【正文】 ）生產(chǎn)的大型成套設(shè)備。 （ 2），質(zhì)押倉(cāng)單必須具備下列條件： 必須是出質(zhì)人擁有完全所有權(quán)的貨物的倉(cāng)單，且記載內(nèi)容完整； 出具倉(cāng)單的倉(cāng)儲(chǔ)方原則上必須是銀行認(rèn)可的具有一定資質(zhì)的專(zhuān)業(yè)倉(cāng)儲(chǔ)公司。 企業(yè)在本行的流水結(jié)算應(yīng)該是一個(gè)很重要的因素，除了個(gè)別大型企業(yè)，由于對(duì)其貸款的營(yíng)銷(xiāo)競(jìng)爭(zhēng)激烈，銀行相對(duì)不處于主動(dòng)地位以外，一般的企業(yè)都應(yīng)該考察貸款以前 1－ 2 個(gè)月的結(jié)算情況，考察其流水的發(fā)生頻繁程度以及企業(yè)調(diào)撥資金的能力。 通過(guò)其它應(yīng)收款看是否有抽逃資本和非法關(guān)聯(lián)交易。 除投資性公司以外，企業(yè)長(zhǎng)期投資不得超過(guò)其凈資產(chǎn)的 50％。如土地使用權(quán)、專(zhuān)利權(quán)、商品權(quán)、特許權(quán)等。在中國(guó)，注冊(cè)資本可能是以貨幣形式出資，也可能是以實(shí)物形式出資，以貨幣出資的要注意是否有抽逃資金的行為，以實(shí)物出資的要注意實(shí)物是否具有相應(yīng)的價(jià)值。 1通過(guò)稅收交納情況看企業(yè)真實(shí)經(jīng)營(yíng)狀況。在商業(yè)銀行信貸業(yè)務(wù)實(shí)踐中，人們經(jīng)常會(huì)遇到這樣的情況：一家盈利的企業(yè)可能因不能償還到期貸款而面臨清算，而一家虧損企業(yè)卻能償還貸款并繼續(xù)維持經(jīng)營(yíng)。在會(huì)計(jì)制度制訂的現(xiàn)金流量表中，整個(gè)業(yè)務(wù)劃分為經(jīng)營(yíng)活動(dòng)、投資活動(dòng)和籌資活動(dòng)，在很多情況下都可能出現(xiàn)?凈利潤(rùn)高?而?現(xiàn)金流量低?的尷尬現(xiàn)象。一般來(lái)說(shuō)，無(wú)論是吸收權(quán)益投資還是發(fā)行債券或借款，短期內(nèi)就會(huì)有現(xiàn)金流入企 業(yè)，另外，償還利息及本金時(shí)，現(xiàn)金流出與費(fèi)用的確認(rèn)也大體上能夠同步。在分析時(shí)，可列表進(jìn)行，以掌握企業(yè)各項(xiàng)活動(dòng)中現(xiàn)金流量的變化 規(guī)律、企業(yè)所處的經(jīng)營(yíng)周期等情況。而現(xiàn)金流量表中的現(xiàn)金凈流量就反映了借款企業(yè)的這種?即刻?償債能力，因此可通過(guò)現(xiàn)金流量和債務(wù)這兩個(gè)指標(biāo)來(lái)進(jìn)行比較分析，以反映其真實(shí)的償債能力。該指標(biāo)反映了經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的現(xiàn)金凈流量與營(yíng)業(yè)利潤(rùn)的差異程度，即當(dāng)期經(jīng)營(yíng)活動(dòng)實(shí)現(xiàn)的凈利潤(rùn)中有多少現(xiàn)金作為保證?，F(xiàn)金流量表作為三大主表之一，可為商業(yè)銀行提供企業(yè)在諸多方面有價(jià)值的信息，但是由于會(huì)計(jì)技術(shù)上的局限性和可能存在的粉飾與造假行為，分析所依據(jù)的資料有可能不真實(shí)，含有虛假成分，這樣即使分析水平再高，手段再先進(jìn)，所做出的判斷也將是錯(cuò)誤的，進(jìn)而誤導(dǎo)銀行的信貸決策，甚至造成新的不良貸款。 