【正文】 源于基于移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)的遠(yuǎn)程支付業(yè)務(wù)，尤其是余額寶、理財(cái)通等互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)產(chǎn)品的申購額在年末的爆發(fā)式增長(zhǎng)。（1）支付寶錢包與微信支付數(shù)據(jù) 移動(dòng)支付無疑是互聯(lián)網(wǎng)金融眼下的“兵家”必爭(zhēng)之地。財(cái)付通聯(lián)合騰訊公司知名移動(dòng)社交通訊軟件微信及推出的移動(dòng)支付創(chuàng)新產(chǎn)品微信支付，將與支付寶手機(jī)錢包進(jìn)行直接競(jìng)爭(zhēng)。（2）支付寶與財(cái)付通移動(dòng)競(jìng)爭(zhēng)①打車軟件2014年初開始的打車軟件嘀嘀打車和快的打車之間的激烈較量背后其實(shí)是各自投資方騰訊和阿里巴巴之間的對(duì)決。根據(jù)嘀嘀打車和快的打車公布的數(shù)據(jù)，涉及微信支付與支付寶錢包支付軟件，第一輪大戰(zhàn)嘀嘀打車共補(bǔ)貼4億，而快的打車共補(bǔ)貼5億。第二期，嘀嘀預(yù)計(jì)投入10億，快的暫未公布預(yù)計(jì)投入總金額。②微信紅包2014年1月26日，騰訊財(cái)付通在微信推出公眾賬號(hào)“新年紅包”，用戶關(guān)注該賬號(hào)后，可以在微信中向好友發(fā)送或領(lǐng)取紅包。微信紅包一經(jīng)推出，就以病毒式的傳播方式活躍在各個(gè)微信群中，并在除夕當(dāng)夜全面爆發(fā)。據(jù)財(cái)付通官方提供給時(shí)代周報(bào)的數(shù)據(jù)顯示：除夕當(dāng)天到初八，超過800萬用戶參與了紅包活動(dòng)，超過4000萬個(gè)紅包被領(lǐng)取，平均每人搶了45個(gè)紅包。紅包活動(dòng)最高峰是除夕夜，平均每個(gè)紅包在10元內(nèi)。而支付寶早在1月23日小年夜就推出了“發(fā)紅包”和“討彩頭”功能，但卻沒能引發(fā)外界廣泛關(guān)注，完全被微信紅包的光芒所掩蓋。究其原因，還是在于微信是基于強(qiáng)社交關(guān)系，更利于人群間的互動(dòng)和擴(kuò)散。③線下O2O在百貨方面，已經(jīng)決定全面走向線上，和淘寶緊密合作的銀泰自然對(duì)支付寶錢包大力支持，目前支付寶已經(jīng)與銀泰、上品折扣達(dá)成合作。在銀泰百貨收銀臺(tái)處，除了常規(guī)的現(xiàn)金、刷卡支付方式，用戶還可以采用支付寶錢包“當(dāng)面付”的方式進(jìn)行付款。目前，支付寶錢包“當(dāng)面付”已經(jīng)支持37家銀泰百貨。而在年底之前，支付寶錢包還將進(jìn)駐更多商場(chǎng)、連鎖超市、71大學(xué)商貿(mào)超市等。微信支付同樣不甘示弱，除了與上品折扣達(dá)成合作之外，還與新世界百貨、天虹商城等達(dá)成了合作。細(xì)心的用戶可以發(fā)現(xiàn)，在上品折扣的許多店中，不管是貨架還是收銀臺(tái)，都隨處可見微信支付的宣傳海報(bào)。而與新世界百貨達(dá)成合作是二者聯(lián)合發(fā)行一款基于微信應(yīng)用的虛擬會(huì)員卡——新世界百貨“微樂付”卡。利用微信的多種功能，用戶可以在微信上進(jìn)行開卡、充值、支付、余額查詢、會(huì)員積分等卡片管理。（3）支付寶錢包與微信支付對(duì)比 支付寶錢包在支付方面具有優(yōu)勢(shì)，金融屬性更強(qiáng)，用戶通過該軟件進(jìn)行金融支付和理財(cái)，對(duì)安全性的認(rèn)可度較高，更適合銀行機(jī)構(gòu)參與其中。據(jù)支付寶提供的數(shù)據(jù)，而支付寶賬戶早已超過8億。 支付寶錢包在支付方面具有優(yōu)勢(shì)，金融屬性更強(qiáng)，用戶通過該軟件進(jìn)行金融支付和理財(cái)，對(duì)安全性的認(rèn)可度較高，更適合銀行機(jī)構(gòu)參與其中。