【正文】 變動單位 元。其中，標(biāo)的證券結(jié)算價格為行權(quán)日前 10個交易日標(biāo)的證券每日收盤價的平均數(shù)。業(yè)務(wù)中提供股份轉(zhuǎn)讓的證券公司是主辦券商。（其他答案一目了然）。試點公司是非上市公司。 股份報價轉(zhuǎn)讓試 點時間為周一至周五，投資者須開立非上市股份公司股份轉(zhuǎn)讓賬戶，投資者委托分為報價委托和成交確認(rèn)委托（成交一旦確認(rèn)，不得撤銷或違約），每筆委托數(shù)量應(yīng)為 3萬股以上。證券公司不得代理客戶進(jìn)行期貨交易、結(jié)算，不得代期貨公司、客戶收付期貨保證金，不得利用 證券資金賬戶為客戶存取、劃轉(zhuǎn)期貨保證金。 □上海，符合以下條件，采用大宗交易（與深圳對比記憶）：（ 1） A 股單筆不低于 50萬股或交易金額不低于 300萬（可記憶成，平均 6塊錢一股）。大宗交易不納入證券交易所即時行情和指數(shù)計算，成交量在大宗交易結(jié)束后計入當(dāng)日該證券成交總量。 協(xié)議平臺按不同業(yè)務(wù)分別確認(rèn)成交：（ 1）權(quán)益類、債券（除公司債外），成交確認(rèn)時間按為15： 0015： 30。 □需出現(xiàn)以下情形：（ 1） 2年連續(xù)虧損或追溯后導(dǎo)致 2年虧損 。（ 5）受到公開譴責(zé)后， 2年內(nèi)再次受到譴責(zé)（ 6）連續(xù) 20個交易日，股票收盤價低于每股面值（ 7）連續(xù) 120個交易 日，累計成交量低于300萬股。例如：某公司 10元派發(fā)現(xiàn)金紅利 ，同時按 10配 5的比例配股，配股價 ，若公司股票除權(quán)除息日前收盤價為 ，則除權(quán)報價 =（ +*） /=。 □交易商有兩種：第一，交易商，是特殊機(jī)構(gòu)投資者。還要編制：日報表（當(dāng)日不發(fā)布）、周報表、月報表和年報表，及時公布。（ 2） ST 類連續(xù) 3個交易日收盤價漲跌幅度偏離值累計達(dá)到正負(fù) 15%.（ 3）連續(xù) 3個 交易日內(nèi)日均換手率與前 5個交易日的日均換手率的比值達(dá)到 30倍，且 3個交易日內(nèi)的累計換手率達(dá) 20%。 □對于情節(jié)嚴(yán)重的異常交易行為，交易所采取措施：（ 1）口頭 或書面警示（ 2）約見談話（ 3）要求相關(guān)投資者提交書面承諾（ 4）限制相關(guān)證券賬戶交易（ 5）申請證監(jiān)會凍結(jié)相關(guān)證券賬戶或資金賬戶（ 6）上報中國證監(jiān)會查處。（ 2）所有境外投資者持一家上市股票總和不超過總股份的 20%。 使用自有或依法籌集的資金。 □證券自營與經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)根本區(qū)別是證券公司為盈利而自己買賣證券。 知識點 502（ 169174）：自營業(yè)務(wù)的管理。 自營業(yè)務(wù)運作管理重點主要有：（ 1）自營業(yè)務(wù)必須通過專用的自營席位，嚴(yán)禁將自營賬戶借他人使用，嚴(yán)禁使用他人名義和非自營席位變相自營、 賬外自營 。 經(jīng)營風(fēng)險（不要同管理風(fēng)險搞混）。 信息報告： □自營報告的內(nèi)容包括：（ 1）自營業(yè)務(wù)賬戶、席位（ 2）涉及的重大決策。 □下列信息皆屬內(nèi)幕信息（重大事項都是）：公司營業(yè)用主要資產(chǎn)的抵押、出售或報廢一次超過該資產(chǎn)的 30%。 □加強(qiáng)自律管理：（答案一目了然）。 其他手段。計算自營規(guī)模時，按成本價與公允價值孰高原則計算。指市場波動造成自營虧損的風(fēng)險。自營業(yè)務(wù)部門為執(zhí)行機(jī)構(gòu)。（ 3）收益的不確定性。三類，在證券承銷過程中發(fā)生的自營買入。 證券自營業(yè)務(wù)是證券公司用自有資金和依法籌集 的（不要少了依法籌集）資金，用自己名義開設(shè)的自營賬戶買賣證券的行為 □： 從事證券自營業(yè)務(wù)要經(jīng)證件會批準(zhǔn)，其注冊資本最低限額 1億，凈資本 5000萬。中國證監(jiān)會對合格投資者實施監(jiān)督管理，國 家外匯管理局對合格投資者實施外匯管理。 證券交易所對證券交易實行實時監(jiān)控。 