收到的其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金。（ 1）數(shù)字與?短期投資?、?應(yīng)收利息?、?長(zhǎng)期債權(quán)投資?、?現(xiàn)金?、22:1022:1022:10 ?銀行存款?等科目的記錄及企業(yè)的結(jié)算記錄是否相符；（ 2）與企業(yè)的債券投資規(guī)模相比，數(shù)字是否 過(guò)大；（ 3） 與債券的正常投資報(bào)酬率相比，數(shù)字是否合理。 借款所收到的 現(xiàn)金。另外，從現(xiàn)金流量表投資活動(dòng)中可以得到購(gòu)建固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)所支付的現(xiàn)金，但卻無(wú)法了解現(xiàn)金的付出是用于更新設(shè)備，還是增購(gòu)資產(chǎn)等，而結(jié)合資產(chǎn)負(fù)債表中固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)等項(xiàng)目，則可做出正確的判斷。 影響借款人償債能力的非財(cái)務(wù)因素的構(gòu)成如表 4－ 15 所示： 表 4－ 10 行業(yè)因素 經(jīng)營(yíng)因素 管理因素 自然社會(huì)因素 成本結(jié)構(gòu) 成熟期 行業(yè)經(jīng)濟(jì)周期 行業(yè)的盈利性 產(chǎn)品替代性 依賴(lài)性 法律、政策 經(jīng)濟(jì)技術(shù)環(huán)境 企業(yè)總體特征 經(jīng)營(yíng)思想 產(chǎn)品 市場(chǎng) 采購(gòu)環(huán)節(jié) 生產(chǎn)環(huán)節(jié) 銷(xiāo)售環(huán)節(jié) 技術(shù)上的弱點(diǎn) 組織形式 管理層的經(jīng)驗(yàn)與作風(fēng) 管理層的穩(wěn)定性 關(guān)聯(lián)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)管理 員工素質(zhì) 內(nèi)部控制 財(cái)務(wù)管理能力 法律糾紛 戰(zhàn)爭(zhēng) 社區(qū)人口遷徙 城市建設(shè) 環(huán)保 水災(zāi)、火災(zāi) 政策調(diào)整 第五：有問(wèn)題貸款的內(nèi)涵，特征與預(yù)警信號(hào)。 第四：重視對(duì)非財(cái)務(wù)因素的分析與把握。如企業(yè)人力資源、內(nèi)控制度、企業(yè)經(jīng)營(yíng)環(huán)境、市場(chǎng)營(yíng)銷(xiāo)情況等，因此在進(jìn)行分析時(shí)，應(yīng)定量和定性相 結(jié)合，通過(guò)分析、調(diào)查、跟蹤等一系列措施來(lái)防范貸款企業(yè)詐騙貸款、有錢(qián)不還、逃避債22:1022:1022:10 務(wù)等行為，以提高貸款質(zhì)量，降低不良貸款。 發(fā)行債券所收到的現(xiàn)金。（ 1）數(shù)字與?應(yīng)收股利?、?投資收益?、?現(xiàn)金?、?銀行存款?等科目的記錄及企業(yè)的結(jié)算記錄是否相符；（ 2）與被投資企業(yè)的公告相比是否過(guò)大。 收到的除增值稅以外的其他稅費(fèi)返還。因此商業(yè)銀行在對(duì)借款企業(yè)進(jìn)行現(xiàn)金流量分析時(shí)，應(yīng)結(jié)合貸款類(lèi)別進(jìn)行，以此來(lái)評(píng)估貸款質(zhì)量，揭示貸款的真實(shí)價(jià)值和貸款的風(fēng)險(xiǎn)度。 