【正文】 通過(guò)這次財(cái)務(wù)管理實(shí)訓(xùn)，使我增強(qiáng)了我的動(dòng)手能力，我們對(duì)今后的學(xué)習(xí)、發(fā)展方向有了更進(jìn)一步的認(rèn)識(shí)：學(xué)習(xí)不僅僅學(xué)的是理論知識(shí)，更重要的是學(xué)習(xí)如何將理論知識(shí)應(yīng)用于實(shí)踐，學(xué)習(xí)將工作做到盡善盡美。利潤(rùn)分配的過(guò)程與結(jié)果，是關(guān)系到所有者的合法權(quán)益能否得到保護(hù)，企業(yè)能否長(zhǎng)期、穩(wěn)定發(fā)展的重要問(wèn)題，為此，企業(yè)必須加強(qiáng)利潤(rùn)分配的管理和核算。營(yíng)運(yùn)資金的作用：營(yíng)運(yùn)資金可以用來(lái)衡量公司或企業(yè)的短期償債能力，其金額越大，代表該公司或企業(yè)對(duì)于支付義務(wù)的準(zhǔn)備越充足，短期償債能力越好。資金是企業(yè)的”血液”,是企業(yè)生存和發(fā)展所不可缺少的。投資者冒風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行投資，需要有相應(yīng)的超過(guò)資金時(shí)間價(jià)值的報(bào)酬作為補(bǔ)償。風(fēng)險(xiǎn)：在財(cái)務(wù)管理中，風(fēng)險(xiǎn)是預(yù)期結(jié)果的不確定性。在模擬環(huán)境中工作時(shí)總是遇到麻煩和難題，覺(jué)得力不從心。我們都知道，理論和實(shí)踐是不同的。最后感謝學(xué)校給我們開(kāi)設(shè)實(shí)訓(xùn)教程?？梢哉f(shuō)沒(méi)有實(shí)踐的學(xué)習(xí)是非常狹隘的，也是不利于財(cái)務(wù)管理工作的。在取得實(shí)效的同時(shí)，我也在實(shí)訓(xùn)過(guò)程中發(fā)現(xiàn)了自身的一些不足。為此要求編制好存貨計(jì)劃，作為合理安排儲(chǔ)備資金的依據(jù)。首先要做好應(yīng)收賬款的計(jì)劃。做好這一管理，具體要求是：①做好現(xiàn)金管理，遵守國(guó)家規(guī)定的現(xiàn)金管理?xiàng)l例；②搞好轉(zhuǎn)賬結(jié)算，以維護(hù)企業(yè)自身利益，加速資金周轉(zhuǎn)。經(jīng)營(yíng)預(yù)算是對(duì)企業(yè)收入、費(fèi)用和利潤(rùn)作出的預(yù)計(jì)；資本預(yù)算是對(duì)企業(yè)的資本性投資方案所進(jìn)行的計(jì)劃和評(píng)價(jià)；財(cái)務(wù)預(yù)算則是在經(jīng)營(yíng)預(yù)算和資本預(yù)算的基礎(chǔ)上所作出的現(xiàn)金流量的安排，以及一定時(shí)期內(nèi)的損益表和一定時(shí)期末的資產(chǎn)負(fù)債表的預(yù)計(jì) 短期籌資：指為滿足企業(yè)臨時(shí)性流動(dòng)資金需要而進(jìn)行的籌資活動(dòng)。財(cái)務(wù)比率綜合分析法的內(nèi)容：杜邦財(cái)務(wù)分析體系的基本原理是將財(cái)務(wù)指標(biāo)作為一個(gè)系統(tǒng)，將財(cái)務(wù)分析與評(píng)價(jià)作為一個(gè)系統(tǒng)工程，全面評(píng)價(jià)企業(yè)的償債能力、營(yíng)運(yùn)能力、盈利能力及其相互之間的關(guān)系，在全面財(cái)務(wù)分析的基礎(chǔ)上進(jìn)行全面評(píng)價(jià)，使評(píng)價(jià)者對(duì)公司的財(cái)務(wù)狀況有深入而相互聯(lián)系的認(rèn)識(shí)，有效地進(jìn)行決策?，F(xiàn)在比較流行的說(shuō)法細(xì)節(jié)決定成敗也就是這個(gè)道理。實(shí)訓(xùn)使得我們懂得一個(gè)優(yōu)秀企業(yè)預(yù)算的重要性，一個(gè)優(yōu)秀的預(yù)算將在企業(yè)的運(yùn)營(yíng)過(guò)程中起到非常重要的作用，好的預(yù)算將使得企業(yè)的運(yùn)轉(zhuǎn)完全掌握在決策者手中。預(yù)計(jì)資產(chǎn)負(fù)債表預(yù)計(jì)資產(chǎn)負(fù)債表用來(lái)反映企業(yè)在計(jì)劃期末預(yù)計(jì)的財(cái)務(wù)狀況。專(zhuān)門(mén)決策預(yù)算專(zhuān)門(mén)決策預(yù)算主要是長(zhǎng)期投資預(yù)算，又稱(chēng)資本支出預(yù)算，通常是指與項(xiàng)目投資決策相關(guān)的專(zhuān)門(mén)預(yù)算。這些費(fèi)用必須按成本習(xí)性劃分為固定費(fèi)用和變動(dòng)費(fèi)用，分別編制變動(dòng)制造費(fèi)用預(yù)算和固定制造費(fèi)用預(yù)算。