首次公開發(fā)行的股票和基金、增發(fā)上市的股票、暫停上市后恢復(fù)上市的股票在首個交易日不實行價格漲跌幅限制，直接公布交易金額最大 5家營業(yè)部信息。 知識點 404（ P160162）：交易信息。 知識點 403（ P158159）：固定收益證券綜合電子平臺。復(fù)牌時對已接受的申報實行集合競價。（ 4）主要銀行賬戶被凍結(jié)（ 5）董事會無法形成決議。深圳專項資產(chǎn)管理計劃收益權(quán)份額協(xié)議交易也實行當(dāng)日回轉(zhuǎn)交易。（ 4）債券、債券質(zhì)押回購 5000張（ 500手）或 50萬。申報包括意向申報（ 當(dāng)被其他參與者接受時，申報方應(yīng)當(dāng)至少與一個參與者進(jìn)行成交申報）和成交申報。建站以來，大家網(wǎng)奇跡般的保持強(qiáng)勁的增長勢頭，以出色的品牌形象與公信力贏得越來越多大家網(wǎng)友的信任與支持，正朝著中國最大的學(xué)習(xí)門戶方向邁進(jìn)！ 第 四 章 知識點 401（ P145150）：大宗交易。 □證券公司從事 IB 業(yè)務(wù)，提供以下服務(wù)：（ 1）協(xié)助辦理開戶手續(xù)。 結(jié)算方式不同。 2020年，中關(guān)村科技園區(qū)非上市公司進(jìn)行股份報價轉(zhuǎn)讓試點。（不要選入主辦業(yè)務(wù)）（ 2）公司股權(quán)確認(rèn)事宜（不要選入主辦業(yè)務(wù)）（ 3）接受投資者辦理業(yè)務(wù)（ 4）根據(jù)協(xié)會或相關(guān)主辦券商的要求 ，協(xié)助調(diào)查指定事項（一定要有 “相關(guān)主辦券商 ”一詞）。 知識點 314（ P135142）：代辦股份轉(zhuǎn)讓。權(quán)證存續(xù)期滿前 5個交易日，權(quán)證終止交易，但可以行權(quán)。 當(dāng)日買入的證券，同日可以用于申購基金份額。網(wǎng)上發(fā)售時投資者以組合證券認(rèn)購基金份額也可以現(xiàn)金認(rèn)購基金份 額。 例如：某投資場內(nèi)投資 1萬元申購，申購費率為 %，當(dāng)日份額凈值為 。辦理上海開放式基金場內(nèi)認(rèn)購等應(yīng)使用上海證券賬戶（包括上海 A 股賬戶或證券投資基金賬戶），辦理場外認(rèn)購等使用上海開放式基金賬戶。（ 6）一家公司 A、 B 股分別投票。若涉及重大消息，公司還應(yīng)在股權(quán)登記日后 3日內(nèi)再次公告股東大會通知。在配股繳款過程中，證券公司不得向客戶收取傭金、過戶費等交易費用。 （ 6） T+4日為除息日。形式主要有現(xiàn)金股利和股票股利兩種。 T+3日，申購資金解凍。同一賬戶多次申購的，除第一次申購?fù)?，其余均視為無效申購，新 股申購一經(jīng)確認(rèn)不得撤銷。二是認(rèn)購成功者的確定方式不同：定價發(fā)行按抽簽決定 。在我國，是發(fā)行人確定底價，投資者以不低于底價的價格及限購數(shù)量，進(jìn)行競價認(rèn)購。 知識點 304（ P109110）：網(wǎng)上發(fā)行。 證券托管是投資者將證券委托給證券公司保管處理的行為 。第二，交易不斷進(jìn)行中。（ 2）基金募集登記。包括： ① 股份首次公開發(fā)行和增發(fā)登記。 知識點 302（ P102106）：證券登記。自然人和一般機(jī)構(gòu)可通過開戶代理機(jī)構(gòu)辦理。簡稱 “基金賬戶 ”，可以買賣上市基金，在深圳還可買賣上市國債，上?？少I賣上市國債、公司債、企業(yè)債和可轉(zhuǎn)債。 按交易場所劃分，證券賬戶分為上海的和深圳的 。（ 2）證券業(yè)協(xié)會的自律管理。（ 4）主要崗位相互分離。（ 5）誘導(dǎo)客戶進(jìn)行不必要的證券買賣。指證券公司 在經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)活動中違反法律、行政法規(guī)和監(jiān)管部門規(guī)章及規(guī)范性文件、行業(yè)規(guī)范和自律規(guī)則、公司內(nèi)部規(guī)章制度、行業(yè)公認(rèn)并普遍遵守的職業(yè)道德和行為準(zhǔn)則等行為，可能使證券公司受到法律制裁、被采取監(jiān)管措施、遭受財產(chǎn)損失或聲譽(yù)損失的風(fēng)險。（ 2）投資報告等資訊產(chǎn)品不得建議在具體品種上進(jìn)行具體價位買賣等方面的內(nèi)容，不得直接指導(dǎo)投資者買賣證券。