【正文】 乏可靠的設(shè)備，主要還是依靠一線柜臺(tái)人員的經(jīng)驗(yàn)。該項(xiàng)認(rèn)定 表明，最高司法機(jī)關(guān)認(rèn)為銀行對(duì)身份證件的審核是實(shí)質(zhì)性的，即使相關(guān)金融規(guī)章未明確審核義務(wù)的內(nèi)容，審核的也應(yīng)包括兩項(xiàng)內(nèi)容，包含真實(shí)性的審核義務(wù)。 在目前的司法環(huán)境中，銀行在存款業(yè)務(wù)中對(duì)身份證件審核承擔(dān)實(shí)質(zhì)審查義務(wù)還是形式審查義務(wù)并沒(méi)有法律層面的定論。設(shè)立表見(jiàn)代理制度的合理性在于 ： 由于法律沒(méi)有強(qiáng)制委托人公示其代理人及代理權(quán)限，相對(duì)人只能信賴代理人所持有的授權(quán)委托書，根據(jù)委托人的某些行為來(lái)進(jìn)行判 斷。 20xx 年 4 月 8日，段某等五人被深圳市福田區(qū)公安局抓獲。而人民銀行也于 20xx 年 8 月 1 日正式實(shí)施了《金融機(jī)構(gòu)客戶身份識(shí)別和客戶身份資料及交易記錄保存管理辦法》。因此，對(duì)信用證的修改，尤其是對(duì)增加金額，延展效期，修改單據(jù)和付款條件都應(yīng)該像開(kāi)證時(shí)一樣嚴(yán)格。對(duì)風(fēng)北京銀聯(lián)信信息咨詢中心 中國(guó)金融風(fēng)險(xiǎn)案例每月精解 服務(wù)電話 :(8610)63458516 18 險(xiǎn)較大的必須執(zhí)行 100%甚至更多保證金。因此，只有嚴(yán)于防范，才有利于遠(yuǎn)期信用證的健康發(fā)展。 （ 3） 市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn) 這里主要指進(jìn)口熱門敏感商品帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。這也是人民銀行嚴(yán)禁各商業(yè)銀行開(kāi)立無(wú)貿(mào)易背景遠(yuǎn)期信用證的原因所在。那么遠(yuǎn)期信用證潛在風(fēng)險(xiǎn)體現(xiàn)在何處呢 ? （ 1） 套資詐騙風(fēng)險(xiǎn) 一些企業(yè)和公司在通過(guò)正當(dāng)途徑無(wú)法得到銀行資金支持的情況下，把開(kāi)立無(wú)貿(mào)易背景遠(yuǎn)期 信用證作為騙取銀行資金的主要途徑和手段之一，其作案手段多種多樣。 比如 今年對(duì)鋅和 PTA 等并不緊缺的商品的進(jìn)口達(dá)到了無(wú)以復(fù)加的地步。銅的現(xiàn)貨和期貨是高速流動(dòng)性的市場(chǎng)，他可以迅速把銅拋售出 去，回收貨款。高額應(yīng)收帳款無(wú)法回收，將給這些企業(yè)，特別是小型貿(mào)易企業(yè)的資金周轉(zhuǎn)帶來(lái)巨大壓力，進(jìn)而破壞掉整條資金鏈也不無(wú)可能。由于國(guó)家控制產(chǎn)能過(guò)剩的低端鋼材，鼓勵(lì)高端品種發(fā)展以替代進(jìn)口，從 20xx 年開(kāi)始，中厚板、冷軋薄板等汽車、機(jī)械、船舶需用的中高端鋼材產(chǎn)能擴(kuò)張速度加快。用國(guó)際信用證的好處是，開(kāi)證不用錢，只要銀行額度；用國(guó)內(nèi)公司的話 ，國(guó)內(nèi)的承兌匯票等都是要錢去押著的，而且用公司的人民幣貸款額度。 多渠道激進(jìn)式融資模式成為科弘破產(chǎn)的另一個(gè)重要因素 由于擴(kuò)張心切，并且前期 鋼材市場(chǎng)行情一直較好，科弘、星島希望資金能快速周轉(zhuǎn)，于是開(kāi)始利用自己工廠的平臺(tái)不停地尋找能夠循環(huán)的資金。