【正文】 ，還有多大的差距。此差距說(shuō)明現(xiàn)有或預(yù)計(jì)可達(dá)到的銷售量再降低多少，企業(yè)才會(huì)發(fā)生損失。差距越大，則企業(yè)發(fā)生虧損的可能性就越小，企業(yè)的經(jīng)營(yíng)就越安全。 ? 安全邊際率模型主要用于企業(yè)分析其經(jīng)營(yíng)的安全程度。 安全邊際量（額）＝現(xiàn)有（或預(yù)計(jì)）銷量（額）－盈虧臨界點(diǎn)銷售量（額） （ 2）安全邊際與安全邊際率： 2/23/2023 109 本量利分析與變動(dòng)成本法 安全邊際率 安全邊際率＝安全邊際量（額） /現(xiàn)有或預(yù)計(jì)銷量（額） 安全邊際率 =1盈虧臨界點(diǎn)作業(yè)率 因?yàn)橹挥杏澟R界點(diǎn)以上的銷售額（即安全邊際部分）才能為企業(yè)提供利潤(rùn)，所以銷售利潤(rùn)又可按下列公式計(jì)算： 銷售利潤(rùn)＝安全邊際銷售量單位產(chǎn)品貢獻(xiàn)毛益 2/23/2023 110 本量利分析與變動(dòng)成本法 安全邊際應(yīng)用分析 安全邊際量或安全邊際額的數(shù)值越大，企業(yè)發(fā)生虧損的可能性就越小，企業(yè)也就越安全。很顯然上述指標(biāo)屬于絕對(duì)數(shù)指標(biāo)，不便于不同企業(yè)和不同行業(yè)之間進(jìn)行比較。 同樣地，安全邊際率數(shù)值越大，企業(yè)發(fā)生虧損的可能性就越小，說(shuō)明企業(yè)的業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)也就越安全。 安全性經(jīng)驗(yàn)標(biāo)準(zhǔn) 安全邊際率 10%以下 10%20% 20%30% 30%40% 40%以上 安全程度 危 險(xiǎn) 值得注意 比較安全 安 全 很安全 2/23/2023 111 本量利分析與變動(dòng)成本法 安全邊際的舉例 假定某企業(yè)的盈虧臨界點(diǎn)的銷售量為 2 000件，單位售價(jià)為 10元，預(yù)計(jì)的銷售量可達(dá)到 3 000件，則該企業(yè)的 安全邊際 =3 0002 000=1 000(件 ) 或 =3 000 1020 000=10 000(元 ) 安全邊際率 =1 000247。 3 000=% 或 =10 000247。 30 000=% 2/23/2023 112 本量利分析與變動(dòng)成本法 (3)銷售利潤(rùn)率 銷售利潤(rùn)率（又稱凈利率）是衡量企業(yè)銷售收入的收益水平的指標(biāo)。屬于盈利能力類指標(biāo)，其他衡量盈利能力的指標(biāo)還有資產(chǎn)利潤(rùn)率、權(quán)益凈利率。 銷售利潤(rùn)率是指銷售利潤(rùn)與銷售收入的比率。 銷售利潤(rùn)率可反映企業(yè)商品經(jīng)營(yíng)的盈利能力。它受銷售價(jià)格、銷售成本費(fèi)用、銷售品種結(jié)構(gòu)和銷售稅金等因素影響。提高銷售利潤(rùn)率，既要在生產(chǎn)領(lǐng)域降低成本、提高質(zhì)量，又要加強(qiáng)銷售工作，提高產(chǎn)品銷售率和銷售價(jià)格。該指標(biāo)的比值越高，說(shuō)明商品經(jīng)營(yíng)盈利能力越好。 2/23/2023 113 本量利分析與變動(dòng)成本法 ? 其計(jì)算公式為： ? 銷售利潤(rùn)率 =（銷售收入 產(chǎn)品變動(dòng)成本 固定成本）247。銷售收入 ? =凈利潤(rùn) /銷售凈額 ? 銷售利潤(rùn)率 =安全邊際率貢獻(xiàn)毛益率 ? 沿用前例： ? 銷售利潤(rùn)率 =（ 625 10625 62 000）247。 625 10 100% ? =500 247。 6 250 100%=8% 2/23/2023 114 本量利分析與變動(dòng)成本法 保利分析 保利點(diǎn)的含義及其計(jì)算方法 ?保利分析狀態(tài)： 實(shí)質(zhì)是逐一描述業(yè)務(wù)量、成本、單價(jià)、利潤(rùn)等因素相對(duì)其他因素存在定量關(guān)系過(guò)程。 ?