【正文】 023, 元，增長(zhǎng)率為 %。經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流入量和流出量分別比上年增長(zhǎng)了 %和%，增長(zhǎng)額分別為 9,310,457, 元和 79,965,340, 元。 現(xiàn)金流量表分析 現(xiàn)金流量表水平分 水平分析評(píng)價(jià) (見(jiàn)附表 5)： 由 附 表 5 可知 ， 公司本年經(jīng)營(yíng)活動(dòng)、投資活動(dòng)、籌資活動(dòng)產(chǎn)生的凈現(xiàn)金流量較 上 年 變 動(dòng) 額 分 別 為 1,313,923, 元， 3,396,386, 元，788,244, 元。 地區(qū)分布分析 由 財(cái)務(wù)報(bào)表 可知公司本年度內(nèi)地銷售額為 35,854,101,395 元，比上年增加了11,553,523,705 元，海外銷售額為 1,405,219,596 元，比上年減少了 406,684,071元。各項(xiàng)財(cái)務(wù)成果結(jié)構(gòu)下泰山學(xué)院本科畢業(yè)論文 10 降的 原因，從營(yíng)業(yè)利潤(rùn)結(jié)構(gòu)看，主要是營(yíng)業(yè)成本的的上升所致 。 利潤(rùn)表垂直分析 垂直分析評(píng)價(jià) (見(jiàn)附表 4)： 由 附 表 4可知， 公司營(yíng)業(yè)利潤(rùn)占營(yíng)業(yè)收入的比重為 %，相比上年的 %下降了 %；本年利潤(rùn)總額占營(yíng)業(yè)收入的比重為 %，相比上年的 %下降了 %；本年凈利潤(rùn)的比重為 %，相比上年 %的比重下降了 %。管理費(fèi)用增加了 202,663, 元，增長(zhǎng)率為 %，投資收益減少了 82,810, 元，下降了 %，公司應(yīng)于高度重視。 ，公司營(yíng)業(yè)利潤(rùn)減少了 850,132, 元，下降了 %，主要是 由于 營(yíng)業(yè)成本的增加、管理費(fèi)用的增加和投資收益的減少所致。從水平分析表看，凈利潤(rùn)的下降主要是由于利潤(rùn)總額下降引起的，利潤(rùn)總額比上年減少了 717,724,，所得稅 比上年減少了 355,123, 元，兩者相抵導(dǎo)致凈利潤(rùn)下降了 %。應(yīng)付賬款增加了 1,249,338, 元，增長(zhǎng) 率為 %，無(wú)論是從增長(zhǎng)金額，還是從增長(zhǎng)率看，兩者的變動(dòng)都是非常大的 ， 公司應(yīng)特別 注意 其償付時(shí)間，以便做好資金方面的準(zhǔn)備，避免出現(xiàn)到期支付能力不足影響公司信譽(yù)的情況。結(jié)合在建工程等資產(chǎn)增加， 說(shuō)明是 與其短期借款的大幅增長(zhǎng)相適應(yīng) 的 。公司在途物資增長(zhǎng)了 %，增長(zhǎng)過(guò)大，原材料和在途物資的大幅增長(zhǎng)可能是由于原材料市場(chǎng)的市 場(chǎng)價(jià)格增長(zhǎng)所致，為此應(yīng)結(jié)合具體數(shù)據(jù)分析。 公司本年度營(yíng)業(yè)收入增長(zhǎng)了 %，原材料存貨增長(zhǎng)了 %，相比于營(yíng)業(yè)收入的增長(zhǎng)速度，材料存貨增長(zhǎng)幅度顯得過(guò)高，公司應(yīng)注意查明是否存在超儲(chǔ)壓現(xiàn)象。如果按其凈值計(jì)算，存貨資產(chǎn)增加了 3,061,372, 元，其增長(zhǎng)比率為 %。 由公司會(huì)計(jì)報(bào)表附注知，公司本年應(yīng)收票據(jù)余額為 3,522,108, 元，上年應(yīng)收票據(jù)額為 5,446,933, 元，減少了 192,482, 元，下降了%，使總資產(chǎn)下降了 %，應(yīng)收票據(jù)只有銀行承兌匯票，并 且應(yīng)收票據(jù)減少的主要原因是受市場(chǎng)因素的影響，下半年價(jià)格下降 ， 合同量減少。應(yīng)收賬款中無(wú) 持有公司 5%以上的股份股東及關(guān)聯(lián)公司的款項(xiàng)。另根據(jù)賬齡分析可知，公司一年以內(nèi)的應(yīng)收賬款 占 %，但三年以上的應(yīng)收賬款占 %，而 08 年一年以內(nèi)的應(yīng)收賬款占 %，三年以上的應(yīng)收賬款占 %，表明公司應(yīng)收賬款的壞賬風(fēng)險(xiǎn)很大，收賬能力下降，管理層應(yīng)當(dāng)給予重視。 從比重及變動(dòng)情況看，公司期末貨幣資金比重為 %，期初比重為 %，下降了 %，貨幣資金的減少應(yīng)當(dāng)引起管理層的重視，應(yīng)當(dāng)采取措施保持適當(dāng)?shù)呢泿刨Y金水平。從動(dòng)態(tài)方面分析，雖然投入資本幾乎沒(méi)有變化，但由于本年 留存收益的增加，使投入資本的比重下降了 %，內(nèi)部形成權(quán)益資金的比重上升了 %，說(shuō)明公司股東權(quán)益結(jié)構(gòu)的變化是 生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)上的原因引起的。公司的負(fù)債政策增加了公司的償債壓力，承擔(dān)了較大的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，但同時(shí)也降低了公司的負(fù)債成本。