【正文】 %，環(huán)比下降 %。建筑業(yè)作為我國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)的主要部門，在帶動(dòng)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)，拉動(dòng)相關(guān)產(chǎn)業(yè)的發(fā)展以及促 進(jìn)就業(yè)方面發(fā)揮了巨大的作用。另一方面，為了緩解我國(guó)目前房地產(chǎn)市場(chǎng)的供需矛盾、控制房?jī)r(jià)、對(duì)房地產(chǎn)市場(chǎng)進(jìn)行調(diào)控，保證房地產(chǎn)市 2020 年 3 季度全國(guó)建筑行業(yè)信貸風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警報(bào)告 20 場(chǎng)的正常發(fā)展以及加強(qiáng)我國(guó)的民生建設(shè)，國(guó)家在“十二五”期間將會(huì) 進(jìn)行大規(guī)模保障房建設(shè)，房地產(chǎn)開發(fā)規(guī)模將會(huì)有一定程度的增長(zhǎng)。 交通固定資產(chǎn)投資增速繼續(xù)放緩，公路、水運(yùn)投資“一緩一快”。 數(shù)據(jù)來源：國(guó)家統(tǒng)計(jì)局 圖 11 2020 年 9 月以來建筑業(yè)全國(guó)城鎮(zhèn) 新開工 項(xiàng)目投資 及增速 2020 年 3 季度全國(guó)建筑行業(yè)信貸風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警報(bào)告 17 數(shù)據(jù)來源：國(guó)家統(tǒng)計(jì)局 圖 12 2020 年 9 月以來建筑業(yè)全國(guó)城鎮(zhèn)新開工項(xiàng)目及增速分析 二、 建筑業(yè)施工項(xiàng)目情況分析 2020 年受經(jīng)濟(jì)不景氣 以及緊縮性貨幣政策的影響，建筑業(yè)全國(guó)城鎮(zhèn)施工項(xiàng)目有所減少， 3 季度施工項(xiàng)目個(gè)數(shù)增速為 2020 年以來最低。分地區(qū)來看 ， 東部地區(qū)投資增長(zhǎng) %，中部地區(qū)投資增長(zhǎng) %，西部地區(qū)投資增長(zhǎng)%。 2020 年 3 季度建筑業(yè)景氣指數(shù)為 ，比 3 季度 略有下降，但高于同期企業(yè)景氣指數(shù)。提高加工貿(mào)易準(zhǔn)入門檻，促進(jìn)加工貿(mào)易轉(zhuǎn)型升級(jí)。 報(bào)告介紹， “十一五 ”期間，國(guó)家把調(diào)整產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)作為實(shí)現(xiàn)節(jié)能目標(biāo)的重要途徑，嚴(yán)格實(shí)行相關(guān)產(chǎn)業(yè)政策和項(xiàng)目管理制度，提高節(jié)能準(zhǔn)入門檻，嚴(yán)把土地、環(huán)保、信貸等關(guān)口，調(diào)整出口退稅和配額，清理和糾正地方對(duì)高耗能項(xiàng)目的電價(jià)、地價(jià)、稅費(fèi)等優(yōu)惠政策，有效抑 制了高耗能行業(yè)過快增長(zhǎng)；大力淘汰落后產(chǎn)能，關(guān)停小火電機(jī)組 7000 多萬千瓦、落后煉鐵產(chǎn)能１億噸以上、落后水泥產(chǎn)能 億噸以上，超額完成既定目標(biāo)，實(shí)現(xiàn)節(jié)能約 億噸標(biāo)準(zhǔn)煤。此外，全球綠色建筑市場(chǎng)也正在形成并高速成長(zhǎng)，可持續(xù)發(fā)展已成為全球建筑市場(chǎng)的重要規(guī)范和標(biāo)準(zhǔn)。 （二 ）建材行業(yè)上市公司凈利預(yù)增長(zhǎng) 34% 根據(jù)近日發(fā)布的 2020 年滬深 300 上市公司業(yè)績(jī)預(yù)測(cè)， 2020 年 滬深兩市建筑建材行業(yè) 13 家主要上市公司營(yíng)業(yè) 收入及凈利潤(rùn)合計(jì)增長(zhǎng)率，分別為 ％和 ％。目前低碳建筑已逐漸成為國(guó)際建 筑界的主流趨勢(shì)。低碳發(fā)展是未來的必然之路，這已經(jīng)是社會(huì)的共識(shí)。 