【正文】 還有，股東、高管和員工根據(jù)上一會(huì)計(jì)年度錯(cuò)誤的凈利潤(rùn)而分配的股利、獎(jiǎng)金、福利，是否也要處理退回呢？六、犯了錯(cuò)誤有什么要緊，改了就好在咱老百姓心目中，上市公司的管理層，其人員素質(zhì)應(yīng)該是比較高的，尤其是財(cái)務(wù)人員，沒(méi)有個(gè)碩士學(xué)歷，至少也是個(gè)名牌大學(xué)的本科生吧。本著穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)的原則（好理由！），按照財(cái)政部《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——會(huì)計(jì)政策、會(huì)計(jì)估計(jì)變更和會(huì)計(jì)差錯(cuò)更正》規(guī)定（有根據(jù)！），公司將長(zhǎng)期投資補(bǔ)提減值準(zhǔn)備33660萬(wàn)元（此時(shí)發(fā)現(xiàn)要全額計(jì)提了，南方證券違規(guī)違犯的行為早在03年既已發(fā)現(xiàn)，04年1月2日被行政接管，也就在作為03年的資產(chǎn)負(fù)債表日后事項(xiàng)處理，何必拖到現(xiàn)在05年），作為重大會(huì)計(jì)差錯(cuò)處理在本報(bào)告期對(duì)03年度長(zhǎng)期投資減值準(zhǔn)備采用追溯調(diào)整法調(diào)整（認(rèn)為補(bǔ)提數(shù)是重大會(huì)計(jì)差錯(cuò)，算到已經(jīng)過(guò)去的03年的頭上，這才是首創(chuàng)的真正目的，也是6倍增長(zhǎng)神話出現(xiàn)的原因），調(diào)增了2004年初長(zhǎng)期投資減值準(zhǔn)備33660萬(wàn)元，調(diào)減了2004年年初留存收益33660萬(wàn)元，其中，調(diào)減了2004年年初未分配利潤(rùn)28611萬(wàn)元，盈余公積5049萬(wàn)元。下面以首創(chuàng)為例，看看它是怎么制造數(shù)字神話的。本期發(fā)現(xiàn)的與本期相關(guān)的會(huì)計(jì)差錯(cuò)，就在本期“聞過(guò)即改”，調(diào)整本期相關(guān)項(xiàng)目。2003年輕騎的利潤(rùn)構(gòu)成如下：?jiǎn)挝唬喝f(wàn)元 利潤(rùn)總額1044凈利潤(rùn)1743扣除非經(jīng)營(yíng)性損益后的凈利潤(rùn)–8123非經(jīng)營(yíng)性損益構(gòu)成：–處置長(zhǎng)期資產(chǎn)產(chǎn)生的損益470–各種形式的政府補(bǔ)貼57–計(jì)入當(dāng)期損益的對(duì)非金融企業(yè)收取的資金占用費(fèi)3760–營(yíng)業(yè)外收支（不含資產(chǎn)減值）57–轉(zhuǎn)回以前年度計(jì)提的各項(xiàng)減值準(zhǔn)備5522可見(jiàn)，輕騎2003年之所以扭虧為盈，主要得益于重組帶來(lái)的9000多萬(wàn)元非經(jīng)常性損益，若剔除各項(xiàng)重組收益，輕騎當(dāng)年實(shí)際上虧損了8000多萬(wàn)元。其中，應(yīng)收輕騎集團(tuán)和其他關(guān)聯(lián)公司往來(lái)欠款28萬(wàn)元全額計(jì)提壞賬準(zhǔn)備，；為輕騎集團(tuán)及其他關(guān)聯(lián)公司和其他第三方的逾期銀行借款擔(dān)保13億元也全額計(jì)提壞賬準(zhǔn)備。之后，輕騎集團(tuán)與輕騎之間大規(guī)模的關(guān)聯(lián)欠款不僅沒(méi)有減少，反而日益增長(zhǎng)，直至形成了42億元的巨額欠款。