【正文】 對開信用證主要在對外加工裝配業(yè)務(wù)、補償貿(mào)易中使用。 四、信用證的種類 （六）循環(huán)信用證 第三節(jié) 信用證（ Letter of Credit, L/C） 117 對開信用證 (reciprocal L/C)是易貨交易或來料來件加工裝配業(yè)務(wù)中采用的一種結(jié)算方式。例如在信用證中規(guī)定如下條款：“每次議付后七天之內(nèi)，議付銀行未接到停止循環(huán)的通知時，本信用證項下尚未用完的余額，可增至原金額。 四、信用證的種類 （六）循環(huán)信用證 第三節(jié) 信用證（ Letter of Credit, L/C） 114 循環(huán)信用證循環(huán)的方式通常有以下三種： 自動循環(huán) (automatic revolving) 自動循環(huán)即受益人在規(guī)定時期內(nèi)裝運貨物議付后，毋需等待開證行通知即可自動恢復(fù)到原金額供再次使用。不可轉(zhuǎn)讓信用證只限于受益人本人使用。所以，除非有特殊需要和第一受益人的可靠保證，進口商一般不會同意開立可轉(zhuǎn)讓信用證。按UCP500第 48條規(guī)定，凡被授權(quán)付款、承擔(dān)延期付款責(zé)任、承兌或議付的銀行均可作為轉(zhuǎn)讓行接受第一受益人的要求辦理轉(zhuǎn)讓手續(xù)，在自由議付信用證情況下，只有被特別授權(quán)的轉(zhuǎn)讓行才有資格辦理轉(zhuǎn)讓手續(xù)。進口商開立可轉(zhuǎn)讓信用證，意味著他同意出口商將交貨、交單義務(wù)由出口商指定的其他人來履行。如信用證允許分批裝運 /支款，在累計不超過信用證金額的前提下，可以分成幾個部分分別轉(zhuǎn)讓，即可同時轉(zhuǎn)讓給數(shù)個第二受益人，各項轉(zhuǎn)讓金額的總和將視為信用證的的一次轉(zhuǎn)讓。 四、信用證的種類 （四）即期信用證和遠(yuǎn)期信用證 第三節(jié) 信用證（ Letter of Credit, L/C） 107 按受益人是否有權(quán)將信用證轉(zhuǎn)讓給其他人使用，信用證可分為可轉(zhuǎn)讓信用證和不可轉(zhuǎn)讓信用證兩種。 遠(yuǎn)期信用證 (time L/C。 usance L/C) 遠(yuǎn)期信用證是指開證行或其指定的付款行在收到符合信用證條款的匯票及 /或單據(jù)后，在規(guī)定的期限內(nèi)履行付款義務(wù)的信用證。 即期信用證 (sight L/C) 即期信用證是指開證銀行或其指定的付款行在收到符合信用證條款的匯票及 /或單據(jù)即予付款的信用證。這種信用證有開證行與保兌行兩家銀行的付款保證。一份信用證開立以后是否可以撤銷對當(dāng)事人來說事關(guān)重大，因而在信用證中均應(yīng)清楚地表明是可撤銷的或不可撤銷的。 四、信用證的種類 （二）可撤銷信用證和不可撤銷信用證 第三節(jié) 信用證（ Letter of Credit, L/C） 101 不可撤銷信用證 (irrevocable L/C) 不可撤銷信用證是指信用證一經(jīng)通知受益人，在有效期內(nèi)未經(jīng)受益人及有關(guān)當(dāng)事人包括開證行、保兌行 (如有的話 )的同意，既不能修改也不能取消的信用證。例如： “本信用證可隨時取消或修改而無須事先通知受益人。 可撤銷信用證 (revocable L/C) 可撤銷信用證是指開證行在付款、承兌或被議付以前，可以不經(jīng)過受益人同意也不必事先通知受益人而可隨時修改或取消的信用證。 