【文章內(nèi)容簡介】 12 年成交 68384 筆，總成交額高達(dá) 億元，成為目前成交 量最大和投資人最活躍的平臺。P2P 網(wǎng)絡(luò)借貸平臺之所以在中國有如此快速的發(fā) 展勢頭，這與其特殊的社會背景和經(jīng)濟(jì)背景分不開的。2008 年，全球遭遇了有 史以來最為慘烈的金融海嘯，這使得國內(nèi)外經(jīng)濟(jì)形勢迅速惡化。大量企業(yè)倒閉、 大批工人失業(yè)，越來越多的中小企業(yè)和個(gè)人因資金周轉(zhuǎn)困難而使生產(chǎn)或生活陷入 窘境。而此時(shí)銀行為降低風(fēng)險(xiǎn)又加速緊縮銀根，中小企業(yè)和個(gè)人借貸步入前所未 有的困難時(shí)期。P2P 網(wǎng)絡(luò)借貸的油然而生，為中小企業(yè)和個(gè)人提供資金的借貸的 支持。金融危機(jī)的國際背景加之銀行信貸的收緊的行業(yè)背景，正是給這類借貸平 臺提供了一個(gè)千載難逢的發(fā)展機(jī)會。 研究的提出2013 年 3 月 24 日在“清華大學(xué)的創(chuàng)業(yè)創(chuàng)新領(lǐng)導(dǎo)力課程”上，京東商城 CEO劉強(qiáng)東指出，電商的第一個(gè)十年是搶市場份額，第二個(gè)十年是拼創(chuàng)新和用戶體驗(yàn)。實(shí)際上，拼用戶體驗(yàn)的又何止電商一個(gè)行業(yè)。網(wǎng)絡(luò)借貸是借貸雙方將傳統(tǒng)的借貸方式轉(zhuǎn)移到網(wǎng)絡(luò)上進(jìn)行，它的參考模式依然是傳統(tǒng)意義上的借貸。而傳統(tǒng)的借貸 模式在與網(wǎng)絡(luò)對接的過程中會出現(xiàn)一些問題，進(jìn)而造成發(fā)展的瓶頸。面對 P2P 網(wǎng)絡(luò)借貸市場激烈的競爭和發(fā)展瓶頸，良好的用戶體驗(yàn)逐漸成為各個(gè)借貸平臺制 勝的關(guān)鍵。而針對用戶體驗(yàn)所考量的因素因用戶的不同而不同，網(wǎng)絡(luò)借貸因其特 殊性，使用戶在使用互聯(lián)網(wǎng)平臺進(jìn)行借貸操作時(shí)需增加更多的考量因素。用戶的 知識結(jié)構(gòu)、計(jì)算機(jī)使用水平等都對其網(wǎng)絡(luò)借貸的認(rèn)知產(chǎn)生一定的影響。再者，網(wǎng) 絡(luò)借貸因其自身的特殊性，使得對用戶的研究區(qū)別與其他產(chǎn)品，而影響用戶體驗(yàn) 的因素也區(qū)別于一般產(chǎn)品。因此，如何使網(wǎng)絡(luò)借貸平臺的功能得到豐富和完善， 從而減少用戶在交易過程中的風(fēng)險(xiǎn)；如何使用戶更方便、快捷地實(shí)現(xiàn)自己的借貸需求目標(biāo)，并擁有良好的用戶借貸體驗(yàn)，是目前網(wǎng)絡(luò)借貸市場面臨的問題。 國內(nèi)外研究現(xiàn)狀 P2P 借貸平臺的國內(nèi)外研究現(xiàn)狀 國外研究現(xiàn)狀網(wǎng)絡(luò)貸款平臺的創(chuàng)意，令許多學(xué)者都十分關(guān)注。Hadlock 等人認(rèn)為，組織在 向銀行借貸的過程中，往往會考慮交易費(fèi)用等各種銀行的壟斷因素產(chǎn)生的成本， 而在組織的成長期過程中，受能力所限，往往只能接觸一家銀行，進(jìn)而不得不接 受高息貸款。