四、關(guān)聯(lián)交易和利益輸送關(guān)聯(lián)交易，可謂成也蕭何，敗也蕭何。當(dāng)然，減值準(zhǔn)備計(jì)提額的多少并不僅僅受上司公司當(dāng)年經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)的影響，其他影響因素還有：經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略（如上表中忙于籌備去香港上市的海王生物的計(jì)提比例也明顯偏低）；當(dāng)?shù)卣呢?cái)政壓力（如2005年4月底，一家會(huì)計(jì)師事務(wù)所因堅(jiān)持將某上市公司委托某證券公司購(gòu)買國(guó)債的6000萬(wàn)元投資款的減值準(zhǔn)備計(jì)提比率提高到80%，而在該上市公司大股東的重壓下慘遭解聘）。單位：億元 股票簡(jiǎn)稱投資余額計(jì)提情況年凈利潤(rùn)凈資產(chǎn)收益率金額比例上海汽車100%%首創(chuàng)股份15%%東電B股82%%四川長(zhǎng)虹00%邯鄲鋼鐵47%%萬(wàn)鴻集團(tuán)90%–N/A海王生物30%%中原油氣55%%表中資料，給人的印象是差別太大了，有的人已做好血本無(wú)歸的準(zhǔn)備，如上海汽車；有的人勝似閑庭散步，設(shè)想自己的投資將按自己的預(yù)計(jì)生財(cái)、回收，如長(zhǎng)虹，更有荊軻式的壯士，抱著此去就不準(zhǔn)備回來(lái)的悲壯心情，評(píng)價(jià)自己的投資，如萬(wàn)鴻，各說(shuō)各道的背后，應(yīng)該是有原因的。因此，在分析上市公司的減值準(zhǔn)備計(jì)提策略時(shí)，如下問(wèn)題值得思考：對(duì)經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)計(jì)提大額減值準(zhǔn)備的時(shí)機(jī)是否與經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)或經(jīng)營(yíng)環(huán)境變化基本同步？是否存在推遲或提前確認(rèn)資產(chǎn)減值的現(xiàn)象：過(guò)去是否通過(guò)高估或低估資產(chǎn)減值而使其實(shí)際的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)難以評(píng)價(jià)？管理層是選擇“長(zhǎng)痛”（經(jīng)常報(bào)告小額資產(chǎn)減值損失）還是“短痛”（一旦報(bào)告金額出乎意料）？確認(rèn)資產(chǎn)減值損失時(shí)，是如何對(duì)資產(chǎn)的公允價(jià)值進(jìn)行估計(jì)的？在報(bào)表中是否對(duì)估計(jì)基礎(chǔ)和依據(jù)進(jìn)行詳細(xì)披露，還是含糊其詞，言簡(jiǎn)意賅？三、盲人摸象話準(zhǔn)備——你說(shuō)半斤，他說(shuō)八兩對(duì)減值準(zhǔn)備的確定，總的原則是按資產(chǎn)預(yù)計(jì)可回收金額低于賬面價(jià)值的部分給予確定，但因?yàn)轭A(yù)計(jì)的存在，也就很難做到口味一致，標(biāo)準(zhǔn)統(tǒng)一，這也說(shuō)為利潤(rùn)的操縱留下想象空間。“洗大澡”的伎倆暴露無(wú)遺。截至長(zhǎng)虹2003年財(cái)務(wù)報(bào)告公布日，接管組凍結(jié)了機(jī)構(gòu)投資者的委托理財(cái)資金，且未做出保證支付的承諾。