【正文】 因此，匯率風(fēng)險(xiǎn)是公司必須考慮的風(fēng)險(xiǎn)之一。檢某某發(fā)展股份制商業(yè)計(jì)劃書 某某 發(fā)展股份有限公司（籌）編 20214 44 驗(yàn)肥料時(shí)，采取多重采樣化驗(yàn)，跟班監(jiān)管，確保準(zhǔn)確的配肥標(biāo)準(zhǔn)和質(zhì)量合格肥料。 3 肥料質(zhì)量風(fēng)險(xiǎn) 肥料質(zhì)量風(fēng)險(xiǎn)主要是由于土地化 驗(yàn)采樣片面，提供配肥標(biāo)準(zhǔn)不當(dāng)和驗(yàn)收肥料抽樣片面，沒有查出不合格的肥料，致使施肥效力達(dá)不到預(yù)期效果，影響苗木生長。補(bǔ)苗不僅增加成本，而且會影響到質(zhì)量和效益。種植過程中挖坑不合要求會影響根系生長；蓄水帶不合要求會影響蓄水，施肥不均勻或施肥不到位將影響生長或燒死藤苗等，公司在種植中應(yīng)加強(qiáng)監(jiān)管，定班跟人，從目前成活的情況看，本公司已種植的棕櫚藤種植質(zhì)量較好，成活率較高。 某某發(fā)展股份制商業(yè)計(jì)劃書 某某 發(fā)展股份有限公司（籌）編 20214 43 十 風(fēng)險(xiǎn)提示及對策 本公司在業(yè)務(wù)經(jīng)營中可能存在下列風(fēng)險(xiǎn)，投資者在評價(jià)本公司時(shí)應(yīng)對該等風(fēng)險(xiǎn)因素有充分的理解并對本公司采取的對策作出合理的判斷。 95 募集資金及使用 根據(jù)上述分析，本公司首次公開發(fā)行可籌集人民幣 12200 萬元，扣除發(fā)行費(fèi)用（按募集資金的 5%計(jì)），可獲得約 11000 萬元。從本公司設(shè)立后的財(cái)務(wù)預(yù)測可知，本公司設(shè)立后當(dāng)年為建設(shè)期，第二年后業(yè)績達(dá)到 創(chuàng)業(yè)板 上市業(yè)績條件。按發(fā)行市盈率 30 倍計(jì)算，本公某某發(fā)展股份制商業(yè)計(jì)劃書 某某 發(fā)展股份有限公司（籌）編 20214 42 司股票的發(fā)行價(jià)為 元，募集資金 億元。 自 2021 年 6 月中工國際 拉開全流通 IPO 序幕以來，目前兩市上市的新股有 300 多只。隨著生態(tài)環(huán)境的保護(hù)，人類可用的天然林資源將越來源少，作為高檔木制品的替代物和環(huán)境友好產(chǎn)品的典型代表，藤制品越來越受到國際消費(fèi)者的重視，藤制品的價(jià)格將不斷走高，作為可持續(xù)利用的林業(yè)資源型行業(yè)龍頭企業(yè)，本公司將受到資本市場的歡迎。林業(yè)資源的特點(diǎn)是投資周期長，見效慢，一般從種植到采收需要長達(dá) 7 年時(shí)間。本公司首次公開發(fā)行擬發(fā)行 XXXX 萬股。根據(jù)《證券法》的規(guī)定，公開發(fā)行的股份應(yīng)該達(dá)到公司股份總數(shù)的 25%以上。根據(jù)前章的討論，本公司的財(cái)務(wù)指標(biāo)符合上述規(guī)定。本公司的凈資產(chǎn)和股本規(guī)模符合上述規(guī)定。 某某發(fā)展股份制商業(yè)計(jì)劃書 某某 發(fā)展股份有限公司（籌）編 20214 41 923 本公司股本規(guī)模、財(cái)務(wù)指標(biāo)滿足創(chuàng)業(yè)板首次公開發(fā)行條件。 從《決定》可以看出，本公司從事藤業(yè)及其它特色林業(yè)經(jīng)濟(jì)的種植和開發(fā)，完全符合國家的產(chǎn)業(yè)政 策，財(cái)產(chǎn)權(quán)受國家法律的保護(hù)，并得到國家金融方面的支持，上市融資受到國家政策的鼓勵(lì)和支持。