【正文】 城商行也需要在發(fā)行創(chuàng)新型二級資本工具上有所作為。減記型二級資本工具是二級資本工具創(chuàng)新的一個重要突破。其原因主要有兩個：一是城商行補(bǔ)充資本金壓力大，二是銀監(jiān)會《商業(yè)銀行資本管理辦法（試行）》要求，銀行業(yè)從2013年1月1日起發(fā)行的非普通股新型資本工具需要包含“減記”、或“轉(zhuǎn)股”條款。但無論采取哪種方式，內(nèi)源性補(bǔ)充資本金的最終來源是利潤?！　∥磥硪欢螘r期，增資擴(kuò)股仍將是城商行補(bǔ)充核心一級資本的重要方式。重慶銀行2012年11月1日第四屆董事會審議通過了《關(guān)于非公開定向增資擴(kuò)股的議案》，認(rèn)購價格為每股人民幣5元，募集13億元資金用于補(bǔ)充資本金。湖北銀行自2011年7月正式啟動增資擴(kuò)股。南昌銀行于2012年完成第五次增資擴(kuò)股工作，優(yōu)化股權(quán)結(jié)構(gòu)。在股權(quán)轉(zhuǎn)讓方面，由于溢價過高，2012年城商行股權(quán)轉(zhuǎn)讓流拍現(xiàn)象時有發(fā)生。在A股上市遙遙無期的情況下，多家城商行開始把目光從A股轉(zhuǎn)向H股。新資本管理辦法實(shí)施之后，儲備資本要求和逆周期資本要求都需要由核心一級資本來滿足，%～10%?！　?chuàng)新資本管理　　中國銀監(jiān)會于2012年6月7日發(fā)布了《商業(yè)銀行資本管理辦法（試行）》，于2013年1月1日起施行，要求商業(yè)銀行在2018年底前達(dá)到規(guī)定的資本充足率監(jiān)管要求。然而新一輪全球金融危機(jī)表明，證券化的影響并不總是積極的。臺州銀行、北京銀行、哈爾濱銀行等三家城商行進(jìn)入2012年信貸資產(chǎn)證券化試點(diǎn)范圍，三家城商行試點(diǎn)額度為20億元。2013年7月1日，國務(wù)院辦公廳發(fā)布《關(guān)于金融支持經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整和轉(zhuǎn)型升級的指導(dǎo)意見》提出，“逐步推進(jìn)信貸資產(chǎn)證券化常規(guī)化發(fā)展，盤活資金支持小微企業(yè)發(fā)展和經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整”。中國信貸資產(chǎn)證券化試點(diǎn)正式起始于2005年。綜合化經(jīng)營帶來的復(fù)雜性，也會給風(fēng)險管理、風(fēng)險偏好、企業(yè)文化帶來很大沖擊。2013年6月14日和6月18日，寧波銀行、南京銀行關(guān)于發(fā)起設(shè)立基金管理公司先后獲中國銀監(jiān)會批復(fù)?！　≡诨鸸芾砉驹圏c(diǎn)方面，城商行于2013年首次入圍?！　【C合化經(jīng)營被認(rèn)為是大中型銀行業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型的方向?！　【C合化與專業(yè)化　　專業(yè)化和綜合化是銀行業(yè)兩個重要的發(fā)展趨勢，綜合化需要建立在專業(yè)化的基礎(chǔ)之上。關(guān)系型銀行業(yè)務(wù)比交易型銀行業(yè)務(wù)更加穩(wěn)定，更加能夠?yàn)殂y行帶來跨周期的長期收益。在未來的發(fā)展中，大部分城商行可能需要發(fā)展成為區(qū)域性銀行、社區(qū)銀行或?qū)I(yè)銀行，扎根當(dāng)?shù)兀嘤厣?。　　在區(qū)域定位上，除了幾家規(guī)模較大的城商行可以選擇發(fā)展成為全國性甚至有一定國際影響力的銀行，大部分城商行都需要堅守自己的地方特色，服務(wù)地方經(jīng)濟(jì)。具體業(yè)務(wù)的開展需要充分利用中小微型企業(yè)社區(qū)和集群的力量，圍繞核心企業(yè)開展供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)，高度重視與中小微型企業(yè)以及中小微型企業(yè)商會或協(xié)會等合作伙伴的共同發(fā)展共同成長。在客戶定位上，大部分城商行需要堅持服務(wù)中小微型企業(yè)和服務(wù)市民。2011年以來，監(jiān)管部門重新審視了城商行的發(fā)展方向和市場定位問題?！　√厣l(fā)展　　特色化首先體現(xiàn)在一個與眾不同的定位上。城商行私人銀行的服務(wù)模式需要更高程度的開放性，它們在私人銀行品牌培育、人才積累、客戶積累、私人銀行業(yè)務(wù)與貴賓理財業(yè)務(wù)的差異化等方面需要付出更多努力。杭州銀行私人銀行正式成立于2012年10月26日。北京銀行表示，其私人銀行致力于依托中小企業(yè)綜合金融服務(wù)優(yōu)勢，打造“從私人到法人”的無邊界服務(wù)?！　”本┿y行于2011年正式啟動私人銀行業(yè)務(wù)，正式組建私人銀行部則是在2012年3月31日。截至目前，已有19家銀行成立了私人銀行部門。