市服務(wù)業(yè)發(fā)展中發(fā)揮了舉足輕重的作用 ?近年來(lái)，沈河區(qū)服務(wù)業(yè)取得長(zhǎng)足的發(fā)展：2022年沈河區(qū)服務(wù)業(yè)增加值占地區(qū) GDP(生產(chǎn)總值 )的 %，計(jì)劃在 2020年產(chǎn)值將達(dá)到1,497億元，從服務(wù)業(yè)業(yè)態(tài)分布來(lái)看： – 傳統(tǒng)的服務(wù)業(yè)，如商貿(mào)、旅游、餐飲、娛樂(lè)等占總服務(wù)增加值的比重的 60%以上，是目前服務(wù)業(yè)的主要組成部分 – 現(xiàn)代服務(wù)業(yè)，如金融、商務(wù)、文化、創(chuàng)意、信息科技等產(chǎn)業(yè)基礎(chǔ)比較薄弱，但發(fā)展迅速 ?沈河區(qū)金融業(yè)發(fā)展初具規(guī)模： 07年沈河區(qū)金融總產(chǎn)值占全市比重 45%，初步形成了銀行、保險(xiǎn)、證券、信托行業(yè)齊全，中外機(jī)構(gòu)并存，功能完備、運(yùn)行穩(wěn)健金融體系 年復(fù)合增長(zhǎng)率 = 16% (E) (E) 近年來(lái)，沈河區(qū)服務(wù)業(yè)發(fā)展取得了令人矚目的成績(jī)，金融業(yè)發(fā)展也初具規(guī)模 其他服務(wù)業(yè) (2) 商貿(mào)流通業(yè) 金融業(yè) 服務(wù)業(yè) 4 . Kearney 71/SH1853_Shenhe Financial Trading Center/ld 工作稿 20414828314上海浦東新區(qū) 深圳福田區(qū) 北京朝陽(yáng)區(qū) 沈陽(yáng)沈河區(qū)然而，與國(guó)內(nèi)其他金融業(yè)發(fā)達(dá)的城區(qū)相比，沈陽(yáng)金融商貿(mào)開發(fā)區(qū)金融市場(chǎng)規(guī)模小、金融人才相對(duì)不足 沈河金融業(yè)與我國(guó)金融比較發(fā)達(dá)的地區(qū)相比，底子差、規(guī)模小，金融業(yè)發(fā)展有較大的發(fā)展空間 沈河區(qū)與各金融區(qū)金融業(yè) (1) GDP對(duì)比 — 2022 (億元 ) 注： (1) 因各個(gè)金融區(qū)如浦東陸家嘴、北京金融街?jǐn)?shù)據(jù)不可得，故此處以金融業(yè) /CBD相對(duì)比較集中區(qū)與沈河區(qū)進(jìn)行對(duì)比 (2) 數(shù)字根據(jù)沈河區(qū)內(nèi)金融企業(yè)數(shù)量進(jìn)行推算 來(lái)源 : 深圳、上海、北京統(tǒng)計(jì)年鑒；沈河區(qū)統(tǒng)計(jì)局；科爾尼分析 沈河區(qū)與各金融區(qū)金融從業(yè)人數(shù)對(duì) 比 — 2022 (千人 ) 2516970上海浦東新區(qū) 北京朝陽(yáng)區(qū) 深圳福田區(qū) 沈陽(yáng)沈河區(qū)相比而言，沈河區(qū)金融業(yè)從業(yè)人員和人才儲(chǔ)備不足，金融業(yè)的進(jìn)