林業(yè)經(jīng)營者可依法以林木抵押申請銀行貸款。要依法嚴(yán)格保護(hù)林權(quán)所有者的財(cái)產(chǎn)權(quán)，維護(hù)其合法權(quán)益。進(jìn)一步完善林業(yè)產(chǎn)權(quán)制度。適應(yīng)生態(tài)建設(shè)和市場需求的變化，推動產(chǎn)業(yè)重組，優(yōu)化資源配置，加快形成以森林資源培育為基礎(chǔ)、以精深加工為帶動、以科技進(jìn)步為支撐的林業(yè)產(chǎn)業(yè)發(fā) 展新格局。 92 上市可行性分析 921 2021 年 6 月 5 日，中共中央國務(wù)院發(fā)布了《關(guān)于加快林業(yè)發(fā)展的決定》。 某某發(fā)展股份制商業(yè)計(jì)劃書 某某 發(fā)展股份有限公司（籌）編 20214 40 九 本公司上市計(jì)劃 91 本公司在設(shè)立過程和設(shè)立后的運(yùn)營中將嚴(yán)格按照《公司法》和《首次公開發(fā)行管理辦法》的有關(guān)規(guī)定操作。因此，公司的財(cái)務(wù)狀況較好。 84 本公司設(shè)立后前三年的財(cái)務(wù)預(yù)測 841 損益預(yù)測 本公司藤制品廠建成后，銷售收入、生產(chǎn)成本和主營業(yè)務(wù)利潤見下表。 2 城市維護(hù)建設(shè)稅和教育費(fèi)附加 城市維護(hù)建設(shè)稅和教育費(fèi)附加以增值稅為基礎(chǔ)征收，稅率分別為 5%和 3%。 5 銷 售費(fèi)用按銷售收入的 5%計(jì)取。年折舊與攤銷費(fèi) 萬元； 3 林地租金，計(jì)入生物資產(chǎn)成本。故在計(jì)算公司上市前業(yè)績時(shí)，可不考慮相關(guān)生物資產(chǎn)采收前的護(hù)育費(fèi)用。 各年的銷售收入預(yù)測如下： 表 1 某某發(fā)展股份制商業(yè)計(jì)劃書 某某 發(fā)展股份有限公司（籌）編 20214 37 832 成本和費(fèi)用 成本與收入計(jì)算表和估算表 年份 1 2 3 1 藤制品（套） XXXX 5000 8000 2 產(chǎn)值（ 4400元 ~5500元 /套）（萬元） 1100 2600 3800 3 需成品藤（ 50kg/套）（噸） 100 250 400 折算成原藤（系數(shù) ）（噸） 140 350 560 4 外購原材料（ 4000元 /T） 56 140 224 5 外購輔助材料（ 2*7%~10%） 80 200 320 （竹、木、釘、膠、漆、繩等） 6 外購燃料、動力（ 2*%~5%） 40 100 160 （水、電、汽、油等） 7 工資及福利費(fèi)用 （萬元） 190 280 350 （ 800元 ~1000元 /人、月） 60 80 100 （ 5000元 /人、月） 8 12 15 （ 10000元 /人、月） 5 6 6 （ 6800元 ~10000元 /人、月） 3 5 7 8 銷售收入（萬元） 1100 2600 3800 1100 2600 3800 9 主營業(yè)務(wù)利潤（萬元） 734 1880 2746 .其他業(yè)務(wù)凈收入（萬元） 100 100 100 備注： 其他業(yè)務(wù)凈收入指公司藤條及其他林產(chǎn)品的收入 某某發(fā)展股份制商業(yè)計(jì)劃書 某某 發(fā)展股份有限公司（籌）編 20214 38 本公司藤制品的成本和費(fèi) 用的計(jì)算范圍包括原料、人工、水電、銷售費(fèi)用等。 從上表可知，本公司設(shè)立后投資項(xiàng)目概算總投資為 8100 萬元，其中：建設(shè)投資總額為 7640 萬元（不含建設(shè)期利息），流動資金為 460 萬元。