在國際貿(mào)易貨款結(jié)算中，主要使用跟單信用證，光票信用證通常僅被用于總分公司間貨款清償和貿(mào)易從屬費用的結(jié)算。這里的“單據(jù)”是指代表貨物所有權(quán)或證明貨物業(yè)已裝運的貨運單據(jù)，即運輸單據(jù)以及商業(yè)發(fā)票、保險單據(jù)、商檢證書、產(chǎn)地證書、包裝單據(jù)等。保兌銀行在信用證上加具保兌后，即對受益人獨立負(fù)責(zé)，承擔(dān)必須付款或議付的責(zé)任，且在付款或議付之后，不論開證行倒閉或無理拒付，都不能向受益人追索。 三、信用證的當(dāng)事人 第三節(jié) 信用證（ Letter of Credit, L/C） 95 償付行 (Reimbursing Bank) 信用證的償付行又稱信用證清算銀行（ clearing bank），是指受開證行的指示或授權(quán)，對有關(guān)代付行或議付行的索償予以照付的銀行。 （ 3）在整個過程中，議付行對受益人享有追索權(quán)，如果開證行拒付該單據(jù)，或開證行倒閉，議付行有權(quán)向受益人要求償還已付款項，但開證行或保兌行的議付除外。如果在信用證中沒作特別的指定，出口商可以向任何愿意做該項業(yè)務(wù)的銀行交單議付。 三、信用證的當(dāng)事人 第三節(jié) 信用證（ Letter of Credit, L/C） 92 通知行 (Advising Bank) 通知行的工作是把已經(jīng)開立的信用證通知給受益人，以使受益人能夠備貨和制作信用證內(nèi)所規(guī)定的單據(jù)。 三、信用證的當(dāng)事人 第三節(jié) 信用證（ Letter of Credit, L/C） 91 受益人 (Beneficiary) 受益人系指信用證上所指定的有權(quán)使用該信用證的人。按 UCP500第 2條規(guī)定，受益人提交的單據(jù)符合信用證條款的情況下，開證銀行自己或授權(quán)另一銀行向受益人或其指定人進行付款，或承兌并支付受益人開立的匯票，或授權(quán)另一銀行議付。開證申請人應(yīng)保證當(dāng)單據(jù)符合信用證條款時，向開證行履行付款贖單義務(wù)。 二、信用證的主要內(nèi)容和開立形式 （二）信用證開立形式 第三節(jié) 信用證（ Letter of Credit, L/C） 88 信用證當(dāng)事人是指在信用證業(yè)務(wù)中能行使相關(guān)權(quán)力和承擔(dān)相關(guān)義務(wù)的當(dāng)事人。 二、信用證的主要內(nèi)容和開立形式 （二）信用證開立形式 第三節(jié) 信用證（ Letter of Credit, L/C） 87 SWIFT是“全球銀行金融電訊協(xié)會” (Society for worldwide Interbank Financial Telemunication)的簡稱。由于這種形式開立的信用證傳遞速度慢，并且安全性差，現(xiàn)在很少使用。 特殊條款 視具體交易的需要而異。 貨物條款 包括貨物的名稱、規(guī)格、數(shù)量、包裝、價格等。一般而言，信用證應(yīng)包括以下內(nèi)容（信用證格式詳見附件）。銀行只負(fù)責(zé)謹(jǐn)慎地審查所有單據(jù)，確認(rèn)它在表面上是否與信用證條款一致，并以此決定其是否履行付款責(zé)任。也就是說，只要受益人按照信用證的規(guī)定行事，就能保證從銀行取得貨款。 按上述定義，簡言之，信用證是一種銀行有條件付款的書面承諾。