保利點(diǎn)含義及計(jì)算 ： 含義 計(jì)算 指在單價(jià)和成本水平確定的情況下，為確保預(yù)先確定的目標(biāo)利潤(rùn)能夠?qū)崿F(xiàn)，而應(yīng)達(dá)到的銷售量和銷售額的統(tǒng)稱。 brTPacmRTPaxpycmTPabpTPax???????????????????1,貢獻(xiàn)邊際率目標(biāo)利潤(rùn)固定成本保利量單價(jià)保利額單位變動(dòng)成本單價(jià)目標(biāo)利潤(rùn)固定成本保利量2/23/2023 115 本量利分析與變動(dòng)成本法 ? 五、影響利潤(rùn)各因素變動(dòng)分析 ? （ 1）基本關(guān)系 ? 利潤(rùn)＝銷售量 (單價(jià) 單位變動(dòng)成本 )固定成本 2/23/2023 116 本量利分析與變動(dòng)成本法 （ 2）成本與其他因素的關(guān)系 為保證目標(biāo)利潤(rùn)實(shí)現(xiàn)的 單位變動(dòng)成本 ＝ 銷售收入－固定成本－ 目標(biāo)利潤(rùn) 銷售量 ＝銷售額－變動(dòng)成本－ 目標(biāo)利潤(rùn) ＝貢獻(xiàn)邊際總額－ 目標(biāo)利潤(rùn) ＝銷售收入貢獻(xiàn)邊際率－ 目標(biāo)利潤(rùn) ＝銷售收入 （ １－變動(dòng)成本率 ） － 目標(biāo)利潤(rùn) ＝單位貢獻(xiàn)邊際 銷售量－ 目標(biāo)利潤(rùn) ＝（單價(jià)－單位變動(dòng)成本） 銷售量－ 目標(biāo)利潤(rùn) 為保證目標(biāo)利潤(rùn)實(shí)現(xiàn)的 固定成本 2/23/2023 117 本量利分析與變動(dòng)成本法 （ 3）單價(jià)與其他因素關(guān)系 為保證目標(biāo)利潤(rùn)實(shí)現(xiàn)的 單價(jià) ＝ 變動(dòng)成本＋固定成本＋ 目標(biāo)利潤(rùn) 銷售量 ＝ 固定成本＋ 目標(biāo)利潤(rùn) 銷售量 + 單位變動(dòng)成本 ＝ 單位變動(dòng)成本＋單位 目標(biāo)貢獻(xiàn)邊際 2/23/2023 118 本量利分析與變動(dòng)成本法 ? （ 4）銷售量 為實(shí)現(xiàn)目標(biāo)利潤(rùn)應(yīng)實(shí)現(xiàn)的 產(chǎn)銷量 = 固定成本 +目標(biāo)利潤(rùn) 單價(jià) 單位變動(dòng)成本 = 固定成本 +目標(biāo)利潤(rùn) 單位邊際貢獻(xiàn) 目標(biāo) 銷售額 ＝（固定成本＋目標(biāo)利潤(rùn) )247。單位貢獻(xiàn)毛益率 2/23/2023 119 本量利分析與變動(dòng)成本法 （ 5）預(yù)測(cè)利潤(rùn) 預(yù)計(jì)利潤(rùn) ＝ （ 單價(jià)－單位變動(dòng)成本 ） 銷售量－固定成本 ＝銷售收入－變動(dòng)成本總額－固定成本總額 ＝銷售收入貢獻(xiàn)邊際率－固定成本 ＝（預(yù)計(jì)銷量－保本銷量）單位邊際貢獻(xiàn) ＝（預(yù)計(jì)銷售額－保本銷售額）邊際貢獻(xiàn)率 預(yù)計(jì)銷售利潤(rùn)率 ＝貢獻(xiàn)邊際率安全邊際率 2/23/2023 120 本量利分析與變動(dòng)成本法 ? （一）有關(guān)因素變動(dòng)對(duì)利潤(rùn)的影響 ? ? ? ? （分析采用那種方案） 2/23/2023 121 本量利分析與變動(dòng)成本法 ? （二）分析實(shí)現(xiàn)目標(biāo)利潤(rùn)的有關(guān)條件 ? ? 1）減少固定成本 ? 2）降低變動(dòng)成本 ? 3）提高售價(jià) ? 4）增加產(chǎn)銷量 2/23/2023 122 本量利分析與變動(dòng)成本法 ? ? 1）降價(jià)、提高產(chǎn)銷量 ? 2）降價(jià)、降低成本 ? 