就在 20xx 年 8 月 26 日，中國(guó)金屬還曾發(fā)布公告稱，將通過(guò)全資子公司雙贏集團(tuán)追加 4000 萬(wàn)的資金為其子公司常熟科弘用于運(yùn)營(yíng)資本需要。 科弘起步之時(shí)正值國(guó)內(nèi)鋼鐵行業(yè)開(kāi)始升溫。之后，包括中國(guó)金 屬的其他五家控股公司常熟星島新興建材有限公司（下簡(jiǎn)稱常熟星島）、常熟星海新興建材有限公司（下簡(jiǎn)稱常熟星海）、常熟星宇新興建材有限公司（下簡(jiǎn)稱常州星宇）、常熟常鋼板材有限公司以及泓洋港口都已被法院查封全部資產(chǎn)。 北京銀聯(lián)信信息咨詢中心 中國(guó)金融風(fēng)險(xiǎn)案例每月精解 服務(wù)電話 :(8610)63458516 12 三 、 中國(guó)金屬旗下鋼鐵公司破產(chǎn)， 隱現(xiàn)國(guó)際信用證業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn) 10 月 9 日，新加坡上市公司中國(guó)金屬發(fā)布公告稱，公司有一筆約 億元人民幣的流動(dòng)資金貸款已經(jīng)到期，公司無(wú)力償還。以上幾方面，都會(huì)影響代工企業(yè)獲得客戶的訂單以及同客戶建立長(zhǎng)期互信的合作關(guān)系。 然而 代工企業(yè)很難向客戶提價(jià)，代工企業(yè)每月有超過(guò) 1%以上的價(jià)格下降壓力，代工企業(yè)的生存空間越來(lái)越小。 代工模式是本土多數(shù)廠商與跨國(guó)公司合作的主要方式，其中以代工生產(chǎn)（ OEM）以及代工設(shè)計(jì)（ ODM）兩種方式最為常見(jiàn)。 在出口大幅回落的背景下，我國(guó)玩具出口企業(yè)數(shù)量驟降過(guò)半。作為全球最大玩具代工廠的代表，合俊集團(tuán)創(chuàng)業(yè) 13 年來(lái)，始終卻沒(méi)有推出自己的品牌，形成了過(guò)分依賴主要客戶及主要員工、過(guò)分依賴美洲市場(chǎng)、過(guò)分依賴 OEM的經(jīng)營(yíng)模式。熟悉合俊集團(tuán)的晁鋼令教授稱，這是他目前所知國(guó)內(nèi)受美國(guó)金融風(fēng)暴影響最大的一個(gè)企業(yè)，因合俊的業(yè)務(wù)嚴(yán)重依賴美洲市場(chǎng)的出口，而今年上半年外圍經(jīng)濟(jì)環(huán)境不佳，導(dǎo)致其上半年就虧損 2億港元。 在定價(jià)過(guò)程中考慮信貸集中風(fēng)險(xiǎn)成本、根據(jù)信貸集中風(fēng)險(xiǎn)大小配置經(jīng)濟(jì)資本以影響績(jī)效評(píng)價(jià)，以有助于信貸集中風(fēng)險(xiǎn)管理目標(biāo) `的實(shí)現(xiàn) 。 首先，建立簡(jiǎn)單的絕對(duì)額或比例限額，如單一客戶敞口上限為 10 億，行業(yè)敞口上限為 400 億或建筑業(yè)貸款敞口不超過(guò)全部敞口 15%等。 此外，還應(yīng)在貸款發(fā)起階段就逐戶識(shí)別客戶對(duì)關(guān)聯(lián)方、行業(yè)、地理等因素的敏感性，并將相關(guān)數(shù)據(jù)保存于信貸管理信息系統(tǒng)中，為更好地識(shí)別、監(jiān)測(cè)、度量信貸集中風(fēng)險(xiǎn)奠定基礎(chǔ)。 但 是， 對(duì)于行業(yè)、地區(qū)、國(guó)家等信貸集中風(fēng)險(xiǎn)，無(wú)論是度量工具、識(shí)別指標(biāo)還是管理手段，現(xiàn)有管理方法與工具都難以適應(yīng)，例如如何前瞻性地識(shí)別某類信貸集中風(fēng)險(xiǎn)、如何度量信貸集中風(fēng)險(xiǎn)大小以及采取何種管理手段有效轉(zhuǎn)移或?qū)_相關(guān)集中風(fēng)險(xiǎn)等。