【正文】 在學(xué)習(xí)借鑒西方經(jīng)驗(yàn)的同時(shí)，我們對(duì)此需有清醒的認(rèn)識(shí)。但 《 會(huì)計(jì)改革法 》 要求將會(huì)計(jì)職業(yè)界的監(jiān)管權(quán)、會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和審計(jì)規(guī)范的制定權(quán)進(jìn)一步向 SEC集中。 2022/10/23 中國證券監(jiān)督管理委員會(huì) 91 五大的規(guī)模 事務(wù)所 收入 分支 員工 客戶 普華永道 223億 1000 4萬 IBM,?？松?,強(qiáng)生 ,美國電話電報(bào) ,日本電話電報(bào) ,福特 ,英國電信 ,戴爾 ,康柏 ,諾基亞 畢馬威 124億 700 5萬 微軟，通用汽車，克萊斯勒 德勤 117億 800 5萬 通用電氣，殼牌，輝瑞，雀巢，奔馳，百事可樂，花旗 安永 99億 600 5萬 英特爾，可口可樂，沃爾瑪，英國石油，時(shí)代華納，美國銀行，麥當(dāng)勞 安達(dá)信 93億 480 8萬 安然，默克，世通，三角航空意大利電信，意大利移動(dòng)通信 2022/10/23 中國證券監(jiān)督管理委員會(huì) 92 五大在境外市場(chǎng)的份額（ 2109） 事務(wù)所 紐交所 NASDAQ 香港 事務(wù)所數(shù) 份額 事務(wù)所數(shù) 份額 事務(wù)所數(shù) 份額 五大 5 78% 5 78% 5 84% 非五大 28 22% 241 22% 18 16% 合計(jì) 33 100% 246 100% 23 100% 2022/10/23 中國證券監(jiān)督管理委員會(huì) 93 幾點(diǎn)感想與預(yù)測(cè)（ 3） ? 在基本的委托關(guān)系不改變的情況下，隨著企業(yè)規(guī)模的愈益擴(kuò)大、企業(yè)經(jīng)營的愈益復(fù)雜、再加全球化、信息化等發(fā)展趨勢(shì)，要求在一定的時(shí)間內(nèi)出具無重大誤差，甚至準(zhǔn)確的經(jīng)審計(jì)財(cái)務(wù)報(bào)告是一種幻想，安然之類案件還會(huì)不斷涌現(xiàn) 2022/10/23 中國證券監(jiān)督管理委員會(huì) 94 幾點(diǎn)感想與預(yù)測(cè)（ 4） ? 能否 – 縮小會(huì)計(jì)師與社會(huì)間的預(yù)期差異 – 明確會(huì)計(jì)師對(duì)公司欺詐、不提供資料、重要性范圍內(nèi)容忍誤差的責(zé)任 – 準(zhǔn)確界定會(huì)計(jì)責(zé)任和審計(jì)責(zé)任 – 劃清幫助造假、玩忽責(zé)守和判斷失誤的界線 ? 將決定會(huì)計(jì)師行業(yè)的命運(yùn) ? 并進(jìn)而影響各國證券市場(chǎng)以至整個(gè)社會(huì)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展前途 2022/10/23 中國證券監(jiān)督管理委員會(huì) 95 幾點(diǎn)感想與預(yù)測(cè)（ 5） ? 將會(huì)計(jì)師事務(wù)所視為財(cái)務(wù)咨詢機(jī)構(gòu)，會(huì)計(jì)師行業(yè)可能有光明的前景，它對(duì)整個(gè)社會(huì)的貢獻(xiàn)更大；將會(huì)計(jì)師事務(wù)所視為公證處式的機(jī)構(gòu)，會(huì)計(jì)師行業(yè)的發(fā)展前景將十分暗淡，會(huì)計(jì)專業(yè)的吸引力將逐步減弱。 ” 呼吁：建立一個(gè) “ 誠信的新時(shí)代 ” ，提出 “ 美國強(qiáng)大的經(jīng)濟(jì)需要更高的商業(yè)倫理標(biāo)準(zhǔn)。 ” 2022/10/23 中國證券監(jiān)督管理委員會(huì) 86 對(duì)商業(yè)道德和社會(huì)誠信的影響 ? 6月 26日，美國微軟 全國廣播公司網(wǎng)站發(fā)表文章，題目為 “ 我們是一個(gè)貪婪欺詐的民族嗎？ ” ? 7月 2日，美國 《 時(shí)代 》 周刊網(wǎng)站發(fā)表文章，題目為 “ 絕對(duì)財(cái)富導(dǎo)致絕對(duì)腐敗。不幸的是，美國的資本主義將錯(cuò)過一次改革的機(jī)會(huì) 2022/10/23 中國證券監(jiān)督管理委員會(huì) 83 2022/10/23 中國證券監(jiān)督管理委員會(huì) 84 對(duì)商業(yè)道德和社會(huì)誠信的影響 ? 