Townsend 等人經(jīng)研究發(fā)現(xiàn)，中小型組織及收入不高的個(gè)人往往并 不是從銀行貸款。Jovanovic 等人認(rèn)為，貧困的人往往沒有足夠的發(fā)展資金。Zeldes 也贊同，貧困的人的貸款需求很難得到銀行等的幫助這種觀點(diǎn)。Houston 等人發(fā)現(xiàn)，網(wǎng)絡(luò)貸款這種全新的方式，可以給中小組織很好的發(fā)展 機(jī)遇。美國證券交易機(jī)構(gòu)對網(wǎng)絡(luò)貸款方面進(jìn)行了詳細(xì)的分析，令其的交易更為透 明化，給借款人可以用相對不高的利率來得到借款的機(jī)遇。Freedman 對網(wǎng)絡(luò)貸 款的溝通方面進(jìn)行研究后，認(rèn)為網(wǎng)絡(luò)借款比之前的銀行貸款等方式的成本和利息 更低，特別是其網(wǎng)絡(luò)達(dá)到了社會化之后。Sunday 認(rèn)為網(wǎng)絡(luò)貸款方式對個(gè)體及個(gè) 人的貸款需求更有幫助，由于他們的收入不穩(wěn)定，因此需要這種低利率的貸款， 并且不必通過中介來貸款的方式更容易讓他們滿意。而對于出借者來說，這種方 式可以直接面對借款人，這樣出借者可以在得到豐厚利益回報(bào)的同時(shí)，感受到幫 助他人的樂趣。此外，有些信用不佳的人雖然無法進(jìn)行借貸，但可以出借自己的3資金。Klaff 等人認(rèn)為，畢竟這種網(wǎng)絡(luò)的借款方式還很新穎，因此在尚未完善和普及之前，難免會出現(xiàn)很大的風(fēng)險(xiǎn)，致使出借人的資金得不到保護(hù)。Akerlof 等人認(rèn)為，因?yàn)橄嚓P(guān)的信息資源并不十分的透明與清晰，因此借款 人與出借人的互相選擇機(jī)制并不完善，而人性的不同也會增加其中的危機(jī)。 Stiglitz 等人認(rèn)為在這樣有缺陷的環(huán)境下，應(yīng)進(jìn)行對借款人的行為進(jìn)行研究，尋找 其特點(diǎn)并上升到對網(wǎng)絡(luò)貸款的探索。Ravina 等人在研究中發(fā)現(xiàn)，借款者的種族、 年齡甚至容貌等因素都會影響其得到借款后應(yīng)付利息的高低，也會影響到能否得 到借款。在調(diào)查中，Ravina 等人發(fā)現(xiàn)，客觀的說，有色人種相對于白人的違約紀(jì) 律要高一些，因此導(dǎo)致了白人的信用比有色人種往往要高，這自然導(dǎo)致了有色人 種貸款的利率和難度增加。Andrews 等人則與 Ravina 等人的研究結(jié)果剛好相反， 認(rèn)為借款者的背景資料對于借貸的機(jī)會、難度以及利率的影響比較小。Reuk 等人認(rèn)為如果有其他出借者的直接參與，可以降低借款者進(jìn)行貸款的 成功行，并能夠降低相關(guān)的利率。Davis 認(rèn)為由于相應(yīng)的決策與監(jiān)管機(jī)制并不完 善，因此任何一個(gè)人都有可能加入第三方貸款小組。Datta 等人認(rèn)為出借的組織 者應(yīng)該向借款者索取其相關(guān)的個(gè)人背景和資料，進(jìn)而由此來制定其能否借款及最 高借款度。然而，其中的組織者是否足夠的公正，是值得思考的問題，一定要避 免其為了利益而不公正的為組織中的成員服務(wù)。這種組織者的角色有可能演變成 中介的行駛，通過分析雙方的信息來對還款程度進(jìn)行監(jiān)督，令資金在借款者和出 借者之間良好的流通，保障借款和出借的行為都能良好的進(jìn)行。