【正文】 售成本＋銷(xiāo)售費(fèi)用＋管理費(fèi)用＋財(cái)務(wù)費(fèi)用 此項(xiàng)指標(biāo)反映企業(yè)通過(guò)成本和費(fèi)用的消耗產(chǎn)生利潤(rùn)的水平，該項(xiàng)指標(biāo)越大說(shuō)明企業(yè)的成本和費(fèi)用的耗費(fèi)越有價(jià)值。財(cái)務(wù)分析工作由公司總部財(cái)務(wù)中心統(tǒng)一領(lǐng)導(dǎo)，由各子公司總經(jīng)理主持召開(kāi)財(cái)務(wù)分析會(huì)。為了及時(shí)反映各項(xiàng)經(jīng)濟(jì)指標(biāo)的完成情況，積累分析數(shù)據(jù)，各子公司財(cái)務(wù)從7月份開(kāi)始按月編制會(huì)計(jì)報(bào)表（包括：資產(chǎn)負(fù)債表、損益表、現(xiàn)金流量表、管理費(fèi)用及生產(chǎn)成本明細(xì)表）。2此項(xiàng)指標(biāo)反映企業(yè)利用自有資本獲利的能力。平均存貨）應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)=360247。①安全邊際率＝（實(shí)際銷(xiāo)售額－保本銷(xiāo)售額）247。會(huì)議由總經(jīng)理主持，各部門(mén)領(lǐng)導(dǎo)和有關(guān)人員參加。（由市場(chǎng)部門(mén)提供資料）3. 供應(yīng)商狀況：主要原材料供應(yīng)商數(shù)量的變化，供應(yīng)商的發(fā)展?fàn)顩r，供應(yīng)成本方面的變化、原材料質(zhì)量方面的變化、付款條件的變化。九、附則本辦法經(jīng)公司總部總經(jīng)理辦公會(huì)批準(zhǔn)后發(fā)布執(zhí)行，公司總部財(cái)務(wù)中心負(fù)責(zé)制訂、修改并解釋。247。上期銷(xiāo)售收入100%此項(xiàng)指標(biāo)反映銷(xiāo)售收入的增長(zhǎng)速度。㈡ 子公司營(yíng)運(yùn)能力分析指標(biāo)①流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率＝銷(xiāo)售收入凈額247。⑵成本利潤(rùn)分析指標(biāo)成本費(fèi)用利潤(rùn)率＝營(yíng)業(yè)利潤(rùn)247。一、 財(cái)務(wù)分析的組織管理體系財(cái)務(wù)分析實(shí)行統(tǒng)一領(lǐng)導(dǎo)、分級(jí)實(shí)施、歸口分析的管理體系。二、子公司財(cái)務(wù)分析的內(nèi)容及主要指標(biāo)一、子公司財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)指標(biāo)㈠ 子公司獲利能力分析指標(biāo)⑴銷(xiāo)售利潤(rùn)分析指標(biāo)①銷(xiāo)售毛利率＝銷(xiāo)售毛利247。 ②資本保值增值率＝期末所有者權(quán)益總額/期初所有者權(quán)益總額 此項(xiàng)指標(biāo)反映企業(yè)自有資本的增值速度。應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率 =360247。實(shí)際銷(xiāo)售額保本銷(xiāo)售額＝固定成本247。分析以財(cái)務(wù)部門(mén)為主分析，其他有關(guān)部門(mén)補(bǔ)充。（由采購(gòu)部門(mén)提供資料）4. 競(jìng)爭(zhēng)者狀況：主要競(jìng)爭(zhēng)者市場(chǎng)份額的變化，競(jìng)爭(zhēng)者的產(chǎn)能規(guī)模，銷(xiāo)售價(jià)格，銷(xiāo)售條件的變化，競(jìng)爭(zhēng)者的基本策略。