未來五年，工程造價(jià)行業(yè)將以服務(wù)經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型需要、規(guī)范建設(shè)市場(chǎng)、加快計(jì)價(jià)體制改革為主線，以提高投資效益、合理確定和有效控制工程造價(jià)為目的，建立健全符合市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制下，通過市 場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)形成建設(shè)工程造價(jià)的機(jī)制和工程計(jì)價(jià)依據(jù)體系，加大法治支撐力度和國(guó)有投資項(xiàng)目的工程造價(jià)監(jiān)管，促進(jìn)工程造價(jià)咨詢企業(yè)健康發(fā)展，著力提升工程造價(jià)管理在工程建設(shè)事業(yè)中的地位和作用。要進(jìn)一步加強(qiáng)和規(guī)范企業(yè)安全生產(chǎn)管理工作，推進(jìn)企業(yè)全員、全方位、全過程的安全管理，促進(jìn)安全生產(chǎn)標(biāo)準(zhǔn)化工作的深入開展。為加強(qiáng)財(cái)政資金管理，提高資金使用 效率， 財(cái)政部和國(guó)家發(fā)展改革委員會(huì)聯(lián)合 制定了《節(jié)能技術(shù)改造財(cái)政獎(jiǎng)勵(lì)資金管理辦法》， 《辦法》主要包括七個(gè)方面的內(nèi)容：第一章，總則；第二章，獎(jiǎng)勵(lì)對(duì)象和條件；第三張，獎(jiǎng)勵(lì)標(biāo)準(zhǔn)；第四章，獎(jiǎng)勵(lì)資金的申報(bào)和下達(dá)；第五章，審核機(jī)構(gòu)管理；第六章，監(jiān)督管理；第七章，附則。 《規(guī) 劃》同時(shí)提出，支持大型企業(yè)提高核心競(jìng)爭(zhēng)力，促進(jìn)中小建筑企業(yè)向?qū)！⑻?、精方向發(fā)展，引導(dǎo)推動(dòng)有條件的大型設(shè)計(jì)、施工企業(yè)向開發(fā)與建造、資本運(yùn)作與生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)、設(shè)計(jì)與施工相結(jié)合方向轉(zhuǎn)變，鼓勵(lì)有條件的大型企業(yè)從單一業(yè)務(wù)領(lǐng)域向多業(yè)務(wù)領(lǐng)域發(fā)展。基準(zhǔn)利率目前已經(jīng)到了較高位置，給企業(yè)特別是中小企業(yè)帶來較大的融資壓力。但 PMI 總指數(shù)仍維持在擴(kuò)張水平，近期投資仍然保持高速增長(zhǎng)、居民消費(fèi)增速保持穩(wěn)定，經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)總體回落趨勢(shì)平穩(wěn)、硬著陸風(fēng)險(xiǎn)小。 2020 年 3 季度我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展取得了較好成績(jī)，轉(zhuǎn)方式、調(diào)結(jié)構(gòu)初見成效。 2020 年以來，中國(guó)宏觀經(jīng)濟(jì)步入新一輪景氣周期，與建筑業(yè)密切相關(guān)的全社會(huì)固定資產(chǎn)投資（ FAI）總額增速持續(xù)在 15%以上的高位運(yùn)行，導(dǎo)致建筑業(yè)總產(chǎn)值及利潤(rùn)總額增速也在 20%的高位波動(dòng)。 這證明在持續(xù)緊縮政策的作用下，總需求回調(diào)的趨勢(shì)進(jìn)一步明顯，制造業(yè)擴(kuò)張的動(dòng)力同步減弱。 表 3 2020 年 19 月 歷次貨幣政策調(diào)控一覽 時(shí)間 貨幣政策 2020 年 3 季度全國(guó)建筑行業(yè)信貸風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警報(bào)告 4 1月 14日 央行宣布提高存款準(zhǔn)備金率 2月 8日 央行宣布上調(diào)金融機(jī)構(gòu)人民幣存貸款基準(zhǔn)利率 2月 18日 央行宣布提高存款準(zhǔn)備金率 3月 25日 央行宣布提高存款準(zhǔn)備金率 4月 5日 央行宣布上調(diào)金融機(jī)構(gòu)人民幣存貸款基準(zhǔn)利率 4月 17日 央行宣布提高存款準(zhǔn)備金率 5月 12日 央行宣布提高存款準(zhǔn)備金率 6月 14日 央行宣布提高存款準(zhǔn)備金率 7月 6日 央行宣布上調(diào)金融機(jī)構(gòu)人民幣存貸款基準(zhǔn)利率 8月 30日 中央決定擴(kuò)大準(zhǔn)備金繳存范圍 9月 6日 中央銀行發(fā)行 30億元 1年期央票 數(shù)據(jù)來源：世經(jīng)未來 目前來看，金融機(jī)構(gòu)在數(shù)十次上調(diào)準(zhǔn)備金率之后其可供支配的信貸資金顯得尤為緊張，商業(yè)銀行目前已經(jīng)陷入到較為嚴(yán)重的攬儲(chǔ)大戰(zhàn)之中，且有項(xiàng)目無資金的顯現(xiàn)較為普遍。 