本商業(yè)計(jì)劃書按債務(wù)融資考慮并計(jì)算融資成本。該項(xiàng)目投資 700 萬元 (不含采伐前的護(hù)育費(fèi) )。 （ 3）專家樓、員工宿舍和配套設(shè)施，占地 350 畝，投資 9600 萬元。 8211 公司藤加工廠投資概算 ：海口市高新技術(shù)開發(fā)區(qū) XXXX 萬，概算如下： （ 1）廠房： 5000 平米 800 元 /平米 =400 萬 （ 2）辦公房： 330 平米三層 =990 平米 1200 元 /平米 = 萬 （ 3）食堂： 200 平米 1200 元 /平米 =24 萬 （ 4）職工宿舍： 300 平米三層 =900 平米 1200 元 /平米 =108 萬 （ 5）征地（綠化和修路）： 50 畝 12 萬 =600 萬 （ 6）購車（小車、商務(wù)車、卡車）： 100 萬 （ 7）購藤加工設(shè)備： 180 萬 （ 8）流動資金： 萬 8212 海南國際藤科技工業(yè)園 海南國際藤科技工業(yè)園規(guī)劃用地 500 畝（含藤制品加工廠 50 畝，其它 450畝），總投資 億元，其中： 1 藤制品加工廠，占地 50 畝，投資 XXXX 萬，見 8211。這些項(xiàng)目完成后，本公司將達(dá)到創(chuàng)業(yè)板公開發(fā)行股票的條件。這樣做既可使投資者對本 公司的主營業(yè)務(wù)有比較清晰的了解，也符合穩(wěn)健性原則。 816 本公司除了藤產(chǎn)品外，還種植了多種林業(yè)產(chǎn)品，例如檳榔、花梨、桉樹、白木香等。 814 本計(jì)劃書所作財(cái)務(wù)預(yù)測基于本公司的市場營銷策略作出的，盡管本計(jì)劃書可預(yù)見的經(jīng)營環(huán)境是穩(wěn)健的，但仍有其他因素可能對本公司經(jīng)營業(yè)績產(chǎn)生影響。本公司的治理結(jié)構(gòu)如下： 股東會、董事會、監(jiān)事會和總經(jīng)理各自根據(jù)《公司法》和《公司章程》的規(guī)定履行職權(quán)。王耀連先生原為海南省林業(yè)設(shè)計(jì)院副院長，現(xiàn)為海南省森林資源監(jiān)測中心副主任。竺肇華先生為國際竹藤組織創(chuàng)始人之一（第一任副總干事），中國林業(yè)科學(xué)院研究員，博士生導(dǎo)師，現(xiàn)任國某某發(fā)展股份制商業(yè)計(jì)劃書 某某 發(fā)展股份有限公司（籌）編 20214 30 際竹藤組織（ INBAR）終身資深研究員。 91 年在深圳中外合資企業(yè)任會計(jì)， 98年出任中外合資企業(yè)“新意服裝廠”總經(jīng)理。 71 年至今，先后擔(dān)任南京市玄武區(qū)商業(yè)局成本及主管會計(jì)，中外合資大淵國際集團(tuán)所屬家具公司中方財(cái)務(wù) 經(jīng)理，中外合資先恒音像有限公司財(cái)務(wù)總監(jiān)等職。前后共承擔(dān)了 13 項(xiàng)國家林業(yè)局 948 項(xiàng)目、國家“十五、“十一五”科技攻關(guān)計(jì)劃和支撐項(xiàng)目等課題，取得了兩項(xiàng)國家林業(yè)局“十五”科技攻關(guān)計(jì)劃課題認(rèn)定成果。先后發(fā)表了 28 篇有關(guān)“棕櫚藤”等林產(chǎn)品的國家級論文， 參編著作有：《世界竹藤》棕櫚藤卷和《 Bamboo and Rattan in the Word》 棕櫚藤卷。 2021 年 6 月出任公司總工程師。自 86 年起，先后擔(dān)任企業(yè)經(jīng)銷處處長、公司法人代表、執(zhí)行董事及總經(jīng)理，以及太陽能研究所總經(jīng)理等職。 