2003年5月到6月間，長(zhǎng)虹集中投出7億元進(jìn)行委托理財(cái)（），其中2億元委托南方證券進(jìn)行國(guó)債投資。當(dāng)時(shí)長(zhǎng)虹為什么不得不提呢？因?yàn)锳PEX在美國(guó)面臨反傾銷、專利費(fèi)訴訟等問(wèn)題，自身陷入經(jīng)營(yíng)困境，還款能力幾乎喪失殆盡，你再捂下去，有這個(gè)本事嗎？再說(shuō)長(zhǎng)虹的第二份減值準(zhǔn)備——存貨跌價(jià)準(zhǔn)備長(zhǎng)虹在2004年為其高額庫(kù)存計(jì)提了18%的跌價(jià)準(zhǔn)備，合10億元。別忘了，我們是要評(píng)價(jià)長(zhǎng)虹的2004年，上面的議論是對(duì)其2001年展開(kāi)來(lái)說(shuō)的。如果長(zhǎng)虹也循行業(yè)慣例，%的平均比率計(jì)提，可以告訴你這樣的數(shù)據(jù)資料，而它整個(gè)2001年的凈利潤(rùn)也就是8854萬(wàn)元。先說(shuō)長(zhǎng)虹的第一份減值準(zhǔn)備——壞賬準(zhǔn)備其實(shí)，長(zhǎng)虹的這份巨額計(jì)提，是慢性積累所致，是沉默中的爆發(fā)，看長(zhǎng)虹是怎么慢性積累致大禍臨頭的。前已交代，投資收益屬利得（或損失）范疇，對(duì)它的分析，與營(yíng)業(yè)外收入之類的利得還是要有區(qū)別，它體現(xiàn)著公司在資產(chǎn)投資和資本運(yùn)作方面的實(shí)力。營(yíng)業(yè)收入，尤其是主營(yíng)業(yè)務(wù)收入，是企業(yè)實(shí)現(xiàn)盈利的保障，企業(yè)的持續(xù)發(fā)展能力和創(chuàng)利能力，都有賴于營(yíng)業(yè)收入的表現(xiàn)，對(duì)營(yíng)業(yè)收入進(jìn)行結(jié)構(gòu)上的分析，是一種有效的方法。（3）因所持有之資產(chǎn)或負(fù)債價(jià)值變動(dòng)而發(fā)生的結(jié)果，如匯兌損益。其交待與利得交待同。如下：費(fèi)用，是指企業(yè)在日?；顒?dòng)中發(fā)生的、會(huì)導(dǎo)致所有者權(quán)益減少、與向所有者分配利潤(rùn)無(wú)關(guān)的經(jīng)濟(jì)利潤(rùn)的總流出。2．讓渡資產(chǎn)使用權(quán)形成的收入，只要符合下面兩個(gè)條件，即可確認(rèn)。同理，購(gòu)買股權(quán)投資也是如此。常用的分類是按合同的訂立方式：固定造價(jià)合同、成本加成合同。③勞務(wù)的完成程度能夠可靠地確定。2．如勞務(wù)的開(kāi)始和過(guò)盛分屬不同的會(huì)計(jì)年度，且在資產(chǎn)負(fù)債表日能對(duì)該項(xiàng)交易的結(jié)果能作出可靠的估計(jì)應(yīng)按完工百分比法確認(rèn)收入。②故伎重演，1997年，它又與該市土地房產(chǎn)開(kāi)發(fā)公司、深圳、湖南等公司簽訂了150畝土地轉(zhuǎn)讓協(xié)議，轉(zhuǎn)讓金額合計(jì)4295萬(wàn)元，協(xié)議約定，受讓方需在半年內(nèi)付清全部?jī)r(jià)款才能得到土地使用權(quán)證，同上面的情況一樣，發(fā)票未開(kāi)，款未收妥、權(quán)證未轉(zhuǎn)讓，它也在賬上列計(jì)了4295萬(wàn)元的收入。（9）張家界收入粉飾案張家界，可是聞名于世的風(fēng)景名勝之地，它有很多聞名于世的事跡，如在風(fēng)景區(qū)安裝垂直電梯、風(fēng)景區(qū)第一個(gè)以聽(tīng)證會(huì)的形式漲門票的價(jià)，并由此引發(fā)全國(guó)風(fēng)景點(diǎn)的門票漲價(jià)風(fēng)，每年好象都有穿越天門洞的飛機(jī)表演等，下面介紹的是其又一事跡。