【正文】 ? 其一般業(yè)務(wù)流程為：（ 1）買(mǎi)賣雙方簽訂貿(mào)易合同；（ 2）買(mǎi)方向銀行交存一定比例的保證金（通常為 30%）；（ 3）銀行為買(mǎi)方提供授信，向賣方支付貨款；（ 。? “ 先票 /款后貨 ” 業(yè)務(wù)是銀行動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押融資的前置形式，企業(yè)采購(gòu)銀行認(rèn)可為押品的貨物時(shí)，在取得實(shí)物之前，即可憑采購(gòu)合同向銀行申請(qǐng)融資支付貨款。如下圖所示。未來(lái)提貨權(quán)質(zhì)押融資的融資方式包括貸款、開(kāi)立銀行承兌匯票和開(kāi)出商業(yè)承兌匯票保貼函等。未來(lái)提貨權(quán)質(zhì)押融資 四方保兌倉(cāng) 四方保兌倉(cāng)業(yè)務(wù)：是指以銀行信用為載體，以銀行承兌匯票為結(jié)算工具，由銀行控制貨權(quán)，倉(cāng)儲(chǔ)方受托保管貨物并對(duì)承兌匯票保證金以外金額部分由賣方以貨物回購(gòu)作為擔(dān)保措施，買(mǎi)方開(kāi)出銀行承兌匯票，隨繳保證金、隨提貨的一種特定票據(jù)業(yè)務(wù)服務(wù)模式其一般業(yè)務(wù)流程為：（ 1）買(mǎi)方在銀行獲取既定倉(cāng)單質(zhì)押貸款額度，用于向指定供應(yīng)商 購(gòu)買(mǎi)產(chǎn)品；（ 2）銀行審查供應(yīng)商資信狀況、回購(gòu)能力；（ 3）銀行與供應(yīng)商簽訂回購(gòu)及質(zhì)量保證協(xié)議；（ 4）銀行與倉(cāng)儲(chǔ)監(jiān)管方簽訂倉(cāng)儲(chǔ)監(jiān)管協(xié)議；（ 5）供應(yīng)商在收到銀行同意對(duì)買(mǎi)方融資的通知后，向指定倉(cāng)庫(kù)發(fā) 貨，取得倉(cāng)單；（ 6）買(mǎi)方向銀行繳存 30%（約定的比例）的承兌保證金；供應(yīng)商（賣方）⑻⑺⑴⑵ ⑶ ⑷⑸⑹⑼銀行指定倉(cāng)庫(kù)銀 行 買(mǎi) 方⑻（ 7）供應(yīng)商將倉(cāng)單質(zhì)押給銀行，銀行開(kāi)立以買(mǎi)方為出票人、以供應(yīng)商為收款人的銀行承兌匯票，交予供應(yīng)商；（ 8）買(mǎi)方繳存保證金，銀行釋放相應(yīng)比例的商品提貨權(quán)給買(mǎi)方，買(mǎi)方向銀行指定倉(cāng)庫(kù)提貨，直至保證金賬戶余額等于匯票金額；（ 9）匯票到期保證金賬戶余額不足時(shí)，供應(yīng)商于到期日回購(gòu)倉(cāng)單項(xiàng)下質(zhì)物。匯票到期保證金賬戶余額不足時(shí)，賣方于到期日將差額退還銀行。其一般業(yè)務(wù)流程為：（ 1）賣方、買(mǎi)方、銀行簽訂三方協(xié)議；（ 2）買(mǎi)方向銀行繳存匯票金額 30%（約定的比例）的保證金，申請(qǐng)開(kāi)立銀行承兌匯票；（ 3）銀行開(kāi)立以買(mǎi)方為出票人、賣方為收款人的銀行承兌匯票；（ 4）銀行通知賣方給予買(mǎi)方提取與匯票金額 30%等值的貨物；（ 5）買(mǎi)方貨款回籠，存入保證金賬戶；（ 6）銀行通知賣方給予買(mǎi)方提取等值的貨物。通常預(yù)付款項(xiàng)的賬齡在 1年以內(nèi)是正常的，實(shí)務(wù)中的預(yù)付款項(xiàng)一般在 3個(gè)月以內(nèi)，超過(guò) 1年的預(yù)付款項(xiàng)就幾乎可以肯定是異常的，因?yàn)轭A(yù)付款項(xiàng)的性質(zhì)就決定了其不會(huì)是長(zhǎng)期的，那么發(fā)現(xiàn)在資產(chǎn)負(fù)債表上存在超過(guò) 1年的預(yù)付款項(xiàng)就應(yīng)當(dāng)警惕，因?yàn)檫@種情況的發(fā)生往往表示企業(yè)的資金以預(yù)付的名義而被占用，企業(yè)資產(chǎn)面臨減損的風(fēng)險(xiǎn)。