而與銀團(tuán)貸款、貸款出售、資產(chǎn)證券化等手段相比，信用衍生工具具有靈活性與時(shí)效性強(qiáng)、不損害銀企關(guān)系等優(yōu)點(diǎn)。 （ 2） 科學(xué)、完善的信貸集中限額體系 信貸集中限額是西方銀行防范信貸集中風(fēng)險(xiǎn)的重要措施，其規(guī)模的設(shè)定反映了特定市場(chǎng)環(huán)境、業(yè)務(wù)戰(zhàn)略以及資本數(shù)量下銀行的風(fēng)險(xiǎn)偏好。這主要是西方銀行汲取 了歷史教訓(xùn)，紛紛加強(qiáng)信貸集中風(fēng)險(xiǎn)管理，形成了一整套科學(xué)有效的管理體系。 70 年代末期，油價(jià)飆升掀起得克薩斯、路易斯安那、俄克拉荷馬等產(chǎn)油州過(guò)度建設(shè)浪潮，商業(yè)銀行貸款紛紛投向能源與房地產(chǎn)行業(yè)。 【 他山之石 】 國(guó)際銀行業(yè)信貸集中風(fēng)險(xiǎn)管理 的典型 案例 分析 因 信貸 過(guò)度 集中 而引發(fā)的 風(fēng)險(xiǎn) 案例 歷史上，由于重視程度不夠，同時(shí)也缺乏識(shí)別、度量與管理信貸集中風(fēng)險(xiǎn)的有效工具，一些西方銀行往往面臨較大信貸集中風(fēng) 險(xiǎn)，紛紛陷入破產(chǎn)境地，甚至升級(jí)為銀行危機(jī)。當(dāng)一個(gè)地區(qū)或國(guó)家危機(jī)發(fā)生時(shí)，對(duì)該地區(qū)或國(guó)家的貸款集中將帶來(lái)巨大損失。 【定義簡(jiǎn) 析 】 信貸集中風(fēng)險(xiǎn)的界定 及類型 根據(jù)國(guó)際清算銀行的定義，集中風(fēng)險(xiǎn)是指任何可能造成巨大損失（相對(duì)于銀行的資本、總資產(chǎn)或總體風(fēng)險(xiǎn)水平），威脅銀行健康或維持核心業(yè)務(wù)能力的單個(gè)風(fēng)險(xiǎn)或風(fēng)險(xiǎn)組。僅 9 月份 4 天，華聯(lián)三鑫就簽發(fā)銀票 55 筆，其中 9 月 19 日 8 筆、 16 日 19 筆、 12 日 19 筆、 11 日 9 筆，頻率之高超乎想象。但就是這樣一個(gè)企業(yè)目前卻面臨資金鏈斷裂，瀕臨破產(chǎn)的境地。 華聯(lián)三鑫陷入困境，給相關(guān)銀行貸款帶來(lái)重大風(fēng)險(xiǎn)隱患。此外，華聯(lián)三鑫還以貿(mào)易融資形式負(fù)債 億元。而由于信貸業(yè)務(wù)是大多數(shù)商業(yè)銀行的主要業(yè)務(wù)，因此，信貸集中風(fēng)險(xiǎn)被視為商業(yè)銀行實(shí)質(zhì)性的集中風(fēng)險(xiǎn)，也成為銀行發(fā)生問(wèn)題的重要原因。 北京銀聯(lián)信信息咨詢中心 中國(guó)金融風(fēng)險(xiǎn)案例每月精解 服務(wù)電話 :(8610)63458516 2 行業(yè)信貸集中風(fēng)險(xiǎn)。 （ 1） 拉美債務(wù)危機(jī) 1979－ 1982 年，美國(guó)八大銀行向拉美國(guó)家的貸款由 360 億美元增至 550 億美元，形成較大信貸集中。其中，新英格蘭、加利福尼亞與得克薩斯等州銀行信貸多投向商用房地產(chǎn)行業(yè)，而俄克拉荷馬與得克薩斯兩州銀行則存在較為突出的能源行業(yè)信貸集中。 （ 1） 以經(jīng)濟(jì)資本為核心的信貸集中風(fēng)險(xiǎn)度量方法 由于商業(yè)銀行過(guò)去僅在單個(gè)客戶分析基礎(chǔ)上做出信貸決策，忽視從組合視角進(jìn)行分析，從而導(dǎo)致過(guò)度的風(fēng)險(xiǎn)集中。