借錢給客戶，附條件：必須購(gòu)買我的產(chǎn)品或服務(wù)。（5）利用分期收款銷售，將未來(lái)的收款提前確認(rèn)。（3）在存在重大不確定性時(shí)確認(rèn)收入1997年，博士倫公司向其香港亞太分部提出了近乎不可實(shí)現(xiàn)的經(jīng)營(yíng)目標(biāo)，亞太分部要完成這一任務(wù)，只有走歪門邪道，它的隱型眼鏡部私下賦予顧客隨時(shí)退貨權(quán)，這個(gè)部銷售雷朋及其他一些品牌的太陽(yáng)鏡，這種隨時(shí)的退貨權(quán)，標(biāo)志著商品上的主要風(fēng)險(xiǎn)并未發(fā)生轉(zhuǎn)移，還在出售方。（1）將預(yù)收作為收入，以美化業(yè)績(jī)代表行業(yè)是房地產(chǎn)業(yè)。條件四，相關(guān)收入與成本能夠可靠地計(jì)量。③在交款提貨情況下，即便未發(fā)實(shí)物，但只要將提貨單交給了買方，就可以認(rèn)為報(bào)酬與風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生了轉(zhuǎn)移。大多數(shù)零售交易，即屬此類，并附有霸王條款：商品離柜，概不負(fù)責(zé)。條件一：企業(yè)已將商品所有權(quán)上的主要風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬轉(zhuǎn)移給了買方。問(wèn)：收妥的款項(xiàng)是否可以銷售收入列賬？例3．某商場(chǎng)在銷售A商品時(shí)向客戶承諾，如果售出的商品在3個(gè)月內(nèi)因質(zhì)量問(wèn)題不符合要求，則可以退貨，據(jù)以往經(jīng)驗(yàn)，商場(chǎng)估計(jì)退貨的比例為銷售額的1%。二、商品銷售收入確認(rèn)原則下面羅列的一些例子，用你不專業(yè)的眼光來(lái)看，能否在賬上記列為收入？即確認(rèn)問(wèn)題。利得是某一個(gè)體階來(lái)自營(yíng)業(yè)收入或業(yè)主投資利利的收款以外，來(lái)自邊緣性或偶發(fā)性交易，以及來(lái)自一切其他交易或其他事項(xiàng)與情況的權(quán)益之增加。報(bào)表上其他的象收入的項(xiàng)目如“營(yíng)業(yè)外收入”、“補(bǔ)貼收入”、“投資收益”又怎么看待呢？專業(yè)術(shù)語(yǔ)稱為利得。這話誤會(huì)了收入和利潤(rùn)的區(qū)別。①日?；顒?dòng)之義日常活動(dòng)，指企業(yè)為完成其經(jīng)營(yíng)目標(biāo)而從事的所有活動(dòng)，以及與之相關(guān)的其他活動(dòng)。利潤(rùn)表的分析（三）一、收入確認(rèn)、計(jì)量問(wèn)題1．先解決收入的定義問(wèn)題收入的定義，是通過(guò)反復(fù)的定語(yǔ)限制而定下來(lái)的。（2）可以捂下去——繼續(xù)進(jìn)貨。如果假定時(shí)間延續(xù)了5年，這最后一次的購(gòu)置成本為22萬(wàn)元。（4）最主要的原因——使應(yīng)稅收益減少，節(jié)省現(xiàn)金流。四、后進(jìn)先出法的點(diǎn)評(píng)為什么大多數(shù)企業(yè)，不顧實(shí)際情況，對(duì)后進(jìn)先出法如此熱衷呢？不外乎以下幾個(gè)歸納的原因。④在成本不斷增加、通貨膨脹情形下，后進(jìn)先出法下的銷售成本偏大的趨勢(shì)是明顯的，但也可能遭遇另外的情形，如技術(shù)的進(jìn)步，使產(chǎn)品成本連年下降，產(chǎn)品的生產(chǎn)周期變短，某些存貨可能來(lái)不及變老就出清了。