《規(guī)劃》提出， “十二五 ”期間是建筑業(yè)發(fā)展的重要戰(zhàn)略機(jī)遇期，建筑業(yè)要鞏固支柱產(chǎn)業(yè)地位，全國(guó)建筑業(yè)總產(chǎn)值、建筑業(yè)增加值年均增長(zhǎng)將達(dá) 15%以上；工程勘察設(shè)計(jì)企業(yè)營(yíng)業(yè)收入年均增長(zhǎng) 15%以上；工程監(jiān)理、造價(jià)咨詢、招標(biāo)代理等工程咨詢服務(wù)企業(yè)營(yíng)業(yè)收入年均增長(zhǎng) 20%以上；建筑企業(yè)對(duì)外承包工程營(yíng)業(yè)額年均增長(zhǎng) 20%以上。 為加快推廣先進(jìn)節(jié)能技術(shù)，提高能源利用效率，實(shí)現(xiàn) “十二五 ”期間單位國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值能耗降低１６ ％的約束性指標(biāo)，根據(jù)《節(jié)約能源法》和《國(guó)民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展第十二個(gè)五年規(guī)劃綱要》，中央財(cái)政將繼續(xù)安排專項(xiàng)資金，采取 “以獎(jiǎng)代補(bǔ) ”方式，對(duì)企業(yè)實(shí)施節(jié)能技術(shù)改造給予適當(dāng)支持和獎(jiǎng)勵(lì)。要進(jìn)一步明確開展建筑安全生產(chǎn)標(biāo)準(zhǔn)化工作的要求、目標(biāo)、任務(wù)和考核辦法，繼續(xù)健全完善以《施工企 業(yè)安全生產(chǎn)評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)》（ JGJ／ T77—2020）和《建筑施工安全檢查標(biāo)準(zhǔn)》 （ JGJ59—99）及有關(guān)規(guī)定為核心的考評(píng)體系，科學(xué)評(píng)定建筑 施工企業(yè)和工程項(xiàng)目安全生產(chǎn)標(biāo)準(zhǔn)化工作。 2020 年 3 季度全國(guó)建筑行業(yè)信貸風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警報(bào)告 7 （四） 工程造價(jià)行業(yè)“十二五”規(guī)劃出臺(tái) 工程造價(jià)行業(yè)發(fā)展 “十二五 ”規(guī)劃 于 2020 年 8 月份 正式公布。 據(jù)公開資料顯示，我國(guó) 400 多億平方米的建筑中， 95％都屬于高耗能建筑，每年新增近 10 億平 方米的建筑中只有 15％左右實(shí)現(xiàn)了低碳標(biāo)準(zhǔn)。 低碳建筑是指在建筑材料與設(shè)備制造、施工建造和建筑物使用的整個(gè)生命周期內(nèi)，減少化石能源的使用，提高能效，降低二氧化碳排放量。 現(xiàn)在， 北京市正擬定相關(guān)政策，研究醞釀推動(dòng)將房地產(chǎn)行業(yè)低碳落到實(shí)處，并希望這項(xiàng)研究未來能以金融手段方式鼓勵(lì)開發(fā)商全面落實(shí)低碳。市場(chǎng)動(dòng)態(tài)方面，一方面近年來國(guó)際建筑企 業(yè)間的并購(gòu)重組不斷發(fā)生，行業(yè)集中度不斷提高，我國(guó)企業(yè)面對(duì)的競(jìng)爭(zhēng)正在加?。涣硪环矫?，工程總承包正逐步取代施工總承包并成為一種新的趨勢(shì)。國(guó)家發(fā)改委會(huì)同工業(yè)和信息化部、財(cái)政部、住房和城鄉(xiāng)建設(shè)部、國(guó)家能源局等部門，對(duì)全國(guó)人大常委會(huì)執(zhí)法檢查組關(guān)于檢查節(jié)約能源法實(shí)施情況的報(bào)告及全國(guó)人大常委會(huì)第十八次會(huì)議審議意見進(jìn)行了認(rèn)真研究，提出了加強(qiáng)節(jié)能工作的措施， 并積極改進(jìn)和落實(shí)。 