在編制過(guò)程中，因?yàn)椴糠脂F(xiàn)金屬于賒銷(xiāo)，不是當(dāng)季付清，在填寫(xiě)時(shí)容易出現(xiàn)填寫(xiě)位置錯(cuò)誤。二實(shí)訓(xùn)內(nèi)容及過(guò)程預(yù)算的編制方法：企業(yè)可以根據(jù)不同的預(yù)算項(xiàng)目，分別采用固定預(yù)算、彈性預(yù)算、增量預(yù)算、零基預(yù)算、定期預(yù)算和滾動(dòng)預(yù)算等方法編制各種預(yù)算。全面預(yù)算是關(guān)于企業(yè)在一定的時(shí)期內(nèi)各項(xiàng)業(yè)務(wù)活動(dòng)、財(cái)務(wù)表現(xiàn)等方面的總體預(yù)測(cè)。鑒于財(cái)務(wù)主要是從價(jià)值方面反映企業(yè)的商品或者服務(wù)提供過(guò)程，因而財(cái)務(wù)管理可為企業(yè)的價(jià)值創(chuàng)造發(fā)揮重要作用。所以要學(xué)好財(cái)務(wù)管理這么課程，我們必須還要學(xué)習(xí)更專(zhuān)業(yè)更權(quán)威的財(cái)務(wù)管理知識(shí)。我們必須正確的籌措資金，使用資金和管理資金，使資金增值，讓資金合理分配。還要跟各個(gè)部門(mén)和人物搞好關(guān)系，利用有利的資源。有些國(guó)家大的稅法對(duì)于企業(yè)購(gòu)買(mǎi)優(yōu)先股的股息有部分免稅的政策優(yōu)惠，這就對(duì)發(fā)行公司的優(yōu)先股的銷(xiāo)售十分有利了。另一方面，當(dāng)被投資企業(yè)陷入破產(chǎn)清算時(shí)，債券持有者擁有優(yōu)先求償權(quán)，受保障程度較高，投資風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較小。實(shí)訓(xùn)二：籌資管理財(cái)經(jīng)小論文我們學(xué)習(xí)了財(cái)務(wù)管理中的籌資管理和從資料上得到的信息來(lái)看，我認(rèn)為該項(xiàng)目能上馬，本案涉及到三種籌資方式，分別是：發(fā)行債券發(fā)行普通股和優(yōu)先股先發(fā)行投資債券后發(fā)行優(yōu)先股根據(jù)資料，再經(jīng)過(guò)我我們小組對(duì)材料的綜合分析，我們一致認(rèn)為采取優(yōu)先發(fā)行債券再發(fā)行優(yōu)先股這一籌資方式結(jié)合起來(lái)可行，因?yàn)槟壳拔覈?guó)正處于發(fā)展中國(guó)家，與世界發(fā)達(dá)國(guó)家相比負(fù)債比率較高，所以我們應(yīng)該采取收益穩(wěn)定以及投資風(fēng)險(xiǎn)小的債券投資。（七）預(yù)計(jì)資產(chǎn)負(fù)債表資產(chǎn)負(fù)債表，資產(chǎn)期初數(shù)總計(jì)284500元，期末數(shù)總計(jì)429030元，負(fù)債和所有者權(quán)益期初數(shù)總計(jì)284500元，期末數(shù)總計(jì)429030元。（六）產(chǎn)品成本預(yù)算：直接材料、直接人工、變動(dòng)制造費(fèi)用單耗分別為2千克/件；、10元/千克、5元/、2元/件、直接材料、直接人工、變動(dòng)制造費(fèi)用總成本分別為160000元、64000元、16000元，合計(jì)240000元。年初應(yīng)付賬款為11000元，所以第一、二、三、四季度現(xiàn)金流出分別為24875元、34500元、46450元、48175元，總計(jì)154000元。因?yàn)槲夜鞠Ｍ考径饶┎牧蠋?kù)存量分別為2100千克、3100千克、3960千克、3640千克，總計(jì)12800千克；上年年末庫(kù)存材料為1500千克，故預(yù)計(jì)期初存量分別為1500千克、2100千克、3100千克、3960千克，總計(jì)10660千克。注：年末應(yīng)收賬款為72000元。4． 使學(xué)生具有以提高企業(yè)經(jīng)濟(jì)效益和社會(huì)效益會(huì)核心，進(jìn)行財(cái)務(wù)分析，預(yù)測(cè)和評(píng)價(jià)，風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估與投資管理以及參與企業(yè)日常財(cái)務(wù)與經(jīng)營(yíng)管理和決策，實(shí)現(xiàn)目標(biāo)控制，從事綜合性價(jià)值管理的初步能力。也正是因?yàn)槿砍杀镜拇蠓忍岣邔?dǎo)致了凈利潤(rùn)提高幅度不大，而銷(xiāo)售收入大幅度增加，就引起了銷(xiāo)售凈利率的降低，顯示出該企業(yè)銷(xiāo)售盈利能力的降低。