②它的想法是：企業(yè)的經(jīng)營(yíng)要連續(xù)進(jìn)行，產(chǎn)品售出后，就必須重新購(gòu)置，最近購(gòu)置的成本與已售商品的成本接近，這樣得到的利潤(rùn)信息更具相關(guān)性。加權(quán)平均法這是一種公平的思想，其理念是：毛利潤(rùn)是全年的所有毛利潤(rùn)，全年的所有成本應(yīng)當(dāng)加總起來(lái)成為一個(gè)總和，每個(gè)單位應(yīng)當(dāng)參與分?jǐn)?。二、確定“？”號(hào)的方法答：三種本期銷量期末存貨40001000？？?jī)蓚€(gè)“？”號(hào)，正是發(fā)問(wèn)的出發(fā)點(diǎn)。3—5年的未收回應(yīng)收賬款，按全額計(jì)提準(zhǔn)備，是合乎情理的，一下子降為50%的比例，難以接受更何況，一家上市公司，多少有點(diǎn)歷史了。案例2：打準(zhǔn)備計(jì)提比例的主意（會(huì)計(jì)估計(jì)變更）資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的估計(jì)因素的存在，使他成為賬面利潤(rùn)的調(diào)節(jié)器，這已不是什么秘密了。帶來(lái)的變化是：固定資產(chǎn)的折舊費(fèi)在變更前后相差13263萬(wàn)元。列舉數(shù)例如下：案例1：打固定資產(chǎn)折舊的主意（會(huì)計(jì)政策變更）通過(guò)對(duì)折舊的調(diào)整，達(dá)到調(diào)控業(yè)績(jī)的目的，為什么企業(yè)喜歡盯住折舊呢？理由有：（1）固定資產(chǎn)的價(jià)值大，折舊費(fèi)在經(jīng)營(yíng)成本中占重要地位，金額巨大，一個(gè)小小的百分點(diǎn)，可能生成一個(gè)巨大的絕對(duì)數(shù)，有杠桿之效。（5）購(gòu)貨付現(xiàn)率在上升，與存貨規(guī)?！⒁怃N貨成本——在擴(kuò)大有關(guān)系?？聪旅娴谋砀褓Y料ACC公司現(xiàn)金毛利率和銷售毛利率項(xiàng) 目2年3年4年現(xiàn)金流量表：/// 銷售收現(xiàn)額498744908651108 購(gòu)貨付現(xiàn)額326283176632679 現(xiàn)金毛利174261732018429現(xiàn)金毛利率%%%利潤(rùn)表/// 銷售收入499374893251063銷售成本330693243632966銷售毛利168681649618097銷售毛利率%%%銷售收現(xiàn)率：銷售收現(xiàn)/銷售額%%%購(gòu)貨付現(xiàn)率：購(gòu)貨付現(xiàn)/銷售成本%%%點(diǎn)評(píng)：（1）表中的有些指標(biāo)具有創(chuàng)新的價(jià)值，如現(xiàn)金毛利率、購(gòu)貨付現(xiàn)率等。（7）研究開(kāi)發(fā)支出費(fèi)用化充分考慮了研發(fā)的高風(fēng)險(xiǎn)性（8）開(kāi)佃費(fèi)費(fèi)用化（9）雇員工資、福利支出的謹(jǐn)慎度高（10）對(duì)或有損失（如訴訟、債務(wù)擔(dān)保等）計(jì)提充分的準(zhǔn)備（11）盡量減少表外債務(wù)融資（12）不存在未發(fā)生收益（13）不存在非收現(xiàn)的收益（14）充分和清晰的披露信息2．