信用證方式由于有銀行的介入，既保證了出口商安全收到貨款，又保證進口商按時收到貨運單據(jù)。 二、托收（ Cellection） （五）使用托收方式應(yīng)注意問題 第二節(jié) 匯付與托收 76 信用證支付方式是當(dāng)代國際貿(mào)易中廣泛一種支付方式。如限于對方所在國的制定，必須由買方辦理保險的交易。 選擇資信好的國外商人作為采用托收方式的交易對象，成交金額應(yīng)適當(dāng)掌握。 二、托收（ Cellection） （四）托收的國際慣例 第二節(jié) 匯付與托收 73 前已述及，托收對出口商有一定風(fēng)險，特別是承兌交單風(fēng)險更大，但對擴大出口有利。 二、托收（ Cellection） （三）托收方式特點 第二節(jié) 匯付與托收 71 因為托收方式不需要進口商預(yù)墊資金，或僅需墊付較短時間的資金，如果采用承兌交單條件，進口商還有進一步運用出口商資金的機會，或者僅憑本身的信用進行交易而無需購貨資金。倘若進口商到期不付款，雖然出口商有權(quán)依法向承兌人追償，但實踐證明，此時的進口商多半已無力償付，或者早已宣告破產(chǎn)甚至人去樓空。 二、托收（ Cellection） （三）托收方式特點 第二節(jié) 匯付與托收 69 出口商的風(fēng)險大 出口商委托銀行收取的貨款，能否收到，全靠進口商的信用。 ⑨ 托收行向委托人轉(zhuǎn)賬付款。 ④ 進口商見票后在匯票上承兌，并將承兌后的匯票交代收行收 ⑤ 代收行將貨運單據(jù)交給進口商。 ⑨托收行向委托人轉(zhuǎn)賬付款。 ⑤代收行到期時作付款提示。 第二節(jié) 匯付與托收 66 遠(yuǎn)期付款交單的業(yè)務(wù)流程 ① 填寫托收申請書，開具遠(yuǎn)期匯票，連同貨運單據(jù)交托收行。 ④ 進口商見票后付款。 承兌交單方式只適用于遠(yuǎn)期匯票的托收。 （ 2）光票托收（ Clean Bill for Collection） 光票托收 (clean collectin)，在實際業(yè)務(wù)中是指不附貨運單據(jù)的托收，主要適用于向進口商收取貨款差額、從屬費用及索賠等。 二、托收（ Cellection） （一）托收的含義及當(dāng)事人 第二節(jié) 匯付與托收 61 托收可根據(jù)所使用的匯票不同，分為光票托收和跟單托收，國際貿(mào)易中貨款的收取大多采用跟單托收。在進出口業(yè)務(wù)中，通常為進口商。在進出口業(yè)務(wù)中通常為出口地銀行。 托收是根據(jù)是否隨附貨運單據(jù)，分為跟單托收和光票托收。此外，匯付方式運用于支付訂金，分期付款，代付貨款尾數(shù)以及傭金等費用的支付。 （ 5）在我國的外貿(mào)實踐中，除對本企業(yè)的聯(lián)號或分支機構(gòu)和個別的極可靠客戶用以預(yù)付貨款（ payment in advance）以及交貨后付款、隨訂單付現(xiàn)（統(tǒng)稱賒賬交易）外，匯付主要用于定金、貨款尾數(shù)，以及傭金等費用的支付。如果對方信用不好，很可能錢貨兩空。票匯與信匯、電匯不同的地方：票匯的匯入行無須通知收款人取款，而由收款人向匯入行取款；匯票背書后可以轉(zhuǎn)讓，而信匯委托書則不能轉(zhuǎn)讓流通。 一、匯付 （二）匯付的分類及流程 第二節(jié) 匯付與托收 49 匯付的分類 （ 3）票匯（ Remittance by Banker39。s Dmand Draft， D／ D） 一、匯付 （二）匯付的分類及流程 第二節(jié) 匯付與托收 48 匯付的分類 （ 1）電匯（ Telegraphic Transfer， T／ T） 信匯是匯出行應(yīng)匯款人的申請，將信匯委托書寄給匯入行，授權(quán)解付一定金額給收款人的一種匯款方式。 