報(bào)告提出，要加強(qiáng)企業(yè)技術(shù)改造工作，重點(diǎn)支持對(duì)產(chǎn)業(yè)升級(jí)帶動(dòng)作用大的重點(diǎn)項(xiàng)目實(shí)施和重點(diǎn)企業(yè)搬遷改造。建筑行業(yè)景氣指數(shù)是一個(gè)可以比較全面地反映建筑業(yè)綜合生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)狀況的指標(biāo)。 資料來源：國(guó)家統(tǒng)計(jì)局 圖 6 2020 年 3 月以來建筑業(yè)企業(yè)家信心指數(shù) 2020 年 3 季度全國(guó)建筑行業(yè)信貸風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警報(bào)告 14 第 二 節(jié) 3 季度建筑行業(yè)固定資產(chǎn)投資情況 2020 年 19 月，全國(guó)固定資產(chǎn)投資 (不含農(nóng)戶 )212274 元，同比 名義 增長(zhǎng) %， 。累計(jì)新開工項(xiàng)目個(gè)數(shù)為 256949 個(gè)， 同比增長(zhǎng) %。 二、鐵路、公路和水利建設(shè)情況 2020 年 19 月，全國(guó)鐵路累計(jì)完成固定資產(chǎn)投資 39543258 萬元，比上年同期減少9476092 萬元，比去年同期下降 %，其中，基本建設(shè)投資 34687979 萬元，比上年同期減少 8298001 萬元，比上年同期減少 %。 數(shù)據(jù)來源：世經(jīng)未來 二、行業(yè)信貸機(jī)會(huì)及風(fēng)險(xiǎn)提示 2020 年是我國(guó)經(jīng)濟(jì)“十二五”規(guī)劃開始的第一年，在未來的 4 年間，我國(guó)將進(jìn)行一系列大型的基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，包括農(nóng)田水利以及道路建設(shè)等各個(gè)方面。產(chǎn)業(yè)鏈包含價(jià)值鏈、企業(yè)鏈、供需鏈和空間鏈四個(gè)維度。日均產(chǎn)量 萬噸，比 8 月減少 萬噸，環(huán)比下降 %。從政策方面來看，日前，環(huán)境保護(hù)部、中國(guó)銀監(jiān)會(huì)、中國(guó)鋼鐵工業(yè)協(xié)會(huì)等聯(lián)合發(fā)布《中國(guó)鋼鐵行業(yè)綠色信貸指南》，這是我國(guó)首個(gè)國(guó)家層面上涉及鋼鐵行業(yè)信貸的指南。 受國(guó)際市場(chǎng)需求下降，海外鋼材市場(chǎng)處于低迷狀態(tài)以及國(guó)際鋼材價(jià)格持續(xù)下滑等因素的影響， 我國(guó)鋼材出口量在 7 月份出現(xiàn)較大程度下降，而在 9 月份又開始出現(xiàn)恢復(fù)性增長(zhǎng) 。與去年同期相比， 9 月末，長(zhǎng)材、板材價(jià)格指數(shù)分別提高了 點(diǎn)和 點(diǎn)，升幅分 別為 %和%。 2020 年 水泥產(chǎn)銷銜接情況是 2020 年以來最低水平。分地區(qū)來看，華東、東北和中南價(jià)格還在 400 元 /噸以上；華北、西南、西北已在 400 元 /噸以下。 9 月份，全國(guó)優(yōu)質(zhì)浮法平板玻璃平均出廠價(jià)格每重量箱 元，比 8 月份下降 元，比去年同期低 元，全年優(yōu)質(zhì)伏法平板玻璃平均出廠價(jià)格比去年同期上漲 元。 數(shù)據(jù)來源：國(guó)家統(tǒng)計(jì)局 圖 19 2020 年 9 月以來平板玻璃各月產(chǎn)量及增速情況 2020 年 9 月份，全國(guó)平板玻璃平均出廠價(jià)格每重量箱 元，比 8 月份下降 元，比去年同月低 元，全年平均比去年同期下降 元。 19 月份水泥 累計(jì)出口僅為 825 萬噸，同比下降 個(gè)百分點(diǎn) 。水泥熟 19 月份， 料方面累計(jì)產(chǎn)量達(dá) 億噸，實(shí)現(xiàn)同比增長(zhǎng) 個(gè)百分點(diǎn) ， 增幅 較上年同期 提高 個(gè)百分點(diǎn)。 19 月，我國(guó)累計(jì)進(jìn)口鋼材 1196 萬噸，同比下降 個(gè)百分點(diǎn) ；累計(jì)進(jìn)口金額為 億美元，同比增長(zhǎng) 個(gè)百分點(diǎn) 。