Hildebrand 等人認(rèn)為，如果組織者只是為了得到自己的利益最大化而無視風(fēng) 險(xiǎn)，則往往會導(dǎo)致信用度高的人退出組織，信用度不良者趁機(jī)進(jìn)入組織。這種情 況會導(dǎo)致違約行為更常見，增加了貸款中的種種風(fēng)險(xiǎn)。應(yīng)對此種情況的措施，可 以讓組織者在貸款中所承擔(dān)的資金出借比重增加，這樣組織者就會為了維護(hù)自己 的利益而選擇風(fēng)險(xiǎn)不高的項(xiàng)目，達(dá)到了令公正管理的目的。Freedman 等人認(rèn)為，如果出借的組群中有與借款者關(guān)系密切的諸如親朋好 友等關(guān)系存在，則會適當(dāng)降低貸款中的風(fēng)險(xiǎn)和違約的幾率。Viswanathan 等人發(fā)現(xiàn)，如果借款人的人脈比較廣博，則其違約的幾率和風(fēng) 險(xiǎn)都較低，因此出借者比較中意這類借款人，而這類借款人所付出的利息和成本 也比較小。4Lin 認(rèn)為，一旦了解到借款者的個(gè)人信息和社會關(guān)系，則可以降低借款者出現(xiàn)違約的情況發(fā)生。Bhattacharya 認(rèn)為，盡管借款者并不希望將自己的信息泄露給他人，但為了 得到較多的資金，只能將自己的個(gè)人信息作為抵押來提供給出借者。一旦借款者 沒有履行相應(yīng)的合約，出借者就會利用其的個(gè)人信息來脅迫借款者還款。Stiglitz 在理論研究中認(rèn)為，目前借款人的個(gè)人隱私往往只存在于銀行或保密 程度較高的機(jī)構(gòu)中，一旦借款者產(chǎn)生不良回款，出借人則會利用借款者的個(gè)人隱 私來脅迫，甚至泄漏到社會上。這種方式對于借款者的隱私是極為不利的，也會 給借款者產(chǎn)生很大壓力。從這一角度說，這種借款者的隱私信心是否能夠提供給 出借人，會直接影響到借貸行為能否進(jìn)行。Siegel 等人經(jīng)過研究發(fā)現(xiàn)，獨(dú)自進(jìn)行借款的成功率低于借款者組成聯(lián)盟后一 同借款的方式，在這一點(diǎn)上，網(wǎng)絡(luò)借款與傳統(tǒng)模式極為相似。即使國家的法律十 分完善，借款者也會存在著信用風(fēng)險(xiǎn)。因此，在網(wǎng)絡(luò)借款中，為了減少風(fēng)險(xiǎn)，借 款者要至少有三年以上的優(yōu)良信譽(yù)才可以進(jìn)行無擔(dān)保的借款。Prescott 等人認(rèn)為，如果能夠成立聯(lián)盟擔(dān)保的方式來進(jìn)行借款，可以很大成 度上減少風(fēng)險(xiǎn)，規(guī)避由于信息不暢導(dǎo)致的違約的情況的發(fā)生。Assadi 等人經(jīng)研究發(fā)現(xiàn)，如果進(jìn)行網(wǎng)絡(luò)聯(lián)盟貸款的方式，出借者可以通過借 款者的網(wǎng)絡(luò)信息如“微博”等來確定借款人的特點(diǎn)，進(jìn)而決定是否放貸。Duan 認(rèn)為在網(wǎng)絡(luò)借款中，聯(lián)盟的作用十分明顯。在廣博的網(wǎng)絡(luò)中，信息十 分繁雜，借款者和出借人都很難找自己亟需的信息。然而，兩者如果能夠得到他 人的建議，則會使出借與借款得到順利的進(jìn)行。聯(lián)盟可以影響人的決定，也會影 響相應(yīng)的社會經(jīng)濟(jì)情形，引發(fā)許多社會現(xiàn)象。