【正文】 第三節(jié) 財(cái)務(wù)預(yù)算 ? (二 )生產(chǎn)預(yù)算 ? 生產(chǎn)預(yù)算是關(guān)于預(yù)算期內(nèi)生產(chǎn)數(shù)量的預(yù)算。 下一頁(yè) 返回 上一頁(yè) 第三節(jié) 財(cái)務(wù)預(yù)算 ? 各預(yù)算期的采購(gòu)數(shù)量計(jì)算公式為 ? 預(yù)計(jì)采購(gòu)量 =預(yù)計(jì)生產(chǎn)耗用量 +預(yù)計(jì)原材料期末存貨量 ? 預(yù)計(jì)原材料期初存貨量 (411) ? 數(shù)據(jù)如 表 49所示。變動(dòng)制造費(fèi)用與產(chǎn)品產(chǎn)量直接相關(guān)，所以變動(dòng)制造費(fèi)用預(yù)算以生產(chǎn)預(yù)算為基礎(chǔ)來(lái)編制，變動(dòng)制造費(fèi)用是預(yù)計(jì)生產(chǎn)量與單位產(chǎn)品變動(dòng)制造費(fèi)用的乘積。產(chǎn)品成本預(yù)算的編制需要以直接材料預(yù)算、直接人工預(yù)算及制造費(fèi)用預(yù)算為基礎(chǔ)。 ? 銷售及管理費(fèi)用大部分也需要本期支付現(xiàn)金，為了給現(xiàn)金預(yù)算提供資料，在編制銷售及管理費(fèi)用預(yù)算時(shí)應(yīng)編制現(xiàn)金支出預(yù)算，數(shù)據(jù)如 表 416所示。短期借款的利息通常不在該項(xiàng)目中列示，而是放在資金籌措和使用中。該表可以分季、也可以按年編制。 ? 第一，彈性預(yù)算是按一系列業(yè)務(wù)水平編制的，從而擴(kuò)大的預(yù)算的適用范圍。在編制成本費(fèi)用預(yù)算時(shí)，需要進(jìn)行大量的基礎(chǔ)工作，如需要進(jìn)行歷史分析、現(xiàn)狀分析及未來(lái)分析，工作量極大。 返回 上一頁(yè) 表 41 現(xiàn)金與銷售收入變化表 返回 單位：元 表 42 A公司資產(chǎn)負(fù)債表 (2022年 12月 31日 ) 返回 單位：元 表 43 A公司資產(chǎn)和負(fù)債銷售額的比例關(guān)系 返回 表 44 2022年和 2022年的實(shí)際數(shù)據(jù) 返回 圖 41 全面預(yù)算體系圖 返回 表 45 黃山公司資產(chǎn)負(fù)債表 (2022年12月 31日 ) 返回 單位：元 表 46 銷售預(yù)算 (2022年度 ) 返回 表 47 銷售現(xiàn)金預(yù)算 (2022年度 ) 返回 單位：元 表 48 生產(chǎn)預(yù)算 (2022年度 ) 返回 單位：件 表 49 直接材料采購(gòu)量預(yù)算 (2022年度 ) 返回 表 410 直接材料采購(gòu)現(xiàn)金預(yù)算(2022年度 ) 返回 單位：元 表 411 直接人工的現(xiàn)金預(yù)算 (2022年度 ) 返回 表 412 制造費(fèi)用預(yù)算 (2022年度 ) 返回 單位：元 表 413 制造費(fèi)用現(xiàn)金預(yù)算表 (2022年度 ) 返回 表 414 產(chǎn)品成本預(yù)算 (2022年度 ) 返回 單位：元 表 415 銷售及管理費(fèi)用預(yù)算 (2022年度 ) 返回 單位：元 表 416 現(xiàn)金支出計(jì)算表 (2022年度 ) 返回 表 417 現(xiàn)金預(yù)算 (2022年度 ) 返回 單位：元 表 418 2022年預(yù)計(jì)利潤(rùn)表 返回 單位：元 表 419 預(yù)計(jì) 2022年 12月 31日資產(chǎn)負(fù)債表 返回 單位：元 。 