【導(dǎo)讀】2、本項(xiàng)目選擇甲酯化及微乳化法生產(chǎn)生物柴油工藝。

　　

【正文】 2855 萬元 動(dòng)力及配電 配電（含照明） 1600KW 150 萬元 供熱：（水蒸汽、鍋爐 ） 4T/8kg h 38 萬元 消防及環(huán)保 150 萬元 給排水 25 萬元 工藝設(shè)備 2566 萬元 可行性研究與設(shè)計(jì)費(fèi) 160 萬元 不可預(yù)見費(fèi) 280 萬元 （ 2）流動(dòng)資金 ： 約 億 元 （ 3）資金籌措（略） 生產(chǎn)成本估算 （ 1）固定資產(chǎn)折舊費(fèi)： 787 萬元 （固定資金折舊年限為 10 年，按實(shí)際形成固定資產(chǎn)，每年 10%直線法計(jì)提折舊。） （ 2）大修理基金計(jì)提率 4% 31 萬元 27 （ 3）水、電、氣價(jià)格 萬元 表六：水、電、氣價(jià)格估算表（萬元 /年） 項(xiàng)目 單價(jià)（元 /噸） 年消耗數(shù)量（噸 /年） 總價(jià)（萬元） 新鮮水 3 22500 循環(huán)水 1 15000 電 元 /kw 9,000,000kw 540 氣 6 42020M3 供熱 60 72020/噸 432 合計(jì) （ 4）原輔材料價(jià)格 143,400萬元 /年 表七：原輔材料價(jià)格估算表： 序號(hào) 材料名稱 單價(jià)（萬元） 數(shù)量（噸） 總價(jià)（億元） 生物柴油 300,000噸 1 原料油（工業(yè)或餐飲 廢油） 酸油 306,250 2 甲醇 45,000 3 催化劑 3000 4 除臭劑 1500 28 5 阻聚劑 3000 合計(jì) （含運(yùn)輸費(fèi)） （ 5）職工工資福利支出： 346 萬元 /年 其中年薪水平：管理人員（平均） 24 5=100萬元 生產(chǎn)人員 82 3=246萬元 合計(jì)： 106 人 346 萬元 （ 6）車間經(jīng)費(fèi)： 18 萬元 （ 7）流動(dòng)資金貸 款利息： 1000萬元 /年（財(cái)務(wù)費(fèi)用） （按 億 元貸款，年息按 %計(jì)） （ 8）企管費(fèi)計(jì)?。? 120 萬元 /年 （ 9） 年生產(chǎn)成本總額： ※其中固定成本： 2102 萬元 財(cái)務(wù)評(píng)估 （ 1）財(cái)務(wù)分析參數(shù) 本項(xiàng)目還貸資金額為：折舊和利潤(rùn)。 投產(chǎn)后，基本折舊（除大修理用外）全部用于還貸，直至還貸結(jié)束為止。還貸后，折舊用于做發(fā)展基金。 還貸期間企 業(yè)自留利潤(rùn)比例為 25% 現(xiàn)金流量計(jì)算折現(xiàn)率為 6%。 銀行貸款利率為 6%。 29 產(chǎn)品價(jià)格的確定。 根據(jù)國(guó)內(nèi)柴油 5600元 /噸的價(jià)格現(xiàn)狀，確定油品價(jià)格為： 生物柴油： 萬元 /噸 （ 2）財(cái)務(wù)分析： 運(yùn)輸費(fèi) 1500 萬元 /年 稅金（銷售） 4050 萬元 /年 銷售費(fèi) 300 萬元 /年 銷售費(fèi)收入 億 元 /年 生物柴油 30 萬噸 = 元 /年 銷售成本 億 元 /年 ++++= 億 元 /年 銷售利潤(rùn) = 億 元 /年 企業(yè)自留利潤(rùn) 2750 萬元 /年 億元 25% = 2750 萬元 /年 還款能力 億 元 /年 += 億 元 /年 不確定性分析 項(xiàng)目在建設(shè)過程中或建成投產(chǎn)后，建設(shè)投資、產(chǎn)品價(jià)格、原料價(jià)格以及生產(chǎn)負(fù)荷等因素都會(huì)變化，具有一定的不確定性，并直接影響到項(xiàng)目的經(jīng)濟(jì)效益。