【文章內容簡介】 引 ) 若企業(yè)發(fā)生過合并、分立、增資或減資而引起的股本變動，取得股東大會決議、政府有權部門批準文件、驗資報告、工商變更登記表、營業(yè)執(zhí)照、公司章程 等，檢查其股本變動是否經過股東大會特別決議通過，是否經政府主管部門批準，相應的法定程序是否得到履行；若發(fā)行人的股權發(fā)生過轉讓，取得股權轉讓協(xié)議、政府主管部門批準國有股權轉讓的文件、股權轉讓資金進帳單、股權變動工商登記表、股權評估報告或審計報告等，檢查股權轉讓行為是否合法（如發(fā)起人股三年內不得轉讓）；查閱 企業(yè) 工商登記表，檢查 企業(yè) 自設立以來是否發(fā)生過公司名稱、法定代表人、注冊地址、業(yè)務范圍等方面的變化。 企業(yè)管理和業(yè)務部門設置和職責劃分 (詳見調查方法指引) 查看企業(yè)關于公司內部管理和業(yè) 務部門設置、職責劃分和管理分工的文件；檢查其設置是否全面、合理，分工是否明確，是否存在管 融資擔保公司項目調查手冊 第 16 頁 共 111 頁 理制度上的漏洞 。 企業(yè)各分、子公司、參股公司的基本情況 (詳見調查方法指引 ) 取得 對企業(yè)經營有重大作用的下屬各分公司、子公司和參股公司（ 包括合營企業(yè)、聯營企業(yè)）的工商登記表、營業(yè)執(zhí)照、公司章程、財務報告或審計報告等，檢查各子、分公司的設立是否符合《公司法》的要求， 企業(yè) 的股權是否得到確定（不存在糾紛） 。 另外審查 各分、子公司、參股公司 間 關 聯交易的性質（分類）、內容、公允性、合理性、 決策批準情況及實際執(zhí)行情況 ， 關聯交易的決策程序是否規(guī)范 。 關聯關系是否密切、行業(yè)相關性如何、關聯投資效果、關聯企業(yè)經營情況對項目風險的影響程度，側重分析關聯交易中關聯內部資金流轉，虛增的非對外產生的實際現金流的情況和資產情況 。 第二節(jié) 企業(yè)重要事項調查 調查企業(yè)是否披露有關的訴訟、仲裁及行政處罰事項 (詳見調查方法指引 ) 應充分利用網絡信息調查客戶的資信 狀況 ，包括查閱當地信用網、工商網、法院系統(tǒng)網站等了解客戶的訴訟、糾紛、處罰或其他不良記錄，以及查閱是否有其他負面消息和新聞 。同時 留 意企業(yè)的 融資擔保公司項目調查手冊 第 17 頁 共 111 頁 審計報告是否對相關 訴訟、仲裁及行政處罰事項 進行披露 ,是否產生相關的費用、支出或損失。 企業(yè)有關的訴訟、仲裁及行政處罰事項對財務狀況、經營成果、企業(yè)聲譽、生產經營、未來前景等可能產生的影響 (詳見調查方法指引 ) 調查企業(yè)重大合同及其內容 (詳見調查方法指引 ) 重大合同是指單筆 交易金額 達到 公司 年銷售 10%以上或對其 生產經營活動、未來發(fā)展或財務狀況具有重要影響的合同，具體包括：重要的聯營、合約、收購、兼并合同；征用土地合同；大額貸款或拆借合同；重大融資租賃合同；長期 原材料、零配件供應合同；重大承包經營、租賃經營合同等，上述合同包括公司子公司對外簽訂的合同。 調查企業(yè)重大 固定資產投資事項 (詳見調查方法指引 及本章 條 ) 取得有權部門批準項目立項的批準文件，及與之相對應的項目建議書或項目可行性研究報告等，查閱可行性研究報告、環(huán)保評價報告等，對照固定資產投資調查表，檢查相關數據和表述是否正確；對于已進行建設的項目，查閱項目實施有關的設備購買合同、施工合同等，現場考察項目進展情況；對于項目投資有其他資金來源的， 融資擔保公司項目調查手冊 第 18 頁 共 111 頁 取得其他資金來源的相關證明（如銀行承諾函 、貸款合同、財政貼息貸款批準文件等） 。 調查企業(yè)資產抵押、質押和擔保情況 (詳見調查方法指引) 查閱公司正在履行的所有貸款合同 及貸款卡記錄 ，檢查是否存在以公司資產進行抵押、質押貸款的情況，并取得相關文件和資料 ；對重要不動產或動產可在房產交易中心、工商局等部門查詢資產狀態(tài)。 調查企業(yè)財務保險、責任保險等事項 (詳見調查方法指引) 對一些特殊行業(yè)的企業(yè) ,如受火災或自然災害影響機率較大的企業(yè) ,要調查其投保的范圍和狀態(tài)。 查看 保險合同、保險單證等相關資料 ，核實 相關單證，確認所有保 險費和其他與保險金有關的應付款項已按時付清 。 