【正文】 n solved and bee one of the main problems for the world’S financial sectoL If the liquidity problem can not be satisfactorily resolved， the liquidity crisis will threaten the survival of banks，therefore， the liquidity risk management is particularly important． Based on the background， this article has researched the liquidity risk management of Chinese mercial banks in— depth from the perspective of theory and practice． This article includes four parts related tO the liquidity risk management problems of Chinese mercial banks． The first part of the article mainly describes the background and significance to study,the present research situation at home and abroad， as well as the structural frame work of this article． The second part introduces the related definition and theory to the liquidity risk management of mercial banks， analyze the causes． classification and indicators of measurement for the liquidity risk management． The third part of this article discusses and analyzes the current situation of the liquidity risk management for Chinese mercial banks． Combined the discussion and analysis of the previous three chapters， in part IV of this article， the author has given a number of policy remendations to strengthen liquidity risk management for Chinese mercial banks． Keywords： Commercial Bank。流動性是商業(yè)銀行的生命線，是一切經營活動得以正常開展的基礎，商業(yè)銀行一旦喪失了流動性，發(fā)生了流動性風險，將使銀行信譽遭受嚴重損害，整個經營風險加重，經營環(huán)境惡化，進而導致巨大虧損，甚至破產倒閉。這種可能性一旦轉化為現實 ,商業(yè)銀行的損失和在社會上的惡劣影響就難以彌補和消除 ,這會使銀行的生存和發(fā)展受到威脅 ,嚴重時會導致銀行的破產。關于商業(yè)銀行流動性及流動性風險的定義，理論界、實務界和監(jiān)管者的認識不盡相同，下表 21 是對有代表性定義的一個歸納。通過對上述定義進行分析，可以歸納出流動性的概念包括兩個方面的含義和三個方面的要素。而如果這一問題在銀行系統乃至生產、流通性企業(yè)中擴散開來的話，將會在“多米諾骨牌”效應得作用下，致使整個國民濟陷入流動性危機之中。當商業(yè)銀行的信用等級由于市場風險、利率風險、信用風險、操作風險的積累和加劇而不斷降低，公眾就會對銀行產生破產倒閉的擔憂，進而誘發(fā)存款人采取提取存款的自發(fā)性行為。也就是說，雖然流動性風險是銀行倒閉的直接原因，但可能并不完全是由流動性管理本身引起的，如果其他各類風險長期潛伏、積聚而得不到有效控制，最終都會以流動性風險的形式表現和爆發(fā)出來。更嚴重的是，如果信用風險破壞了銀行財務上的健康，那么無論出多高的價格將都無法獲得資金，銀行的流動性必然枯竭而倒閉。巴塞爾新資本協議對操作風險的定義是：由不完善或有問題的內部程序、人員及系統或外部事件所造成損失的風險。無論什么原因，公眾對銀行負面的看法都會導致存款者、其他資金的提供者以及投資者尋求更高的補償，例如更高的利率、額外的信用支持。 同時，替代的融資來源成本也會上升，因為此時存款者和其他的出借人都要求得到更 高的利率。 流動性風險的外 生性 ：風險傳染 對于單個銀行而言，流動性風險除了來自自身經營以外，還可能來自其他銀行的風險傳染，這是一種典型是外生性風險。超額準備金也一直居高不下，2020－ 2020 年，金融機構在央行的超額準備金由 4050 億元增至 12650 億元，年均增長率高達 %。這使得 管理者對流動性風險普遍重視不夠，流動性風險管理意識淡薄，主動管理的意識較差，風險管理水平較低。我國銀行業(yè)的資產、負債管理與國外商業(yè)銀行不同 ,它不是一種流動性管理策略 ,而是一種總量、計劃和規(guī)模管理策略。 