【正文】 其中以信貸業(yè)務(wù)的信用風(fēng)險最大。近年來世界性的銀行呆 賬、壞賬問題就反映出信用風(fēng)險對商業(yè)銀行影響的嚴(yán)重 性。②利率風(fēng)險 ,是指金融市場上利率變動引起資產(chǎn)價格變 動或商業(yè)銀行業(yè)務(wù)協(xié)定利率跟不上市場利率變化所帶來的 風(fēng)險。③匯率風(fēng)險 ,是指因匯率變動而引起的風(fēng)險。對于既 有本幣資產(chǎn)又有外幣資產(chǎn)的商業(yè)銀行來說 ,匯率風(fēng)險是無處 不在的。④內(nèi)部風(fēng)險 ,是指商業(yè)銀行因內(nèi)部經(jīng)營管理不善、 決策失誤等原因造成的風(fēng)險。 220。 專欄 78 美國主管機(jī)構(gòu)再次關(guān)閉 4家銀行 新聞回放 :據(jù)國外媒體報道 ,上周五美國主管機(jī)構(gòu)再關(guān)閉 4家 銀行 ,使得美國 2023年以來倒閉銀行累計達(dá) 90家 ,美國聯(lián)邦儲 蓄保險公司 ()的存?；饘⒁虼藫p失 。被勒 令停業(yè)的 4家銀行分別來自馬里蘭州、紐約州以及俄克拉荷 馬州。由于不動產(chǎn)市場拖累銀行業(yè)績 ,市場預(yù)期今年美國的 倒閉銀行數(shù)量將越來越多 ,其中大部分為中小型銀行。 摘編自 :證券時報網(wǎng) 2023年 7月 12日 專欄點評 :商業(yè)銀行作為經(jīng)營貨幣的特殊企業(yè) ,其存、貸、結(jié) 算等業(yè)務(wù)涉及國民經(jīng)濟(jì)各部門 ,牽涉到千家萬戶 ,因此 ,其經(jīng)營 好壞不僅影響到銀行 ,而且影響到企業(yè)與存款人的利益。商 業(yè)銀行的倒閉將危及社會公眾 ,容易導(dǎo)致金融風(fēng)暴乃至社會 動蕩 ,所以商業(yè)銀行在經(jīng)營過程中 ,必須將安全性原則放在首 要位置上。 流動性原則 流動性是指商業(yè)銀行在經(jīng)營過程中能夠隨時滿足客戶提現(xiàn) 和必要的貸款需求的支付能力。它包括資產(chǎn)的流動性和負(fù) 債的流動性。資產(chǎn)流動性是指商業(yè)銀行在資產(chǎn)不受損失的 情況下迅速變現(xiàn)的能力。負(fù)債的流動性是指商業(yè)銀行能以 較低的成本隨時獲得所需要的資金。 商業(yè)銀行之所以要堅持流動性原則 ,主要是因為一旦商業(yè)銀 行不能應(yīng)付客戶提取存款或滿足客戶貸款需求以及商業(yè)銀 行本身需求時 ,便會出現(xiàn)流動性危機(jī)。而流動性危機(jī)將嚴(yán)重 損害商業(yè)銀行的信譽 ,甚至導(dǎo)致商業(yè)銀行破產(chǎn)。因此 ,為了保 持資產(chǎn)良好的流動性 ,商業(yè)銀行設(shè)立了三道防線 :第一道防線 是商業(yè)銀行的庫存現(xiàn)金 ,它是完全流動性資產(chǎn) ,可以隨時滿足 客戶的支付需要 。第二道防線是商業(yè)銀行所擁有的流動性極 強(qiáng)的存款或債權(quán) ,如在中央銀行的存款、存放同業(yè)的款項等 , 這些是商業(yè)銀行隨時可以調(diào)度支配的財產(chǎn) 。第三道防線是商 業(yè)銀行所持有的流動性很強(qiáng)的短期有價證券 ,如商業(yè)票據(jù)、 銀行承兌匯票、國庫券、同業(yè)短期拆借等。這些資產(chǎn)在市 場上一般能夠迅速地出售、貼現(xiàn)或立即收回。通常 ,第一道 防線與第二道防線被稱為商業(yè)銀行的一級準(zhǔn)備 ,第三道防線 稱為商業(yè)銀行的二級準(zhǔn)備。 220。 專欄 79 銀行攬儲戰(zhàn)白熱化 ,使盡招數(shù)只為達(dá)標(biāo)“存貸比” 新聞回放 :“ 800萬元存款 ,6月 30日僅一天 ,就能返息 3萬元 !” 銀行的攬儲已幾近瘋狂的程度 ,銀行的攬儲大戰(zhàn)在 2023年 6月 的尾巴進(jìn)入了白熱化階段。