第三節(jié) 企業(yè)行業(yè)及生產經營情況調查 ，發(fā)展的有利和不利因素 (詳見調查方法指引 、 ) 判斷企業(yè)所屬行業(yè)，收集并查閱權威機構的行業(yè)統(tǒng)計資料和研究報告 (通過行業(yè)協(xié)會、專業(yè)網站、專題報告等渠道 ), 分析所處行 融資擔保公司項目調查手冊 第 19 頁 共 111 頁 業(yè)（包括細分行業(yè)）國內、外的發(fā)展歷程、現狀與發(fā)展前景 , 調查影響行業(yè)發(fā)展的有利、不利因素，包括但不限于產業(yè)政策、產品特性、技術替代、消費趨向、購買力與國際市場沖擊等因素，指出進入本行業(yè)的主要障礙。 企 業(yè)主要產品的市場情況，所處地位及競爭力 (詳見調查方法指引 、 、 ) 包括調查 企業(yè)的經營是否合法、有效；企業(yè)主要產品的生產和銷售情況；企業(yè)產品標準和質量控制情況 ； 企業(yè)是否擁有主營業(yè)務的核心技術；企業(yè)是否擁有技術不斷創(chuàng)新的機制和進一步開發(fā)的能力 ； 企業(yè)的業(yè)務發(fā)展計劃及預測是否切實可行 。 (詳見調查方法指引 ) 核查企業(yè)的國稅和地稅的稅務登記證明、納稅登記表及稅收轉帳專用完稅證或稅收繳款書，涉及到 大額 進出口的，還要核查進出口貨物發(fā)票、海關報關單、商檢局的價值鑒定報 告、結匯水單等資料，調查發(fā)行人是否依法繳納進出口環(huán)節(jié)的關稅、增值稅等。 (詳見調查方法指引 ) 了解企業(yè)應取得的環(huán)保資質 ,生產是否符合國家有關環(huán)保規(guī)定 , 確認擬投資項目是否符合環(huán)保要求 , 了解 企業(yè) 近三年治理污染采取的具體措施及資金投入，對 企業(yè) 產品成本及未來生產經營的影 融資擔保公司項目調查手冊 第 20 頁 共 111 頁 響 。 第四節(jié) 企業(yè)資金需求調查 (詳見調查方法指引 ) 籌集資金使用對企業(yè)財務狀況和生產經營的影響 (詳見調查方法指引 ) 調查籌集 資金總量確定的依據，資金投向是否與主營業(yè)務和長期發(fā)展目標相一致，籌集資金不足或超過需求對企業(yè)財務狀況及經營成果的影響，是否會影響再融資等，并提請企業(yè)提供相關佐證文件和資料 。 (詳見調查方法指引 ) 取得企業(yè)固定資產投資調查表， 取得有權部門批準項目立項的批準文件，及與之相對應的項目建議書或項目可行性研究報告等，檢查項目是否需要國家有權部門批準； 對于與他人合資的固定資產投資的，取得合資方的法人營業(yè)執(zhí)照、工商登記表、合資投資協(xié)議、合資方關于投資資金來源的書面說明等；若籌集 資金擬用于收購在建工程，取得該項在建工程的批文、可行性報告、財務報告、收購協(xié)議、交易對象的營業(yè)執(zhí)照等，并進行現場考察，檢查各項內容的真實性 。 融資擔保公司項目調查手冊 第 21 頁 共 111 頁 (詳見調查方法指引 ) 通過實地調研、與行業(yè)專家溝通、查看行業(yè)資料，分析企業(yè)投資項目在技術、市場、組織、經營管理經驗、人才、環(huán)保等方面的可行性，分析判斷發(fā)行人是否存在合作方資金不到位、環(huán)保問題、存在重大市場和資源約束、投資增加、投資建設期延長等風險。 第五節(jié) 企業(yè)財務狀況調查 風險點： ★ 資產負債率較高（過高）的風險 ★ 短期償債壓力較大的風險 ★ 應收帳款較高且易發(fā)生壞帳的風險 ★ 存貨較高且易發(fā)生損失所風險 ★ 主營業(yè)務收入下滑的風險 ★ 盈利水平（能力）下降的風險；或毛利率下降的風險 ★ 對外投資收益不確定或對外投資失控的風險 ★ 三項費用過高或持續(xù)上升的風險 ★ 稅收政策變化的風險 ★ 資產評估增值過高的風險 ★ 會計政策不穩(wěn)健（如減值準備計提比例過低等）的風險 融資擔保公司項目調查手冊 第 22 頁 共 111 頁 ★現金流斷裂的風險 ★ 其他財務風險。 流動資產調查 (詳見調查方法指引 ) (1)了解企業(yè)流動資產的狀況及構成 :重點分析 現金與銀行存款、應收款項、其他應收款、預付帳款及壞帳準備、短期投資、存貨、長期投資等科目的構成和比例，對大額異常科目要取得科目明細。 對于 現金與銀行存款 的調查，要取得近三個月的企業(yè)銀行存款流水賬，分析是否符合企業(yè)的經營特點和銷售收入。 (2)核查 流動資產 真實性與合法性 : 取得并核實應收帳款帳齡分析表，核查帳齡超過一年的大額應收帳款未收回的原因；核查是否存在關聯公司欠款，是否存在數額較大的公司 股東或 高管人員欠款；核查發(fā)行人的歷史財務記錄中是否存在與固定對象之間的大額應 收帳款，核查最近期間發(fā)生的大額或非正常交易、新產品交易的