從現(xiàn)金流的角度評(píng)價(jià)盈利利潤(rùn)是權(quán)責(zé)發(fā)生制下的產(chǎn)物，更由于會(huì)計(jì)方法的多樣性，會(huì)計(jì)估計(jì)的存在，使得利潤(rùn)容易受到粉飾，而現(xiàn)金凈流量則是以收付實(shí)現(xiàn)制為基礎(chǔ)計(jì)算出來(lái)的，它是真金白銀，基本上無(wú)法過(guò)度粉飾操縱。（4）固定資產(chǎn)采用加速折舊法和較短的折舊年限。因此，利潤(rùn)的質(zhì)量可以從企業(yè)對(duì)謹(jǐn)慎性原則的利用上來(lái)給出一部分評(píng)價(jià)。這由非貨幣性交換（易）來(lái)給予規(guī)范。這是會(huì)計(jì)賬面利潤(rùn)的常用調(diào)節(jié)手段，藏于前，露于后，美名曰穩(wěn)健，使利潤(rùn)光滑。這是我國(guó)上市公司常耍的流氓手段。評(píng)：開(kāi)山修路，向來(lái)往行人收取過(guò)路費(fèi)，這沒(méi)有什么不正常，將資金讓渡給他方使用，收取合理的資金占用費(fèi)，這也是合乎情理的，問(wèn)題是，當(dāng)這種占用費(fèi)異乎尋常時(shí)，就不好解釋了，如上市公司將不良資產(chǎn)委托給母公司經(jīng)營(yíng)，定額收取回報(bào)，在避免不良資產(chǎn)虧損的同時(shí)，憑空獲得一塊利潤(rùn)。3．各種形式的政府補(bǔ)貼。評(píng)：這是打長(zhǎng)期資產(chǎn)的主意，而長(zhǎng)期資產(chǎn)，往往是企業(yè)對(duì)未來(lái)的戰(zhàn)略儲(chǔ)備，處理戰(zhàn)略儲(chǔ)備，心中對(duì)現(xiàn)在的焦慮是可想而知的，一般地，農(nóng)民是不會(huì)輕易處理母雞的，這種處置帶來(lái)的損益，往往是置于投資收益、營(yíng)業(yè)外收入之中。講來(lái)說(shuō)去，我們希望得到能反映企業(yè)真實(shí)努力成果的經(jīng)營(yíng)成果業(yè)績(jī)，將這些發(fā)生頻率不高，屬偶發(fā)性收支，給予剔除，莫不是為了這一目的，一切的一切，都是為了得到有用的信息。5．資產(chǎn)準(zhǔn)備只是剔除準(zhǔn)備中非經(jīng)常性部分。所以，有企業(yè)為了“喘口氣”，“捂袋子”，不惜走險(xiǎn)，購(gòu)入比銷量更多的存貨，把儲(chǔ)備捂起來(lái)?？梢酝茢?，物價(jià)可能處于“下降通道”。一份是期末存貨調(diào)整表——注意后進(jìn)先出儲(chǔ)備一份是兩種方法下銷售成本的相互轉(zhuǎn)換存 貨 調(diào) 整 表 年 份項(xiàng) 目98990001←單位：元（1）存貨（L）9649029281226（2）后進(jìn)先出儲(chǔ)備10721060780918（3）存貨（F）2036196217082144注意行（2）的儲(chǔ)備變化，9900這三年有下降的趨勢(shì)，這意味著什么呢？意味著99，00年的銷量可能大于其供量，當(dāng)期的銷量中可能動(dòng)用了期初“低成本存貨”。4．后進(jìn)先出清算事情是怎么引起的，得費(fèi)點(diǎn)口舌筆墨說(shuō)清楚才行。會(huì)計(jì)估計(jì)的常用類型有：①壞賬；②存貨遭受毀損、全部或部分陳舊過(guò)時(shí)所產(chǎn)生的損失；③固定資產(chǎn)的耐用年限和凈殘值；④無(wú)形資產(chǎn)的受益期；⑤遞延資產(chǎn)的分?jǐn)偲谙蓿虎奘杖氪_認(rèn)中的估計(jì)。會(huì)計(jì)政策，指企業(yè)在會(huì)計(jì)核算時(shí)所遵循的具體原則以及企業(yè)所納采的具體會(huì)計(jì)處理方法。太陽(yáng)最紅，長(zhǎng)虹取景下表是打民族牌、價(jià)格戰(zhàn)的長(zhǎng)虹，連續(xù)四年的毛利率和凈利率指標(biāo)：9900