無論是對公對私 ,各家商業(yè)銀行 都用盡渾身解數(shù) ,抬高一切籌碼來吸存款 ,以期在 6月末之前 , “存貸比”等監(jiān)管指標(biāo)能達(dá)到銀監(jiān)會給出的商業(yè)銀行流動 性風(fēng)險管理標(biāo)準(zhǔn)。 術(shù)語解析 :“存貸比”是指銀行各項貸款與一般存款的比率 , 從銀行盈利的角度講 ,存貸比越高越好 。但從銀行抵抗風(fēng)險的 角度講 ,存貸比例不宜過高。我國銀監(jiān)會監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)要求“存 貸比”小于 75%。 專欄點評 :國際金融危機(jī)爆發(fā)后給國內(nèi)銀行帶來的最大教訓(xùn) 就是 ,要高度重視流動性風(fēng)險。因為華爾街的貝爾斯登和雷 曼兄弟破產(chǎn)的直接導(dǎo)火索就是賬上的資產(chǎn)無法賣出以換現(xiàn) 金 ,所以在市場動蕩中一下子無法應(yīng)對巨量逼債。我國銀監(jiān) 會給出小于 75%“存貸比”紅線以及商業(yè)銀行大力攬儲正是 基于商業(yè)銀行流動性的原因。 摘編自 :中國新聞網(wǎng) 2023年 7月 6日 效益性原則 商業(yè)銀行業(yè)務(wù)經(jīng)營的效益性包括經(jīng)濟(jì)效益和社會效益兩個 方面。講究經(jīng)濟(jì)效益、追求利潤最大化是商業(yè)銀行從事經(jīng) 營活動的主要動力 ,也是商業(yè)銀行經(jīng)營的基本目標(biāo)和總目 標(biāo)。較高的經(jīng)濟(jì)效益就意味著較多的留存盈余 ,從而為商業(yè) 銀行擴(kuò)大經(jīng)營規(guī)模、開拓業(yè)務(wù)提供了資金保證。在現(xiàn)實經(jīng) 濟(jì)生活中 ,任何一個銀行家都必須認(rèn)真考慮如何切實提高銀 行的經(jīng)濟(jì)效益。 20世紀(jì) 80年代以來 ,商業(yè)銀行逐漸走向全能化 ,進(jìn)入現(xiàn)代商業(yè) 銀行階段?，F(xiàn)代商業(yè)銀行在追求經(jīng)濟(jì)效益的同時 ,也十分注 重社會效益。它們通過向社會公眾提供多樣化的金融產(chǎn)品 和優(yōu)質(zhì)的服務(wù) ,不斷提高公眾信譽和自身形象 ,取得了較好的 社會效益。其實 ,社會效益與經(jīng)濟(jì)效益是相輔相成的 ,較好的 經(jīng)濟(jì)效益能使商業(yè)銀行有更強(qiáng)的經(jīng)濟(jì)實力為社會公眾提供 更好的服務(wù) ,從而取得較好的社會效益。而較好的社會效益 又可以為商業(yè)銀行創(chuàng)造更好的經(jīng)濟(jì)效益。尤其是在當(dāng)今銀 行業(yè)競爭日趨激烈的情況下 ,講究效益性 ,正確處理好經(jīng)濟(jì)效 益與社會效益之間的關(guān)系 ,已成為各大商業(yè)銀行業(yè)務(wù)經(jīng)營的 一項重要原則。 如何處理好商業(yè)銀行業(yè)務(wù)經(jīng)營三大原則之間的關(guān)系 ,是商業(yè) 銀行面臨的一個經(jīng)常性問題。一般來講 ,安全性是商業(yè)銀行 經(jīng)營的保障 ,流動性是商業(yè)銀行經(jīng)營的前提 ,效益性是商業(yè)銀 行經(jīng)營的目標(biāo)。商業(yè)銀行必須從實際出發(fā) ,統(tǒng)一協(xié)調(diào) ,尋求三 大原則的最佳組合。 商業(yè)銀行業(yè)務(wù)創(chuàng)新 近年來的商業(yè)銀行業(yè)務(wù)創(chuàng)新 220。 專欄 710 建行發(fā)行個人住房抵押貸款支持證券 新聞回放 :(據(jù)新華社電 )中國建設(shè)銀行于 2023年 12月 14日發(fā)行 億元住房抵押貸款支持證券。