下一頁(yè) 返回 上一頁(yè) 第三節(jié) 財(cái)務(wù)預(yù)算 ? (2)零期預(yù)算的方法可以充分發(fā)揮各級(jí)管理人員的積極性、主動(dòng)性和創(chuàng)造性，促進(jìn)各預(yù)算部門精打細(xì)算，合理使用資金，提高資金的利用效果。 下一頁(yè) 返回 上一頁(yè) 第三節(jié) 財(cái)務(wù)預(yù)算 ? (一 )彈性預(yù)算 ? 彈性預(yù)算是指企業(yè)在不能準(zhǔn)確預(yù)測(cè)業(yè)務(wù)量的情況下，在成本性態(tài)分析的基礎(chǔ)上，以業(yè)務(wù)量、成本和利潤(rùn)之間的數(shù)量關(guān)系為依據(jù)，按照預(yù)算期可預(yù)見的各種業(yè)務(wù)量水平，編制能夠適應(yīng)多種業(yè)務(wù)水平的預(yù)算的方法。如果差額為負(fù)，現(xiàn)金不足，需要籌集資金。 下一頁(yè) 返回 上一頁(yè) 第三節(jié) 財(cái)務(wù)預(yù)算 ? 現(xiàn)金支出部分包括預(yù)算期內(nèi)的各項(xiàng)現(xiàn)金支出，其數(shù)據(jù)主要來(lái)自“直接材料預(yù)算”、“直接人工預(yù)算”、制造費(fèi)用預(yù)算“、“銷售及管理費(fèi)用預(yù)算”和“資本支出預(yù)算”，此外，還包括所得稅及預(yù)計(jì)股利分配等專門預(yù)算。 下一頁(yè) 返回 上一頁(yè) 第三節(jié) 財(cái)務(wù)預(yù)算 ? 對(duì)變動(dòng)銷售費(fèi)用的預(yù)算應(yīng)當(dāng)以銷售預(yù)算為基礎(chǔ)編制，預(yù)算期內(nèi)變動(dòng)銷售費(fèi)用應(yīng)是預(yù)計(jì)銷售數(shù)量與單位變動(dòng)銷售費(fèi)用的乘積。 ? 為了給編制現(xiàn)金預(yù)算提供現(xiàn)金收支信息，在編制制造費(fèi)用預(yù)算同時(shí)，通常包括現(xiàn)金支出預(yù)算，如 表 413所示。 下一頁(yè) 返回 上一頁(yè) 第三節(jié) 財(cái)務(wù)預(yù)算 ? (五 )制造費(fèi)用預(yù)算 ? 制造費(fèi)用預(yù)算是對(duì)那些為產(chǎn)品生產(chǎn)服務(wù)，但不能直接計(jì)入產(chǎn)品成本的間接費(fèi)用所做的預(yù)算。原材料生產(chǎn)耗用量取決于預(yù)計(jì)生產(chǎn)量及單位產(chǎn)品材料消耗量，預(yù)計(jì)生產(chǎn)量即是生產(chǎn)預(yù)算中的預(yù)計(jì)生產(chǎn)量，單位產(chǎn)品材料消耗量可以采用單位產(chǎn)品的定額消耗量。 ? 預(yù)計(jì)銷售額計(jì)算公式為 ? 預(yù)計(jì)銷售額 =預(yù)計(jì)銷售量 預(yù)計(jì)銷售單價(jià) (49) 下一頁(yè) 返回 上一頁(yè) 第三節(jié) 財(cái)務(wù)預(yù)算 ? 銷售預(yù)算的數(shù)據(jù)如 表 46所示。② 根據(jù)以往的經(jīng)驗(yàn)，每季度末的材料存貨量應(yīng)該相當(dāng)于下季度生產(chǎn)用量的 30% , 2022年年底的材料存貨量為 800 kg，預(yù)計(jì) 2022年第一季度生產(chǎn)用量為 3 000 kg。 下一頁(yè) 返回 上一頁(yè) 第三節(jié) 財(cái)務(wù)預(yù)算 ? (6)各項(xiàng)標(biāo)準(zhǔn)耗用量和標(biāo)準(zhǔn)價(jià)格 :① 直接材料標(biāo)準(zhǔn)單耗為 6 kg，材料每千克 5元 。 