據(jù)支付寶提供的數(shù)據(jù)，而支付寶賬戶早已超過8億。 微信App在用戶黏性上更具優(yōu)勢(shì)，微信支付目前是眾多社交軟件中用戶黏性最高、活躍度最強(qiáng)的，大部分人都會(huì)和朋友、家人、客戶保持實(shí)時(shí)溝通，并保持著較高的使用頻率，而未來手機(jī)移動(dòng)支付將承載更多離線支付(020)元素。雖然二者都主攻線下，但二者在某種程度上卻又有所不同。支付寶錢包除了能夠支付外，也強(qiáng)調(diào)金融屬性，定位于個(gè)人財(cái)富管理，不僅能替代用戶手中的實(shí)體錢包，還能為用戶理財(cái)。但相對(duì)來說，并沒有與用戶的社交生活緊密聯(lián)系起來，只是一個(gè)支付工具。而目前微信支付雖然更單純地傾向于支付功能，但不能由此判斷未來其不會(huì)加入完整的理財(cái)功能。而且微信已經(jīng)成為用戶社交生活中不可分割的一部分，未來在線下支付中有著更大的想象空間，也有著更多的可能性。1 挑戰(zhàn)與政策建議（一）危機(jī)與挑戰(zhàn)盡管支付寶將誠信作為頭等大事，扔不可避免面臨安全問題。因其所提供的服務(wù)與網(wǎng)上銀行有相似之處，一樣可以成為仿冒和攻擊的對(duì)象，從而使交易雙方蒙受損失。此外，支付寶對(duì)于已進(jìn)行支付的商品不再具有資金掌控能力，一旦買方為物品付過款，支付寶便無法有效保障買家的申請(qǐng)退款權(quán)或賣方資金的流動(dòng)性。而部分客戶通過支付寶參與洗錢、套現(xiàn)等一系列違反國家法律的不良行為，更是給支付寶帶來較大的金融風(fēng)險(xiǎn)。支付寶的信用等級(jí)僅為一般的商業(yè)信用，遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于銀行信用等級(jí)，抵御各類風(fēng)險(xiǎn)的能力較差，交易雙方暫存在支付寶的資金有可能被支付寶挪用。而靜止在銀行中，支付寶無權(quán)動(dòng)用的客戶資金仍在生息，這部分巨額利息的去向仍備受質(zhì)疑。支付寶是一家可以提供代收款、付款功能、退款功能、查詢功能、擔(dān)保功能的非金融機(jī)構(gòu)。這本身卻包含一個(gè)悖論，一個(gè)從名稱、經(jīng)營范圍、交易規(guī)則都是回避了金融機(jī)構(gòu)的公司竟然可以提供比較全面的與金融相關(guān)的服務(wù)。超范圍經(jīng)營的可能性的存在，加之支付寶龐大的交易規(guī)模以及日益擴(kuò)張的勢(shì)力，使得相關(guān)金融監(jiān)管部門對(duì)以支付寶的安全問題日益重視。2010年6月21日，中國人民銀行在其網(wǎng)站上正式公布了《非金融機(jī)構(gòu)支付服務(wù)管理辦法》。其中規(guī)定申請(qǐng)人擬在全國范圍內(nèi)從事支付業(yè)務(wù)的，其注冊(cè)資本最低限額為1億元人民幣；擬在?。ㄗ灾螀^(qū)、直轄市）范圍內(nèi)從事支付業(yè)務(wù)的，其注冊(cè)資本最低限額為3千萬元人民幣。注冊(cè)資本最低限額為實(shí)繳貨幣資本。該管理辦法規(guī)定了非金融機(jī)構(gòu)申請(qǐng)支付服務(wù)的九個(gè)準(zhǔn)入條件，但是對(duì)于國內(nèi)現(xiàn)金網(wǎng)絡(luò)支付巨頭：支付寶的申請(qǐng)資格問題并沒有給予充分的說明。根據(jù)該辦法第9條中規(guī)定“外傷投資支付機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)范圍，境外出資人的資格條件和出資比例等，由中國人民銀行另行規(guī)定，報(bào)國務(wù)院批準(zhǔn)?！痹摲ò覆]有解決有外資參股背景的企業(yè)準(zhǔn)入牌照的問題。由于阿里巴巴的大股東包括美國的雅虎（Yahoo）和日本的軟銀（Softbank），因此支付寶要申請(qǐng)第三方支付牌照必須等待中國人民銀行的另外規(guī)定，并要取得國務(wù)院的批準(zhǔn)。