天津大學網絡教育學院本科生畢業(yè)設計（論文） 8 中央銀行流動性監(jiān)管存在著嚴重的信息不充分 信息充分是商業(yè)銀行流動性管理和中央銀行 金融 監(jiān)管確保有效的前提和基礎。為了在保持資產流動性的基礎上同時獲得一定的 收益性，我國商業(yè)銀行增加了資產總額中的債券持有比例。 第四 章 加強我國商業(yè)銀行流動性風險管理的政策建議 在市場經濟條件下，商業(yè)銀行產權制度改革的步伐不斷加快，國家信用將不再是商業(yè)銀行信譽的支撐者，商業(yè)銀行出現流動性風險以致倒閉將不再是神話。必須跟蹤銀行內所有資金 使用部門和籌集部門的活動，并協調這些部門與流動性管理部門的活。該機構要對流動性管理體系的有效性進行監(jiān)督，并將監(jiān)督意見提交高層管理機構。要發(fā)展貨幣市場基金、資產證券化、以債券為基礎的衍生工具以及多種組合的利率、匯率產品和債券品種系列等新產品， 發(fā)展公司和私人理財增值服務，發(fā)展商業(yè)銀行資產負債表外的理財托管產品，逐漸改變商業(yè)銀行的生存方式。而商業(yè)銀行的流動性風險是關系到商業(yè)銀行是否能夠長期穩(wěn)定運營的的關鍵風險，就歷史經驗和目前金融危機帶來的教訓來看，對于它的管理好壞直接影響商業(yè)銀行的生死存亡。 流動性風險管理不但要滿足降低流動性風險，防范流動性危機，更要提高主動管理風險的能力，使流動性風險始終保持在可承受的范圍內，千方百計 提高資金利用效率。本人完全意識到本聲明的法律結果由本人承擔。 （保密論文在解密后遵守此規(guī)定） 作者簽名 : 二〇 一 〇年 九 月 二十 日 天津大學網絡教育學院本科生畢業(yè)設計（論文） 16 致 謝 時間飛逝，大學的學習生活很快就要過去，在這四年的學習生活中，收獲了很多，而這些成績的取得是和一直關心幫助我的人分不開的。郭謙功老師淵博的知識、嚴謹的作風和誨人不倦的態(tài)度給我留下了深刻的印象。 回首四年，取得了些許成績， 生活中有快樂也有艱辛。他無論在理論上還是在實踐中，都給與我很大的幫助，使我得到不少的提高這對于我以后的工作和學習都有一種巨大的幫助，感謝他耐心的輔導。 在我的十幾年求學歷程里，離不開父母的鼓勵和支持，是他們辛勤的勞作，無私的付出，為我創(chuàng)造良好的學習條件，我才能順利完成完成學業(yè)，感激他們一直以來對我的撫養(yǎng)與培育。 另外，我還要感謝大學四年和我一起走過的同學朋友對我的關心與支持，與他們一起學習、生活，讓我在大學期間生活的很充實，給我留下了很多難忘的回憶。經過這次畢業(yè)設計，我的能力有了很大的提高，比如操作能力、分析問題的能力、合作精神、嚴謹的工作作風等方方面面都有很大的進步。對本文的研究做出重要貢獻的個人和集體均 已在文中以明確方式標明。 最后 ，向在百忙之中審閱本文的老師表示誠摯的謝意。 新形勢下，加強流動性管理，提高流動性風險管理水平已成為國有 商業(yè)銀行的一項重要課題。因此，探尋警源是 預警系統的重要程序。鼓勵和擴大企業(yè)通過發(fā)債方式籌措資金；培養(yǎng)機構投資者，使之成為資本市場的主導力量；建立統一的全國債券市場、多元化的市場風險配置機制，有效配置金融資源?，F行體系中涉及流動性風險的部門很多，這些部門在日常操作中能夠及時掌握信息。為此 , 商業(yè)銀行應加強風險的宣傳 教育 , 強化銀行的風險意識 , 時刻敲響風險的警鐘 , 牢固樹立風險第一的思想 , 增強 憂患意識 , 在經營中力求穩(wěn)健 , 正確處理好安全性、流動性和盈利性的關系。大額可轉讓定期存單對商業(yè)銀行的最大意義在于實現了負債的穩(wěn)定性，使得商業(yè)銀行的資產規(guī)模和結構不受存款戶資金需求的影響，保持經營的穩(wěn)定性。然而，國內商業(yè)銀行在金融產品創(chuàng)新以及金融工具的使用方面遠遠落在了西方國家之后，國外很多風險管理工具和理念至今尚未在國內銀行業(yè)風險管理過程中發(fā)揮作用。由于商業(yè)銀行對流動性風險認識不足，風險管理還主要集中在信貸風險上，缺乏流動性風險自我控制的主動性和自覺性。此外， 證券 市場股票顯示的強勁上升勢頭，不得不使中央銀行重拳出擊，上調存款準備金率、加息、擴大人民幣兌美元即期匯價波幅。并且，由于四大國有銀行在我國銀行體系中占有絕對優(yōu)勢，股份制銀行、城市商業(yè)銀行等其他銀行也與政府有著或多或少的聯系。 二是擠兌渠道，是指當公眾對整個銀行體系失去信心時陷入恐慌時， 會不加區(qū)別地對所有銀行進行擠兌，危機就從問題銀行傳染到其他沒有問題的銀行。銀行必須能以支付得起的成本來天津大學網絡教育學院本科生畢業(yè)設計（論文） 6 給它的債務融資，任何戰(zhàn)略目標的計劃都必須考慮它對銀行融資能力的影響。 利率變化會影響銀行的資產價格和融資成本。如果產品變動，管理者必須調整系統以確保所有的交易都能處理，如果處理交易的系統未能或延遲執(zhí)行，重大的問題會很快出現。市場風險對于積極進行金融工具交易的大銀行最為普遍。如果情況繼續(xù)惡化，銀行將不得不通過低價變賣資產來滿足其流動性需要，這可能導致其最終破產。因此，流動性風險的根源在于銀行制度本身，即使是銀行自身的經營正常， 天津大學網絡教育學院本科生畢業(yè)設計（論文） 4 但如果存款人預期其他存款人將提前取款，并產生自己取款時銀行無法支付的擔憂，那么其最優(yōu)決策就是也提前取款，如果所有的存款人都做此預期，銀行就會面臨無法控制的流動性危機，造成銀行擠兌而倒閉。考慮到我國商業(yè)銀行的實際情況，本文主要分析由負債方引起的流動性風險。一家銀行如果能夠在適當的時間天津大學網絡教育學院本科生畢業(yè)設計（論文）