為此，必須進(jìn)行各種因素影響的敏感性分析。具體分析如下： （ 1）基準(zhǔn)方案內(nèi)部收益為 68% 30 （ 2）當(dāng)產(chǎn)品價(jià)格下降 5%時(shí)，內(nèi)部收益為 20%； （ 3）當(dāng)原料價(jià)格上漲 5%時(shí)，內(nèi)部 收益為 18%； （ 4）當(dāng)建設(shè)投資增加 5%時(shí)，內(nèi)部收益為 66%； （ 5）當(dāng)生產(chǎn)負(fù)荷下降 5%時(shí)，內(nèi)部收益為 58%； 表九：敏感性分析結(jié)果 ： 序號(hào) 影響因素 內(nèi)部收益率（ %） 凈現(xiàn)值 （億 元） 投資回收期 （靜態(tài)年） 1 基準(zhǔn)方案 68% 2 產(chǎn)品價(jià)格下降 5% 20% 6 3 原料價(jià)格上漲 5% 18% 8 4 建設(shè)投資增加 5% 66% 5 生產(chǎn)負(fù)荷下降 5% 58% 由此可見，該項(xiàng)目對(duì)產(chǎn)品價(jià)格下降和原料價(jià)格上漲，均有抗風(fēng)險(xiǎn)能力，而在工程投資增加或 生產(chǎn)負(fù)荷減少的情況下仍能取得很好的內(nèi)部收益率。在各種因素中，產(chǎn)品價(jià)格和原料價(jià)格對(duì)本項(xiàng)目收益的影響相對(duì)較敏感。 在最不利的情況下，本項(xiàng)目只要正常生產(chǎn) 2年也能全部回收固定資產(chǎn)投資。 31 十四、綜合評(píng)價(jià) 工程技術(shù)評(píng)價(jià) 本項(xiàng)目的生產(chǎn)工藝技術(shù)是成熟可靠的，具有流程簡(jiǎn)單，適應(yīng)性強(qiáng)的特點(diǎn)。 財(cái)務(wù)綜合評(píng)估 主要技術(shù)經(jīng)濟(jì)指標(biāo)見下表。從技術(shù)經(jīng)濟(jì)指標(biāo)來看，本項(xiàng)目具有較好的經(jīng)濟(jì)效益，內(nèi)部收益率為 78%，遠(yuǎn)高于當(dāng)前的貸款利息（ 6%）。靜態(tài)投資回收期最多不超過 2年（不含一年建設(shè)期），年銷售利潤(rùn)達(dá) 億 元。 本項(xiàng)目從財(cái)務(wù)評(píng)估看是 可行的。 表十： 序號(hào) 項(xiàng)目 單位 30 萬噸 /年 備注 一 總投資 億 元 其中：建設(shè)投資 億 元 含建設(shè)期利息 流動(dòng)資金 億 元 二 銷售收入 億 元 三 銷售成本 億 元 其中：基本折舊 億 元 四 銷售稅金 億 元 五 銷售利潤(rùn) 億 元 32 六 稅后利潤(rùn) 七 所得稅 八 投資利潤(rùn)率 60% 九 靜態(tài)投資回收期 年 含流動(dòng)資金 十 內(nèi)部收益率（ IRR） 68% 十一 凈現(xiàn) 值（ NPV） 億 元 十二 借貸償還期 年 含流動(dòng)資金 社會(huì)效益評(píng)估 本項(xiàng)目的投產(chǎn)，既可以提供優(yōu)質(zhì)能源，增加（當(dāng)?shù)兀┤剂嫌凸?yīng)量，又可以增加當(dāng)?shù)囟愂?，增加就業(yè)機(jī)會(huì)，一舉多得。 綜上所述，本項(xiàng)目的可行性研究結(jié)論如下： （ 1）本項(xiàng)目工藝成熟，技術(shù)先進(jìn)。 （ 2）本項(xiàng)目的經(jīng)濟(jì)效益很好。 （ 3）本項(xiàng)目能提高當(dāng)?shù)鼐蜆I(yè)機(jī)會(huì)，增加稅收，有一定的社會(huì)效益。 （ 4）由于產(chǎn)品采用就地供應(yīng)原則，可補(bǔ)充當(dāng)?shù)厥袌?chǎng)需求。