【正文】 管機(jī)制。附件：中國(guó)（上海）自由貿(mào)易試驗(yàn)區(qū)服務(wù)業(yè)擴(kuò)大開(kāi)放措施第四篇：上海自貿(mào)區(qū)總結(jié)上海自貿(mào)區(qū)主要摘要國(guó)務(wù)院劃定的上海自貿(mào)區(qū)，包括洋山保稅港區(qū)和上海浦東機(jī)場(chǎng)綜合保稅區(qū)、外高橋保稅區(qū)、外高橋保稅物流園區(qū)等4個(gè)海關(guān)特殊監(jiān)管區(qū)域，在貿(mào)易領(lǐng)域，上海自貿(mào)區(qū)將實(shí)施“一線逐步徹底放開(kāi)、二線安全高效管住、區(qū)內(nèi)貨物自由流動(dòng)”的創(chuàng)新監(jiān)管服務(wù)新模式。建議融資租賃公司在試驗(yàn)區(qū)內(nèi)設(shè)立的單機(jī)、單船子公司不設(shè)最低注冊(cè)資本限制，建議允許融資租賃公司兼營(yíng)與主營(yíng)業(yè)務(wù)有關(guān)的商業(yè)保理業(yè)務(wù)。值得一提的是，類(lèi)似于國(guó)際藝術(shù)品拍賣(mài)這樣的高端文化業(yè)態(tài)也將在自貿(mào)區(qū)內(nèi)得到長(zhǎng)足發(fā)展，從而大大降低了藝術(shù)品流通市場(chǎng)的稅費(fèi)成本和交易成本。這就意味著在倫敦金屬交易所交易的許多中國(guó)內(nèi)地客戶只能通過(guò)新加坡或高雄的倉(cāng)庫(kù)進(jìn)行金屬實(shí)物交割，這增加了他們的運(yùn)輸成本。短短半年時(shí)間，已有多家跨國(guó)公司決定將其中國(guó)公司與境外的結(jié)算調(diào)整成人民幣，再利用跨境雙向人民幣資金池產(chǎn)品，使得人民幣成為其全球資產(chǎn)配置的一部分。第四、外匯資金集中運(yùn)營(yíng)根據(jù)《國(guó)家外匯管理局上海市分局關(guān)于印發(fā)支持中國(guó)（上海）自由貿(mào)易試驗(yàn)區(qū)建設(shè)外匯管理實(shí)施細(xì)則的通知》（上海匯發(fā)【2014】26號(hào)）文件精神，自貿(mào)區(qū)內(nèi)注冊(cè)法人企業(yè)可以申請(qǐng)跨過(guò)公司外匯資金集中運(yùn)營(yíng)業(yè)務(wù)，允許跨國(guó)公司以自貿(mào)區(qū)內(nèi)注冊(cè)企業(yè)的名義申請(qǐng)開(kāi)立國(guó)內(nèi)資金池主賬戶和國(guó)際資金池主賬戶，分別用于歸集國(guó)內(nèi)資金池成員和國(guó)際資金池成員的外匯資金，在兩個(gè)資金池主賬戶中的外匯資金可以有限互通，國(guó)內(nèi)主賬戶流往國(guó)際主賬戶的資金不能超過(guò)國(guó)內(nèi)資金池成員所有者權(quán)益之和的百分之五十；國(guó)際主賬戶流往國(guó)內(nèi)主賬戶的資金不能超過(guò)國(guó)內(nèi)資金池成員可利用外債額度之和。此外，根據(jù)國(guó)家外匯管理局要求企業(yè)對(duì)外投資需要ODI(對(duì)外直接投資)登記，5月份外管局將自貿(mào)區(qū)企業(yè)的ODI登記下放給了商業(yè)銀行代為辦理，銀行在辦理這項(xiàng)登記業(yè)務(wù)時(shí)也需要獲取政府有權(quán)部門(mén)的登記備案信息。第七、跨境收支的集中收付與軋差清算跨境收支的集中收付與軋差清算是伴隨本外幣跨境資金池業(yè)務(wù)一并開(kāi)放的一項(xiàng)金融創(chuàng)新服務(wù)，筆者單獨(dú)把它提出作為一項(xiàng)產(chǎn)品來(lái)分析是因?yàn)槟壳半A段其受眾面比較有窄，能享受該政策開(kāi)放的企業(yè)只有少數(shù)大型跨國(guó)集團(tuán)，其在境外已成熟開(kāi)展了集中收付和軋差清算的跨國(guó)公司，如GE、IBM等，而且開(kāi)展集中收付之后還受到集團(tuán)內(nèi)全國(guó)成員企業(yè)的出口退稅的辦理、集中收付之后形成委貸的稅收成本等不確定性等的困擾，真正已開(kāi)展這項(xiàng)產(chǎn)品的企業(yè)少之又少。