當(dāng)前，桂林商業(yè)銀行、廣東華興銀行、華融湘江銀行、成都銀行、長安銀行、長沙銀行等多家城商行都實(shí)行了“全球取款免費(fèi)”策略，只要是在帶有銀聯(lián)標(biāo)識的ATM機(jī)上取款均免收手續(xù)費(fèi)。隨著刷卡消費(fèi)越來越流行和普及，銀行卡收費(fèi)項目復(fù)雜多樣成為人們批判的對象。2012年1月20日，銀監(jiān)會發(fā)布《關(guān)于整治銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)不規(guī)范經(jīng)營的通知》，決定對銀行業(yè)不規(guī)范經(jīng)營行為進(jìn)行專項治理，要求收費(fèi)服務(wù)滿足“合規(guī)收費(fèi)、以質(zhì)定價、公開透明、減費(fèi)讓利”四個原則。在城商行方面，2012年，北京銀行中關(guān)村(000931,股吧)分行與全球網(wǎng)公司簽署戰(zhàn)略合作協(xié)議，合作推出中小微型企業(yè)網(wǎng)絡(luò)貸款模式。三是大數(shù)據(jù)時代來臨，網(wǎng)絡(luò)貸款以小額貸款為起點(diǎn)，沖擊銀行業(yè)貸款業(yè)務(wù)。二是第三方支付機(jī)構(gòu)為客戶提供賬戶余額增值服務(wù)，進(jìn)一步增加這些賬戶對銀行存款賬戶的替代?！　』ヂ?lián)網(wǎng)與金融業(yè)之間的融合正在從銀行業(yè)外部增加銀行業(yè)競爭。大部分城商行同時上調(diào)各期限存款利率。　　市場競爭加劇　　近年來，銀行業(yè)競爭日趨加劇。發(fā)展中小微型企業(yè)貸款對銀行自身的風(fēng)險評估和風(fēng)險控制要求較高。銀行的業(yè)務(wù)戰(zhàn)略、客戶結(jié)構(gòu)、貸款技術(shù)、風(fēng)險偏好、風(fēng)險控制能力以及貸后管理能力對于不良貸款管理具有重要意義，這些因素也是銀行可以發(fā)揮主觀能動性的地方。%，高于中部地區(qū)平均水平。 億元，%。浙江民泰商業(yè)銀行2012年不良貸款余額和不良貸款率均有所上升，%%。其中，%，%，%，均高于東部地區(qū)城商行不良貸款率平均水平。地處東部地區(qū)的上海、江蘇、浙江、福建、山東等五省商業(yè)銀行不良貸款率均有增加?！　”M管2012年商業(yè)銀行整體資產(chǎn)質(zhì)量仍然保持穩(wěn)定，但是不同行業(yè)、不同地區(qū)差異加大。銀行業(yè)競爭有所加劇，價格競爭、免費(fèi)策略等競爭行為大面積發(fā)生?！　姆值貐^(qū)情況看，東部地區(qū)城商行利息收入以及手續(xù)費(fèi)和傭金收入占比均值高于中部地區(qū)和西部地區(qū)以及城商行平均水平，%%。盡管近年來國內(nèi)銀行業(yè)一直在推進(jìn)業(yè)務(wù)創(chuàng)新和綜合化經(jīng)營，但非利息收入占比低的現(xiàn)象仍然存在。其中，%，高于城商行平均水平，%%，低于城商行平均水平。%，低于全部城商行平均水平，%，與全部城商行平均水平持平?！　〗陙?，城商行的成本控制能力有所提升，但進(jìn)一步提升的空間仍然存在?！　D25顯示，從分地區(qū)情況看，中部地區(qū)城商行資產(chǎn)利潤率均值最大，%，%%。其中，資產(chǎn)規(guī)模處于100億元到500億元之間和大于5000億元的城商行的資本利潤率均值高于城商行平均水平。2012年，城商行資產(chǎn)利潤率略有增加，%%，資本利潤率則略有下降，%%。2012年城商行利潤總額持續(xù)增長，盡管增速仍高于行業(yè)平均水平，但增幅比2011年有所下降。此外，資產(chǎn)規(guī)模處于100億元到500億元之間的城商行的最大單一客戶貸款比例和最大十家客戶貸款比例的均值都高于全體城商行平均水平（見圖19）。在一些城商行的最大十家貸款客戶中，大部分都是地方政府融資平臺。貸款集中度一般通過最大單一客戶貸款集中度和最大十家客戶貸款集中度兩個指標(biāo)來衡量。其中，資產(chǎn)規(guī)模處于1000億元到5000億元之間的城商行負(fù)債存款比最低，但2012年只有處于該規(guī)模區(qū)間的城商行負(fù)債存款比率比2011年有所增長?！　∝?fù)債存款比　　負(fù)債存款比描述銀行的融資結(jié)構(gòu)，該比例越高，說明銀行融資對于存款的依賴程度越高。2012年年底，%，較2011年略有下降，%。然而近兩三年來，銀行業(yè)存款競爭不斷加劇，存款余額的波動性有所增加，同時貸款增長仍然保持較高的速度，存貸比控制的影響逐步顯現(xiàn)。1994年實(shí)行資產(chǎn)負(fù)債比例管理制度以來，國內(nèi)銀行業(yè)一直都存在存貸比管制，該指標(biāo)主要被用作監(jiān)控商業(yè)銀行安全性、流動性、效益性的重要指標(biāo)之一。其中，資產(chǎn)規(guī)模大于5000億元的三家城商行流動性比率均值略高于40%，%，屬五個不同資產(chǎn)規(guī)模類別城商行中