此外，根據(jù)中鋼協(xié)的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，截止 9 月末，全國(guó) 26 個(gè)主要鋼材市場(chǎng)五種鋼材社會(huì)庫存量 2020 年 3 季度全國(guó)建筑行業(yè)信貸風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警報(bào)告 23 合計(jì)為 1446 萬噸，連續(xù)第 6 個(gè)月環(huán)比下降后首次回升，初顯鋼市的供應(yīng)壓力。 鋼材方面， 9 月鋼材產(chǎn)量為 萬噸，比 8 月減少 萬噸，同比增長(zhǎng) %，環(huán)比下降 %。 圖 15 建筑業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈條圖 第二節(jié) 建筑業(yè)上游產(chǎn)業(yè)發(fā)展?fàn)顩r分析 一、 鋼鐵業(yè) 受國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)溫和回落的影響，我國(guó)鋼鐵業(yè)工業(yè)增速放緩， 19 月，我國(guó)鋼鐵業(yè)累計(jì)增加值同比增長(zhǎng) 10%，增速比 18 月加快 個(gè)百分點(diǎn)；其中 9 月鋼鐵業(yè)增加值同比增長(zhǎng) %，增速比上月加快了 個(gè)百分點(diǎn)，比去年同期加快了 個(gè)百分點(diǎn)。 2020 年前 3 季度，世界經(jīng)濟(jì)持續(xù)低迷，發(fā)展前景極其不明朗，在世界經(jīng)濟(jì)的影響下，我國(guó)經(jīng)濟(jì)雖然保持了穩(wěn)定的發(fā)展啊，但經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)速度明顯回落 ，建筑業(yè)國(guó)際和國(guó)內(nèi)需求有所下降 。公路建設(shè)完成投資 8824億元，同比增長(zhǎng) %，增速較去年同期放慢 個(gè)百分點(diǎn)。 從本年房地產(chǎn)施工面積來看， 2020 年 19 月商品房累計(jì)施工面積為 萬平方米，同比增長(zhǎng) %。從房屋竣工面積來看， 2020 年 19 月房屋建筑竣工面積累計(jì) 萬平方米，累計(jì)同比增速 %， 住宅房屋建筑累計(jì)竣工面積為 萬平方米，累計(jì)同比增速為%。 3 季度。 第二節(jié) 外部環(huán)境綜合評(píng)價(jià) 及風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警 2020 年 3 季度我國(guó) 建筑 行業(yè)整體運(yùn)行環(huán)境較好，雖然宏觀經(jīng)濟(jì)出現(xiàn)下行 趨勢(shì)，但 建筑 行業(yè)發(fā)展勢(shì)頭依然強(qiáng)勁，房地產(chǎn)需求增長(zhǎng)勢(shì)頭不減 給建筑行業(yè)的發(fā)展帶來極大機(jī)遇 。情節(jié)嚴(yán)重的，依法追究有關(guān)人員責(zé)任。 ”這是國(guó)務(wù)院辦公廳近日向全國(guó)人大常委會(huì)辦公廳轉(zhuǎn)報(bào)的國(guó)家發(fā)展和改革委員會(huì)關(guān)于落實(shí)全國(guó)人大常委會(huì)節(jié)約能源法執(zhí)法檢查報(bào)告及審議意見的報(bào)告中提出的。其中，鐵路營(yíng)業(yè)里程在 2020 年將達(dá)到 12 萬公里以上， “四縱四橫 ”高鐵網(wǎng)主骨架及與主骨架連接的高鐵、城際高鐵建設(shè)也將加速推進(jìn)。那么在本世紀(jì)這一百年里，假如還用這樣的方式去創(chuàng)造財(cái)富，估計(jì) 人類創(chuàng)造的財(cái)富將是上一個(gè)世紀(jì)的三到四倍。 全球把工業(yè)、交通、建筑。 在提出發(fā)展目標(biāo)的同時(shí)，規(guī)劃提出了八項(xiàng)主要任務(wù)：一是進(jìn)一步推進(jìn)法律法規(guī)和制度建設(shè)；二是深化工程量清單計(jì)價(jià)改革，加強(qiáng)工程計(jì)價(jià)行為監(jiān)管；三是加大工程造價(jià)標(biāo)準(zhǔn)規(guī)范編制力度；四是做好工程定額的編制與管理；五是推進(jìn)工程造價(jià)信息化建設(shè)；六是加強(qiáng)人才隊(duì)伍建設(shè)；七是促進(jìn)工程造價(jià)咨詢業(yè)可持續(xù)發(fā)展；八是加強(qiáng)理論 研究，指