【正文】 第九章 商業(yè)銀行國際業(yè)務(wù)管理 第二節(jié) 商業(yè)銀行國際融資業(yè)務(wù)管理 國際融資：又稱貿(mào)易融資或進(jìn)出口融資，是指在國際貿(mào)易活動中，銀行對資金周轉(zhuǎn)有困難的進(jìn)出品商提供的資金融通。 確定商業(yè)銀行國際業(yè)務(wù)的標(biāo)準(zhǔn)有兩條： 一是貨幣標(biāo)準(zhǔn) —— 以外國貨幣為載體 開展的業(yè)務(wù) 二是 業(yè)務(wù)對象的國籍標(biāo)準(zhǔn) —— 對外國居民開展 的業(yè)務(wù) 商業(yè)銀行 對本國居民開展的外匯業(yè)務(wù) 和對 外國居民開展的本幣業(yè)務(wù) 都屬于國際業(yè)務(wù)。 ?是 國際借貸的主要方式 ?一般是通過其國外分支機(jī)構(gòu)向外國銀行借入 ?借款 期限較短，一年以內(nèi) ?利率一般以 “ 倫敦銀行同業(yè)拆借利率 ” 為基礎(chǔ) ?屬信用貸款 倫敦銀行同業(yè)拆放利率（ London Inter bank Offered Rate， LIBOR） 已成為全球貸款方及債券發(fā)行人的普遍參考利率，是目前國際間最重要和最常用的市場利率基準(zhǔn)。 ?特點(diǎn)和優(yōu)勢 ①相對于打包放款、出口押匯、票據(jù)貼現(xiàn)等方式，出口賣方信貸是一種 中長期貸款，通常貸款金額大，貸款期限長 ②出口賣方信貸的 利率一般比較優(yōu)惠。（ 中國企業(yè)在美國發(fā)行以美元為面值的債券 ） ? 歐洲債券 是以 歐洲貨幣 作為面值貨幣，在 數(shù)個國家 同時發(fā)行，由 國際辛迪加承銷 ，而且在 該貸幣發(fā)行國以外市場 銷售的債券。 ? 光票托收是指委托人簽發(fā) 不附帶任何貨運(yùn)單據(jù) 的匯票所進(jìn)行的托收。 （ 6）可轉(zhuǎn)讓信用證與 不可轉(zhuǎn)讓信用證 。一般來講，遠(yuǎn)期外匯買賣的期限 通常為 1個月、 3個月、 6個月，最長可以做到 1年， 超過一年的交易稱為超遠(yuǎn)期外匯買賣。資本追求自由，稅率低，管制少。 ?起源于歐洲，并以美元為交易貨幣，最早稱為歐洲美元市場 ?交易范圍擴(kuò)大后，統(tǒng)稱為歐洲貨幣市場，歐洲美元仍為交易主體 第九章 商業(yè)銀行國際業(yè)務(wù)管理 ① 分布范圍廣 ，不受該地區(qū)是否是經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)中心的限制 ② 屬于 批發(fā)性銀行業(yè)務(wù) ，存貸金額比較大 ③ 交易對象是以非居民為主體 ，通常是銀行及跨國公司，不對本國居民開放。 ? 直接標(biāo)價法： B=外幣 /本幣 1外幣 =B*本幣 外匯匯率的升降和本國貨幣的價值成反比例 ? 間接標(biāo)價法： A=本幣 /外幣 1本幣 =A*外幣 外匯匯率的升降和本國貨幣價值變化成正比例關(guān)系 ? 美元標(biāo)價法：一單位 USD等于多少外幣（基本匯率） 第九章 商業(yè)銀行國際業(yè)務(wù)管理 1人民幣元 = 1美元 = 1澳元 = 1歐元 = 1英鎊 = 1加元 = 1日元 = 1人民幣元 = 1港幣 = 1人民幣元 = 1人民幣元 = 第九章 商業(yè)銀行國際業(yè)務(wù)管理 （三）外匯買賣方式 ? 即期外匯交易 (Spot Transaction)又稱 現(xiàn)匯交易 ，是指買賣雙方成交后在 兩個營業(yè)日內(nèi) 辦理交割的外匯交易。 （ 2）可撤銷信用證和 不可撤銷信用證 。 ： 電匯 (T／ T)是匯出行應(yīng)匯款人的申請，以 加押電報或電傳 等方式通知其分行或代理行 (即匯入行 )，委托其解付款項給收款人的匯款方式。 (4)業(yè)務(wù)內(nèi)容 福費(fèi)廷業(yè)務(wù)內(nèi)容單一，主要用于大型成套設(shè)備的出口和結(jié)算 而保付代理業(yè)務(wù)內(nèi)容比較綜合，它包括多種金融服務(wù)項目 第九章 商業(yè)銀行國際業(yè)務(wù)管理 （六）國際銀團(tuán)貸款 ? 國際銀團(tuán)貸款，又稱 辛迪加貸款 (Syndication)或者 聯(lián)合貸款(Syndicated Loan)，是指由一家貸款銀行牽頭，數(shù)家銀行聯(lián)合組成一結(jié)構(gòu)嚴(yán)謹(jǐn)?shù)馁J款銀團(tuán)，以 相同的貸款條件 共同向借款人提供的一筆 中長期巨額貸款 。打包放款一般是發(fā)生在出口商和進(jìn)口商 簽定合同之后 ，出口商需要 準(zhǔn)備貨物的時間段 里，當(dāng) 備貨資金不足 可以向出口地銀行申請 短期資金融通 。 第九章 商業(yè)銀行國際業(yè)務(wù)管理 聯(lián)行（ sister bank）： ? 是指銀行根據(jù)業(yè)務(wù)發(fā)展的需要，在國內(nèi) (Domestic Sister Bank)、 國外 (Oversea Sister Bank)設(shè)置的分支機(jī)構(gòu)。 二、商業(yè)銀行國際業(yè)務(wù)的產(chǎn)生與發(fā)展 1． 世界經(jīng)濟(jì)國際化 、 一體化 趨勢加強(qiáng)，要求商業(yè)銀行開展相應(yīng)國際業(yè)務(wù)為其服務(wù) 2． 金融管制逐漸放松，金融全球化 趨勢逐漸加強(qiáng)，為商業(yè)銀行國際業(yè)務(wù)活動提供了廣闊舞臺和各種便利 3． 科技水平 迅速提高，新技術(shù)廣泛應(yīng)用于金融領(lǐng)域，為商業(yè)銀行國際業(yè)務(wù)的開展提供了技術(shù)手段的支持 國際業(yè)務(wù)盈利一般高于其國內(nèi)業(yè)務(wù)盈利 ，為商業(yè)銀行國際業(yè)務(wù)的開展提供了內(nèi)在動力 第九章 商業(yè)銀行國際業(yè)務(wù)管理 三、商業(yè)銀行國際業(yè)務(wù)的特點(diǎn) 1. 參與主體 —— 一般都是跨國公司、企業(yè)和外國政府 2． 交易規(guī)模 —— 比較大，大多屬于批發(fā)性業(yè)務(wù)，金額起點(diǎn)高，數(shù)量大 3． 經(jīng)營風(fēng)險大 —— 國內(nèi)風(fēng)險 +國際風(fēng)險 第九章 商業(yè)銀行國際業(yè)務(wù)管理 四、商業(yè)銀行國際業(yè)務(wù)的種類 ? 1. 國際結(jié)算 ：指銀行辦理 國際貨幣資金的收支調(diào)撥 以結(jié)算不同國家當(dāng)事人之間的債權(quán)債務(wù)關(guān)系。 倫敦銀行同業(yè)拆放利率是 英國銀行家協(xié)會 根據(jù)其 選定的銀行 在倫敦市場報出的銀行同業(yè)拆借利率，進(jìn)行 取樣并平均計算 成為基準(zhǔn)利率。 ③出口賣方信貸的發(fā)放 與出口信貸保險相結(jié)合 。（ 法國一家機(jī)構(gòu)在英國發(fā)行的以美元為面值的債券 ） 第九章 商業(yè)銀行國際業(yè)務(wù)管理 （二）商業(yè)銀行國際投資的管理 第九章 商業(yè)銀行國際業(yè)務(wù)管理 第三節(jié) 商業(yè)銀行國際結(jié)算業(yè)務(wù)管理 國際結(jié)算：用貨幣收付來清償不同國家當(dāng)事人之間的債權(quán)債務(wù)關(guān)系以及實現(xiàn)資金轉(zhuǎn)移的行為 ? 現(xiàn)金結(jié)算 ? 非現(xiàn)金結(jié)算 第九章 商業(yè)銀行國際業(yè)務(wù)管理 一、國際結(jié)算工具 ?非現(xiàn)金結(jié)算一般采用 支付工具 并通相互抵賬的辦法來結(jié)算國外債權(quán)債務(wù)關(guān)系 ?票據(jù)是出票人委托他人或自己承諾在特定時期向指定人或持