【正文】 IP 交互式業(yè)務收入 萬元。 新增財務費用 項目總投資規(guī)模 萬元，分兩期完成，預計自有資金及新增收入不能滿足投資需要，公司需要向銀行貸 1360 萬元，貸款期限五年，財務費用累 計 萬元。 表 61 項目敏感性分析表 № 項目 內(nèi)部 收益率（ %） 投資回收期（年） 1 正常情況 2 經(jīng)營成本變化 － 10% ＋ 10% 3 經(jīng)營收入變化 － 10% ＋ 10% 4 建設投資變化 － 10% ＋ 10% 根據(jù)項目的估算投資、經(jīng)營成本，按照現(xiàn)行的財稅制度要求進行經(jīng)濟評價的結(jié)果詳見附表 附表 附表 附表 5 臨湘電廣網(wǎng)絡有限公司 32 項目進行分析計算后的主要經(jīng)濟評價指標如下： 全部投資所得稅后財務內(nèi)部收益率 % 全部投資所得稅后投資回收期 年 凈現(xiàn)值 萬元 年均凈利潤 (折現(xiàn)率取 8%) 萬元 投資凈利潤率 % 通過對項目進行財務經(jīng)濟分析計算，項目的所得稅后全部投資收益率為 %，遠高于行業(yè)基準收益率（基準收益率為 10%），全部投資回收期為 年，低于行業(yè)基準投資回收期（基準投資回收期10 年）。戶調(diào)整到 24 元 /月 逐年利潤分析 項目計算期內(nèi)逐年的利潤狀況附表四所示，項目從第 三 年開始盈利，年均凈利潤額為 萬元，投資凈利潤率 % 逐年現(xiàn)金流量分析 項目全部投資的財務現(xiàn)金流量詳見附表五，其主要指標如下： 全部投資回收期（靜態(tài)） 年（稅后，含建設期） 全部投資財務內(nèi)部收益率 %（稅后） 項目凈現(xiàn)值（折現(xiàn)率取 8%） 萬元 臨湘電廣網(wǎng)絡有限公司 31 通過對投資、經(jīng)營成本及營業(yè)收入等因素的變化對項目的經(jīng)濟效益及投資回收期的影響分析，影響項目經(jīng)濟效益最敏感的因素是營業(yè)收入，其次為建設投資，經(jīng)營成本的敏感性最低。網(wǎng)絡資產(chǎn)平均按 12 年期限計提折舊，不考慮殘值，預計 第一 年新增網(wǎng)絡資產(chǎn)折舊為 萬元， 第二 年 萬元， 以后各年新增網(wǎng)絡資產(chǎn)折舊為 臨湘電廣網(wǎng)絡有限公司 29 萬元。 收費標準的確定 按照省物價局出臺的物價標準 《關于制定我省有線數(shù)字電視收視維護費標準進一步規(guī)范有線電視收費行為的通知》，有線電視數(shù)字化后，有線電視用戶基本業(yè)務收費標準將由現(xiàn)行的每戶每月 元的基本收視維護費標準提高到 元，每戶每月增加 元；優(yōu)惠對象收費標準將現(xiàn)行的每戶每月 元的基本收視維護費標準提高到 元，每戶每月增加 元；用戶定購第二臺機頂盒的收費標準按照 元 /月計算；新增的付費專業(yè)頻道按 元 /月計算，準視頻點播（ NVOD）按 元 /月計算，高清晰度電視按 元 /月計算，視頻點播（ VOD）業(yè)務收費按照 元 /月 /戶標準計算，新增的 IP 交互式業(yè)務收入收費按照 元 /年 /戶標準計算。 臨湘電廣網(wǎng)絡有限公司 24 第六章 經(jīng)濟效益分析 .1 收益預測 收益確定的基本原則 用戶數(shù)的確定 建設期完成后，即到 第二 年底，預計公司有線電視用戶總數(shù)可達到 萬戶 。建設期完成后，即到 第二 年底，預計公司有線電視用戶總數(shù)可達到 萬戶。 3）高級型：高清機頂盒、 PVR 機頂盒等。 （ Call Center） 為了 樹立客戶服務品牌，迅速提高客戶服務質(zhì)量， 必須建立 客戶服務 中心。 整體方案 按照 湖南電廣網(wǎng)絡整體技術方案 ，全省雙向網(wǎng)絡采用統(tǒng)一的 IP 平臺結(jié)構(gòu)， BOSS/AAA Server 放在省中心平臺，各市州級公司配置BAS/DHCP Server，負責處理市州公司以及行政區(qū)域內(nèi)的各縣市級公司的地址分配和用戶認證接入。機頂盒在開機時，必須先從 IC卡中讀取 Bouquet ID，在接收 Bat 表時，只顯示此 Bouquet ID 下的節(jié)目名稱。 臨湘電廣網(wǎng)絡公司 電視數(shù)字化項目走廣播式和交互式相融合的技術路線，以廣播式視頻業(yè)務為基礎，積極推廣雙向交互式業(yè)務，實現(xiàn) 臨湘電廣網(wǎng)絡有限公司 13 多業(yè)務的融合。 現(xiàn)在已經(jīng)基本建成覆蓋城區(qū)與部分城郊的 750M 雙向HFC 有線電視傳輸網(wǎng)絡。 