這是建行繼 2023年發(fā)行首單個人住 房抵押貸款證券化產(chǎn)品之后的繼續(xù)探索。 據(jù)悉 ,建行本次發(fā)行的“建元 2023~1個人住房抵押貸款支持證 券”分為優(yōu)先級和次級兩類。優(yōu)先級證券采用浮動利率 ,基準(zhǔn)利 率為一年期定期存款利率 ,次級證券本金和收益的支付都在優(yōu)先 級證券的本息支付之后。 建行稱 ,經(jīng)嚴(yán)格篩選進(jìn)入本期資產(chǎn)池的 12 000余筆個人住房抵押貸 款均為建設(shè)銀行的優(yōu)質(zhì)資產(chǎn) ,來自深圳分行和福建分行。 建設(shè)銀行是國內(nèi)第一家開展個人住房抵押貸款證券化的商業(yè)銀 行 ,曾于 2023年發(fā)行總額約 30億元“建元 2023~1個人住房抵押貸 款支持證券”。 摘編自 :中金在線 2023年 12月 17日 專欄點評 :自改革開放以來 ,我國商業(yè)銀行業(yè)務(wù)創(chuàng)新主要集中于以 存款為主的負(fù)債業(yè)務(wù) ,資產(chǎn)業(yè)務(wù)創(chuàng)新相對缺乏。資產(chǎn)證券化是我 國商業(yè)銀行資產(chǎn)業(yè)務(wù)創(chuàng)新的重要體現(xiàn) ,也是近 30年來國際金融領(lǐng) 域最重大的金融創(chuàng)新和發(fā)展最迅速的金融工具。 (1)信貸資產(chǎn)證券化的含義。 信貸資產(chǎn)證券化是指把欠流動性但有未來現(xiàn)金流的信貸資產(chǎn) (如 銀行的貸款、企業(yè)的應(yīng)收賬款等 )經(jīng)過重組形成資產(chǎn)池 ,并以此為 基礎(chǔ)發(fā)行證券。 (2)信貸資產(chǎn)證券化的分類。 根據(jù)產(chǎn)生現(xiàn)金流的證券化資產(chǎn)的類型不同 ,信貸資產(chǎn)證券化可分 為住房抵押貸款證券化 ( ,簡稱 ) 和資產(chǎn)支撐證券化 ( ,簡稱 )兩大類。 其區(qū)別在于前者的基礎(chǔ)資產(chǎn)是住房抵押貸款 ,而后者的基礎(chǔ)資產(chǎn) 則是除住房抵押貸款以外的其他資產(chǎn)。 (3)開展資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)的意義。 資產(chǎn)證券化不僅是世界金融領(lǐng)域最重大和發(fā)展最快的金融創(chuàng)新 , 而且是一種金融市場創(chuàng)新和金融制度創(chuàng)新。它對一國的投融資體 制、信用機(jī)制、資源配置方式、風(fēng)險管理、金融監(jiān)管等金融結(jié)構(gòu) 的各個方面都會產(chǎn)生深遠(yuǎn)影響 ,并會極大地促進(jìn)一國金融結(jié)構(gòu)的 調(diào)整和優(yōu)化 ,尤其在促進(jìn)商業(yè)銀行轉(zhuǎn)變經(jīng)營機(jī)制方面具有重大意 義。 首先 ,資產(chǎn)證券化能改善銀行信貸期限結(jié)構(gòu) ,提高金融系統(tǒng)的穩(wěn)定 性。近年來 ,隨著市場環(huán)境的日益復(fù)雜化 ,銀行很難完全駕馭期限 錯配形成的流動性風(fēng)險和利率風(fēng)險。對一部分中長期貸款實施證 券化 ,可使銀行靈活調(diào)整資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu) ,顯著提高風(fēng)險控制和管理 能力。 其次 ,資產(chǎn)證券化能促進(jìn)銀行轉(zhuǎn)變盈利模式 ,提高資本充足率。信 貸資產(chǎn)證券化后 ,銀行將相應(yīng)的資產(chǎn)和利差轉(zhuǎn)給投資者 ,自己繼續(xù) 管理貸款、收取管理費用 ,既能更好地發(fā)揮其行業(yè)優(yōu)勢 ,又能轉(zhuǎn)變 盈利模式。