從整體來(lái)看，公司的實(shí)際經(jīng)營(yíng)能力有所增長(zhǎng)。在建工程占經(jīng)營(yíng)資產(chǎn)的比重較 08年上升了 %，為 %，說(shuō)明公司本年的生產(chǎn)能力有所提高 。負(fù)債比重上升了 %,公司資本結(jié)構(gòu)相對(duì)穩(wěn)定，負(fù)債比重上升主要 原因 是流動(dòng)負(fù)債中其他應(yīng)付款的上升，上升了 %. 經(jīng)營(yíng)資產(chǎn)與非經(jīng)營(yíng)資產(chǎn)結(jié)構(gòu)分析 表 1 經(jīng)營(yíng)資產(chǎn)與非經(jīng)營(yíng) 資產(chǎn)結(jié)構(gòu)分析表 單位：元 項(xiàng)目 期末 期初 變動(dòng)情況 期末 % 期初 % 變動(dòng) % 經(jīng)營(yíng)資產(chǎn)： 泰山學(xué)院本科畢業(yè)論文 5 貨幣資金 % % % 預(yù)付賬款 % % % 存貨 % % % 固定資產(chǎn) % % % 在建工程 % % % 經(jīng)營(yíng)資產(chǎn)合計(jì) % % 非經(jīng)營(yíng)資產(chǎn)： 應(yīng)收票據(jù) % % % 應(yīng)收賬款 % % % 其他應(yīng)收款 % % % 長(zhǎng)期股權(quán)投資 % % % 遞延所得稅資產(chǎn) % % % 非流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì) % % 注： 來(lái)源于邯鄲鋼鐵公司 資產(chǎn)負(fù)債表 [1]， [7] 由表 1 可以看出，公司的經(jīng)營(yíng)資產(chǎn)增長(zhǎng)了 3,398,101, 元，其中主要是由于存貨和在建工程的增長(zhǎng)，分別增長(zhǎng)了 3,061,372,、 1,739,491,元。 。公司本期 流動(dòng)資產(chǎn)比重為 %，非流動(dòng)資產(chǎn)比重為%，根據(jù)公司的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)并結(jié)合行業(yè)特點(diǎn)，可以認(rèn)為公司資產(chǎn)結(jié)構(gòu)較合理。 本年度所有者權(quán)益增加了 176,796, 元，增長(zhǎng)幅度為 %，主要是受盈余公積增加的影響 所致 。其中，流動(dòng)負(fù)債增長(zhǎng)幅度為 ,使權(quán)益總額增長(zhǎng)了 %，主要是由短期借款和應(yīng)付賬款增加引起的，公司應(yīng)重視自身的償債能力。 （ 2） 公司權(quán)益總額較 08 年同期增加了 1,132,421, 元，增長(zhǎng)幅度為%，說(shuō)明公司本年權(quán)益總額有所增加。由 財(cái)務(wù) 報(bào)表附注知，貨幣資金減少主要 原因 是本期在建工程的大幅增加，應(yīng)收票據(jù)的減少是受市場(chǎng)的影響 引起 ，下半年價(jià)格下降合同量減少，公司應(yīng)盡快采取措施應(yīng)對(duì)是市場(chǎng)變化。使 總資產(chǎn)下降了 %，是主要的影響項(xiàng)目。其他應(yīng)收款增長(zhǎng)了15,594, 元，增長(zhǎng)幅度為 %。其中，貨幣資金減少了 282,224, 元，下降了 %，說(shuō)明公司資產(chǎn)的流動(dòng)性有所減弱。由財(cái)務(wù)報(bào)表附注知，固定資產(chǎn)原值為 18,881,131, 元，累計(jì)折舊為 9,532,023, 元，固定資產(chǎn)減值準(zhǔn)備為 152,046, 元，固定資產(chǎn)減少主要是固定資產(chǎn)計(jì)提折舊引起的，是固定資產(chǎn)價(jià)值的減少，這種變化對(duì)公司生產(chǎn)能力不會(huì)有太大影響， 并且公司 2020 年末固定資產(chǎn)原值較 2020 年增加了 491,056, 元，說(shuō)明公司生產(chǎn)能力還是有所增加的。在建工程項(xiàng)目的增加雖然對(duì)本年度 的經(jīng)營(yíng)成果沒(méi)有太大影響，但隨著在建工程在今后的陸續(xù)完工，公司生產(chǎn)規(guī)模將會(huì)進(jìn)一步擴(kuò)大，有助于擴(kuò)大公司的生產(chǎn)能力。 資產(chǎn)總額的增加主要是非流動(dòng)資產(chǎn)的增加，非流動(dòng)資產(chǎn)增加了1,152,493, 元，增加幅度為 %，使總資產(chǎn)上升了 %。河北鋼鐵企業(yè)集團(tuán)整合不斷深入，集團(tuán)整合優(yōu)勢(shì)和協(xié)同效用也將逐步顯現(xiàn)，市場(chǎng)話語(yǔ)權(quán)、資源掌控力和創(chuàng)新能 力不斷增強(qiáng)。 對(duì)此，我們必須要有清醒的認(rèn)識(shí)，要把困難估計(jì)得更充分一些，把應(yīng)對(duì)措施考慮得更周密一些，提前做好應(yīng)對(duì)更大困難和挑戰(zhàn)的各項(xiàng)準(zhǔn)備。 [4] 公司發(fā)展戰(zhàn)略分析 公司所處 行業(yè)的發(fā)展趨勢(shì)及面臨的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)局勢(shì) 受金融危機(jī)的影響，我國(guó)經(jīng)濟(jì)增速明顯放緩，鋼材市場(chǎng)需求大幅回落，國(guó)內(nèi)鋼鐵企業(yè)產(chǎn)量、銷量、效益下降，企業(yè)生存和發(fā)展的壓力巨大。邯 鄲鋼鐵主要經(jīng)營(yíng)黑色金屬冶煉、鋼坯、鋼材軋制；燒結(jié)礦冶煉；焦炭及副產(chǎn)品制造、銷售；冶金機(jī)械配件的加工、維修 。 [3] 邯鄲鋼鐵股份有限公司現(xiàn)狀簡(jiǎn)介 河北鋼鐵集團(tuán)有限責(zé)任公司（簡(jiǎn)稱邯鋼）位于我國(guó)歷史文化名城、晉冀魯豫四省交界區(qū)域中心城市、河北省重要工業(yè)基地 —— 邯鄲。 2020 年 下半年由于經(jīng)濟(jì)環(huán)境惡化，鋼材需求有所減弱，呈現(xiàn)價(jià)格 “ 高臺(tái)跳水 ” 的 “ 硬著陸 ” 局面，主要鋼材價(jià)位已經(jīng)低于年初水平。 2 企業(yè)戰(zhàn)略分析 鋼鐵行業(yè)現(xiàn)狀 泰山學(xué)院本科畢業(yè)論文 2 2020 年以來(lái)用鋼行業(yè)繼續(xù)保持較快發(fā)展，從而拉動(dòng)了鋼材消費(fèi)不斷增加。 [2] 企業(yè)財(cái)務(wù)分析通過(guò)企業(yè)戰(zhàn)略分析、會(huì)計(jì)分析和效率分析獲得有關(guān)企業(yè)財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果的各項(xiàng)指標(biāo) ,能夠?yàn)槠髽I(yè)發(fā)展戰(zhàn)略的制定、企業(yè)資本運(yùn)營(yíng)的風(fēng)險(xiǎn)控制、企業(yè)內(nèi)部控制及企 業(yè)經(jīng)營(yíng)的效率和效果評(píng)價(jià)提供重要的參考數(shù)據(jù)。 [1] 從財(cái)務(wù)分析的產(chǎn)生、發(fā)展及與其他學(xué)科的關(guān)系到財(cái)務(wù)分析的目的，都說(shuō)明財(cái)務(wù)分析是十分必要的，尤其在我國(guó)建立社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制和現(xiàn)代企業(yè)制度的今天，財(cái)務(wù)分析的意義更 加深遠(yuǎn)，作用更加重大。s financial position and operating results of the indicators can be for enterprise development strategies, enterprise capital operation risk control, internal control and business efficiency and Evaluation provides important reference data. Thus, corporate financial analysis ability of the business will be steady through the period of financial risks and has a vital role! Is whether the enterprise can be an important guarantee for the rapid development! Especially in the steel industry is recovering, in the steel business of the financial analysis study look is more farreaching significance. This article primarily through the business strategy analysis, accounting analysis, efficiency analysis, synthesis, analysis and trend analysis to Handan Iron amp。s steel production of the country. In steel output from the first time, 100 million tons of steel output has been a world ranking first place. In 2020 the output up to 500 million tons to more than in the number of countries of the total output of steel. However, it is difficult to hide behind china39。 本文主要通過(guò)企業(yè)戰(zhàn)略分析、會(huì)計(jì)分析、效率分析、綜合分析及趨勢(shì)分析以邯鄲鋼鐵股份有限公司 2020 年度財(cái)務(wù)報(bào)告為主進(jìn)行相關(guān)財(cái)務(wù)分析并提出財(cái)務(wù)診斷。企業(yè)財(cái)務(wù)分析通過(guò)企業(yè)戰(zhàn)略分析、會(huì)計(jì)分析和效率分析獲得有關(guān)企業(yè)財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果的各項(xiàng)指標(biāo) ， 能夠?yàn)槠髽I(yè)發(fā)展戰(zhàn)略的制定、企業(yè)資