安然案后，人們普遍對(duì)美國的商業(yè)道德及社會(huì)誠信產(chǎn)生懷疑，充分意識(shí)到其重要性。 ? 2022/3/20，美國國會(huì)結(jié)束了 20世紀(jì) 90年代以來國會(huì)在競(jìng)選籌資改革方面的拉鋸戰(zhàn)，通過了自水門丑聞以來影響最為深遠(yuǎn)的 《 競(jìng)選籌資改革法 》 。對(duì)第二次發(fā)行的股票十天后不得提供評(píng)估 2022/10/23 中國證券監(jiān)督管理委員會(huì) 74 對(duì)券商和分析師的影響 ? 限制分析師和投資銀行家就評(píng)估報(bào)告交換意見 ? 除復(fù)合性共同基金外，限制分析師交易自己評(píng)估行業(yè)的初始發(fā)行股 ? 分析師在提交評(píng)估報(bào)告前 30天和后 5天，不得買賣自己評(píng)估的股票 ? 禁止分析師賣出自己近期曾作出過推薦的股票 ? 投資銀行應(yīng)公布股票評(píng)級(jí)標(biāo)準(zhǔn)和歷史記錄 2022/10/23 中國證券監(jiān)督管理委員會(huì) 75 2022/10/23 中國證券監(jiān)督管理委員會(huì) 76 對(duì)資信評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)的影響 ? 傳安然和世通財(cái)務(wù)信息存在問題，資信評(píng)級(jí)公司立即大幅降低其債券或股票的評(píng)級(jí) ? 對(duì)評(píng)級(jí)公司如此隨機(jī)應(yīng)變，公眾意見頗大，包括： – 評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)對(duì)投資者有什么責(zé)任？ – 評(píng)級(jí)高低有否如此隨意？ – 評(píng)級(jí)是否有公開的標(biāo)準(zhǔn)？ – 評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)在運(yùn)作中是否存在利益沖突？ 2022/10/23 中國證券監(jiān)督管理委員會(huì) 77 對(duì)資信評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)的影響 ? 《 會(huì)計(jì)改革法 》 要求 SEC就評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)的地位和作用進(jìn)行研究，并在 180天內(nèi)向總統(tǒng)及國會(huì)兩院報(bào)告 – 評(píng)級(jí)公司在評(píng)價(jià)證券發(fā)行人時(shí)扮演的角色 – 上述角色對(duì)投資者的重要性，及對(duì)證券市場(chǎng)所起的作用 – 對(duì)證券發(fā)行人財(cái)務(wù)資源和風(fēng)險(xiǎn)的評(píng)級(jí)對(duì)準(zhǔn)確評(píng)估資源的障礙 – 進(jìn)入評(píng)級(jí)行業(yè)的障礙，以及如何打破這種障礙 – 評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)宣布評(píng)級(jí)結(jié)果后，采取何種方法提高信息的傳遞效率 – 評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)運(yùn)作中可能存在的利益沖突，以及避免或改善該種利益沖突的方法 2022/10/23 中國證券監(jiān)督管理委員會(huì) 78 2022/10/23 中國證券監(jiān)督管理委員會(huì) 79 公司和政府的關(guān)系 ? 美國政府名義上是全民選舉的，但其政策實(shí)際上為利益集團(tuán)所控制是公認(rèn)的事實(shí) ? 安然與美國政府存在復(fù)雜的關(guān)系 – 1989至 2022年，共有 71名參議員和 187位眾議員接受過安然所謂的 “ 政治獻(xiàn)金 ” – 布什從競(jìng)選州長到總統(tǒng)，都從安然得到大量政治捐款 – 布什經(jīng)濟(jì)委員會(huì)顧問林賽和貿(mào)易代表佐立克，上任前曾任安然顧問，每年領(lǐng)取 5萬美元報(bào)酬 – 布什資深顧問，國家緊急預(yù)備局局長羅夫至少擁有 10萬美元的安然股票，并在安然 “ 出事 ” 前拋掉 2022/10/23 中國證券監(jiān)督管理委員會(huì) 80 公司和政府的關(guān)系 – 陸軍參謀長懷特曾任安然副總裁，擁有安然 5000萬至 1億美元的股票 – 副總統(tǒng)切尼曾是哈里伯頓公司的總裁，該公司在休斯敦建造了新的棒球場(chǎng) ——安然球場(chǎng)。 ? 2022年 4月 23日，眾議院通過法案，要求企業(yè)公布內(nèi)部出售股票情況 ，但在公司披露虛假財(cái)務(wù)信息的情況下賦予 SEC剝奪公司管理層股票獎(jiǎng)勵(lì)（如期權(quán)）權(quán)利的法案未獲通過?！? 2022/10/23 中國證券監(jiān)督管理委員會(huì) 66 獨(dú)立董事制度 ? 需解決的基本問題是： – 獨(dú)立董事的職責(zé)究竟是什么？ – 獨(dú)立董事與公司應(yīng)有何種利益關(guān)系？ – 獨(dú)立董事應(yīng)由誰來聘請(qǐng)？ – 公司出問題后獨(dú)立董事要承擔(dān)什么責(zé)任？ 2022/10/23 中國證券監(jiān)督管理委員會(huì) 67 審計(jì)委員會(huì) ? 英美法系國家公司治理結(jié)構(gòu)中沒有監(jiān)事會(huì) ? 1960年代起開始引入審計(jì)委員會(huì)制度 ? 安然事件表明，審計(jì)委員會(huì)可能虛設(shè) ? 《 會(huì)計(jì)改革法 》 強(qiáng)調(diào)了審計(jì)委員會(huì)在確保財(cái)務(wù)審計(jì)質(zhì)量方面的重要性： – 聘請(qǐng)審計(jì)師、審計(jì)師提供非審計(jì)服務(wù)、審計(jì)師收費(fèi)等必須經(jīng)審計(jì)委員會(huì)批準(zhǔn) – 審計(jì)師須向?qū)徲?jì)委員會(huì)報(bào)告 ? 重要的會(huì)計(jì)政策 ? 各種可選的會(huì)計(jì)方法及審計(jì)師的意見 ? 未調(diào)整差異明細(xì)表（也需向會(huì)計(jì)監(jiān)察委員會(huì)報(bào)告）?。。? 2022/10/23 中國證券監(jiān)督管理委員會(huì) 68 財(cái)務(wù)管理理念 （ 湯谷良，會(huì)計(jì)研究， 2201） ? 治理結(jié)構(gòu)：董事會(huì)控制還是控制董事會(huì) ? 公司實(shí)力與價(jià)值：收入、利潤、現(xiàn)金流 ? 投資戰(zhàn)略定位：專業(yè)化還是多元化 ? 公司決策：集權(quán)還是分權(quán) ? 集團(tuán)化經(jīng)營：利益紐帶還是多米諾骨牌 ? 財(cái)務(wù)管理的首要功能：是確保穩(wěn)健經(jīng)營還是大膽財(cái)務(wù)創(chuàng)新 2022/10/23 中國證券監(jiān)督管理委員會(huì) 69 高管人員激勵(lì)制度 ? 高管人員職業(yè)化及高報(bào)酬是當(dāng)代美國經(jīng)濟(jì)制度的基本特征之一 ? 各種以股票為基礎(chǔ)的激勵(lì)計(jì)劃被視為推動(dòng)高管人員為全體股東利益而努力的有效制度 ? 破產(chǎn)使安然股東損失巨大， 2萬多安然退休計(jì)劃參與者也損失 10億多美元，而安然高管人員卻在股價(jià)下跌前出售公司股票，獲得巨額利益。 2022/10/23 中國證券監(jiān)督管理委員會(huì) 62 事務(wù)所的監(jiān)管：民間自律還是政府監(jiān)管為主 ? 《 會(huì)計(jì)改革法 》 要求成立民間的公眾公司會(huì)計(jì)監(jiān)察委員會(huì) ? 歸 SEC領(lǐng)導(dǎo) ? 經(jīng)費(fèi)由公眾公司分擔(dān) ? 為公眾公司服務(wù)的會(huì)計(jì)師事務(wù)所將受其監(jiān)管 ? 審計(jì) 100家以上公眾公司的事務(wù)所每年被查一次，其他至少每三年查一次 ? 可處罰事務(wù)所，包括永久禁止執(zhí)業(yè)等 ? 問題：新委員會(huì)是否有充分的 人力 和 財(cái)力 ， 有效 地履行職責(zé) 2022/10/23 中國證券監(jiān)督管理委員會(huì) 63 審計(jì)檔案的保管 ? 陪審團(tuán)認(rèn)定銷毀審計(jì)工作底稿，妨礙司法為安達(dá)信遇滅頂之災(zāi)唯一重要因素 ? 《 會(huì)計(jì)改革法 》 要求審計(jì)檔案至少保存 7年 ? 問題：審計(jì)檔案的范圍如何界定？ 2022/10/23 中國證券監(jiān)督管理委員會(huì) 64 2022/10/23 中國證券監(jiān)督管理委員會(huì) 65 獨(dú)立董事制度 ? 美國的公司治理模式（包括獨(dú)立董事制度）歷來被視為典范。 2022/10/23 中國證券監(jiān)督管理委員會(huì) 60 事務(wù)所的監(jiān)管：民間自律還是