【正文】 動(dòng)的不確定性影響經(jīng)營(yíng)模式實(shí)施的不確定性過(guò)程風(fēng)險(xiǎn)影響做出價(jià)值創(chuàng)造決策所需信息的可信性與可靠性的風(fēng)險(xiǎn)決策所需信息風(fēng)險(xiǎn)風(fēng)險(xiǎn)來(lái)源17 《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)因素市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn) 外交風(fēng)險(xiǎn)購(gòu)并風(fēng)險(xiǎn) 4. 行為風(fēng)險(xiǎn)– 因公司董事不履行誠(chéng)信義務(wù)，不履行承諾事項(xiàng)，不及時(shí)、真實(shí)、準(zhǔn)確、完整地披露信息，因虛假披露、誤導(dǎo)性陳述和重大遺漏導(dǎo)致投資者利益損失，由道德風(fēng)險(xiǎn)引發(fā)造成社會(huì)不安定因素。4. 政策風(fēng)險(xiǎn)– 因相關(guān)政策的規(guī)定和調(diào)整對(duì)公司造成的限制和影響。重要性行政干預(yù)23 《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》高風(fēng)險(xiǎn)行業(yè) 中風(fēng)險(xiǎn)行業(yè) 低風(fēng)險(xiǎn)行業(yè)? 醫(yī)藥和化學(xué)制品制造商? 銀行、金融機(jī)構(gòu)? 航空、鐵路、公交和地鐵系統(tǒng)? 賓館、飯店旅游公司? 核電廠? 食品制造和分銷(xiāo)企業(yè)? 夜總會(huì)、娛樂(lè)休閑場(chǎng)所? 軟飲料和果汁生產(chǎn)商? 建筑、房地產(chǎn)公司? 煤氣站? 公共設(shè)施及私人設(shè)施、機(jī)場(chǎng)? 水泥供應(yīng)商和結(jié)構(gòu)工程公司? 大學(xué)、醫(yī)院、非贏利性機(jī)構(gòu)、教堂、博物館? 零售連鎖店? 生物技術(shù)公司? 石油生產(chǎn)商和分銷(xiāo)商? 電信公司? 家庭用品制造商? 包裝公司? 網(wǎng)絡(luò)中心組織? 計(jì)算機(jī)制造商餓分銷(xiāo)商? 發(fā)動(dòng)機(jī)和重金屬制造商? 電梯制造商? 醫(yī)藥、衛(wèi)生所? 超市和購(gòu)物中心? 煙酒公司? 健康俱樂(lè)部、日常護(hù)理中心? 保險(xiǎn)代理 ? 軟件公司? 慈善機(jī)構(gòu)? 廣播電視? 財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)公司? 服飾生產(chǎn)商? 地方性商務(wù)企業(yè)? 旅行社? 法律公司? 咨詢公司? 汽車(chē)出租公司? 郵購(gòu)和目錄服務(wù)公司? 國(guó)際組織（如世界銀行等）24 《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》3風(fēng)險(xiǎn)管理l 風(fēng)險(xiǎn)管理的目標(biāo)一般是，對(duì)于純粹風(fēng)險(xiǎn)，必須盡可能規(guī)避，因?yàn)樗鼘?duì)企業(yè)有百弊而無(wú)一利；對(duì)于投機(jī)風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)根據(jù)不同情況，分別采取完全規(guī)避、完全不規(guī)避以及部分規(guī)避、部分不規(guī)避的對(duì)策。如果避免收益大于避免成本，就可以考慮避免，否則可以不要避免。27 《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》32風(fēng)險(xiǎn)管理： 控制風(fēng)險(xiǎn) 1. 經(jīng)濟(jì)單位在風(fēng)險(xiǎn)不能避免或在從事某項(xiàng)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)勢(shì)必面臨某些風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，首先想到的是如何控制風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生、減少風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生，或如何減少風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生后所造成的損失，即為控制風(fēng)險(xiǎn)預(yù)防和抑制風(fēng)險(xiǎn)?？刂骑L(fēng)險(xiǎn)要受到各種條件的限制，人類(lèi)的知識(shí)及技術(shù)雖然已高度發(fā)展，但是依然存在諸多困難無(wú)法突破，因而無(wú)法達(dá)到完全控制風(fēng)險(xiǎn)和充分減少損失的目的。 3. 無(wú)計(jì)劃的單純自留，主要是指對(duì)未預(yù)測(cè)到的風(fēng)險(xiǎn)所造成損失的承擔(dān)方式。