【正文】 目標(biāo)。在公司層面,平安實(shí)行執(zhí)行官問責(zé)制度,建立完善的風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)和健全的財(cái)務(wù)管理體系,設(shè)立預(yù)算!投資!風(fēng)險(xiǎn)及投資者關(guān)系四個(gè)專業(yè)決策管理委員會(huì),負(fù)責(zé)日常營運(yùn)的風(fēng)險(xiǎn)管理與監(jiān)控”在組織架構(gòu)上,集團(tuán)董事會(huì)和高管層分別設(shè)立了“審計(jì)與風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)”和“風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控委員會(huì)”其中“審計(jì)與風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)”由獨(dú)立董事組成,領(lǐng)導(dǎo)集團(tuán)內(nèi)控管理中心,與運(yùn)營、產(chǎn)品等業(yè)務(wù)模塊獨(dú)立2“三位一體、三道防線”風(fēng)險(xiǎn)管控機(jī)制平安建立了“三位一體、三道防”風(fēng)險(xiǎn)管控運(yùn)行機(jī)制,以確保各專業(yè)金融子公的經(jīng)營管理符合各監(jiān)管部門的監(jiān)管要求,確保單一、累積風(fēng)險(xiǎn)低于公司可接受水平和保持整個(gè)集團(tuán)健康持續(xù)發(fā)展。平安的“三位一體”是指合規(guī)部門、風(fēng)險(xiǎn)管理部門、稽核檢察部門這三個(gè)專業(yè)部門在風(fēng)險(xiǎn)管控過程中的分工、配合與協(xié)作,其中:合規(guī)部門主要履行“風(fēng)險(xiǎn)事前策劃應(yīng)對(duì)”。風(fēng)險(xiǎn)管理部門主要履行“風(fēng)險(xiǎn)事中監(jiān)測(cè)控制“。稽核監(jiān)察部門主要履行“風(fēng)險(xiǎn)事后監(jiān)督報(bào)告“?？紤]到業(yè)務(wù)部門的工作特點(diǎn),平安將風(fēng)險(xiǎn)管控前置到業(yè)務(wù)線,通過建立內(nèi)控評(píng)價(jià)與考核問責(zé),將內(nèi)部控制與日常經(jīng)營管理融合,嵌入業(yè)務(wù)和流程,作為風(fēng)險(xiǎn)防范的第一道防線,可以初步實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別和預(yù)警合規(guī)部門和風(fēng)險(xiǎn)管理部門作為第二道防線,稽核監(jiān)察部4通過三道防線的設(shè)置,強(qiáng)化事前、事中、事后風(fēng)險(xiǎn)管控三門作為第三道防線?！饌€(gè)環(huán)節(jié)的功能,建立與完善制度機(jī)制、技術(shù)平臺(tái)、監(jiān)督和文化,提升風(fēng)險(xiǎn)管控的水平和價(jià)值。3“防火墻”設(shè)置平安各金融子公司分業(yè)經(jīng)營,分別接受對(duì)應(yīng)監(jiān)管部門的監(jiān)管。子公司間設(shè)有嚴(yán)格的“防火墻”,嚴(yán)控治理風(fēng)險(xiǎn)、資金風(fēng)險(xiǎn)、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)、交易風(fēng)險(xiǎn)、信息風(fēng)險(xiǎn)等各種風(fēng)險(xiǎn)在子公司之間傳遞,有效防范系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生。而且,平安由于整體上市,公司治理層次清晰、運(yùn)作透明、信息披露真實(shí)、及時(shí)、全面,可以有效根據(jù)發(fā)展需求動(dòng)態(tài)、均衡配置資源,降低整體風(fēng)險(xiǎn)4紅、黃、藍(lán)牌稽核制度平安建立了完善的內(nèi)部稽核體系,委任首席稽核執(zhí)行官,將內(nèi)控嵌入業(yè)務(wù)和流程,融入公司日?；\(yùn)作,制定了內(nèi)部稽核的紅、黃、藍(lán)牌制度。紅、黃、藍(lán)牌處罰制度是指對(duì)違規(guī)的事項(xiàng),按其給公司經(jīng)營所帶來的風(fēng)險(xiǎn)(潛在)和危害程度分5。平安的內(nèi)控稽核工作通過內(nèi)別出示紅牌、黃牌或藍(lán)牌,給予不同程度的處罰○審和外審兩個(gè)途徑實(shí)現(xiàn)”內(nèi)審側(cè)重于經(jīng)常性的內(nèi)部監(jiān)控,通過專業(yè)公司的審計(jì)部門或產(chǎn)品部門財(cái)務(wù)部門進(jìn)行財(cái)務(wù)、兩核、交易、電腦!業(yè)務(wù)等方面的審計(jì),是各專業(yè)公司的管理工具。