匯款人在委托匯出行辦理匯款時，要出具匯款申請書。 一、匯付 （一）匯付的含義及當(dāng)事人 第二節(jié) 匯付與托收 46 （ 3）匯出行 (remitting bank) 即受匯款人的委托，匯出款項的銀行。指付款人主動通過銀行或其他途徑將款項匯交收款人，對外貿(mào)易的貨款如采用匯付，一般是由買方按合同約定的條件和時間，將貨款通過銀行，匯交給賣方。 支付方式按資金的流向與支付工具的傳遞方向是否相同可分為順匯和逆匯兩種。 支付方式按資金的流向與支付工具的傳遞方向是否相同可分為順匯和逆匯兩種。 4．本票在任何情況下，出票人都是主債務(wù)人；而匯票在承兌前，出票人是主債務(wù)人；在承兌后，承兌人是主債務(wù)人。銀行本票僅限于中國人民銀行審定的銀行或其他金融機構(gòu)簽發(fā)。商業(yè)本票又可分為即期和遠(yuǎn)期；銀行本票則都是即期的。我國 《 票據(jù)法 》 規(guī)定，本票必須記載下列事項： ① 表明“本票”字樣； ② 無條件的支付承諾； ③ 確定的金額； ④ 收款人的名稱； ⑤ 出票日期； ⑥ 出票人簽字。 二、支票 （三）支票與匯票的異同 第一節(jié) 貨款支付工具 38 在國際貿(mào)易結(jié)算中，雖以使用匯票為主，但有時，尤其采用匯付方式結(jié)算貨款時，也有使用本票的。 （ 2）性質(zhì)：支票和匯票屬于委托支付證券，本票屬于自付證券。 支票一經(jīng)保付，付款責(zé)任即由銀行承擔(dān)，出票人、背書人都可免予追索。劃線支票非由銀行不得領(lǐng)取票款，故只能委托銀行收款入賬。 1．記名支票和不記名支票 寫明收款人姓名的支票稱為記名支票，銀行只對支票上的指定收款人付款。 ⑥ 出票人簽字。 ② 無條件的支付委托。 出票人簽發(fā)的支票金額超過其付款時在付款人處實有的存款金額，為空頭支票。 通常要求持票人提供拒付證書（ protest）。所謂拒付是指匯票付款人拒絕付款或拒絕承兌的行為。 一、匯票 （三）匯票的使用 第一節(jié) 貨款支付工具 28 （ 6）貼現(xiàn) (discount) 貼現(xiàn)是指遠(yuǎn)期匯票承兌后到期前，持票人將未到期的匯票轉(zhuǎn)讓給銀行或貼現(xiàn)公司，由銀行或貼現(xiàn)公司從票面金額中扣減按一定貼現(xiàn)率計算的貼現(xiàn)息后，將余款付給持票人，從而買進票據(jù)的行為。空白背書的匯票僅憑交付而轉(zhuǎn)讓，與來人抬頭匯票相同，交付者可不負(fù)背書人的責(zé)任。 ① 記名背書 (special endorsement)。 一、匯票 （三）匯票的使用 第一節(jié) 貨款支付工具 25 （ 5）背書 (endorsement) 一般情況下，在付款到期日之前，匯票可經(jīng)過多次背書轉(zhuǎn)讓。 付款人一般都要求收款人或收款的持票人在匯票背面簽字作為收款的證明并收回匯票，注上“ paid” (付訖 )字樣，還可要求收款人另行出立收款收據(jù)。按我國 《 票據(jù)法 》 第 42條規(guī)定，未寫明承兌日期的以付款人自收到提示承兌的匯票之日起的第 3天為承兌日期。 承兌的手續(xù)是由付款人在匯票正面寫上“承兌”（ accepted）字樣，注明承兌的日期，并由付款人簽名，交還持票人。 提示可分為兩種情況： 一是稱付款提示 (presentment for payment)： 二是承兌提示。例如“付給來人或付給持票人”。 ?指示式抬