3）降價(jià)、降低固定成本等 2/23/2023 123 本量利分析與變動(dòng)成本法 六、敏感性分析 敏感性分析是指從眾多不確定性因素中找出對(duì)投資項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)效益指標(biāo)有重要影響的敏感性因素，并分析、測(cè)算其對(duì)項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)效益指標(biāo)的影響程度和敏感性程度，進(jìn)而判斷項(xiàng)目承受風(fēng)險(xiǎn)能力的一種不確定性分析方法。 2/23/2023 124 本量利分析與變動(dòng)成本法 敏感分析應(yīng)用廣泛，主要是在求得某個(gè)模型的最優(yōu)解后，研究模型中某個(gè)或若干個(gè)參數(shù)允許變化到多大，仍能使原最優(yōu)解的條件保持不變，或者當(dāng)參數(shù)變化超過(guò)允許范圍，與那最優(yōu)解已不能保持最優(yōu)性時(shí)，提供一套簡(jiǎn)潔的計(jì)算方法，重新求解最優(yōu)解。 在本量利關(guān)系的敏感分析中 ,主要包括兩個(gè)部分 。 基本方程式：銷量（單價(jià) 單位變動(dòng)成本） 固定成本 =0 每次令一個(gè)參數(shù)為變量，其他為常量。 2/23/2023 125 本量利分析與變動(dòng)成本法 。 主要采用敏感系數(shù)計(jì)量。 敏感系數(shù) =目標(biāo)值變動(dòng)百分比 /參量值變動(dòng)百分比 例如計(jì)算利潤(rùn)對(duì)單價(jià)的敏感度 假設(shè)單價(jià)變動(dòng) 20%， 單價(jià)變動(dòng)前 變動(dòng)前利潤(rùn) =銷量 (單價(jià) 單位變動(dòng)成本 )固定成本 單價(jià)變動(dòng)后 變動(dòng)后利潤(rùn) =銷量 [單價(jià) (1+20%) 單位變動(dòng)成本 ]固定成本 則利潤(rùn)對(duì)單價(jià)的敏感系數(shù) =（變動(dòng)后利潤(rùn) /變動(dòng)前利潤(rùn)）247。 20% 表示的含義是單價(jià)變動(dòng) 1%，利潤(rùn)變動(dòng)多少個(gè)百分點(diǎn) 2/23/2023 126 本量利分析與變動(dòng)成本法 ? 影響利潤(rùn)的各因素敏感順序 ? 單價(jià)、單位變動(dòng)成本、銷售量、固定成本 ? 敏感系數(shù)為正值，表明與利潤(rùn)為同向增減；敏感系數(shù)為負(fù)值，表明與利潤(rùn)為反向增減 2/23/2023 127 本量利分析與變動(dòng)成本法 根據(jù) 預(yù)計(jì)利潤(rùn)＝（單價(jià)－單位變動(dòng)成本）銷售量－固定成本 ＝銷售收入－變動(dòng)成本總額－固定成本總額 ＝銷售收入貢獻(xiàn)邊際率－固定成本 ＝（預(yù)計(jì)銷量－保本銷量）單位邊際貢獻(xiàn) ＝（預(yù)計(jì)銷售額－保本銷售額）邊際貢獻(xiàn)率 保本點(diǎn)是在售價(jià)、成本一定的情況下確定的，一旦這些因素發(fā)生變化，則保本點(diǎn)也隨之變動(dòng)。 保本點(diǎn)基本公式 銷量（單價(jià) 單位變動(dòng)成本） 固定成本 =0 2/23/2023 128 本量利分析與變動(dòng)成本法 ? 有關(guān)因素變動(dòng)對(duì)盈虧平衡點(diǎn)的影響 ? ? 從盈虧平衡點(diǎn)公式： ? 盈虧平衡點(diǎn)數(shù)量＝固定成本 /（單位售價(jià)－單位變動(dòng)成本） ? 可知銷售單價(jià)的變動(dòng)會(huì)引起單位邊際貢獻(xiàn)和邊際貢獻(xiàn)率向同方向變動(dòng)，從而改變盈虧平衡點(diǎn)。 2/23/2023 129 本量利分析與變動(dòng)成本法 ? 例：某公司當(dāng)前 A產(chǎn)品的銷售單價(jià)為 100元，單位變動(dòng)成本為60元，固定成本為 400000元。預(yù)計(jì)下月銷售 15000件，預(yù)計(jì)營(yíng)業(yè)利潤(rùn) 350 000元。該公司現(xiàn)打算將銷售單價(jià)提高到 105元，其他因素不變。要求計(jì)算提價(jià)后的盈虧平衡點(diǎn)和利潤(rùn)。 ? 原盈虧平衡點(diǎn)銷量＝ 400 000/10060＝ 10 000件 ? 