歷經(jīng)數(shù)年的醞釀、發(fā)展與實踐，有線電視數(shù)字化技術日臻成熟，《湖南省有線數(shù)字電視系統(tǒng)技術規(guī)范》已于 2021 年 9 月通過專家論證，并于 2021 年 10 月 31日由湖南省廣播電視局頒布實施。 2021 年湖南省廣播電視會議上，省委、省政府領導再次強調(diào)了湖南有線電視數(shù)字化工作的重要性、緊迫性，對有線電視數(shù)字化提出了明確要求。因此，有線電視網(wǎng)絡的運營商與投資商，都迫切需要新 的高效可行的增值業(yè)務，迅速形成新的經(jīng)濟增長點，而數(shù)字電視正是目前有線電視網(wǎng)絡最具發(fā)展前景的業(yè)務。為此，許多有線電視網(wǎng)絡運營商投入了大量的人力進行網(wǎng)絡巡邏排查，同時也投入了大量的資金推進光節(jié)點前移或建設網(wǎng)絡監(jiān)控系統(tǒng)，但這些均無法從根本上消除網(wǎng)絡安全隱患。 有線電視數(shù)字化項目的必要性分析 有利于推進城市信息化建設 電視是當前社會大眾覆蓋率最高的傳播媒介，是普通大眾 信息獲取 的主要來源 和娛樂休閑 的主要方式 ，也是黨和政府宣傳政策、 導向輿論 的主要窗口。項目的財務效益較好，發(fā)展?jié)摿Υ?，抗風險能力強，技術上、經(jīng)濟效益上均可行。 臨湘電廣網(wǎng)絡公司 I〇〇八年十 二 月 臨湘電廣網(wǎng)絡公司 II 目 錄 第一章 總論 ........................................................ 1 承辦單位 ........................................................ 1 項目背景 ........................................................ 1 編制依據(jù) ........................................................ 2 主要經(jīng)濟指標 .................................................... 2 第二章 項目建設的必要性和可行性分析 ................................ 4 數(shù)字電視簡介 .................................................... 4 有線電視數(shù)字化項目的必要性分析 .................................. 5 有線電視數(shù)字化項目的可行性分析 .................................. 8 第三章 項目承辦單位 概況 ............................................ 11 承辦單位基本情況 ............................................... 11 網(wǎng)絡技術條件 ................................................... 11 用戶條件 ....................................................... 12 第四章 技術方案 ................................................... 12 技術路線 ....................................................... 12 數(shù)字電視分前端系統(tǒng)技術方案 ..................................... 13 雙向網(wǎng)絡改造方案 ............................................... 14 客戶服務中心（ Call Center） .................................... 16 數(shù)字電視機頂盒 ................................................. 17 臨湘電廣網(wǎng)絡公司 III 第五章 投資估算和資金籌措 ......................................... 19 投資估算 ...................................................