高德納咨詢，經(jīng)過分析認(rèn)為，網(wǎng)絡(luò)零售方式的借款有很大的發(fā)展空間。這種 模式在將來可能占有借款方式的 10%的市場。這類技術(shù)的進(jìn)步有利于金融模式的 創(chuàng)新，降低傳統(tǒng)中介的重要程度。在如今的網(wǎng)絡(luò)時(shí)代中，直接與間接的金融模式 關(guān)系是被爭論不斷的問題。Sviokla 認(rèn)為，由于網(wǎng)絡(luò)借款的需求逐漸增加，銀行也會引起相應(yīng)的重視。預(yù) 計(jì)在五年之內(nèi)，各銀行會逐步開展自己的網(wǎng)絡(luò)借款方式。這種網(wǎng)絡(luò)借款方式必將 成為本世紀(jì)的主要?jiǎng)?chuàng)新方式，在逐步的實(shí)踐中進(jìn)行完善。其相關(guān)理論也應(yīng)得到足5夠的重視，并逐漸成熟。 國內(nèi)研究現(xiàn)狀國內(nèi)關(guān)于 P2P 信貸市場的研究相對較少。首都經(jīng)貿(mào)大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)院學(xué)者辛憲在 其文章中介紹了國內(nèi)外 P2P 網(wǎng)絡(luò)信貸平臺的運(yùn)營模式及特點(diǎn)。他把國內(nèi)外 P2P 平臺歸納為：單純中介型的拍拍貸和 Prosper；兼擔(dān)保人、聯(lián)合追款人、利率制 定人的復(fù)合中介型的宜信和 Zopa；非盈利公益型 Kiva 和齊放貸（同時(shí)還具有復(fù) 合中介型特點(diǎn)）[2]。尤瑞章，張曉霞通過對國內(nèi)外 P2P 借貸平臺的交易模式、風(fēng) 險(xiǎn)控制、綜合費(fèi)用等方面的比較分析，從而總結(jié)出對我國 P2P 在線借貸平臺未來 發(fā)展的啟示[3]。張娜對國內(nèi)外 P2P 網(wǎng)絡(luò)借貸模式進(jìn)行總結(jié)分析，并對國內(nèi)外學(xué)者 對 P2P 網(wǎng)絡(luò)借貸的研究成果進(jìn)行回顧，并提出應(yīng)用多種理論、多種手段，從多個(gè) 角度對我國的 P2P 借貸市場進(jìn)行實(shí)證研究是非常有必要的[4]。郭弈則從傳統(tǒng)融資 市場出發(fā)，闡述了融資市場所面臨的信息問題及現(xiàn)狀，提出如何在理論層面緩解借貸雙方的信息問題，同時(shí)對其融資可獲得性和融資成本構(gòu)建模型進(jìn)行實(shí)證研究 分析，并找出影響融資可獲得性和融資成本的影響因素。另外從風(fēng)險(xiǎn)的角度，對 我國 P2P 網(wǎng)絡(luò)借貸市場的制度設(shè)計(jì)和市場監(jiān)管提出一些可行性建議[5]。郝智偉詳 細(xì)闡述了 P2P 網(wǎng)絡(luò)借貸操作原理及快速發(fā)展的主因，并提出網(wǎng)絡(luò)借貸的風(fēng)險(xiǎn)及法 律監(jiān)管的空白[6]。胡學(xué)文、楊麗花對網(wǎng)絡(luò)借貸現(xiàn)狀及存在的風(fēng)險(xiǎn)，以及網(wǎng)絡(luò)借貸 是否在法律許可的范圍內(nèi)運(yùn)營等進(jìn)行了報(bào)道[7]。馬運(yùn)權(quán)提出因網(wǎng)絡(luò)借貸公司存在 總體風(fēng)險(xiǎn)控制水平不高，資金安全缺乏保障、個(gè)人信息泄露、涉嫌非法集資等隱 患，借貸中很容易出現(xiàn)逆向選擇和道德風(fēng)險(xiǎn)的問題。