外審側(cè)重于定期的外部監(jiān)控,聘請(qǐng)國際會(huì)計(jì)師!國際咨詢公司等外部獨(dú)立機(jī)構(gòu)定期對(duì)公司進(jìn)行獨(dú)立審計(jì)、對(duì)內(nèi)部控制的有效性進(jìn)行獨(dú)立評(píng)價(jià)!對(duì)風(fēng)險(xiǎn)管理體系的進(jìn)一步完善和優(yōu)化提供咨詢與建5強(qiáng)化法規(guī)制度法規(guī)是現(xiàn)代文明的理想產(chǎn)物,是商業(yè)社會(huì)的運(yùn)行指南。所謂“法規(guī)”,就是國家的法律法規(guī),公司的規(guī)章制度,以及高于法規(guī)標(biāo)準(zhǔn)的道德標(biāo)準(zhǔn)。平安所處的金融保險(xiǎn)業(yè)是受到高度監(jiān)管的行業(yè),任何細(xì)微的疏忽都可能導(dǎo)致品牌的巨大損失,諸如安然財(cái)務(wù)造假事件、三鹿奶粉的三聚氰胺事件、巴林銀行違規(guī)操作事件導(dǎo)致一大批知名的大企業(yè),因?yàn)椴皇卣\信、不合規(guī)經(jīng)營,轉(zhuǎn)眼之間轟然倒地,這誠明法規(guī)再完善 再周全,都不可能顧及到所有的情況,因此一個(gè)企業(yè)在創(chuàng)新、發(fā)展的同時(shí),也應(yīng)始終把法制教育、規(guī)范經(jīng)營當(dāng)做公司的基本準(zhǔn)則。因?yàn)?只有清晰法制觀念、嚴(yán)明的組織紀(jì)律、嚴(yán)格的執(zhí)行規(guī)范,一個(gè)企業(yè)組織才能得以高效運(yùn)轉(zhuǎn),朝著一個(gè)共同的目標(biāo)奮勇前進(jìn)。（五）對(duì)平安綜合經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)防范的補(bǔ)充建議在平安新的五年發(fā)展規(guī)劃中，2012年是承上啟下的關(guān)鍵一年。按照平安集團(tuán)“綜合金融、國際領(lǐng)先”的戰(zhàn)略目標(biāo)，將繼續(xù)增強(qiáng)各業(yè)務(wù)線核心競(jìng)爭實(shí)力，提升交叉銷售的渠道、產(chǎn)品和管理平臺(tái)，積極探索現(xiàn)代科技與金融高度融合的創(chuàng)新發(fā)展模式，推進(jìn)深發(fā)展和平安銀行的整合工作。平安的綜合金融戰(zhàn)略實(shí)施將進(jìn)入更高階段，但筆者認(rèn)為平安還應(yīng)從以下幾方面加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管控:平安領(lǐng)導(dǎo)層投資的風(fēng)險(xiǎn)偏好界定投資者的風(fēng)險(xiǎn)偏好絕不是指企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)的主觀意志，應(yīng)該是對(duì)企業(yè)負(fù)債特點(diǎn)和外匯資金性質(zhì)的綜合反映。金融危機(jī)不僅給發(fā)達(dá)國家的保險(xiǎn)業(yè)帶來慘痛的教訓(xùn)，也給我國保險(xiǎn)業(yè)改革發(fā)展帶來深刻的啟示。尤其是中國平安投資富通慘遭滑鐵盧，一度造成企業(yè)形象在公眾輿論中嚴(yán)重受損，給各項(xiàng)業(yè)務(wù)開展帶來較大影響投資富通失利對(duì)平安來講確實(shí)是個(gè)教訓(xùn)，也是個(gè)很好的學(xué)習(xí)過程。因此，平安應(yīng)重新檢討公司的投資風(fēng)險(xiǎn)管控和投資流程，并審慎對(duì)待海外擴(kuò)張，在今后的重大投資項(xiàng)目上，平安的管理層應(yīng)三思而后行。限制內(nèi)部的關(guān)聯(lián)交易。金融控股集團(tuán)內(nèi)部關(guān)聯(lián)交易能充分發(fā)揮協(xié)同效應(yīng)、減少交易成本和增加利潤。在實(shí)施混業(yè)經(jīng)營戰(zhàn)略下，各金融子公司之間的合作日趨加強(qiáng)，必然要求金融控股集團(tuán)內(nèi)部加強(qiáng)合作性的關(guān)聯(lián)交易，以便發(fā)揮各自優(yōu)勢(shì)、降低成本、資源共享。但公司實(shí)體之間的關(guān)聯(lián)交易、內(nèi)部交易可能會(huì)引起公司內(nèi)部的風(fēng)險(xiǎn)傳播，產(chǎn)生多米諾骨牌效應(yīng)，一旦決策失誤可能導(dǎo)致保險(xiǎn)公司承受數(shù)倍于分業(yè)經(jīng)營時(shí)所承擔(dān)的損失。正因?yàn)槿绱?，作為集團(tuán)必須嚴(yán)格規(guī)范、管控內(nèi)部各公司之間的關(guān)聯(lián)交易: 首先，平安應(yīng)該完善現(xiàn)有的內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制機(jī)制，對(duì)集團(tuán)內(nèi)各子公司之間的關(guān)聯(lián)交易進(jìn)行細(xì)致的確認(rèn)和評(píng)估，同時(shí)依據(jù)符合業(yè)務(wù)發(fā)展、滿足內(nèi)外部監(jiān)管要求的基本原則，修訂風(fēng)險(xiǎn)管控政策。