【正文】 其他服務(wù)所在金融機(jī)構(gòu)是考慮的因素： 接待機(jī)構(gòu)良好的財務(wù)狀況 未來該銀行是否是可靠的貸款來源 銀行員工的素質(zhì) 提供的貸款在價格上是否有競爭力 提供金融咨詢的質(zhì)量 是否提供現(xiàn)金管理和業(yè)務(wù)服務(wù) ?關(guān)系定價法的依據(jù)是，美聯(lián)儲、密歇根大學(xué)及其他機(jī)構(gòu)的研究表明：家庭和企業(yè)在決定開戶機(jī)構(gòu)是會考慮多種因素，而不僅僅是價格。 ?當(dāng)未來利率上升時，資產(chǎn)收益率不變，會導(dǎo)致利潤下降； ?當(dāng)未來利率下降時，資產(chǎn)收益率不變，會導(dǎo)致資產(chǎn)規(guī)模擴(kuò)張困難。 商業(yè)銀行負(fù)債成本管理 利息成本：商業(yè)銀行以貨幣的形式直接支付給存款者或債券持有人、信貸中介人的報酬。 一次性還本付息金融債券是期限在 5年以內(nèi)、利率固定、發(fā)行銀行到期一次償付本息的金融債券。當(dāng)今世界的歐洲貨幣市場已從歐洲擴(kuò)展到亞洲、非洲和拉丁美洲，形成了一個全球統(tǒng)一的大市場。 ? 我國的同業(yè)拆借期限（品種）有 1天、 7天、 14天、 21天、 4個月。 一般高于存款利率，低于短期貸款利率，同時，還應(yīng)略低于央行的再貼現(xiàn)率。其優(yōu)點(diǎn)表現(xiàn)在： 不繳納納存款準(zhǔn)備金，因此實際可用資金的數(shù)量要大于同額的存款，實際利息的負(fù)擔(dān)也就相對較低 大面額存單不能回購，也不能提前支取，其資金來源比較穩(wěn)定 大面額存單作為一種有形商品可在金融市場廣泛推銷，從而突破了銀行營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)的局限，提高了組織資金的能力 發(fā)行成本較低，一旦售出后，只承擔(dān)到期還本付息的義務(wù)，不再提供其他服務(wù)，因而是一種成本較低而又有利于分散風(fēng)險的短期借款工具。累進(jìn)利率金融債券利息的計算是采用累進(jìn)制，將利率按照債券的持有期限分為幾個不同的等級，每個時間段按相應(yīng)的利率計付利息，期限越長利率越高。 ? 物價水平的高低 ? 社會保障制度的完善 ? 居民的消費(fèi)習(xí)慣與偏好。 ?能夠準(zhǔn)確評價一個銀行的歷史經(jīng)營狀況。如果客戶購買兩種以上的銀行服務(wù)，可享受存款費(fèi)用較低或部分費(fèi)用免收的優(yōu)惠，而與銀行關(guān)系一般的客戶不能享受這種優(yōu)惠。 中央銀行向商業(yè)銀行提供貨幣的主要形式有 ( ) ( )。另設(shè)該商業(yè)銀行預(yù)計可將新吸收的存款進(jìn)行投資且投資的收益率為 10％(該收益率也為投資的邊際收益率，因為投資的收益率不隨投資額的變化而變化 )。如： ?存款總額增長使資本風(fēng)險增加 ?利率敏感性存款增加會增加利率風(fēng)險 ?可變利率存款取決于市場利率變動的風(fēng)險 ?保值儲蓄貼補(bǔ)率取決于物價指數(shù)上漲的風(fēng)險等 ?連鎖反應(yīng)成本：指銀行因?qū)π挛沾婵钤黾臃?wù)和利息支出，而引起對原有存款增加的開支。如我國銀行在倫敦市場上發(fā)行美元債券或在法蘭克福市場發(fā)行日元債券，前者稱為歐洲美元金融債券，后者稱為歐洲日元金融債券。信用債券又稱為無擔(dān)保債券，是完全以發(fā)行銀行的信用作保證發(fā)行的債券。協(xié)議期滿時，再以即時可用資金作相反交易。167。 向中央銀行借款 票據(jù)持有人 金融機(jī)構(gòu) 中央 銀行 其他金融 機(jī)構(gòu) 貼 現(xiàn) 貼現(xiàn)銀行按 票面金額 向 票據(jù)債務(wù)人收回款項 票據(jù)到期時 ?指商業(yè)銀行在出售證券等金融資產(chǎn)時簽定協(xié)議，約定在一定期限后按約定價格購回所賣證券，以獲得即時可用資金的交易方式。 擔(dān)保債券和信用債券 擔(dān)保債券包括有第三方擔(dān)保的債券和以發(fā)行者本身的財產(chǎn)作抵押的抵押擔(dān)保債券。其主要特點(diǎn)是：債券發(fā)行銀行屬于一個國家，債券在另一個國家的金融市場上發(fā)行，而債券面值所使用的貨幣又屬于第三國。 可用資金 ＝總資金－法定存款準(zhǔn)備金－超額準(zhǔn)備金 可用資金成本率＝ 可用資金總額 ?100% 分析為得到各種可用資金所付出的代價 利息成本 +經(jīng)營成本 項目 年平均數(shù)（萬） 可用資金比率％ 可用資金額（萬） 資金成本額（萬） 可用資金成本率％ 活期存款 80 70 存折儲蓄存款 20 76 儲蓄存款