因此，要通過立法，加強(qiáng)監(jiān) 管，制定防范風(fēng)險(xiǎn)措施，強(qiáng)化金融知識宣傳教育等手段進(jìn)行預(yù)防[8]。羅洋、王艷、 許可對比闡述國內(nèi)外 P2P 借貸的運(yùn)作模式，指出我們 P2P 網(wǎng)絡(luò)借貸發(fā)展中的問題， 并建議出臺相關(guān)辦法，借助信息聯(lián)合的手段創(chuàng)建風(fēng)險(xiǎn)控制機(jī)制，從而引導(dǎo)和規(guī)范 P2P 網(wǎng)絡(luò)借貸的健康發(fā)展 [9]。由于 P2P 網(wǎng)絡(luò)借貸是金融創(chuàng)新的一種新事物，學(xué)術(shù)界對它的研究還處于起步階段。國內(nèi)外對于 P2P 借貸市場的研究可歸納為以下幾個(gè)方面：（1）國內(nèi)現(xiàn)有幾 篇文獻(xiàn)主要是在理論上闡述了 P2P 網(wǎng)絡(luò)借貸平臺的起源和發(fā)展；（2）對國內(nèi)外 P2P 網(wǎng)絡(luò)借貸平臺的具體運(yùn)營模式、風(fēng)險(xiǎn)控制機(jī)制等進(jìn)行比較分析；（3）探索個(gè) 人信息與信貸行為之間的相關(guān)性；（3）探討如何降低信息的不對稱性、分析社會6資本與信貸行為的相關(guān)性；（4）分析當(dāng)前 P2P 網(wǎng)絡(luò)借貸的風(fēng)險(xiǎn)因素及法律監(jiān)管的 空白[10]。 網(wǎng)站用戶體驗(yàn)的國內(nèi)外研究現(xiàn)狀 國外研究現(xiàn)狀USD（UserCentered Design），即以用戶為中心的設(shè)計(jì)，最初被廣泛應(yīng)用于工 業(yè)設(shè)計(jì)中，但是對技術(shù)和功能設(shè)計(jì)過于側(cè)重，從而忽略用戶自身的體驗(yàn)。因此， 用戶體驗(yàn)就在此背景下油然而生[11]。網(wǎng)站的用戶體驗(yàn)作為用戶體驗(yàn)的一個(gè)有機(jī)組 成部分，就是在整個(gè)網(wǎng)站設(shè)計(jì)中貫穿以用戶為中心的設(shè)計(jì)思想和理念，注重時(shí)時(shí) 圍繞用戶需求，強(qiáng)調(diào)用戶的參與和反饋，從而更好地改進(jìn)方案、改善設(shè)計(jì)，最終 達(dá)到良好用戶體驗(yàn)的目的[12]。對于網(wǎng)站用戶體驗(yàn)的理論研究及實(shí)踐探索，國外專家與學(xué)者們?nèi)〉玫某晒麆t 較為豐碩。Richard 等人認(rèn)為在 B2B 或 B2C 的電子商務(wù)網(wǎng)站中，用戶則更加注重 網(wǎng)站的可用性和設(shè)計(jì)風(fēng)格[13]。MuhCherng W 等人則探求網(wǎng)絡(luò)游戲令人上癮的原 因是否與用戶體驗(yàn)設(shè)計(jì)有必然的聯(lián)系[14]。Kuniavsky Mike 認(rèn)為很難準(zhǔn)確地刻畫用 戶體驗(yàn)，原因是它隨著周圍環(huán)境的變化或者在交互使用時(shí)動(dòng)態(tài)地變化著。因此， 不同的專家學(xué)者因其知識結(jié)構(gòu)和認(rèn)知能力的不同，對用戶體驗(yàn)要素的界定也不 同，但總的來說大都從設(shè)計(jì)和應(yīng)用的角度來闡述的[15]。