對(duì)利潤(rùn)質(zhì)量的分析主要是通過(guò)現(xiàn)金利潤(rùn)率來(lái)進(jìn)行的。因?yàn)榱鲃?dòng)資產(chǎn)中的應(yīng)收賬款有可能會(huì)因支付方的信譽(yù)、盈利能力、營(yíng)運(yùn)能力等發(fā)生壞賬損失，同時(shí)存貨轉(zhuǎn)化為現(xiàn)金的能力也存在著很大的不確定性 (如存貨變質(zhì)、適銷(xiāo)不對(duì)路等 )，而且流動(dòng)資產(chǎn)中還存在著虛資產(chǎn) —— 待攤費(fèi)用，所以，在實(shí)務(wù)工作中，有些企業(yè)賬面上存在著大量的流動(dòng)資產(chǎn) ，但償債能力卻十分有限，甚至無(wú)力償債而加大財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)直至破產(chǎn)。 (一 )結(jié)構(gòu)分析 現(xiàn)金流量的結(jié)構(gòu)分析，包括流入結(jié)構(gòu)、流出結(jié)構(gòu)和現(xiàn)金凈流量結(jié)構(gòu)分析。在被投資企業(yè)實(shí)現(xiàn)凈利時(shí)，投資企業(yè)應(yīng)按其所享份額調(diào)整投資的賬面價(jià)值，并作為當(dāng)期投資收益，而當(dāng)期被投資企業(yè)卻不一定分配利潤(rùn)，這種利潤(rùn)虛增而現(xiàn)金并末流入企業(yè)的情況 必然引起現(xiàn)金凈流量與凈利潤(rùn)之間產(chǎn)生背離，凈利潤(rùn)增加，而現(xiàn)金流量卻未同步增長(zhǎng)。而現(xiàn)金流量表可以提供企業(yè)在一定時(shí)期內(nèi)，現(xiàn)金流入和流出以及凈現(xiàn)金流量的22:1022:1022:10 具體信息，可據(jù)此掌握企業(yè)的融資能力、償債能力等，是企業(yè)的投資者，債權(quán)人取得投資收益、收回貸款本息的?晴雨表?。但是借款人的償債能力并不是孤立的，它和借款22:1022:1022:10 人的盈利能力、營(yíng)運(yùn)能力、資本結(jié)構(gòu)和現(xiàn)金凈 流量等因素密切相關(guān)。 1通過(guò)表外業(yè)務(wù)看企業(yè)潛在負(fù)債。 通過(guò)凈資產(chǎn)來(lái)看債權(quán)保障程度。 無(wú)形資產(chǎn)要特別關(guān) 注土地使用權(quán)。只要存 貨周轉(zhuǎn)得很快，這個(gè)企業(yè)就能適應(yīng)市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)。否則，即使收入大，賬面利潤(rùn)多，但沒(méi)有形成多少實(shí)際現(xiàn)金流入，依然不能22:1022:1022:10 改善企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況。商業(yè)銀行授信調(diào)查報(bào)告涵蓋的內(nèi)容非常廣泛，尤其財(cái)務(wù)部分的指標(biāo)非常多，內(nèi)容也非常細(xì)，如果嚴(yán)格按照規(guī)定操作的話，應(yīng)該能有效地控制風(fēng)險(xiǎn)。 14，倉(cāng)單質(zhì)押擔(dān)保信貸業(yè)務(wù) ： （ 1），定義：倉(cāng)單是指?jìng)}儲(chǔ)公司簽發(fā)給存儲(chǔ)人或貨物所有權(quán)人的記載倉(cāng)儲(chǔ)貨物所有權(quán)的唯一 合法的物權(quán)憑證，倉(cāng)單持有人隨時(shí)可以憑倉(cāng)單直接向倉(cāng)儲(chǔ)方提取倉(cāng)儲(chǔ)貨物。 （ 2），業(yè)務(wù)方式： 透支額度一年一定，有限期最長(zhǎng)不超過(guò)一年，可循環(huán)使用； 隨借隨還，先透先還； 透支期限是實(shí)際透支的具體期限，可長(zhǎng)達(dá)六個(gè)月。 項(xiàng)目融資主要用于需要巨額資金，投資風(fēng) 險(xiǎn)大而傳統(tǒng)融資方式又難以滿足但現(xiàn)金流量穩(wěn)定的大型工程項(xiàng)目，如天然氣，煤炭，石油等自然資源的開(kāi)發(fā)，以及運(yùn)輸，電力，農(nóng)林，電子，公用事業(yè)等大型工程項(xiàng)目的建設(shè)與開(kāi)發(fā)。商業(yè)銀行對(duì)擁有技術(shù)成熟且市場(chǎng)前景良好的高科技產(chǎn)品、或擁有專(zhuān)利項(xiàng)目的中小企業(yè)以及利用高新技術(shù)成果進(jìn)行技術(shù)改造的中小企業(yè)，將給予積極的信貸支持，以促進(jìn)企業(yè)加快科技成果轉(zhuǎn)化的速度。抵押加保證則是指在財(cái)產(chǎn)抵押的基礎(chǔ)上，附加抵押人的連帶責(zé)任保證。會(huì)員企業(yè)向銀行借款時(shí)，可以由中小企業(yè)擔(dān)保 機(jī)構(gòu)予以擔(dān)保。 三， 商業(yè)銀行貸款業(yè)務(wù)的經(jīng)營(yíng)與管理： 1， 商業(yè)銀行貸款的種類(lèi)： （ 1） 注 意：四級(jí)與五級(jí)分類(lèi)法的內(nèi)涵與區(qū)別： 表 4－ 1 22:1022:1022:10 正常 借款人能夠嚴(yán)格履行合同，有充分把握償還貸款利息 關(guān)注 盡管目前借款人沒(méi)有違約，但存在一些可能對(duì)其財(cái)務(wù)狀況產(chǎn)生不利影響的主觀因素，如果這些因素繼續(xù)存在，可能對(duì)借款人的還款能力產(chǎn)生影響 次級(jí) 借款人的還款能力出現(xiàn)了明顯問(wèn)題，依靠其正常經(jīng)營(yíng)收入已無(wú)法保證足額償還貸款本息 可疑 借款人無(wú)法足額償還貸款本息，即使執(zhí)行抵押或擔(dān)保，也肯定要發(fā)生一定的損失 損失 采取所有可能的措施和一切必要的程序之后，貸款仍無(wú)法收回。 6,開(kāi)發(fā)潛在特殊市場(chǎng) ,推出有針對(duì)性的負(fù)債品種 (如教育儲(chǔ)蓄 ,支票儲(chǔ)蓄 ,通知存款 ,結(jié)構(gòu)性存款 ,自動(dòng)轉(zhuǎn)存存款 ,個(gè)人退休存款 ,貨幣市場(chǎng)存款 ,國(guó)債組合存款 ,利率與指數(shù)連動(dòng)存款 ,定期存款開(kāi)口帳戶等 ) 第四講 商業(yè)銀行資產(chǎn)業(yè)務(wù)的經(jīng)營(yíng)與管理 一 ,商業(yè)銀行資產(chǎn)業(yè)務(wù)的含義 ,種類(lèi) ,作用 。 NOTES：（ 1）， 廣發(fā)行近日推出了一項(xiàng)儲(chǔ)蓄替代型理財(cái)產(chǎn)品 —— “薪加薪”理財(cái)增值計(jì)劃； （ 2），起點(diǎn)低 ——— 最低起點(diǎn) 1 萬(wàn)圓； （ 3），分紅快 ——— 每月分紅一次，月末直接進(jìn)入個(gè)人儲(chǔ)蓄帳戶； （ 4），零風(fēng)險(xiǎn) —— 用于國(guó)債回購(gòu)，本金安全； （ 5），收益高 —— 收益為 1。 ” （ 3），正確處理商業(yè)銀行負(fù)債結(jié)構(gòu) : A,主動(dòng)負(fù)債與被動(dòng)負(fù)債的結(jié)構(gòu) :增加主動(dòng)負(fù)債 。 （ 1）， 1978 年以來(lái)，伴隨著經(jīng)濟(jì)改革與開(kāi)放的深入進(jìn)行，國(guó)民收入與分配制度發(fā)生了巨大變化，國(guó)民的收入持續(xù)穩(wěn)定地增長(zhǎng)，儲(chǔ)蓄存款由 1978 年的 280 億增加到了超 12 萬(wàn)億。 2， 有幾個(gè)問(wèn)題值得我們思考： （ 1）， 1998 年中央專(zhuān)門(mén)發(fā)行了 2700 億特重國(guó)債； （ 2），現(xiàn)在中央有準(zhǔn)備拿出 900 億 USD 補(bǔ)充四大國(guó)有銀行資本； （ 3）， 2021 年 2 月 9 日，中國(guó)銀行監(jiān)督管 理委員會(huì)關(guān)于《實(shí)施審慎的市場(chǎng)準(zhǔn)入》一文中稱(chēng)：（ A），地方政府不得向銀行投資入股：（ B），鼓勵(lì)民間資本和外資入股現(xiàn)有商業(yè)銀行。首先，金融監(jiān)督管理本身不能也絕對(duì)不應(yīng)該保證不出現(xiàn)銀行倒閉；其次，在缺乏穩(wěn)健的宏觀經(jīng)濟(jì)政策的情況下，實(shí)際上金融監(jiān)督管理者的任務(wù)是難以完成的。有效銀行監(jiān)督管理應(yīng)該立足于“提高市場(chǎng)對(duì)銀行運(yùn)行的約束”，而不是人為的替代或扭曲市場(chǎng)的作用； 2， 補(bǔ)充性原則。 (5)信息要求。 總之，〈巴塞爾協(xié)議〉〉在設(shè)計(jì)的基礎(chǔ)上存在局限性，各國(guó)銀行業(yè)務(wù)管理制度的差異性及銀行環(huán)境的迅速變化使這種局限性越來(lái)越大。 (圖十二 .3)表外科目的信用風(fēng)險(xiǎn)換算系數(shù) 類(lèi) 別 信用換算系數(shù) 工具或方法 貸款的替代形式 100% 負(fù)債的普通擔(dān)保、銀行承兌擔(dān)保 (為貸款或證券擔(dān)保的 )備用信用證 或有負(fù)債 條件：與特定交易有關(guān) 50% 履約擔(dān)保書(shū)、 投標(biāo)擔(dān)保書(shū)、認(rèn)股權(quán)證 (為特別交易開(kāi)具的 )備用信用證 或有負(fù)債 條件：短期的可自動(dòng)清 償與貿(mào)易有關(guān) 20% (有海運(yùn)或其他裝運(yùn)貨物作抵押的 )跟單信用證 承諾 條件 ：初始期限超過(guò) 1 年 票據(jù)發(fā)行便利 (NiFS) 循環(huán)包銷(xiāo)便利 (RUFS) 50% 同利率、匯率 有關(guān)的項(xiàng)目 剩余到期日 1 年以下： 約 0%，匯率合約 1%； 1 年及以上：利率合約 %，匯率合約 5% 匯率、利率調(diào)換期權(quán)和期貨業(yè)務(wù) 22:1022:1022:10 C、〈〈巴塞爾協(xié)議〉〉為國(guó)際金融監(jiān)管提供了統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)和方法，使金融監(jiān)管的國(guó)際協(xié)作成為可能和必然。 （ 2），第三個(gè)《巴塞爾協(xié)議》的主要內(nèi)容及其影響。 (2),保障銀行自身的安全 ,促進(jìn)銀行更有前途的發(fā)展 . 2,商業(yè)銀行資本金管理的原則 : (1),數(shù)量充足 。