雖然到目前為止支付寶已經(jīng)取得了第三方支付牌照，但是企業(yè)自身的性質(zhì)問題依然存在一定政策隱患。移動(dòng)支付，也稱為手機(jī)支付，就是允許用戶使用其移動(dòng)終端對(duì)所消費(fèi)的商品或服務(wù)進(jìn)行賬務(wù)支付的一種服務(wù)方式。整個(gè)移動(dòng)支付價(jià)值鏈包括移動(dòng)運(yùn)營商、支付服務(wù)商（如銀行，銀聯(lián)等）、應(yīng)用提供商（公交、校園、公共事業(yè)等）、設(shè)備提供商（終端廠商、卡供應(yīng)商、芯片供應(yīng)商等）、系統(tǒng)集成商、商家和終端用戶。近年來，移動(dòng)支付產(chǎn)業(yè)發(fā)展迅速。特別是歐美日韓等地區(qū)，移動(dòng)支付業(yè)務(wù)得到用戶的廣泛接受和認(rèn)可。目前我國手機(jī)用戶達(dá)到約13億，在全球排名第一，隨著我國移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)市場(chǎng)規(guī)模的不斷擴(kuò)大，移動(dòng)支付市場(chǎng)發(fā)展?jié)摿薮?。移?dòng)支付的興起，必然對(duì)傳統(tǒng)第三方支付企業(yè)帶來巨大的挑戰(zhàn)。2010年8月，中國人民銀行宣布第二代支付系統(tǒng)——網(wǎng)銀互聯(lián)應(yīng)用系統(tǒng)（俗稱“超級(jí)網(wǎng)銀”）投入試運(yùn)營，現(xiàn)已進(jìn)入正常運(yùn)營階段。超級(jí)網(wǎng)銀通過構(gòu)建“一點(diǎn)接入，多點(diǎn)對(duì)接”的系統(tǒng)架構(gòu)，實(shí)現(xiàn)企業(yè)“一站式”網(wǎng)上跨銀行財(cái)務(wù)管理。央行在推出的第二代支付系統(tǒng)中新建了網(wǎng)上支付跨行清算系統(tǒng)，使各商業(yè)銀行網(wǎng)銀系統(tǒng)互聯(lián)互通。該系統(tǒng)的推出無疑會(huì)大大加快銀行間支付結(jié)算的效率。而第三方支付公司則沒有進(jìn)入超級(jí)網(wǎng)銀系統(tǒng)，其賬戶與銀行賬戶之間的劃撥并沒有達(dá)到實(shí)時(shí)到賬。與超級(jí)網(wǎng)銀系統(tǒng)對(duì)比，其支付的便捷性有所不及。（二）戰(zhàn)略建議目前在國內(nèi)電子商務(wù)市場(chǎng)特別是網(wǎng)絡(luò)購物市場(chǎng)，許多用戶選擇使用線下支付即貨到付款方式完成支付，但相關(guān)的配套服務(wù)卻跟不上，具體表現(xiàn)在配送收款時(shí)，不能實(shí)現(xiàn)配送簽收信息和支付結(jié)算信息的同步傳遞，由于涉及不同業(yè)務(wù)，牽扯到電子商務(wù)服務(wù)企業(yè)和物流企業(yè)職能整合，只有通過雙方協(xié)作才能取得成功。支付寶可以憑借優(yōu)勢(shì)適時(shí)推出物流POS 支付方案，推動(dòng)電子商務(wù)COD(貨到付款)體系發(fā)展。另外，支付寶也應(yīng)迎合移動(dòng)移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)和移動(dòng)電子商務(wù)的總體發(fā)展趨勢(shì)，積極發(fā)展移動(dòng)支付方式，如條碼支付。支付寶條碼支付與POS 機(jī)支付相比，每月提供2 萬元的免費(fèi)額度，超過2 萬元部分按照5‰的費(fèi)率收取費(fèi)用，最低只有傳統(tǒng)POS 機(jī)費(fèi)用的1/6。雖然現(xiàn)階段條碼支付也面臨諸多問題，如條碼支付對(duì)手機(jī)等移動(dòng)通信終端的硬件配置（智能機(jī)分辨率等）要求較高；對(duì)移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)絡(luò)通信速率和信號(hào)要求有較高的穩(wěn)定性；單筆額度不超過2000 元。