所以，分析預(yù)付款項(xiàng)的結(jié)構(gòu)和趨勢(shì)時(shí)如能和所采購(gòu)商品或勞務(wù)的市場(chǎng)供求動(dòng)態(tài)相結(jié)合，對(duì)深入認(rèn)識(shí)預(yù)付款項(xiàng)的價(jià)值和風(fēng)險(xiǎn)具有重要意義。結(jié)構(gòu)性融資全面的融資解決方案：應(yīng)收類：保理存貨類：貨押預(yù)付類：訂單、先票后貨、未來(lái)貨權(quán)質(zhì)押全程物流金融境外原材料生產(chǎn)商初級(jí)產(chǎn)品生產(chǎn)商境內(nèi)原材料生產(chǎn)商終端產(chǎn)品生產(chǎn)商終端產(chǎn)品生產(chǎn)商物流企業(yè)一級(jí)經(jīng)銷商二級(jí)經(jīng)銷商一級(jí)經(jīng)銷商供應(yīng)商進(jìn)口商最終用戶最終用戶離岸代理企業(yè)零部件生產(chǎn)商境外買(mǎi)家二級(jí)經(jīng)銷商預(yù)付款項(xiàng)的管理? 預(yù)付款項(xiàng)的自償性融資模式? 三方保兌倉(cāng)? 四方保兌倉(cāng)? 未來(lái)提貨權(quán)質(zhì)押融資? 先票 /款后貨預(yù)付款項(xiàng)的具體分析? 預(yù)付款項(xiàng)的規(guī)模取決于企業(yè)的經(jīng)營(yíng)模式及市場(chǎng)環(huán)境。對(duì)企業(yè)主體評(píng)價(jià)為主如何設(shè)計(jì)方案解決其出口前采購(gòu)原材料的融資需求？ A企業(yè)向 C企業(yè)出口收匯以 O/A賒銷方式結(jié)算，帳期 60天。案例： 效果： 銀行為客戶訂單的履行提供了資金支持，還款的結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)兼顧了客戶的現(xiàn)金流情況，降低了客戶還款的壓力。 定單融資模式 案例： 某客戶接到國(guó)外采購(gòu)方一年期連續(xù)性訂單，每月供貨量在折合人民幣 3500萬(wàn)元，賬期 30天，但是原材料采購(gòu)大部分需要支付預(yù)付款，其自身流動(dòng)資金不足，客戶也沒(méi)有足額的抵、質(zhì)押物用于銀行融資的擔(dān)保，資金瓶頸影響其接單能力。該公司項(xiàng)目收款期長(zhǎng)達(dá) 6年，未來(lái)的匯率走勢(shì)不明朗，該公司希望能夠鎖定結(jié)匯成本；作為上市公司該公司還有在報(bào)告期內(nèi)美化應(yīng)收帳款數(shù)據(jù)的要求。 信保融資模式 案例： 某公司年底應(yīng)收帳款超過(guò) 3億元人民幣，其中包括 3000多萬(wàn)美元的 6年期的設(shè)備項(xiàng)目應(yīng)收款，國(guó)內(nèi)大型企業(yè)應(yīng)收帳款 3000多萬(wàn)元，出口賒銷項(xiàng)下的應(yīng)收帳款 6000多萬(wàn)元。銀行與供應(yīng)鏈的關(guān)系傳統(tǒng)的： 靜態(tài)的、被動(dòng)的、孤立的結(jié)算和信貸現(xiàn)今的： 與供應(yīng)鏈緊密結(jié)合的、全面的、系統(tǒng)的金融服務(wù) —— 供應(yīng)鏈金融資產(chǎn) 期末 數(shù) 年初 數(shù) 負(fù)債和所有者權(quán)益 期末 數(shù) 年初 數(shù)流動(dòng)資產(chǎn)： 流動(dòng)負(fù)債： 貨幣資金 短期借款 交易性金融資產(chǎn) 應(yīng)付票據(jù) 應(yīng)收票據(jù) 應(yīng)付賬款 應(yīng)收賬款 預(yù)收款項(xiàng) 