其次，在內(nèi)部樹立法規(guī)大于利益的風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，增加各種內(nèi)部交易的透明度，按照內(nèi)外部法令法規(guī)正常開展業(yè)務(wù)，定期開展自查自糾，杜絕經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)。內(nèi)部各子公司及部門的利益整合與規(guī)范。平安推行業(yè)務(wù)交叉銷售，致力于培養(yǎng)員工從單一的保險(xiǎn)推銷到滿足客戶的全部金融需求，轉(zhuǎn)型成為多元產(chǎn)品的綜合理財(cái)師。從普通的管理者，轉(zhuǎn)型成為綜合金融經(jīng)驗(yàn)豐富的全能人才。這樣一來各子公司的業(yè)務(wù)人員都可以銷售平安的各類金融產(chǎn)品，從保險(xiǎn)到證券，從信托到銀行。當(dāng)一家企業(yè)客戶有保險(xiǎn)需求，“嗅覺靈敏”的業(yè)務(wù)員們可能會(huì)同時(shí)爭奪客戶。例如，平安產(chǎn)險(xiǎn)公司和養(yǎng)老險(xiǎn)公司都可以銷售團(tuán)體意外險(xiǎn)，當(dāng)一家企業(yè)客戶有保險(xiǎn)需求，“嗅覺靈敏”的業(yè)務(wù)員們可能會(huì)同時(shí)爭奪客戶，而壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)員和電話營銷之間爭搶車險(xiǎn)客戶的情況也比較常見。平安應(yīng)在易于產(chǎn)生激勵(lì)機(jī)制沖突的業(yè)務(wù)之間建立“防火墻”，應(yīng)當(dāng)控制一些信息在控股公司內(nèi)部不同子公司之間的傳遞，建立行之有效的項(xiàng)目沖突管理辦法，保護(hù)業(yè)務(wù)人員的正當(dāng)權(quán)益。防止制度與文化的沖突。過去金融行業(yè)有句俗話:“銀行是躺著吃飯，證券是坐著吃飯，保險(xiǎn)是跑著吃飯”。在很多人看來，保險(xiǎn)、銀行和證券的經(jīng)營模式、管理理念和企業(yè)文化完全不同，不管是讓保險(xiǎn)、證券還是銀行的銷售人員出去跑客戶，這種跨界經(jīng)營和文化都是不相通的，不能簡單的移植保險(xiǎn)的方法去經(jīng)營銀行或證券，反之亦然。6在平安收購深發(fā)展之后，○平安集團(tuán)對(duì)深發(fā)展的第一刀動(dòng)在了人事上。擁有豐富保險(xiǎn)行業(yè)經(jīng)驗(yàn)的高官入駐，為深發(fā)展這家銀行植入了保險(xiǎn)基因。以上舉措肯定會(huì)給原來的深發(fā)展員工帶來較大工作壓力，平安應(yīng)加強(qiáng)內(nèi)部文化整合、建立完善現(xiàn)有公司管理體制三、平安具體業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)及應(yīng)對(duì)措施（一）保險(xiǎn)風(fēng)險(xiǎn)保險(xiǎn)風(fēng)險(xiǎn)是指對(duì)于保險(xiǎn)事故發(fā)生的頻率、嚴(yán)重程度及退保情況等因素估計(jì)不足，導(dǎo)致本集團(tuán)遭受潛在損失的風(fēng)險(xiǎn)。對(duì)此，平安集團(tuán)采取相應(yīng)的敏感性分析、壓力分析等技術(shù)評(píng)估和監(jiān)控此類風(fēng)7 險(xiǎn)。例○平安集團(tuán)通過下列機(jī)制和流程管理企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)：1通過實(shí)施有效的產(chǎn)品開發(fā)管理制度提高產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)管控能力；2制定簽署保險(xiǎn)合同和承擔(dān)保險(xiǎn)風(fēng)險(xiǎn)的相關(guān)指引，并通過核保制度有效防范和降低逆選擇風(fēng)險(xiǎn)； 3對(duì)不同保險(xiǎn)對(duì)象的風(fēng)險(xiǎn)狀況設(shè)置自留風(fēng)險(xiǎn)限額，利用再報(bào)安排，將超額風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移給高安全性的再保險(xiǎn)公司，減小保險(xiǎn)對(duì)本公司的影響。4通過理賠處理程序調(diào)查和評(píng)定索賠事件，甄別、防范可疑的理賠或欺詐性賠償；5使用精算模型和相關(guān)統(tǒng)計(jì)技術(shù)進(jìn)行產(chǎn)品定價(jià)和準(zhǔn)備金評(píng)估等，并定期對(duì)模型進(jìn)行檢測(cè)。