資產(chǎn)真正轉(zhuǎn)移后 ,銀行為承擔(dān)業(yè)務(wù)風(fēng)險而準(zhǔn)備的資本 金也可相應(yīng)減少 ,資本充足率會有所提高。 (4)我國商業(yè)銀行資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)開展情況。 經(jīng)過多年的發(fā)展 ,資產(chǎn)證券化已成為美國資本市場最重要的融資 工具之一 ,美國資產(chǎn)證券化市場也成為規(guī)模超過聯(lián)邦政府債券市 場的固定收益?zhèn)袌?。相對而?,我國資產(chǎn)證券化的起步較晚 , 但在監(jiān)管當(dāng)局的大力推進(jìn)和金融機(jī)構(gòu)的積極參與下 ,我國資產(chǎn)證 券化經(jīng)歷了一場從無到有、快速發(fā)展和不斷突破的過程。 2023年 3月 ,國家開發(fā)銀行和中國建設(shè)銀行獲準(zhǔn)作為試點單位 ,分別 進(jìn)行信貸資產(chǎn)證券化和住房抵押貸款證券化的試點 ,這也標(biāo)志著 我國本土證券化的試點正式開始。 2023年 4月 ,中國人民銀行、銀監(jiān)會共同頒布實施《信貸資產(chǎn)證券 化試點管理辦法》 ,拉開我國信貸資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)的帷幕。 2023年年底 ,國家開發(fā)銀行 7億元的信貸資產(chǎn)支持證券和中 國建設(shè)銀行 場順利發(fā)行 ,標(biāo)志著我國信貸資產(chǎn)證券化試點工作取得了階段性 成果。 2023年 ,國內(nèi)第二批資產(chǎn)證券化發(fā)行啟動 ,上海浦發(fā)銀行、中國工 商銀行、興業(yè)銀行、浙商銀行及上汽通用汽車金融公司等機(jī)構(gòu) , 相繼發(fā)行了基于對公信貸資產(chǎn)、小企業(yè)信貸資產(chǎn)及汽車貸款等資 產(chǎn)池的證券化產(chǎn)品。 2023年 ,受美國次級抵押貸款市場危機(jī)所帶來連鎖效應(yīng)影響 ,商業(yè) 銀行資產(chǎn)證券化的熱情也降到冰點 ,信貸資產(chǎn)證券化市場停滯 ,沒 有發(fā)行一單產(chǎn)品。 2023年 2月 ,銀監(jiān)會發(fā)布《商業(yè)銀行資產(chǎn)證券化風(fēng)險暴露監(jiān)管資本 計量指引》 ,確保商業(yè)銀行按照資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)的經(jīng)濟(jì)實質(zhì)從事 資產(chǎn)證券化交易 ,對因從事資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)而形成的風(fēng)險暴露審 慎計提監(jiān)管資本 ,避免出現(xiàn)資本充足率被高估的狀況。 與美國相比 ,目前 ,我國信貸資產(chǎn)證券化規(guī)模較小。但是 ,資產(chǎn)證券 化有一個量變到質(zhì)變的過程 ,只有擴(kuò)大規(guī)模推出更多的產(chǎn)品 ,吸引 更多的市場人士關(guān)注和研究它 ,才能夠形成一個完善的一、二級 市場 ,使產(chǎn)品煥發(fā)生命力。在經(jīng)歷試點階段的建章立制和樹立典 范之后 ,隨著市場化程度和市場主體自律水平的提高 ,資產(chǎn)證券化 之于中國的金融市場亟待獲得政策層面的持續(xù)鼓勵和支持 ,包括 市場管制逐步放開、擴(kuò)大市場交易平臺和交易機(jī)制以及豐富參與 主體等。 220。 專欄 711 小張的電子銀行交易 小張是一名金融專業(yè)的在校大學(xué)生。寒假快到了 ,火車站到學(xué)校 來出售團(tuán)體學(xué)生票。