匯兌：各銀行可以為自由貿(mào)易賬戶提供匯兌服務(wù)，由于分賬核算單元提供匯兌服務(wù)形成的匯兌敞口在境外市場(chǎng)平盤(pán)，因此兌換的匯率接近于境外市場(chǎng)。在一兩年前，在廣大跨國(guó)公司全球司庫(kù)的眼中，中國(guó)這么一個(gè)遍地是財(cái)富的經(jīng)濟(jì)大國(guó)依然是全球資金的孤島，因?yàn)橹袊?guó)的監(jiān)管機(jī)構(gòu)嚴(yán)格限制資金的跨境流動(dòng)，只有存在經(jīng)常項(xiàng)下的貿(mào)易往來(lái)才能實(shí)現(xiàn)資金的跨境支付和匯兌，而資本項(xiàng)下的資金跨境流動(dòng)必須經(jīng)過(guò)有權(quán)機(jī)構(gòu)的嚴(yán)格審批，在核準(zhǔn)的額度內(nèi)才可以跨境收支。對(duì)某些資金，例如洗錢(qián)和非法融資等違反世界公認(rèn)的行為準(zhǔn)則的跨境資金轉(zhuǎn)移必須受到限制。并非所有“關(guān)內(nèi)”企業(yè)都能享受到稅收優(yōu)惠。申報(bào)的方案明確表示，在區(qū)域內(nèi)實(shí)現(xiàn)金融市場(chǎng)利率市場(chǎng)化，金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)方價(jià)格實(shí)行市場(chǎng)化定價(jià)；在風(fēng)險(xiǎn)可控的前提下，在區(qū)域內(nèi)對(duì)人民幣資本項(xiàng)目可兌換進(jìn)行先行先試；允許符合條件的外資金融機(jī)構(gòu)設(shè)立外資銀行；離岸金融業(yè)務(wù)亦被列為金融領(lǐng)域開(kāi)放的重要部分。此外，在符合稅制改革方向和國(guó)際慣例，以及不導(dǎo)致利潤(rùn)轉(zhuǎn)移和稅基侵蝕的前提下，積極研究完善適應(yīng)境外股權(quán)投資和離岸業(yè)務(wù)發(fā)展的稅收政策。以切實(shí)維護(hù)國(guó)家安全和市場(chǎng)公平競(jìng)爭(zhēng)為原則，加強(qiáng)各有關(guān)部門(mén)與上海市政府的協(xié)同，提高維護(hù)經(jīng)濟(jì)社會(huì)安全的服務(wù)保障能力。上海市要通過(guò)地方立法，建立與試點(diǎn)要求相適應(yīng)的試驗(yàn)區(qū)管理制度。深化外債管理方式改革，促進(jìn)跨境融資便利化。加快培育跨境電子商務(wù)服務(wù)功能，試點(diǎn)建立與之相適應(yīng)的海關(guān)監(jiān)管、檢驗(yàn)檢疫、退稅、跨境支付、物流等支撐系統(tǒng)。支持試驗(yàn)區(qū)內(nèi)各類(lèi)投資主體開(kāi)展多種形式的境外投資。建立一口受理、綜合審批和高效運(yùn)作的服務(wù)模式，完善信息網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)，實(shí)現(xiàn)不同部門(mén)的協(xié)同管理機(jī)制。三、根據(jù)《全國(guó)人民代表大會(huì)常務(wù)委員會(huì)關(guān)于授權(quán)國(guó)務(wù)院在中國(guó)（上海）自由貿(mào)易試驗(yàn)區(qū)暫時(shí)調(diào)整有關(guān)法律規(guī)定的行政審批的決定》，相應(yīng)暫時(shí)調(diào)整有關(guān)行政法規(guī)和國(guó)務(wù)院文件的部分規(guī)定。9月27日，一位上海交通行業(yè)分析師告訴本報(bào)：“之前還有消息說(shuō)上海會(huì)推行這個(gè)制度，看來(lái)是如果實(shí)行對(duì)天津影響會(huì)很大，不然以后都跑上海登記了，自貿(mào)區(qū)還有更多稅收優(yōu)惠。第四點(diǎn)區(qū)別是，法制領(lǐng)域停止相關(guān)行政法規(guī)方面范圍有所縮小。一、總體要求試驗(yàn)區(qū)肩負(fù)著我國(guó)在新時(shí)期加快政府職能轉(zhuǎn)變、積極探索管理模式創(chuàng)新、促進(jìn)貿(mào)易和投資便利化，為全面深化改革和擴(kuò)大開(kāi)放探索新途徑、積累新經(jīng)驗(yàn)的重要使命，是國(guó)家戰(zhàn)略需要。