（ 1），是科學(xué)，因?yàn)榻?jīng)營(yíng)管理的原理 與方法是從實(shí)踐中來(lái)的，而且又要回到實(shí)踐中去；（ 2），是藝術(shù)，因?yàn)椴荒苣爻梢?guī)，需要?jiǎng)?chuàng)新，學(xué)的是理念，要結(jié)合每一個(gè)具體的商業(yè)銀行來(lái)發(fā)展與創(chuàng)新性運(yùn)用。（ 6 點(diǎn)） 1， 經(jīng)營(yíng)管理對(duì)象特殊：（ 1），經(jīng)營(yíng)管理的對(duì)象是貨幣與信用；（ 2），具有特殊的使用價(jià)值；（ 3），貨幣信用具有微觀的最大化與宏觀的適度性的矛盾；（ 4），注意“貨幣的經(jīng)營(yíng)與信用的經(jīng)營(yíng)”的區(qū)別。 第一， 商業(yè)銀行是企業(yè)：（ 1），擁有一定的資本金；（ 2），從事貨幣信用經(jīng)營(yíng)；（ 3），有收入，也有支出 ，照章納稅；（ 4），實(shí)行經(jīng)濟(jì)核算，以贏利最大化為目的。 《商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理學(xué)》是專(zhuān)門(mén)對(duì)商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理中帶有規(guī)律性的原理與方法進(jìn)行研究的一門(mén)科學(xué)。 第一， 商業(yè)銀行一般都采取股份制的組織形式； 第二， 商業(yè)銀行必須是獨(dú)立的經(jīng)濟(jì)法人； 第三， 商業(yè)銀行與企業(yè)之間是獨(dú)立的商品等價(jià)交換的關(guān)系； 第四， 商業(yè)銀行與企業(yè)之間，商業(yè)銀行與商 業(yè)銀行之間是相互滲透，混合生長(zhǎng)的關(guān)系； 第五， 商業(yè)銀行都應(yīng)有一定的信用級(jí)別； 關(guān)于銀行信用評(píng)級(jí)。 4， 商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理是內(nèi)部條件和外部環(huán)境的綜合反映：（ 1），內(nèi)部條件有：要有一批業(yè)務(wù)素質(zhì)高，富于進(jìn)取的經(jīng)營(yíng)管理人才；要有數(shù)量適度，結(jié)構(gòu)合理的資本金；要有先進(jìn)的機(jī)具設(shè)備和現(xiàn)代化的管理技術(shù)；要有健全高效的內(nèi)部控制制度。 22:1022:1022:10 NOTES：（ 1），從質(zhì)的方面看：是對(duì)一家商業(yè)銀行所有權(quán)的憑證。對(duì)內(nèi)要增取股東們的理解配合與支持 ) 3,關(guān)于資本充足率的不 同看法 : (1),銀行家 ,股東的觀點(diǎn) : 要求銀行資本適度 ,而不宜過(guò)度 ,即要規(guī)避資本過(guò)多稀釋利潤(rùn)的壞處 ,又要避免資本過(guò)少不利于業(yè)務(wù)發(fā)展的害處 . (2),存款人的觀點(diǎn) : A,建立了存款保險(xiǎn)的國(guó)家 ,大額存款戶希望銀行資本越多越好 ,小額存款戶不怎么關(guān)心 。（ 2021） 2， 198年巴塞爾協(xié)議的主要內(nèi)容。 B， 就設(shè)計(jì)基礎(chǔ)來(lái)看：〈〈巴塞爾協(xié)議〉〉主要是根據(jù)發(fā)達(dá)國(guó)家的銀行制度及經(jīng)營(yíng)管理狀況而制定的，既協(xié)議的初衷是為發(fā)達(dá)國(guó)家的銀行提供標(biāo)準(zhǔn)的經(jīng)營(yíng)管理領(lǐng)域，而對(duì)發(fā)展中國(guó)家不同的金融管理制度，銀行體制，經(jīng)營(yíng)狀況等考