其他應(yīng)收款 應(yīng)付職工薪酬 存貨 應(yīng)交稅費(fèi) 流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì) 流動(dòng)負(fù)債合計(jì)非流動(dòng)資產(chǎn)： 非流動(dòng)負(fù)債： 可供出售金融資產(chǎn) 長(zhǎng)期借款 持有至到期投資 應(yīng)付債券 長(zhǎng)期股權(quán)投資 長(zhǎng)期應(yīng)付款 長(zhǎng)期應(yīng)收款 預(yù)計(jì)負(fù)債 投資性房地產(chǎn) 非流動(dòng)負(fù)債合計(jì) 固定資產(chǎn) 負(fù)債合計(jì) 在建工程 所有者權(quán)益： 無(wú)形資產(chǎn) 實(shí)收資本（股本） 開(kāi)發(fā)支出 資本公積 商譽(yù) 盈余公積 長(zhǎng)期待攤費(fèi)用 未分配利潤(rùn) 非流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì) 所有者權(quán)益合計(jì)資產(chǎn)總計(jì) 負(fù)債和所有者權(quán)益總計(jì)傳統(tǒng)銀行在供應(yīng)鏈中的作用信貸的條件： 自身資產(chǎn)規(guī)模 財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu) 信用擔(dān)保業(yè)務(wù)的局限： 中小企業(yè)融資難境外原材料生產(chǎn)商初級(jí)產(chǎn)品生產(chǎn)商境內(nèi)原材料生產(chǎn)商終端產(chǎn)品生產(chǎn)商終端產(chǎn)品生產(chǎn)商物流企業(yè)一級(jí)經(jīng)銷商二級(jí)經(jīng)銷商一級(jí)經(jīng)銷商供應(yīng)商進(jìn)口商最終用戶最終用戶離岸代理企業(yè)零部件生產(chǎn)商境外買(mǎi)家二級(jí)經(jīng)銷商供應(yīng)鏈對(duì)銀行的價(jià)值： 資金流：自償性物流： 貨權(quán)信息流：交易真實(shí)性境外原材料生產(chǎn)商初級(jí)產(chǎn)品生產(chǎn)商境內(nèi)原材料生產(chǎn)商終端產(chǎn)品生產(chǎn)商終端產(chǎn)品生產(chǎn)商物流企業(yè)一級(jí)經(jīng)銷商二級(jí)經(jīng)銷商一級(jí)經(jīng)銷商供應(yīng)商進(jìn)口商最終用戶最終用戶離岸代理企業(yè)零部件生產(chǎn)商境外買(mǎi)家二級(jí)經(jīng)銷商結(jié)合依托供應(yīng)鏈的金融功能延伸： 信用捆綁 —— 先票后貨貨權(quán)控制 —— 靜態(tài)質(zhì)押境外原材料生產(chǎn)商初級(jí)產(chǎn)品生產(chǎn)商境內(nèi)原材料生產(chǎn)商終端產(chǎn)品生產(chǎn)商終端產(chǎn)品生產(chǎn)商物流企業(yè)一級(jí)經(jīng)銷商二級(jí)經(jīng)銷商一級(jí)經(jīng)銷商供應(yīng)商進(jìn)口商最終用戶最終用戶離岸代理企業(yè)零部件生產(chǎn)商境外買(mǎi)家二級(jí)經(jīng)銷商應(yīng)收帳款池模式 某客戶年銷售規(guī)模 15億元人民幣，國(guó)內(nèi)銷售和出口銷售的比例為 3： 7，其出口銷售采用的結(jié)算方式包括信用證、托收和賒銷匯款，其銷售客戶超過(guò) 50家、國(guó)內(nèi)和出口賒銷的帳期從 3090天不等，單筆發(fā)票金額折合人民幣從 10萬(wàn) 480萬(wàn)不等，客戶日常融資以信用證押匯、出口發(fā)票融資等貿(mào)易融資為主，該客戶的銷售結(jié)構(gòu)決定了其應(yīng)收帳款管理工作量巨大，其財(cái)務(wù)人員常常加班，此外基本每天都要奔波在企業(yè)和銀行之間辦理各式各樣的融資手續(xù)，企業(yè)為此付出的管理成本巨大，且由于手續(xù)煩瑣，常常融資款項(xiàng)不能及時(shí)到位，影響企業(yè)的及時(shí)對(duì)外支付。