下一頁(yè) 返回 上一頁(yè) 第三節(jié) 財(cái)務(wù)預(yù)算 ? 【 例 4 6】 資料 :設(shè)黃山公司 2022年度只生產(chǎn)一種產(chǎn)品，生產(chǎn)該種產(chǎn)品只耗用一種直接材料。 ? (3)各部門匯總部門預(yù)算，并初步協(xié)調(diào)本部門預(yù)算，編出銷售、生產(chǎn)、財(cái)務(wù)等業(yè)務(wù)預(yù)算。 下一頁(yè) 返回 上一頁(yè) 第三節(jié) 財(cái)務(wù)預(yù)算 ? (3)報(bào)表預(yù)算。業(yè)務(wù)預(yù)算主要包括 :銷售預(yù)算、生產(chǎn)預(yù)算、直接材料預(yù)算、直接人工預(yù)算、制造費(fèi)用預(yù)算、產(chǎn)成品存貨預(yù)算、銷售及管理費(fèi)用預(yù)算等。預(yù)算作為以貨幣金額和數(shù)量單位表現(xiàn)的企業(yè)近期經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的規(guī)劃，其中規(guī)定的各項(xiàng)具體內(nèi)容和要求是控制生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的依據(jù)。需要通過預(yù)算分門別類而又有層次的表達(dá)企業(yè)的各種目標(biāo)。 ) (211. 77247。 下一頁(yè) 返回 上一頁(yè) 第二節(jié) 增長(zhǎng)率與資金需求 ? (二 )可持續(xù)增長(zhǎng)率的計(jì)算公式 ? ? 限制銷售增長(zhǎng)率的是資產(chǎn)，限制資產(chǎn)增長(zhǎng)的是資金，在平衡增長(zhǎng)的假設(shè)前提下，限制可持續(xù)增長(zhǎng)率的是股權(quán)益增長(zhǎng)率 ? 可持續(xù)增長(zhǎng)率 =股東權(quán)益增長(zhǎng)率 =股東權(quán)益本期增長(zhǎng)額 247。問題在于超過可持續(xù)增長(zhǎng)率之上的增長(zhǎng)所導(dǎo)致的資金缺口問題。這就是前面所講的內(nèi)含增長(zhǎng)率，然而企業(yè)的內(nèi)部資金總是有限的，這樣會(huì)抑制企業(yè)的發(fā)展 。 銷售增長(zhǎng)率 ] 銷售凈利率 ? (1股利支付率 ) 100% (46) 下一頁(yè) 返回 第二節(jié) 增長(zhǎng)率與資金需求 ? 二、內(nèi)含增長(zhǎng)率 ? 企業(yè)銷售增長(zhǎng)所引起的資金需求的增長(zhǎng)，可以通過兩種途徑來(lái)解決，一是內(nèi)源性融資，即因銷售增長(zhǎng)所帶來(lái)的留存利潤(rùn)的增長(zhǎng)，二是外部融資，包括貸款和股權(quán)融資，不包括經(jīng)營(yíng)負(fù)債。其基本公式為 ? 外部融資需求 =新增銷售額 (資產(chǎn)銷售百分比 負(fù)債銷售百分比 )計(jì)劃預(yù)計(jì)銷售收入額 預(yù)計(jì)計(jì)劃銷售凈利率 (1股利支付率 ) (45) 下一頁(yè) 返回 上一頁(yè) 第一節(jié) 財(cái)務(wù)預(yù)測(cè) ? 【 例 4 2】 假設(shè) A公司 2022年度的生產(chǎn)能力只利用了 65 %，實(shí)際銷售額 850 000元，稅后利潤(rùn) 42 500元，發(fā)放股利 17 000元。三是銷售結(jié)構(gòu)和價(jià)