于是他帶著銀行卡去學(xué)校門口的自助銀行取 了 300塊錢 ,購買了火車票。他上網(wǎng)瀏覽購物商城 ,發(fā)現(xiàn)一條價值 78 元的圍巾特別適合媽媽 ,于是通過網(wǎng)上銀行支付購買了這條圍巾 作為新年禮物送給媽媽。這學(xué)期 ,他還把獎學(xué)金進(jìn)行了股票投資 實踐 ,并開通了手機(jī)炒股業(yè)務(wù) ,方便隨時查看股市行情。春節(jié)快到 了 ,股票行情似乎不錯 ,為了他那為數(shù)不多的資金的安全 ,他在下午 收盤之前通過手機(jī)銀行賣掉了部分收益不錯的股票。他不禁感嘆 信息技術(shù)給銀行業(yè)務(wù)經(jīng)營帶來的前所未有的變革和給居民帶來的 種種便利。 自 20世紀(jì) 80年代起 ,以計算機(jī)信息處理技術(shù)和電子通信技術(shù)為代 表的高新技術(shù)的不斷開發(fā)和運用 ,迅速滲透到社會生活的各個方 面 ,不斷改變著人們賴以生存的社會環(huán)境。人類的社會經(jīng)濟(jì)形態(tài) 經(jīng)歷農(nóng)業(yè)經(jīng)濟(jì)、工業(yè)經(jīng)濟(jì)后 ,也正步入到一個全新的時代 —— 信 息技術(shù)時代。在這場大變革中 ,作為社會經(jīng)濟(jì)命脈的金融業(yè)也無 疑受到了電子信息技術(shù)的深刻影響。借助新技術(shù)的威力 ,一種全 新的商業(yè)銀行經(jīng)營管理理念挑戰(zhàn)著傳統(tǒng)的商業(yè)銀行經(jīng)營模式 ,這 就是電子化網(wǎng)絡(luò)銀行。 美國 1995年 10月 18日建立了世界上第一家網(wǎng)絡(luò)銀行 —— 安全第一 銀行 ( ),又被稱為虛擬網(wǎng)絡(luò)銀行或純網(wǎng) 絡(luò)銀行。自此以后在全世界范圍內(nèi) ,以網(wǎng)上銀行為主的電子銀行 如雨后春筍般地迅速發(fā)展。 根據(jù)中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會 2023年 3月 1日施行的《中華人民 共和國外資金融機(jī)構(gòu)管理條例》的定義 ,電子銀行業(yè)務(wù)是指商業(yè) 銀行等銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)利用面向社會公眾開放的通信通道或開放 型公眾網(wǎng)絡(luò) ,以及銀行為特定自助服務(wù)設(shè)施或客戶建立的專用網(wǎng) 絡(luò) ,向客戶提供的銀行服務(wù)。 電子銀行業(yè)務(wù)包括 :利用計算機(jī)和互聯(lián)網(wǎng)開展的銀行業(yè)務(wù) (以下簡 稱網(wǎng)上銀行業(yè)務(wù) )。利用電話等聲訊設(shè)備和電信網(wǎng)絡(luò)開展的銀行業(yè) 務(wù) (以下簡稱電話銀行業(yè)務(wù) )。利用移動電話和無線網(wǎng)絡(luò)開展的銀行 業(yè)務(wù) (以下簡稱手機(jī)銀行業(yè)務(wù) )。以及其他利用電子服務(wù)設(shè)備和網(wǎng)絡(luò) , 由客戶通過自助服務(wù)方式完成金融交易的銀行業(yè)務(wù)。 下面我們重點來看網(wǎng)上銀行業(yè)務(wù)和手機(jī)銀行業(yè)務(wù)。 (1)網(wǎng)上銀行業(yè)務(wù)。 1)網(wǎng)上銀行的定義。 網(wǎng)上銀行又被稱為“ 3A銀行” ,因為它不受時間、空間限制 ,能夠 在任何時間 ()、任何地點 ()、以任何方式 ( )為客戶提供金融服務(wù)。 網(wǎng)上銀行發(fā)展的模式有兩種 :①完全依賴于互聯(lián)網(wǎng)的無形的電子 銀行 ,也叫“虛擬銀行” ,它是指沒有實際的物理柜臺作為支持的 網(wǎng)上銀行。這種網(wǎng)上銀行一般只