八、財(cái)務(wù)分析報(bào)告的報(bào)送時(shí)間各子公司的財(cái)務(wù)分析報(bào)告以季度為單位，并應(yīng)按規(guī)定時(shí)間報(bào)送，季度財(cái)務(wù)分析報(bào)告于季末次月二十天內(nèi)報(bào)送，年度財(cái)務(wù)分析報(bào)告于年后三十天內(nèi)報(bào)送。三、杜邦分析體系權(quán)益凈利率+247。㈣ 子公司成長(zhǎng)性分析指標(biāo)①銷(xiāo)售增長(zhǎng)率＝（本期銷(xiāo)售收入－上期銷(xiāo)售收入）247。資產(chǎn)總額此項(xiàng)指標(biāo)反映企業(yè)資金的安全程度，同時(shí)說(shuō)明企業(yè)資產(chǎn)能在償還負(fù)債之后，可繼續(xù)擴(kuò)充發(fā)展的能力。該項(xiàng)指標(biāo)可以作為對(duì)產(chǎn)品項(xiàng)目或業(yè)務(wù)項(xiàng)目進(jìn)行價(jià)值評(píng)價(jià)的標(biāo)準(zhǔn)之一。財(cái)務(wù)分析管理機(jī)構(gòu)為公司總部及子公司財(cái)務(wù)部門(mén)。銷(xiāo)售收入凈額銷(xiāo)售毛利=銷(xiāo)售收入凈額－銷(xiāo)售成本=銷(xiāo)售收入－銷(xiāo)售折扣與折讓?zhuān)N(xiāo)售成本此項(xiàng)指標(biāo)反映企業(yè)產(chǎn)品每一元銷(xiāo)售收入扣除銷(xiāo)售成本后，有多少錢(qián)可以用于各項(xiàng)期間費(fèi)用和形成盈利，毛利率是企業(yè)凈利率的基礎(chǔ)，沒(méi)有足夠的毛利率便不能盈利。⑸收益質(zhì)量分析指標(biāo)①核心業(yè)務(wù)利潤(rùn)占利潤(rùn)的比重＝核心業(yè)務(wù)利潤(rùn)/利潤(rùn)總額此項(xiàng)指標(biāo)反映企業(yè)利潤(rùn)的結(jié)構(gòu)，若某種核心業(yè)務(wù)利潤(rùn)比例過(guò)重時(shí)，企業(yè)應(yīng)注意利潤(rùn)來(lái)源的依賴(lài)風(fēng)險(xiǎn)，此時(shí)可以適時(shí)調(diào)整業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)，進(jìn)行多角化投資，以降低經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。（銷(xiāo)售收入247。單位邊際貢獻(xiàn)率＝固定成本247。發(fā)言人應(yīng)對(duì)有關(guān)指標(biāo)完成情況進(jìn)行分析，找出主要原因和關(guān)鍵環(huán)節(jié)，提出整改措施。（由戰(zhàn)略投資部門(mén)和市場(chǎng)部門(mén)提供資料）5. 潛在的市場(chǎng)進(jìn)入者（由戰(zhàn)略投資部門(mén)和市場(chǎng)部門(mén)提供資料）6. 替代品的威脅（由戰(zhàn)略投資部門(mén)和市場(chǎng)部門(mén)提供資料）7. 機(jī)會(huì)與威脅：以上方面對(duì)公司而言的機(jī)會(huì)和威脅（由戰(zhàn)略投資部門(mén)提供資料）二、 競(jìng)爭(zhēng)策略分析（條件允許時(shí)考慮此部分，并逐步完善）1. 公司競(jìng)爭(zhēng)策略和主要措施，計(jì)劃目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)程度（由戰(zhàn)略投資部門(mén)提供資料）2. 公司財(cái)務(wù)對(duì)競(jìng)爭(zhēng)策略和主要措施支持的分析（主要是資金數(shù)量）三、 財(cái)務(wù)分析1. 基本分析框架:資本收益率=銷(xiāo)售利潤(rùn)率資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率財(cái)務(wù)杠桿=資產(chǎn)資本銷(xiāo)售收入資產(chǎn)利潤(rùn)銷(xiāo)售收入或2. 銷(xiāo)售利潤(rùn)率分析(損益表分析)根據(jù)損益表分析公司各項(xiàng)