證券公司總部應(yīng)加強(qiáng)對營業(yè)部業(yè)務(wù)運作的統(tǒng)一管理。 知識點 208（ P6487）：證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)內(nèi)部控制與操作規(guī)范。 證券公司審核并報送客戶交易指令。賬戶掛失補(bǔ)辦， A 股補(bǔ)原號 10元 /戶，補(bǔ)開新戶同新開戶 。 印花稅。券商收取傭金不得高于 3‰ ，也不得低于代收的證券交易所手續(xù)費及證券交易監(jiān)管費等。（ 3）債券質(zhì)押式回購集合競價為前收盤價的上下100%，其余時間為最近成交價的上下 100%。（ 2）基金、債券不高于 150%，不低于 70%。能成交者成交，不能成交者等待成交，部分成交者剩余部分繼續(xù)等待。深圳 9： 159： 25為開盤集合競價， 14：5715： 00為收盤集合競價， 9： 3011： 13： 0014： 57為連續(xù)競價。 □證券競價原則：價格優(yōu)先（買入申報較高價格申報優(yōu)先，賣出申報較低價格申報優(yōu)先）、時間優(yōu)先（買賣方向和價格都相同，先申報優(yōu)先）。證券公司在同時接受兩個以上委托人委托且種類、數(shù)量、價格相同時，不得自行對沖完成交易，仍應(yīng)向證券交易所申報競價。 □委托指令形式有柜臺委托和非柜臺委托兩大類，非柜臺委托主要有電話委托、傳真委托和函電委托、自助終端委托、網(wǎng)上委托。我國過去交易所債券采用全價交易， 2020年后采用凈價交易。 全額成交或撤銷申報：對手方所有檔價格成交，要么全部成交，若有剩余則全部都不成交，做自動撤銷。缺點是：市價與限價一致時才有可能成交，成交速度慢（同價同時，市價委托優(yōu)先限價委托成交），有時甚至無法成交。 □ 委托價格分為市價委托和限價委托。 □買賣證券的數(shù)量分為：整數(shù)委托和零數(shù)委托。公平交易，不得以非正當(dāng)手段牟取私利。其他答案一目了然。 經(jīng)紀(jì)關(guān)系的建立只是確立了客戶與證券經(jīng)紀(jì)商之間的代理關(guān)系，而并沒有形成實質(zhì)上的委托關(guān)系。 2020年已全面實施第三方存管。 知識點 202（ P2832）：經(jīng)紀(jì)關(guān)系的確立。 □證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的特點： 業(yè)務(wù)對象的廣泛性。證券公司不賺取買賣差價，只收取一定比例的傭金作為業(yè)務(wù)收入。（ 3）獲取交易信息及新聞公告 。（ 2）大宗交易 。 除交易所批準(zhǔn)外，會員的席位只能由會員自己使用。自營業(yè)務(wù)的。 □縮短了申報時間與成交回報時間，減去了人工報盤環(huán)節(jié)，從而降低了申報的差錯。其義務(wù)：繳費 。（ 2）在中國證監(jiān)會指定媒體上公開譴責(zé)。會員應(yīng)積極配合。交易所對會員的交易行為實行實時監(jiān)控，重點是可能影響證券交易價格或交易量的異常交易行為。（其他答案一目了然）。 □會員權(quán)利有：（ 1）參加會員大會 。 會員資格。是一種連續(xù)交易商市場，或稱 “做市商市場 ”，做市商給出雙向報價，投資者之間并不直接成交，而是從做市商手中買賣證券。并非意味著交易一定是連續(xù)的，而是指在營業(yè)時間里訂單匹配可以連續(xù)不斷地進(jìn)行，投資者指令只要符合成交條件就可以立即成交。二是證券市場的低成本。 □證券市場流動性包括 ：成交速度和成交價格。 訂單匹配原則方面，優(yōu)先原則：價格優(yōu)先、時間優(yōu)先、比例分配原則、數(shù)量優(yōu)先、客戶優(yōu)先、做市商優(yōu)先和經(jīng)紀(jì)商優(yōu)先原則等，其中，普遍使用價格優(yōu)先原則所為第一優(yōu)先原則。根據(jù)委托時效限制，分：當(dāng)日委托、當(dāng)周委托、無期限委托和開市委托、收市委托等。根據(jù)投資品種區(qū)分： A 股和 B 股證券賬戶。 采用電子化形式， □基本過程包括：開戶、委托、成交與結(jié)算。⑥ 辦理 與上述業(yè)務(wù)有關(guān)的查詢等。 證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)。