【正文】 產(chǎn)始終保有所有權(quán)，承租人根據(jù)契約按期繳納一定租金給出租人的經(jīng)濟(jì)行為。7.《巴塞爾協(xié)議》的資本構(gòu)成：（1）核心資本：股本（普通股、永久非累積優(yōu)先股）；公開儲備(股票發(fā)行溢價(jià)、未分配利潤、公積金（2）附屬資本：未公開儲備、重估儲備、普通準(zhǔn)備金、混合資本工具、長期附屬債務(wù)8.《新巴塞爾協(xié)議》最低資本，即最低資本充足率要求：（1）核心資本（一級資本）與風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)的比率不低于4%；（2）總資本（一級資本與二級資本之和）與風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)的比率不得低于8%，二級資本最高不得超過一級資本的100%。這是指與增加負(fù)債有關(guān)而未包括在上述成本之中的成本。（3）周期流動性需求。假設(shè)有一鋼鐵制造公司要求銀行給予500萬美元的銀行貸款，如果銀行為了籌款必須在貸幣市場上以10%的利率賣出大額可轉(zhuǎn)讓存單，籌集資金的邊際成本就是10%。（4）貸款利率:按照中國人民銀行規(guī)定的同期、同檔次貸款利率執(zhí)行。商業(yè)銀行保持一定比例的搞流動資產(chǎn)的保證其資產(chǎn)業(yè)務(wù)安全性的重要前提，通常商業(yè)銀行把現(xiàn)金存放中央銀行、存放同業(yè)以及托收未達(dá)款作為應(yīng)付提存的第一準(zhǔn)備金。第二種是票面規(guī)定的收益額與票面面額之間的比率。流動性風(fēng)險(xiǎn)：是指銀行吧投資資產(chǎn)轉(zhuǎn)化為現(xiàn)金而遭受損失的可能性。（二）負(fù)債管理理論該理論主張銀行可以積極主動地通過介入資金的方式來維持資產(chǎn)流動性，支持資金規(guī)模的擴(kuò)張，獲取更高的盈利水平。源自銀行資產(chǎn)、負(fù)債和表外業(yè)務(wù)中所隱含的期權(quán)。銀行作為出租人為承租人購買進(jìn)口設(shè)備，出租人投入的資金只能在租期內(nèi)以租金的方式向承租人逐漸地收回。經(jīng)營性租賃特點(diǎn)：租賃關(guān)系簡單、租期一般較短、租賃的目的主要是短期使用設(shè)備、租賃物的使用有一定的限制條件。（5）安排行，安排行行使類似上述管理行的職責(zé)，蛋作用更大。租賃期滿后i，設(shè)備可采取退還銀行、續(xù)租、留租三種形式處理。在循環(huán)貸款承諾下，借款人在有效期內(nèi)可多次提用，并且可反復(fù)使用已經(jīng)償還的貸款，只要借款人在某時(shí)點(diǎn)使用的貸款不超過全部承諾額即可。也稱利率定價(jià)基礎(chǔ)風(fēng)險(xiǎn)，是另一種重要的利率風(fēng)險(xiǎn)來源。 優(yōu)點(diǎn)：擴(kuò)大了銀行資產(chǎn)運(yùn)用的范圍，豐富了銀行資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，突破了商業(yè)銀行貸款理論拘泥于短期自唱性貸款的資金運(yùn)用限制，是銀行經(jīng)營管理理念的一大進(jìn)步。（2）非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)。：（1）抵押債券，是指公司以不動產(chǎn)或動產(chǎn)做抵押而發(fā)行的債券；（2）信用債券，是指公司僅憑其信用發(fā)行的債券。銀行證券投資組合的收入有兩種方式，即利息收入和資本利得（損失）。：（1）擔(dān)保方式：個(gè)人綜合消費(fèi)貸款一般采取抵押、質(zhì)押和保證等擔(dān)保方式，只有少數(shù)優(yōu)質(zhì)客戶可以獲得無擔(dān)保信用貸款。作 用是：為銀行提供對其他債權(quán)人的債務(wù)清償優(yōu)先權(quán)。