企業(yè)改制上市最佳路徑及專業(yè)規(guī)范框架(ppt55)-經(jīng)營管理-文庫吧資料
2024-08-23 18:03本頁面
【正文】 義的重組包括公司所有要素的調(diào)整 ， 包括業(yè)務(wù) 、 資產(chǎn) 、 人員 、 債務(wù) 、所有者權(quán)益 、 股東及股權(quán) 、 組織結(jié)構(gòu) 、 組織機制 、 地區(qū)分布等 。 ? 規(guī)定中講的改制是指按 《 公司法 》 要求設(shè)立股份有限公司 ， 并在設(shè)立過程中及設(shè)立之后 ， 通過改革公司的內(nèi)部制度和運行機制 ， 建立公司的組織機構(gòu)和治理基礎(chǔ) ， 實現(xiàn)規(guī)范運作 。 ? 而狹義的改制就是按公司法要求由非公司制企業(yè)改為股份有限公司形態(tài)的公司制企業(yè) 。 ==? ?把功夫下在組建公司之前 ?學問在進門之前 公司改制 ? 在英文里 ， 改制有多種表述 ， 如制度改革 （ System reform） ,機構(gòu)性轉(zhuǎn)換（ institutional transition） , 機制性創(chuàng)新 （ mechanism innovation） 或制度演進 （ system evolution） 。 保薦人應(yīng)珍惜自己在投資者心目中的信譽 ， 像愛護自己的生命一樣愛護自己經(jīng)營承銷的產(chǎn)品形象 。 為此 ， 中國證監(jiān)會從保護投資者利益出發(fā) ， 要求保薦人建立對發(fā)行人質(zhì)量的評價體系 ， 要保證推薦內(nèi)部管理良好 、 運作規(guī)范 、 未來有發(fā)展?jié)摿Φ陌l(fā)行人發(fā)行股票 。 ? l 《 證券法 》 和核準制有關(guān)規(guī)定要求投資者自主承擔投資風險 ， 對股票的優(yōu)劣進行獨立判斷 。企業(yè)改制上市 最佳路徑 及專業(yè)規(guī)范框架 重慶擬上市公司改制上市和再融資專業(yè)培訓會 2020年 12月 20日 廣場賓館 本演講主題 專業(yè) +經(jīng)驗 +熱情 ? 更好更高更遠 公司立什么志？功在當今，利及久遠 ? l 發(fā)行上市是所有有志做大做好的企業(yè)家的唯一可取選擇 ? l 任何公司組織都面臨走上發(fā)行上市的公平機會和必然趨勢 ? l 不敢進入資本市場的公司不是健康發(fā)展的公司 ? l 不規(guī)劃發(fā)行上市的企業(yè)不是積極進取的企業(yè) ? l 不通過資本市場融資發(fā)展的企業(yè)家不是稱職的企業(yè)家 ? l 不圖發(fā)行上市的董事高管不是合格的積極進取的董事高管 對重慶企業(yè)改制上市的期望：有志者事竟成，發(fā)行上市水到渠成 ? l 按現(xiàn)代公司科學治理和資本市場規(guī)范的理念高標準要求 ， 從實際出發(fā)制定改制 、 發(fā)行 、 上市的計劃 ，一步一步走向資本市場 ? l 重慶擬上市公司從現(xiàn)行優(yōu)秀企業(yè)隊伍中 、 從行業(yè)整合中 、 從地區(qū)融合中 、 從重點建設(shè)中 、 從外資企業(yè)中不間斷誕生 ? l 形成從地方和行業(yè)政府 、 中介服務(wù)機構(gòu)到監(jiān)管機構(gòu)在內(nèi)的規(guī)范指導和政策推動的新局面 ? l 公司和各級政府都要有利用資本市場的一年計劃 、兩年計劃 、 三年計劃 對董事長的忠告 ?道理植根血液 ?框架構(gòu)建心中 = ? 其他技術(shù)細節(jié)交給專業(yè)人士 一、上市公司資本市場 融資的實質(zhì) ? 發(fā)行上市到底有何什么好 ？ ? 發(fā)行上市要求既高又容易 ， 主動權(quán)在自己手里 。 ==? 從資本市場拿的不是錢而是資本 （一）過程：上市公司從定核到成為國際跨國性大公司（集團） ? 階段：創(chuàng)業(yè)性融資 、 風險性融資 、 成長性融資和持續(xù)發(fā)展性融資 ? 創(chuàng)意：創(chuàng)業(yè)者主意 （ 技術(shù)決竅和營運模式 businessmodel） ? ? 種子資本 （ seed capital） 、 天使投資 (angel capital)和公司創(chuàng)業(yè) (startup) ? ? PreIPO：創(chuàng)業(yè)資本與私募 （ venturecapital） ? ? PreIPO：非上市公開發(fā)行 （ 采取公開募集方式或向 200名以內(nèi)定向募集 ） ? ? IPO：公司上市 （ 股本 5000?3000萬 ） 與成長性融資 ? ? Refinancing：公司持續(xù)再融資 （ 配股 、 公開增發(fā)與定向增發(fā) 、 發(fā)行CB或 EB、 發(fā)行認股期權(quán) 、 發(fā)行結(jié)構(gòu)性金融產(chǎn)品 ） （二）股本融資的實質(zhì)：為資本市場供給證券
黨政相關(guān)相關(guān)推薦
鄂ICP備17016276號-1