最初主 要依靠主觀判斷或簡(jiǎn)單指標(biāo)，粗線條地設(shè)立地區(qū)、國(guó)家、行業(yè)、產(chǎn)品或抵押品等維度貸款限額。 北京銀聯(lián)信信息咨詢中心 中國(guó)金融風(fēng)險(xiǎn)案例每月精解 服務(wù)電話 :(8610)63458516 4 因此，盡管發(fā)生次貸危機(jī)，但全球信用衍生工具市場(chǎng)規(guī)模仍呈增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)，信用衍生工具現(xiàn)已 成為西方銀行信貸集中風(fēng)險(xiǎn)管理中最重要、最有效的工具。這些客觀上都要求我國(guó)商業(yè)銀行需要在借鑒國(guó)際先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)基礎(chǔ)上，加快創(chuàng)新，迅速提升自身信貸集中風(fēng)險(xiǎn)管理水平。 提高信貸集中風(fēng)險(xiǎn)度量水平 中國(guó)商業(yè)銀行應(yīng)借鑒國(guó)際先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)，開(kāi)發(fā)內(nèi)部信貸組合模型，努力提高信貸集中風(fēng)險(xiǎn)度量水平。該限額簡(jiǎn)單直觀，易于理解、監(jiān)測(cè)和執(zhí)行，但未經(jīng)風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整。此外，對(duì)于區(qū)域性中小銀行，還可以通過(guò)購(gòu)并、增設(shè)分支機(jī)構(gòu)等途徑降低信貸集中風(fēng)險(xiǎn)。 有專家分析指出，“合俊集團(tuán)東莞樟木頭工廠的產(chǎn)品主要銷往美國(guó)，其倒閉顯然是受金融風(fēng)暴和次貸沖擊，從影響和知名度來(lái)看，這可以說(shuō)是美國(guó)金融危機(jī)波及中國(guó)實(shí)體經(jīng)濟(jì)企業(yè)關(guān)閉的第一案 。 據(jù)了解，合俊集團(tuán)主要按 OEM 基準(zhǔn)從事制造和買賣玩具及消閑產(chǎn)品，集團(tuán)的若干玩具及消閑產(chǎn)品以其客戶指定的品牌出售，例如 Mattel、 .、OregonScientific、 SpinMaster、 Sportcraft、 ToyQuest 及 Megabloks，上述客戶擁有芭比娃娃等世界知名的玩具品牌。海關(guān)總署 10 月 13日發(fā)布的統(tǒng)計(jì)報(bào)告稱， 17 月，中國(guó)具有玩具出口實(shí)績(jī)的企業(yè)有 3507 家，比去年同期減少了 %。代工生產(chǎn)是指受托廠商（代工企業(yè)）按委托廠商（品牌客戶）的委托合同加工制造產(chǎn)品，使用委托廠商的品牌，由委托廠商銷售或經(jīng)營(yíng)的生產(chǎn)方式。 除此之外，在為國(guó)際品牌客戶代工的過(guò)程中，質(zhì)量風(fēng)險(xiǎn)也是代工企業(yè)常遇到的情況。 政策風(fēng)險(xiǎn) 對(duì)于許多本土代工企業(yè)而言，其營(yíng)業(yè)收入的大部分來(lái)自出口業(yè)務(wù)。公告還披露，公司累計(jì)負(fù)債 52 億左右，旗下 5 家子公司已經(jīng)全面停產(chǎn)。 目前，科弘公司的 8 名高管和 10 余位主要中層共 20 人已在 10 月 7 號(hào)晚間包車開(kāi)往上海浦東機(jī)場(chǎng)，不知去向。 20xx 年以來(lái)，國(guó)內(nèi)房地產(chǎn)、汽車、家電等行業(yè)增長(zhǎng)速 度持續(xù)加快，出口增速迅猛，導(dǎo)致相關(guān)機(jī)械設(shè)備需求量快速上升，并帶動(dòng)了對(duì)于鋼材，尤其是中厚板等高技術(shù)含量鋼材的需求。