【正文】 變；進入新的市場；或推出新的產(chǎn)品 戰(zhàn)略及政策 中等 中等 24 目的 工作成果 ? 評估多項風險時，應根據(jù)對風險發(fā)生可能性的高低和對目標的影響程度的評估，繪制 風險坐標圖 ? 對各項風險進行比較，初步確定對各項風險的管理 優(yōu)先順序和策略 。包括 : 歷史記錄，行業(yè)相關做法和經(jīng)驗，相關文獻資料，市場 研究及市場試點推廣結果 ? 定量方法可以模擬某事件或一組事件的結果的方式作出估計或按經(jīng)驗或歷史的數(shù)字推斷風險的價值 ? 定量方法最適用于：評估財務及市場風險 43 風險定量評估需注意事項 ? 統(tǒng)一制定各風險的度量單位和風險度量模型 ? 通過測試等方法，確保評估系統(tǒng)的假設前提、參數(shù)、數(shù)據(jù)來源和定量評估程序的合理性和準確性 ? 文檔記錄 ? 權限設臵 ? 根據(jù)環(huán)境的變化，定期對假設前提和參數(shù)進行復核和修改 ? 將定量評估系統(tǒng)的估算結果與實際效果對比，據(jù)此對有關參數(shù)進行調(diào)整和改進 ? 進行返回測試 風險評估 指引 第二十二 條 44 風險評估的定量方法 風險評估 進行風險評估 ? 計算機模擬（如蒙特卡羅模擬方法） ? 在險價值（ VaR）分析 ? 壓力測試 ? 失效模式與影響分析 ? 事件樹分析 ? 統(tǒng)計推論（如集中趨勢法） 指引 第二十一 條 45 風險定量評估方法 – 蒙特卡羅模擬方法 風險評估 蒙特卡羅模擬方法的定義： 蒙特卡羅模擬方法是一種隨機模擬數(shù)學方法。 標準差（ σ) =5 50 風險定量評估方法 – 蒙特卡羅模擬方法（續(xù)） 風險評估 ? 根據(jù)上述假設前提運用電子計算表格的分析工具建立三組隨機數(shù)列 —— 分別包含 1,000個隨機數(shù)字 ? 得出如下電子表格（僅列出 1,000組數(shù)據(jù)的前十行） 51 風險評估 風險定量評估方法 – 蒙特卡羅模擬方法（續(xù)） 蒙特卡羅分析范例（節(jié)選） 三組隨機數(shù)列 每組包含 1000個隨機數(shù)字 （僅列出 1000行中的前十行） A B C D 年產(chǎn)量 P 均值： 900 標準差： 100 單位原材料成本 LC 均值： 200 標準差： 10 單位工資成本 LC 均值： 400 標準差： 5 年可變成本總額 VC A*(B+C) ?923 ?$ ?$ ?$542,724 ?808 ?$ ?$ ?$480,370 ?933 ?$ ?$ ?$580,932 ?1,127 ?$ ?$ ?$682,195 ?784 ?$ ?$ ?$465,955 ?912 ?$ ?$ ?$539,549 ?1,083 ?$ ?$ ?$618,958 ?791 ?$ ?$ ?$474,063 ?900 ?$ ?$ ?$537,527 ?986 ?$ ?$ ?$588,035 52 風險評估 風險定量評估方法 – 蒙特卡羅模擬方法（續(xù)） 蒙特卡羅分析范例（節(jié)選） 三組隨機數(shù)列 每組包含 1000個隨機數(shù)字 （僅列出 1000行中的前十行） 運用序列及百分比程序得出的結果 （僅列出 1000行的前十行） A B C D E F G 年產(chǎn)量 P 均值： 900 標準差： 100 單位原材料成本 LC 均值： 200 標準差： 10 單位 工資 成本 LC 均值： 400 標準差： 5 年可變成本總額 VC A*(B+C) 1000個年可變成本總額樣本從大到小排序 編號 1至 1000 從上之下 VC小于或等于 E列顯示數(shù)字的概率 ?923 ?$ ?$ ?$542,724 ?$735,402 ?1 ?% ?808 ?$ ?$ ?$480,370 ?$727,830 ?2 ?% ?933 ?$ ?$ ?$580,932 ?$715,650 ?3 ?99,7% ?1,127 ?$ ?$ ?$682,195 ?$715,185 ?4 ?% ?784 ?$ ?$ ?$465,955 ?$714,332 ?5 ?% ?912 ?$ ?$ ?$539,549 ?$709,084 ?6 ?% ?1,083 ?$ ?$ ?$618,958 ?$700,199 ?7 ?% ?791 ?$ ?$ ?$474,063 ?$689,908 ?8 ?% ?900 ?$ ?$ ?$537,527 ?$687,351 ?9 ?% ?986 ?$ ?$ ?$588,035 ?$686,428 ?10 ?% 53 風險定量評估方法 – 蒙特卡羅模擬方法（續(xù)） 風險評估 如果企業(yè)自行生產(chǎn) ? 從 上圖模型數(shù)據(jù)所得企業(yè)生產(chǎn)可變成本 , 再加上每年機器設備租金的固定成本 ($100,000) 獲得總成本 (見下圖 J列 ) 如果采用外包生產(chǎn) ? 則年生產(chǎn)成本總額等于單位外包成本（ $700)與上述蒙特卡羅模擬方法所得產(chǎn)量（ P）數(shù)字相乘的結果，得出新的一組 1,000個年生產(chǎn)成本總額 (見下圖 K列 ) 54 風險評估 企業(yè)自行生產(chǎn)與外包成本比較 風險定量評估方法 – 蒙特卡羅模擬方法（續(xù)） （僅列出 1000行的前十行） H I J = H + I K = 外包成本 $700 * 年產(chǎn)量 L M 企業(yè)生產(chǎn)可變成本 固定機器設備租金 企業(yè)生產(chǎn)時： 1000個年成本總額樣本從大到小排序 外包生產(chǎn)時： 1000個外包成本總額本從大到小排序 編號 1至 1000 從上之下 小于或等于 K列顯示數(shù)字的概率 $735,402 $100,000 $835,402 $825,201 1 % $727,830 $100,000 $827,830 $817,629 2 % $715,650 $100,000 $815,650 $805,449 3 99,70% $715,185 $100,000 $815,185 $804,984 4 % $714,332 $100,000 $814,332 $804,131 5 % $709,084 $100,000 $809,084 $798,883 6 % $700,199 $100,000 $800,199 $789,998 7 % $689,908 $100,000 $789,908 $779,707 8 % $687,351 $100,000 $787,351 $777,150 9 % $686,428 $100,000 $786,428 $776,227 10 % 55 風險定量評估方法 – 蒙特卡羅模擬方法（續(xù)） 風險評估 蒙特卡羅分析 —— 結果匯總 年成本總額 在 75%與 25% 的 概率 之間 企業(yè)自行生產(chǎn) 外包 $681,047 至 $595,904 $678,709 至 $577,010 56 風險定量評估方法 – 蒙特卡羅模擬方法（續(xù)） 風險評估 除定量分析之外 , 同時需要考慮定性因素 ? 對承包方的實力、資格認證和服務經(jīng)驗等的評估 ? 除上述可以計算的顯性成本之外 , 應考慮外包的隱性成本，包括外包項目管理的交流和溝通成本，處理外包內(nèi)