原盈虧平衡點(diǎn)銷售額＝ 10 000 100＝ 1 000 000元 2/23/2023 130 本量利分析與變動(dòng)成本法 ? 提價(jià)后的盈虧平衡點(diǎn)＝ 400 000/10560＝ 8889件 ? 盈虧平衡點(diǎn)銷售額＝ 8889 105＝ 933 345元 ? 營(yíng)業(yè)利潤(rùn)＝（ 10560） 15000－ 400 000＝ 275 000元 ? 可見(jiàn)當(dāng)銷售價(jià)格從 100元提高到 105元時(shí)，盈虧平衡點(diǎn)的銷售量由 10 000件下降到 8 889件，下降了 11%。盈虧平衡點(diǎn)的銷售額從 1 000 000元下降到 933 345元，下降了 7%。 2/23/2023 131 本量利分析與變動(dòng)成本法 ? ： ? 盈虧平衡點(diǎn)數(shù)量＝固定成本 /（單位售價(jià)－單位變動(dòng)成本） ? 由于原料成本單價(jià)的下降，單位變動(dòng)成本下降了 5％，即單位變動(dòng)成本為 57元。 ? 則盈虧平衡點(diǎn)為： ? 400 000/10057=9302件 ? 盈虧平衡點(diǎn)的銷售額＝ 9302 100=930200元 ? 可見(jiàn)當(dāng)單位變動(dòng)成本下降 5%，盈虧平衡點(diǎn)下降 100009302/10000=7%。盈虧平衡點(diǎn)銷售額下降 1 000 000930200/1000000=7% 2/23/2023 132 本量利分析與變動(dòng)成本法 在其它因素不變的情況下，為保證目標(biāo)利潤(rùn)的實(shí)現(xiàn)，必須達(dá)到的銷售量 預(yù)計(jì)銷量 ＝（固定成本＋目標(biāo)利潤(rùn)）247。（單位售價(jià) 單位變動(dòng)成本） =（固定成本＋目標(biāo)利潤(rùn)） /單位貢獻(xiàn)毛益 2/23/2023 133 本量利分析與變動(dòng)成本法 ? ? 盈虧平衡點(diǎn)數(shù)量＝固定成本 /（單位售價(jià)－單位變動(dòng)成本） ? 由于裁減管理人員，公司的固定成本下降 5%，即固定成本為380 000元。 ? 則盈虧平衡點(diǎn)： ? 380000/10060=9500件 ? 盈虧平衡點(diǎn)銷售額＝ 9500 100＝ 950000元 ? 可見(jiàn)當(dāng)固定成本下降 5%，盈虧平衡點(diǎn)下降 100009500/10000=5%,盈虧平衡點(diǎn)銷售額下降了 1000000－950000/1000000=5% 銷售收入變動(dòng)成本固定成本盈虧臨界點(diǎn)銷售額??12/23/2023 134 本量利分析與變動(dòng)成本法 ? ? 品種結(jié)構(gòu)的變化同樣會(huì)影響盈虧平衡點(diǎn)的變化。當(dāng)邊際貢獻(xiàn)高的產(chǎn)品銷售的比例比較高，則盈虧盈虧平衡點(diǎn)會(huì)降低。反之，則會(huì)升高。 ? 某公司生產(chǎn) A產(chǎn)品，售價(jià) 100元，變動(dòng)成本 60元，原預(yù)算銷售量為 14000件，生產(chǎn) B產(chǎn)品，售價(jià) 80元，單位變動(dòng)成本為 50元，銷售 20230件，固定成本為 400000元。即 A產(chǎn)品的銷售比重為47%， B產(chǎn)品的銷售比重 53%。則保羅公司的利潤(rùn)為 =（ 10060） 14000+(8070)20230400000=760 000元 2/23/2023 135 本量利分析與變動(dòng)成本法 ? 【例題 1】下列關(guān)于安全邊際和邊際貢獻(xiàn)的表述中，錯(cuò)誤的是（ ） ? A邊際貢獻(xiàn)的大小，與固定成本支出的多少無(wú)關(guān) ? B邊際貢獻(xiàn)率反映產(chǎn)品給企業(yè)做出貢獻(xiàn)的能力 ? C．提高安全邊際或提高邊際貢獻(xiàn)率，可以提高利潤(rùn) ? D降低安全邊際率或提高邊際貢獻(xiàn)率，可以提高銷售利潤(rùn)率 ? 【例題 2】該公司的產(chǎn)品生產(chǎn)和銷售平衡，適用的所得稅稅率為 40％