利用這筆資金科弘三期生產(chǎn)線在 20xx 年 5 月完工。多渠道激進(jìn)式的融資成為了科弘、星島致命的另一個(gè)重要因素。國(guó)際信用證不占用貸款額度，只與銀行授信有關(guān)。再加上這類產(chǎn)品毛利率較高，又符合產(chǎn)業(yè)發(fā)展政策，因此也是銀行重點(diǎn)支持的對(duì)象。銀行北京銀聯(lián)信信息咨詢中心 中國(guó)金融風(fēng)險(xiǎn)案例每月精解 服務(wù)電話 :(8610)63458516 15 在處理自身債務(wù)問(wèn)題的同時(shí)也要關(guān)注破產(chǎn)企業(yè)上下游債券企業(yè)的現(xiàn)金流動(dòng)向。 與此同時(shí)，貿(mào)易商都會(huì)從銀行開(kāi) 180 天、六個(gè)月的信用證，剩下五個(gè)月的時(shí)間，這筆銅的貨款就等于是他獲得的融資。公開(kāi)的資料透露，僅在 PTA 一個(gè)行業(yè)里，一年套現(xiàn)出來(lái)的資金就可能達(dá)到 300 億 人民幣之多。如用假合同、假單據(jù)偽造貿(mào)易背景，國(guó)內(nèi)開(kāi)證申請(qǐng)人和國(guó)外受益人聯(lián)手詐騙銀行。 （ 2） 挪用資金風(fēng)險(xiǎn) 在遠(yuǎn)期信用證業(yè)務(wù)中，進(jìn)口商將貨物銷售出去，收回貨款，在付款日期未到時(shí)，他很可能會(huì)把這筆資金繼續(xù)周轉(zhuǎn)或挪作它用。這類商品是指某一階段，某一時(shí)期的熱門商品。 （ 1） 按制度辦事，從嚴(yán)審查遠(yuǎn)期證業(yè)務(wù)。對(duì)保證金必須專戶管理，不得提前支取或挪作它用。 其次，注意搜集有關(guān)進(jìn)口商的負(fù)面消息。該辦法要求個(gè)人在銀行辦理現(xiàn)金存取業(yè)務(wù)時(shí)，單筆金額為人民幣 5 萬(wàn)元以上或外幣等值 1 萬(wàn)美元以上的都要提交身份證件。 20xx 年 10 月 16 日，福田區(qū)法院認(rèn)定段某等五人搶劫罪成立，并分別量刑。若相對(duì)人判斷失誤，則會(huì)出現(xiàn)一個(gè)立法上兩難的法益選擇 ：北京銀聯(lián)信信息咨詢中心 中國(guó)金融風(fēng)險(xiǎn)案例每月精解 服務(wù)電話 :(8610)63458516 20 是保護(hù)無(wú)過(guò)失的善意相對(duì)人的信賴?yán)?，還是保護(hù)委托人因表見(jiàn)代理人的侵權(quán)行為而主張善意相對(duì)人承擔(dān)過(guò)錯(cuò)損害賠償責(zé)任的問(wèn)題。長(zhǎng)期以來(lái)，金融機(jī)構(gòu)也均認(rèn)為其對(duì)客戶的身份證件僅承擔(dān)一般（形式）審查責(zé)任。 盡管本案尚在審理過(guò)程中，但依據(jù)上述分析，易某在實(shí)施嫖娼違法行為的過(guò)程中，被犯罪分子搶劫，其銀行卡、身份證和密碼被犯罪分子掌握。某銀行在本案中由于未能識(shí)別出偽造的身份證，人民法院可能會(huì)據(jù)此北京銀聯(lián)信信息咨詢中心 中國(guó)金融風(fēng)險(xiǎn)案例每月精解 服務(wù)電話 :(8610)63458516 21 要求該銀行承擔(dān)相應(yīng)的次要責(zé)任。如人民銀行在“關(guān)于辦理存單掛失手續(xù)有關(guān)問(wèn)題的復(fù)函”（銀函（ 1997） 520 號(hào)）第三條明確規(guī)定 ： “在辦理掛失手續(xù)時(shí)，儲(chǔ)蓄機(jī)構(gòu)對(duì)身份證件只進(jìn)行形式審查，不負(fù)有鑒別身份證件真?zhèn)?的責(zé)任。因此