④ 為他人提供擔(dān)保等。⑤ 對會員進(jìn)行監(jiān)管 。四是提供迅捷的交易與服務(wù)。后四大業(yè)務(wù)一項的為 1億元 。 一般的境外投資者可以投資 B 股 。我國過去禁止信用交易，但現(xiàn)在可以合法開展融資融券業(yè)務(wù)。 現(xiàn)貨交易。在證券交易所進(jìn)行，稱為上市交易 。 1934年美國《證券交易法》確定。 1988年我國開放了國庫券轉(zhuǎn)讓市場。2020證券從業(yè)資格考試《證券交易》重要知識點總結(jié) 20200523 16:35 來源： 大家網(wǎng) 評論： 0 點擊： 165 大家網(wǎng)是致力于提供在線學(xué)習(xí)交流、相關(guān)資訊和服務(wù)的網(wǎng)絡(luò)媒體平臺，擁有強(qiáng)大的外語、財會、計算機(jī)、公務(wù)員、各類資格考試，及軟件，電子書，教程下載 等頻道。 新中國證券交易市場的建立始于 1986年。信息公開，其核心要求是實現(xiàn)市場信息的公開化。 □按照證券交易對象的品種劃分，證券交易包括（具體內(nèi)容包含在基礎(chǔ)學(xué)習(xí)中）： 股票交易。其他有回購交易和信用交易。主要特征是投資者買賣證券的資金或證券有一部分是從經(jīng)紀(jì)商借入的。 □（可出成多選題）我國規(guī)定，證券交易所、證券公司和證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)的從業(yè)人員、證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)的工作人員以及法律、行政法規(guī)禁止參與股票交易的其他人員，在任 期或法定限期內(nèi)，不得直接或者以化名、借他人名義持有、買賣股票，也不得收受他人贈送的股票。 □（必考題）證券公司七大業(yè)務(wù)： （ 1）證券經(jīng)紀(jì)、證券投資咨詢、與證券有關(guān)的財務(wù)顧問 （ 2）證券承銷與保薦、證券自營、證券資產(chǎn)管理、其他證券業(yè)務(wù) 前三項業(yè)務(wù)注 冊資本最低限額 5000萬元 。三是，實施公開、公正和及時的信息披露 。④ 組織監(jiān)督證券交易 。③ 發(fā)布對證券價格進(jìn)行預(yù)測的文字和資料 。如銀行間債券市場。⑤ 受托派發(fā)證券權(quán)益 。 知識點 104（ P1215）：證券交易程序。 □根據(jù)投資者類型區(qū)分：個人投資者和機(jī)構(gòu)投資者證券賬戶 。根據(jù)委托價格限制，分市價委托和限價委托 。另一種是交易商報價，投資者選擇是否接受報價。 □證券交易機(jī)制的目標(biāo)主要有： 流動性。 □包含兩方面：一是證券市場的高效率 。 連續(xù)交易系統(tǒng)。 報價驅(qū)動系統(tǒng)。特別會員是境外證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)在華代表處。 會員權(quán)利與義務(wù)。（ 2）按規(guī)定繳納各項經(jīng)費并提信息資料 。 監(jiān)督檢查和處分。（ 7）提請中國證監(jiān)會處理。 □會員高級管理人員負(fù)有責(zé)任的，個人受處分措施：（ 1）在會員范圍內(nèi)通報批評 。（ 3）接受服務(wù)權(quán)。電腦報盤。 自營席位?；鸸芾砉究缮暾堔D(zhuǎn)讓向證券公司租用的 A 股席位。 □其業(yè)務(wù)權(quán)限包括：（ 1）證券品種的交易 。（ 2）獲取交易回報 。建站以來，大家網(wǎng)奇跡般的保持強(qiáng)勁的增長勢頭，以出色的品牌形象與公信力贏得越來越多大家網(wǎng)友的信任與支持，正朝著中國最大的學(xué)習(xí)門戶方向邁進(jìn)！ 第 二 章 知識點 201（ P2628）：證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)介紹 證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)是證券公司通過證券營業(yè)部，代理客戶買賣證券的業(yè)務(wù)。第二，提供信息服務(wù)。 □保密資料包括：（只要是客戶信息都是）?？蛻糸_立資金賬戶須本人到證券營業(yè)部柜臺辦理， □應(yīng)同時自行設(shè)置交易密碼和資金密碼（統(tǒng)稱密碼，注意書中無通訊密碼） 目前按