網(wǎng)站設(shè)計(jì)師、用戶體驗(yàn)大 師 Jesse James Garrett 將網(wǎng)站用戶體驗(yàn)要素分成五個(gè)層次：戰(zhàn)略層（Strategy）、 范圍層（Scope）、結(jié)構(gòu)層（Structure）、框架層（Framework）、表現(xiàn)層（Performance） [16]。這五個(gè)層次從抽象到具體，從宏觀的、方向性的戰(zhàn)略層架構(gòu)到微觀的、注重 用戶體驗(yàn)細(xì)節(jié)的具體表現(xiàn)層，對用戶體驗(yàn)的要素及包含的內(nèi)容進(jìn)行逐步詳細(xì)地說 明。Mahlke Sascha 認(rèn)為用戶體驗(yàn)由認(rèn)知和情感兩方面因素構(gòu)成。認(rèn)知因素則包 括系統(tǒng)有用性及易用性的人機(jī)互動(dòng)的技術(shù)因素和內(nèi)容吸引性及視覺美感享受性 的非技術(shù)因素。情感因素則包括由認(rèn)知過程產(chǎn)生的直接和間接的情感[17][18]。Davis 將有用性和易用性作為技術(shù)可接受模型的兩個(gè)重要因素[19]，Heijden 則 對網(wǎng)站的視覺吸引性有較深入的研究[20]。Moeslinger 認(rèn)為實(shí)踐體驗(yàn)、感觀體驗(yàn)和 情感體驗(yàn)是構(gòu)成用戶體驗(yàn)的三個(gè)必不可少的部分，并且因環(huán)境、用戶及產(chǎn)品的不 同，用戶體驗(yàn)的要求也不盡相同[21]。7定性和定性相結(jié)合的方法是目前對網(wǎng)站用戶體驗(yàn)應(yīng)用比較廣泛的方法。Mahlke 則集成認(rèn)知和情感因素對網(wǎng)站的用戶體驗(yàn)進(jìn)行評價(jià)。John Brooke 編制的 SUS（System Usability Scale）系統(tǒng)可用性量表，因其問題簡單直觀，小樣本優(yōu)勢 經(jīng)常被用來度量用戶體驗(yàn)。Robert 則把品牌、可用性、功能性、和內(nèi)容性四要素 作為度量指標(biāo)對用戶體驗(yàn)進(jìn)行度量 [22]。高明網(wǎng)絡(luò)公司（Gomez）用響應(yīng)時(shí)間、 可靠性和穩(wěn)定性三個(gè)指標(biāo)定量地評價(jià)網(wǎng)站的用戶體驗(yàn)度，通過測點(diǎn)數(shù)據(jù)公式計(jì)算 出各項(xiàng)指標(biāo)，從不同的維度反映網(wǎng)站的用戶體驗(yàn)度。 國內(nèi)研究現(xiàn)狀 國內(nèi)對用戶體驗(yàn)的研究大多是基于國外研究的基礎(chǔ)上展開的。周翊結(jié)合 C toC 電子商務(wù)網(wǎng)站的特點(diǎn)，同時(shí)結(jié)合心理學(xué)的 S（Stimulus）、O（Organism）、R（Response）原理和設(shè)計(jì)信息傳播框架，推導(dǎo)出 C to C 電子商務(wù)網(wǎng)站的用戶體 驗(yàn)?zāi)Ｐ徒Y(jié)構(gòu)[23]。夏潔則系統(tǒng)研究了用戶體驗(yàn)設(shè)計(jì)，從可用性的角度探討如何提高 網(wǎng)頁設(shè)計(jì)水平改善用戶體驗(yàn)[24]。