供應(yīng)鏈涉及從原材料到產(chǎn)品交付的整個(gè)物流過(guò)程 ,需要靠物流來(lái)實(shí)現(xiàn)交換和流通。也即是由物料獲取、物料加工、并將成品送到用戶手中這一過(guò)程所涉及的企業(yè)和企業(yè)部門(mén)組成的一個(gè)網(wǎng)絡(luò)。出口雙保理業(yè)務(wù)適用于賒銷（ O/A）結(jié)算方式以債權(quán)轉(zhuǎn)讓為前提，不要求出口商提供抵押或擔(dān)保業(yè)務(wù)功能全面，對(duì)應(yīng)出口貿(mào)易的相關(guān)環(huán)節(jié)出口雙保理的業(yè)務(wù)優(yōu)勢(shì)應(yīng)收賬款買(mǎi)斷美化財(cái)務(wù)報(bào)表提前收匯結(jié)匯規(guī)避匯率風(fēng)險(xiǎn)擁有壞賬擔(dān)保功能規(guī)避買(mǎi)方信用風(fēng)險(xiǎn)外匯資金業(yè)務(wù)? 即期結(jié)售匯? 遠(yuǎn)期結(jié)售匯? 擇期結(jié)售匯? 人民幣掉期結(jié)售匯業(yè)務(wù) 外匯買(mǎi)賣業(yè)務(wù)?HOT打包放款出口信用證押匯銀行承兌匯票貼現(xiàn)業(yè)務(wù)福費(fèi)廷出口托收押匯離岸質(zhì)押在岸授信業(yè)務(wù)背對(duì)背信用證轉(zhuǎn)讓信用證，占用大量資金的問(wèn)題 ，被迫放棄訂單的問(wèn)題3離岸銀行業(yè)務(wù)電子產(chǎn)品和咨詢服務(wù)匯出匯款匯入?yún)R款進(jìn)口代收出口托收進(jìn)口信用證出口信用證非融資性保函業(yè)務(wù)國(guó)際結(jié)算業(yè)務(wù)融資性保函業(yè)務(wù)海關(guān)稅費(fèi)網(wǎng)上支付銀行擔(dān)保業(yè)務(wù)國(guó)際貿(mào)易融資未來(lái)貨權(quán)質(zhì)押開(kāi)證進(jìn)口信用證押匯進(jìn)口代收押匯擔(dān)保提貨買(mǎi)方遠(yuǎn)期（假遠(yuǎn)期）信用證出口應(yīng)收帳款池融資 外匯資金業(yè)務(wù)為您開(kāi)辟獨(dú)特的國(guó)際金融領(lǐng)域，為 “走出去 ”的企業(yè)打造更為廣闊的金融平臺(tái)。國(guó)際結(jié)算業(yè)務(wù)緊貼您的融資需求，提供卓有效力的資金支持和融資服務(wù)，化解您的燃眉之急。公司前后被多家招標(biāo)公司積壓 560萬(wàn)元。例匯票額度，額度由松下中國(guó)公司授權(quán)給下屬 10家分公司使用， 10家分公司獨(dú)立簽發(fā)銀票，由中國(guó)集團(tuán)公司集中付息及劃撥資金兌付票據(jù)。銀行的設(shè)計(jì)，最大限度降低財(cái)務(wù)費(fèi)用。松下中國(guó)公司旗下有超過(guò) 20家企業(yè)，其中在中國(guó)的有 10家，松下中國(guó)公司執(zhí)行資金集中管理，所有分公司資金高度集中到總公司，所有分公司根據(jù)本地市場(chǎng)銷售情況，自行進(jìn)行采購(gòu)銷售。案例企業(yè)益處：（ 1）企業(yè)集中系統(tǒng)內(nèi)的票據(jù)，獲得批發(fā)貼現(xiàn)的優(yōu)惠， 降低貼現(xiàn)成本；（ 2）便利集團(tuán)公司對(duì)成員單位全口徑資金的集約管理；（ 3）系統(tǒng)內(nèi)票據(jù)集中由財(cái)務(wù)結(jié)算中心統(tǒng)一管理、操作， 節(jié)省人力成本。票據(jù)池 ? 