(3).02年：銷(xiāo)售凈利潤(rùn)=凈利率銷(xiāo)售收入100%=1406000/8700000100%=16% 01年：銷(xiāo)售凈利潤(rùn)=1233960/7800000100%=% 02年提高了銷(xiāo)售收入，但凈利潤(rùn)的提高幅度卻很小，其原因應(yīng)該是費(fèi)用成本增多，全部成本從01年的56054040增加到02年9420000，這與銷(xiāo)售收入增長(zhǎng)幅度大致相當(dāng)。=本年所有者權(quán)益增長(zhǎng)率/年初所有者權(quán)益100%=（51459324039932）/5145932=% 指標(biāo)大于0，則指標(biāo)值越高表明企業(yè)的資本積累越多，應(yīng)付風(fēng)險(xiǎn)、持續(xù)發(fā)展的能力越大 =（3本年所有者權(quán)益總額三年前所有者權(quán)益總額本年?duì)I業(yè)收入總額三年前營(yíng)業(yè)收入總額1）100%= =(31)100%= =年末所有者權(quán)益總額/年初所有者權(quán)益總額=5145932/4039932100%=127% 一般認(rèn)為，該指標(biāo)越高，表明企業(yè)的資本保全狀況越好，所有者權(quán)益增長(zhǎng)越快，債權(quán)人的債務(wù)越有保障。=凈利潤(rùn)平均資本凈利潤(rùn)平均凈資產(chǎn)息稅前利潤(rùn)平均資產(chǎn)總額100%=2000000+3500000/100%=1406000/[(4039932+5145932)/2] 100%=1460000/[（20000+20000+2880000+2880000）/2] 100%=% ：盈余現(xiàn)金保障倍數(shù)=經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金凈流量/凈利潤(rùn)=694072/1406000=：每股收益=凈利潤(rùn)普通股平均數(shù) =1406000/200000000= 01年：每股收益=123960/200000000= 表明企業(yè)發(fā)展良好，能吸引更多的投資者。23 02年，固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率比01年有明顯提高，這表明企業(yè)對(duì)固定資產(chǎn)的利用率在增強(qiáng)。：流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=營(yíng)業(yè)收入/平均流動(dòng)資產(chǎn)總額=8700000/〔(3735732+2340000)/2〕= 01年：流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=7800000/【（2340000+3687000）/2】= 02年比01年流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率變大，這表明企業(yè)的資產(chǎn)流動(dòng)性強(qiáng)，短期償債能力強(qiáng)。02年的周專(zhuān)率比01年有所提高，這表明企業(yè)存貨周轉(zhuǎn)次數(shù)變多，表明周轉(zhuǎn)速度變快，資產(chǎn)運(yùn)營(yíng)能力變強(qiáng)。比較01年，02年的帶息負(fù)債比率明顯升高。一般情況下，已獲利息倍數(shù)越高，表明企業(yè)長(zhǎng)期償債能力超強(qiáng)。： 產(chǎn)權(quán)比率=負(fù)債總額/所有者權(quán)益總額100%=2511800/5145932100%=% 01年：產(chǎn)權(quán)比率=1700068/4039932100%=% 02年其產(chǎn)權(quán)比率增加了，說(shuō)明企業(yè)的長(zhǎng)期償債能力變?nèi)趿?。比較得知這5個(gè)項(xiàng)目中，投資5年期重點(diǎn)企業(yè)債券取得的收益是最多的，所以企業(yè)是為了取得收益，應(yīng)該選擇投資項(xiàng)目（2），這與可以達(dá)到降低投資成本實(shí)驗(yàn)五（一）償債能力分析⑴短期償債能力 02年：流動(dòng)比率=流動(dòng)資產(chǎn)流動(dòng)負(fù)債100%=3735732/132180100%=283% 01年：流動(dòng)比率=2340000/820068100%==285% 比較01年，其流動(dòng)比率下降了，表明其償債能力下降了，一般情況下，流動(dòng)比率越高，反映企業(yè)短期償債能力越強(qiáng)，債權(quán)人的權(quán)益越有保證。他們雖然風(fēng)險(xiǎn)小但是投資周轉(zhuǎn)期太長(zhǎng)，不利于擴(kuò)大規(guī)模，由此分析得到我們應(yīng)該選擇（4）的一個(gè)項(xiàng)目。？答：我們這組通過(guò)對(duì)東方電子造假案例的分析，我們得到以下幾點(diǎn)啟示：在對(duì)上市