88 年被評為經(jīng)濟(jì)師，同年擔(dān)任南京市消協(xié)第一屆理事。 2 陳 XX，男， 生，大專雙學(xué)歷，擬任本公司總經(jīng)理 2021 年 6 月出任公司總經(jīng)理。自 89 年以來，先后擔(dān)任企業(yè)供銷科副科長、廠辦公司經(jīng)理， 91 年創(chuàng)辦中外合資“深訓(xùn) XX 服裝有限公司”并任董事長， XXXX 年 10月創(chuàng)辦“海南 XX 實(shí)業(yè)有限公司”，擔(dān)任董事長和法人代表至今，已有 10 多年林業(yè)種植經(jīng)驗(yàn)。 63 本公司的營銷組織架構(gòu)如下： 市場營銷機(jī)構(gòu)框架 總經(jīng)理 銷售總監(jiān) 海外發(fā)展部 物流運(yùn)輸部 國際藤材藤器交易中心 藤藝設(shè)計(jì)廣告中心 某某發(fā)展股份制商業(yè)計(jì)劃書 某某 發(fā)展股份有限公司（籌）編 20214 28 七 管理團(tuán)隊(duì)和組織架構(gòu) 71 本公司設(shè)立后，管理團(tuán)隊(duì)由下列人員組成 1 吳 XX，男， 生，大專學(xué)歷，擬任本公司董事長、法人代表 XXXX 年 10 月起擔(dān)任 XX 公司董事長、法人代表。 4 利用公司藤資源基地進(jìn)行環(huán)保促銷。 3 本公司采用走出去的戰(zhàn)略在歐美市場營銷藤制品。傳統(tǒng)藤制品款式的市場需求已趨穩(wěn)定，因此，必須向市場提供新的產(chǎn)品來創(chuàng)造新的需求。 2 本公司將采用產(chǎn)品創(chuàng)新，創(chuàng)造需求的戰(zhàn)略進(jìn)行市場營銷。在這樣的背景下，國內(nèi)現(xiàn)有藤制品廠的營銷模式根本不適合本公司，本公司需創(chuàng)新商業(yè)模式，以適應(yīng)國內(nèi)外藤制品市場供給發(fā)生的深刻變化。但是本公司 50 萬畝棕櫚藤基地建成后，每年可提供原藤 18 萬噸 ，這相當(dāng)于目前國內(nèi)年產(chǎn)量的 30 倍。按照藤制品行業(yè)的市場需求和行業(yè)利潤水平，在這個(gè)行業(yè)內(nèi)應(yīng)該誕生一些大型企業(yè)，但事實(shí)上在這個(gè)朝陽產(chǎn)業(yè)內(nèi)，從來就沒有誕生過巨型企業(yè)，這和木制品行業(yè)完全不同，造成這種行業(yè)特征的根本原因是該行業(yè)資源供應(yīng)不足。由于歐美市場對藤制品的需求量十分巨大，外商某某發(fā)展股份制商業(yè)計(jì)劃書 某某 發(fā)展股份有限公司（籌）編 20214 26 一個(gè)訂單往往就可以供國內(nèi)藤制品加工廠生產(chǎn)一年。 62 目前，國內(nèi)藤制品加工企業(yè)的市場營銷模式為通過參加一年一度的中國出口商品交易會（俗稱廣交會），從外商客戶處取得訂單，然后組織一個(gè)年度的生產(chǎn)。由于國內(nèi)原藤供應(yīng)十分緊缺，因此，國內(nèi)原藤及藤材市場將在相當(dāng)長的時(shí)間內(nèi)處于賣方市場，公司只要保證原藤的質(zhì)量，原藤市場營銷相對簡單。上市后，公司將達(dá)到年產(chǎn)藤制品家俱 XXXX030000套的生產(chǎn)能力，成為國內(nèi)最大的藤制品生產(chǎn)商。 57 生產(chǎn)規(guī)模 1 本公司原藤生產(chǎn) 2021 年起，年產(chǎn)原藤 1500 噸； 2021 年起，年采原藤 5000 噸；公司最終原藤年采能力為 18 萬噸，成為世界最大的原藤生產(chǎn)企業(yè)和國際市場最大的原藤供應(yīng)商。 56 本公司產(chǎn)品的工藝流程 1