業(yè)務(wù)概述： 集團(tuán)貼現(xiàn)業(yè)務(wù)是指集團(tuán)成員單位將票據(jù)背書(shū)轉(zhuǎn)讓給集團(tuán)結(jié)算中心，集團(tuán)結(jié)算中心統(tǒng)一向銀行申請(qǐng)貼現(xiàn)，銀行將貼現(xiàn)后余款劃付給集團(tuán)結(jié)算中心的一種票據(jù)貼現(xiàn)業(yè)務(wù)操作形式。? 相對(duì)直接將票據(jù)貼現(xiàn)，避免了直接貼現(xiàn)下承擔(dān)較高的貼現(xiàn)利息。企業(yè)的好處：? 直接將票據(jù)背書(shū)轉(zhuǎn)讓，保證經(jīng)營(yíng)采購(gòu)支付效果不變的前提票據(jù)業(yè)務(wù)量較大的企業(yè)，如油料經(jīng)銷商、化肥經(jīng)銷商、汽車經(jīng)銷商、汽車制造企業(yè)、鋼鐵公司、鋼鐵經(jīng)銷商、汽車經(jīng)銷商等單位。銀行了解到該銷售公司采取進(jìn)貨加點(diǎn)銷售模式，快進(jìn)快出，銷售價(jià)格靈活，對(duì)收取現(xiàn)金和銀票差別不大。1個(gè)月， 6個(gè)月銀票 通知存款，短期定存1個(gè)月， 2個(gè)月銀票換 6個(gè)月銀票 通知存款，短期定存案例：騰新汽車銷售公司注冊(cè)資本 3000萬(wàn)元，年銷售規(guī)模達(dá)到 5億元，是本地大型汽車經(jīng)銷商，每年收到大量的銀票。多筆票據(jù)短變長(zhǎng) 銀行可以根據(jù)買(mǎi)方的需要，協(xié)助買(mǎi)方變換票據(jù)的結(jié)構(gòu)，將買(mǎi)方收到的多筆短期銀票采取質(zhì)押方式換成一筆長(zhǎng)期銀票，滿足其支付結(jié)算的需要轉(zhuǎn)換結(jié)構(gòu) 存款結(jié)構(gòu)例如 銀行可以根據(jù)買(mǎi)方的需要，協(xié)助買(mǎi)方變換票據(jù)結(jié)構(gòu)，將買(mǎi)方收到的單筆期限較長(zhǎng)的銀票采取質(zhì)押方式換成多筆短期銀行承兌匯票，滿足買(mǎi)方支付結(jié)算。填寫(xiě)了質(zhì)押協(xié)議和承兌協(xié)議期限 1個(gè)月， 200萬(wàn)元的銀票，號(hào)碼： 000008期限 2個(gè)月， 300萬(wàn)元的銀票，號(hào)碼： 000009期限 1個(gè)月， 500萬(wàn)元的銀票，號(hào)碼： 000010 20萬(wàn)元價(jià)差，銀行辦理劃款業(yè)務(wù)產(chǎn)品定義：個(gè)月長(zhǎng)期票變 1個(gè)月短期票 3筆。熱力公司收到一筆銀行承兌匯票，期限 6個(gè)月，金額為1000萬(wàn)元，匯票號(hào) 000005，交給銀行，銀行提供單筆長(zhǎng)期銀票業(yè)務(wù)變成多筆短期銀票業(yè)務(wù)。例如：拿了下游的票據(jù)，到銀行貼現(xiàn)，給上游支付款項(xiàng)。該公司從下游客戶收取多為期限較長(zhǎng)期的銀行承兌匯票，上游客戶現(xiàn)金付款，或者短期承兌匯票。新會(huì)熱力有限公司注冊(cè)資本 3000萬(wàn)元，年銷售額達(dá)到 6億元，是大型的熱力公司。大票變小票，單筆長(zhǎng)票變多筆短票如果企業(yè)是上游鏈強(qiáng)勢(shì)，下游鏈也很強(qiáng)勢(shì)？當(dāng)托收有問(wèn)題時(shí)，出質(zhì)人同意無(wú)條件地補(bǔ)充 提供100% 保證金 或立即清償我行授信，收回其出質(zhì)銀行承兌匯票。（ 2）如果質(zhì)押的銀行承兌匯票到期日早于新銀行承兌匯票，則應(yīng)當(dāng)要求企業(yè)提前填寫(xiě)好托收憑證等資料，并承諾質(zhì)押的銀行承兌匯票托收回來(lái)的款項(xiàng)繼續(xù)用于質(zhì)押，以備新銀行承兌匯票解付的需要，這時(shí)可以考慮 100