是一種短期現(xiàn)金需求。（2）營業(yè)成本，指話費(fèi)在吸收負(fù)債上的除利息之外的一切開支。二是新興的資產(chǎn)按照資本主義原則組織的股份制銀行。7. 利率風(fēng)險(xiǎn)是指利率變化導(dǎo)致商業(yè)銀行的實(shí)際收益與預(yù)期收益或?qū)嶋H成本與預(yù)期成本發(fā)生背離，使其實(shí)際收益低于預(yù)期收益或?qū)嶋H成本高于預(yù)期成本，從而使商業(yè)銀行面臨遭受損失的可能性。8. 中間業(yè)務(wù)是指不構(gòu)成商業(yè)銀行表內(nèi)資產(chǎn)、表內(nèi)負(fù)債，形成銀行非利息收入的業(yè)務(wù)，即能為商業(yè)銀行帶來貨幣收入，卻不直接列入銀行資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)的業(yè)務(wù)。：英格蘭銀行。（3）資金成本，包括利息在內(nèi)的花費(fèi)在吸收負(fù)債上的一切開支，即利息成本和營業(yè)成本之和，它反映銀行取得負(fù)債而付出的代價(jià)。季節(jié)性因素是影響存款變化和貸款需求波動的主要因素。這是根據(jù)銀行貸款的成本來確定貸款價(jià)格的方法。（2）貸款額度：為了控制借款人的道德風(fēng)險(xiǎn)，銀行通常要求借款人支付一定比例的購房資金，也就是設(shè)定首付款比例。（2）管理風(fēng)險(xiǎn)。36. 商業(yè)銀行證券投資收益率計(jì)算。指存在于個(gè)別投資證券或個(gè)別類別的投資證券的風(fēng)險(xiǎn)，主要來源于個(gè)別證券本身的獨(dú)立因素，如財(cái)產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)等。缺點(diǎn)：在于過分強(qiáng)調(diào)通過運(yùn)用可轉(zhuǎn)換資產(chǎn)來保持流動性限制了銀行高盈利性資產(chǎn)的運(yùn)用。在利息收入和利息支出所依據(jù)的基準(zhǔn)利率變動不一致的情況下，雖然資產(chǎn)、負(fù)債和表外業(yè)務(wù)的重新定價(jià)特征相似，但因其現(xiàn)金流和收益的利差發(fā)生了變化，也會對銀行的收益或內(nèi)在經(jīng)濟(jì)價(jià)值產(chǎn)生不利影響。43. 現(xiàn)代租賃的特征：(1)融資和融物相結(jié)合。 融資租賃的特點(diǎn)：（1）承租人選定擬租賃的設(shè)備，出租人出資，向該設(shè)備的制造商或銷售商購買，并租賃給承租人使用；（2）出租人擁有設(shè)備的所有權(quán)，承租人在租賃期間支付租金而享有使用權(quán)；（3）租賃期較長、在租賃期間任何一方均無權(quán)單方面撤銷合同；（4）租賃物的維修保養(yǎng)由承租人承擔(dān)負(fù)責(zé)或付費(fèi)；（5）租約期滿，承租人對租賃設(shè)備有退租、續(xù)租或留購的選擇權(quán)；（6）制造商所提供的設(shè)備，由承租人負(fù)責(zé)檢查，并代出租人接受。安排行不僅承擔(dān)組織和協(xié)調(diào)工作，有時(shí)還以報(bào)銷銀團(tuán)的方式對借款人做出承諾。經(jīng)營性租賃要短于設(shè)備的預(yù)期壽命，租賃合同可中途解約，一次租賃的租金不足以抵消購置設(shè)備的成本。（2）信用和貿(mào)易相結(jié)合。是一種越來越重要的利率風(fēng)險(xiǎn)。強(qiáng)調(diào)的是貸款償還與借款人未來預(yù)期收入之間的關(guān)系，而不是貸款期限與貸款流動性之間的關(guān)系。是指由于通貨膨脹使投資收益多代表的實(shí)際購買力下降而給投資者帶來損失的可能性。例如一張面值100元的債券，票面上表面黏利息率10%，這10%就是該債券的票面收益