但是移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)在不斷進(jìn)步，基礎(chǔ)設(shè)施在不斷完善，今后使用移動(dòng)支付方式進(jìn)行資金結(jié)算與轉(zhuǎn)移應(yīng)將成為常態(tài)，支付寶可以搶抓機(jī)遇，積極準(zhǔn)備，提早布局，搶占先機(jī)，繼續(xù)保持第三方支付行業(yè)的領(lǐng)先優(yōu)勢(shì)。除了在第三方支付等領(lǐng)域繼續(xù)保持優(yōu)勢(shì)，支付寶需要推出擴(kuò)大產(chǎn)品種類，增加個(gè)人理財(cái)服務(wù)，瞄準(zhǔn)基金保險(xiǎn)等領(lǐng)域。以基金行業(yè)為例，管理的資產(chǎn)規(guī)模在3萬億左右，主要通過商業(yè)銀行代銷渠道（大約占比58%），商業(yè)銀行憑借數(shù)量眾多的基金銷售網(wǎng)點(diǎn)和完善的銷售網(wǎng)絡(luò)，招攬大批客戶，通過低費(fèi)率取得市場(chǎng)優(yōu)勢(shì)，但由于推廣難度逐漸加大，支付寶正好可以利用此機(jī)會(huì)深度挖掘市場(chǎng)潛力，拓展市場(chǎng)規(guī)模。在這一領(lǐng)域，已有先行者跑在支付寶前面。最獲證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)可以開通網(wǎng)上基金銷售業(yè)務(wù)的匯付天下，專業(yè)提供金融支付服務(wù)，其產(chǎn)品以取得23 家基金公司的接入授權(quán)，涉及400 余只基金品種和近20 家國內(nèi)商業(yè)銀行銀行并實(shí)現(xiàn)九成以上銀行卡持有者的覆蓋，全面建立了一支專業(yè)金融服務(wù)團(tuán)隊(duì)；而支付寶的個(gè)人理財(cái)服務(wù)產(chǎn)品較為單一，主要是交通險(xiǎn)類型，急需拓展服務(wù)范圍，以普通民眾特別是支付寶注冊(cè)用戶作為服務(wù)對(duì)象，推出一批金融理財(cái)產(chǎn)品。，強(qiáng)化信用中介保證支付寶良好的信用，以信用為一切服務(wù)開展的基準(zhǔn)，同時(shí)保證自己只處于信用中介這個(gè)位置，不介入實(shí)際交易，不觸及交易信息。以日志法記錄下交易記錄，保留有效電子交易證據(jù)，為糾紛提供證據(jù)。，周多元化經(jīng)營道路，提高市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力首先要提高服務(wù)的質(zhì)量，服務(wù)質(zhì)量是互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)的支柱指標(biāo)。其次，不僅僅局限于C2C交易，還要在B2B和B2C交易中拓展開來，尋求多經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)點(diǎn)。最后，提供多元化的支付方式，將在線支付和移動(dòng)支付等支付手段結(jié)合起來。繼續(xù)開展同銀行的合作，給予銀行更大的利益，建設(shè)銀行帶來的威脅，同時(shí)以龐大的銀行支持為支撐，增加比同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)者更多的優(yōu)勢(shì)，實(shí)現(xiàn)第三方支付市場(chǎng)份額的繼續(xù)擴(kuò)張。，提高結(jié)算系統(tǒng)的效率第三方賬戶由銀行統(tǒng)一管理，規(guī)定中轉(zhuǎn)賬戶的資金不得挪作他用。確定時(shí)限，規(guī)定第三方支付中轉(zhuǎn)賬戶的每筆到款必須在規(guī)定的時(shí)間內(nèi)劃走，減少截流資金行為的發(fā)生。