（二）市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)指因股市價(jià)格、利率、匯率等的變動(dòng)而導(dǎo)致價(jià)值未預(yù)料到的潛在損失的風(fēng)險(xiǎn)。因此，市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)包括權(quán)益風(fēng)險(xiǎn)、外匯風(fēng)險(xiǎn)、利率風(fēng)險(xiǎn)以及商品風(fēng)險(xiǎn)。利率風(fēng)險(xiǎn)是壽險(xiǎn)公司的主要風(fēng)險(xiǎn)，它包含資產(chǎn)負(fù)債不匹配風(fēng)險(xiǎn)。市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)之利率風(fēng)險(xiǎn)：評(píng)價(jià)利率風(fēng)險(xiǎn)敏感性時(shí)，假定政府債券收益率以50個(gè)基點(diǎn)為單位平行變動(dòng)的影響見下表：對(duì)于銀行業(yè)務(wù)資產(chǎn)負(fù)債利率重新定價(jià)期限錯(cuò)配對(duì)收益的影響，主要通過缺口分析的方法進(jìn)行評(píng)估，定期分析資產(chǎn)和負(fù)債重新定價(jià)特征等指標(biāo)，并借助資產(chǎn)負(fù)債管理系統(tǒng)對(duì)利率風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行情景分析，根據(jù)缺口現(xiàn)狀，調(diào)整重新定價(jià)頻率和設(shè)定公司類存款的期限檔次，以降低重新定價(jià)期限的不匹配。同時(shí)定期召開資產(chǎn)負(fù)債管理委員會(huì)會(huì)議，根據(jù)對(duì)未來宏觀經(jīng)濟(jì)狀況和人民銀行基準(zhǔn)利率政策的分析，適時(shí)適當(dāng)調(diào)整資產(chǎn)和負(fù)債結(jié)構(gòu)，管理利率風(fēng)險(xiǎn)。市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)之外匯風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估外匯風(fēng)險(xiǎn)敏感性時(shí)，假設(shè)所有以外幣計(jì)價(jià)的貨幣型資產(chǎn)和負(fù)債以公允價(jià)值計(jì)量的非貨幣性資產(chǎn)和負(fù)債價(jià)值兌換人民幣時(shí)同時(shí)一致貶值5%的情況見下表：平安集團(tuán)采用下列機(jī)制和流程管理市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，通過投資管理委員會(huì)，保險(xiǎn)資產(chǎn)負(fù)債委員會(huì)和投資決策委員會(huì)，執(zhí)行自上而下的投資決策來確保健全的風(fēng)險(xiǎn)管理。1制定和實(shí)施一系列有關(guān)投資的內(nèi)部管理制度，以安全性、流動(dòng)性、效益型為原則，以資產(chǎn)負(fù)債匹配為目標(biāo)制定戰(zhàn)略配置和投資指引，降低市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。2根據(jù)資金投資及市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)管理的特點(diǎn)，日常采用情景分析，在險(xiǎn)價(jià)值與壓力測(cè)試等方法，對(duì)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行科學(xué)有效的管理。3為每類資產(chǎn)設(shè)定最高風(fēng)險(xiǎn)限額，控制市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。設(shè)定這些限額，充分考慮其風(fēng)險(xiǎn)決策及財(cái)務(wù)狀況的影響。限額的設(shè)定亦取決于資產(chǎn)負(fù)債管理策略。參考文獻(xiàn)：1許永甲:混業(yè)經(jīng)營—保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展的必然選擇.《廣東商學(xué)院學(xué)報(bào)》.2003年 ○2陳亞歐：平安保險(xiǎn)集團(tuán)綜合戰(zhàn)略探析[F] 中央財(cái)經(jīng)大學(xué)，2011年 ○[D].上海：上海交通大學(xué)，2009.○4李霞、○劉立新、葉素蘭:追求內(nèi)控和風(fēng)險(xiǎn)管理的完美世界，《當(dāng)代金融家》.2011 5平安內(nèi)刊:《平安發(fā)展史》 ○6馬明哲.《2006年全國工作會(huì)議講話節(jié)選》. ○7《中國平安2011年發(fā)展年報(bào)》 ○