建立知識(shí)產(chǎn)權(quán)糾紛調(diào)解、援助等解決機(jī)制。鼓勵(lì)跨國(guó)公司建立亞太地區(qū)總部，建立整合貿(mào)易、物流、結(jié)算等功能的營(yíng)運(yùn)中心。推動(dòng)中轉(zhuǎn)集拼業(yè)務(wù)發(fā)展，允許中資公司擁有或控股擁有的非五星旗船，先行先試外貿(mào)進(jìn)出口集裝箱在國(guó)內(nèi)沿海港口和上海港之間的沿海捎帶業(yè)務(wù)。允許金融市場(chǎng)在試驗(yàn)區(qū)內(nèi)建立面向國(guó)際的交易平臺(tái)。允許企業(yè)憑進(jìn)口艙單將貨物直接入?yún)^(qū)，再憑進(jìn)境貨物備案清單向主管海關(guān)辦理申報(bào)手續(xù)，探索簡(jiǎn)化進(jìn)出境備案清單，簡(jiǎn)化國(guó)際中轉(zhuǎn)、集拼和分撥等業(yè)務(wù)進(jìn)出境手續(xù)；實(shí)行“進(jìn)境檢疫，適當(dāng)放寬進(jìn)出口檢驗(yàn)”模式，創(chuàng)新監(jiān)管技術(shù)和方法。（二）探索與試驗(yàn)區(qū)相配套的稅收政策?！胺彩沁M(jìn)入這20多平方公里區(qū)域的貨物都是零關(guān)稅，出了這個(gè)區(qū)域要實(shí)行出口退稅，但進(jìn)入國(guó)內(nèi)消費(fèi)，要重新征稅。分析人士表示，目前已有多家融資租賃公司在所劃定的自貿(mào)區(qū)內(nèi)設(shè)立了相關(guān)業(yè)務(wù)項(xiàng)目；而自貿(mào)區(qū)的建成，將對(duì)國(guó)內(nèi)融資租賃行業(yè)帶來(lái)進(jìn)一步的發(fā)展機(jī)遇。上海提出，對(duì)于自貿(mào)區(qū)內(nèi)企業(yè)對(duì)外投資，將實(shí)行以備案制為主的管理方式，對(duì)境外投資的一般項(xiàng)目實(shí)行備案制，切實(shí)提高境外投資便利化程度。9．鼓勵(lì)發(fā)展行業(yè)另外，自貿(mào)區(qū)鼓勵(lì)從事境外股權(quán)投資，并提供相應(yīng)的中介服務(wù)。第二、人民幣跨境借款根據(jù)銀總部發(fā)[2014]22號(hào)文件精神，自貿(mào)區(qū)內(nèi)注冊(cè)的法人企業(yè)可以在實(shí)繳資本一倍的額度內(nèi)從境外借入人民幣資金，供自身經(jīng)營(yíng)之用。上述額度控制實(shí)行雙向軋差凈額管理，由銀行系統(tǒng)實(shí)行實(shí)時(shí)控制。目前自貿(mào)區(qū)僅辦理了企業(yè)項(xiàng)下的對(duì)外投資備案登記業(yè)務(wù)，對(duì)個(gè)人項(xiàng)下尚未開(kāi)展，受制于國(guó)家關(guān)于個(gè)人對(duì)外投資未開(kāi)放的大背景，但根據(jù)媒體報(bào)道，天津已經(jīng)開(kāi)展了個(gè)人對(duì)外投資試點(diǎn)工作。以人民幣方式進(jìn)行跨境支付還需要境外商戶的一個(gè)接受過(guò)程，加之近一年來(lái)人民幣匯率雙向波動(dòng)顯著，人民幣打破單邊升值的態(tài)勢(shì)，境內(nèi)外匯差縮小，境外更愿意直接以外幣收款，影響了該項(xiàng)政策的受惠面。結(jié)算：各銀行能為客戶基于自由貿(mào)易賬戶辦理TT匯款、信用證等跨境或境內(nèi)結(jié)算業(yè)務(wù)，由于自由貿(mào)易賬戶具有自由匯兌功能，雖然客戶只能開(kāi)立人民幣自由貿(mào)易賬戶，但上述結(jié)算業(yè)務(wù)中對(duì)境外支付不限于人民幣，可以以任何幣種進(jìn)行。具體操作模式是，大型跨國(guó)利用區(qū)內(nèi)注冊(cè)成立的法人企業(yè)A，并以A企業(yè)開(kāi)立的資金池賬戶為頂點(diǎn)賬戶搭建跨境雙向人民幣資金池，資金的跨境雙向歸集必須通過(guò)A企業(yè)的一個(gè)跨境雙向人民幣資金池專(zhuān)用賬戶來(lái)完成，資金池架構(gòu)如下圖：該項(xiàng)政策深受跨國(guó)公司和“走出去”企業(yè)的歡迎。另一方面，即使在上海自貿(mào)區(qū)內(nèi)，資本項(xiàng)目基本可兌換也不等于跨境資金轉(zhuǎn)移的完全自由。