采取限制第三方支付公司一定時(shí)期內(nèi)的賬戶資金余額，或繳納一定比例保證金的方式，以減少因發(fā)生問題是消費(fèi)者、商家蒙受損失。（三）戰(zhàn)略實(shí)施與控制1. 支付寶對(duì)自身的要求是始終保持在第三方支付領(lǐng)域的龍頭老大的位置，同時(shí)以此為基礎(chǔ)，讓自身業(yè)務(wù)綜合化，不再僅僅局限于在線支付領(lǐng)域。因此，支付寶應(yīng)當(dāng)在自身組織結(jié)構(gòu)中市場(chǎng)部下設(shè)置“前沿地帶”，來幫助支付寶挖掘新的市場(chǎng)。2. 支付寶作為一家服務(wù)性企業(yè)，因此，企業(yè)戰(zhàn)略應(yīng)當(dāng)貫徹“以人為本”、“以用戶為本”的理念，更多地為用戶尋求成本的減少。服務(wù)性企業(yè)最重要的就是口碑，在用戶中口碑好了，自身的影響力就大了，所輻射的范圍就大量，擁有更多的用戶資源，實(shí)現(xiàn)企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展。3. 支付寶涉足金融領(lǐng)域，這類企業(yè)在國內(nèi)管制比較嚴(yán)格，因此，支付寶應(yīng)當(dāng)在自身戰(zhàn)略中加上安全保障這一環(huán)節(jié)，融入完善自身安全體系，保障自身“金融信譽(yù)”，確保沒有相關(guān)負(fù)面消息，打造最安全的品牌。4. 注意自身戰(zhàn)略的控制，要嚴(yán)格把握好支付寶戰(zhàn)略的方向性，提前發(fā)現(xiàn)戰(zhàn)略差距，并分析出產(chǎn)生偏差的原因，糾正這些偏差，使企業(yè)戰(zhàn)略實(shí)施得更好，以防偏離戰(zhàn)略既定方向。同時(shí)應(yīng)當(dāng)著重注意當(dāng)前企業(yè)內(nèi)外環(huán)境，根據(jù)環(huán)境的不同，進(jìn)行適當(dāng)?shù)膽?zhàn)略調(diào)整。為了做到這樣的戰(zhàn)略調(diào)整，支付寶應(yīng)當(dāng)綜合自身運(yùn)營、戰(zhàn)略、環(huán)境、人力、用戶幾個(gè)方面的反饋，對(duì)自身的戰(zhàn)略進(jìn)行調(diào)整，盡可能達(dá)到最優(yōu)的效果。5. 應(yīng)當(dāng)不斷地改進(jìn)自己的管理水平與結(jié)構(gòu)，促使企業(yè)的執(zhí)行力不斷增強(qiáng)，能夠使企業(yè)的經(jīng)營活動(dòng)更好的貫徹戰(zhàn)略意圖，完成戰(zhàn)略的既定目標(biāo)。參考文獻(xiàn)：[1]陳健.論互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新——基于第三方支付支付寶視角[J].中國市場(chǎng)，2014（1）：3436[2]李亞明.基于SWOT分析的第三方支付模式研究——以支付寶為例[J].現(xiàn)代商貿(mào)工業(yè),2008（3）：134142[3]張紅梅.從支付寶看第三方支付的盈利模式[J].經(jīng)濟(jì)研究導(dǎo)刊，2013（10）：116120[4]劉凱.指尖上的理財(cái)產(chǎn)品——余額寶分析[J].電子商務(wù)2013（5）：121125[5]劉暉，王秀蘭，羅中華，李靖，張維.基于T+0模式的互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品研究——以余額寶為例[J].生產(chǎn)力研究,2014（1):3740[6]王燕.支付寶盈利模式分析[J].商，2012（9）：2325[7]容玲.第三方支付平臺(tái)競(jìng)爭(zhēng)策略與產(chǎn)業(yè)規(guī)制研究[D].2012[8]董燕豐.關(guān)于國內(nèi)第三方網(wǎng)上支付平臺(tái)之支付寶資金支付的研究[D].2007 WORD格式整理