留 風(fēng)險(xiǎn) 的基本指 導(dǎo) 原 則 （ “自留相對(duì) 可以 預(yù)測(cè) 的 損 失，而 為 可能的 嚴(yán) 重破壞性 損 失 務(wù) 、 監(jiān) 管、稅收方面的好 處 等） 時(shí) ， 這 種保險(xiǎn) 策略才是可行的。 對(duì)于超 過(guò) 5億 美元的 損 失， 3. 此外，單位還可以通過(guò)合同條款規(guī)定，把部分風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移給對(duì)方。 – 正是由于風(fēng)險(xiǎn)會(huì)造成很大的傷害，在現(xiàn)代項(xiàng)目管理中，風(fēng)險(xiǎn)管理已成為必不可少的重要一環(huán)，良好的風(fēng)險(xiǎn)管理能獲得巨大的經(jīng)濟(jì)效果，同時(shí)它有助于企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)能力的提高，素質(zhì)和管理水平的提高。38 《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》3風(fēng)險(xiǎn)的分配 項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)是時(shí)刻存在的，這些風(fēng)險(xiǎn)必須在項(xiàng)目參加者（包括投資者、業(yè)主、項(xiàng)目管理者、承包商、供應(yīng)商等）之間進(jìn)行合理的分配，只有每個(gè)參加者都有一定的風(fēng)險(xiǎn)責(zé)任，他才有對(duì)項(xiàng)目管理和控制的積極性和創(chuàng)造性，只有合理的分配風(fēng)險(xiǎn)才能調(diào)動(dòng)各方面的積極性，才能有項(xiàng)目的高效益。? 因此只有讓各方承擔(dān)相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)責(zé)任，通過(guò)風(fēng)險(xiǎn)的分配以加強(qiáng)責(zé)任心和積極性，達(dá)到能更好地計(jì)劃與控制。41 《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》33風(fēng)險(xiǎn)的科學(xué)分配l 符合工程項(xiàng)目的慣例，符合通常的處理方法。2. 采取先進(jìn)的技術(shù)措施和完善的組織措施，以減小風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的可能性和可能產(chǎn)生的影響。5. 提出合理的風(fēng)險(xiǎn)保證金– 這是從財(cái)務(wù)的角度為風(fēng)險(xiǎn)作準(zhǔn)備，在報(bào)價(jià)中增加一筆不可預(yù)見(jiàn)的風(fēng)險(xiǎn)費(fèi)，以抵消或減少風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生時(shí)的損失。47 《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》5工程項(xiàng)目實(shí)施的風(fēng)險(xiǎn)控制1. 加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)的預(yù)控和預(yù)警工作。48 《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》中國(guó)工商銀行全面風(fēng)險(xiǎn)管理– 工行的年報(bào)顯示， 2023年工行集團(tuán) (包括中國(guó)工商銀行、 8個(gè)海外分行、 3個(gè)子銀行和 2個(gè)控股機(jī)構(gòu) )實(shí)現(xiàn)經(jīng)營(yíng)利潤(rùn) 746億元，比上年增加 111億元，增長(zhǎng)%。 其中中間業(yè)務(wù)收入 123億元，占營(yíng)業(yè)收入的比重由上年的 %提高到 %。 事實(shí)上，在2023年，工行加大了呆賬準(zhǔn)備的提取力度，較上年增加 。 1999年以來(lái)，該行新增貸款不良率僅為 %。注資后，工行各項(xiàng)所有者權(quán)益項(xiàng)目都將進(jìn)行調(diào)整，不良資產(chǎn)結(jié)構(gòu)要進(jìn)行重組，并將按市場(chǎng)化方式處置現(xiàn)有的不良資產(chǎn)。50 《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》 1999年以來(lái)新增貸款不良率％，達(dá)到國(guó)際先進(jìn)銀行的控制水平。非信貸風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)余額比上年減少 億元。52 《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》1風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制1. 重組 “風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì) ”，制定《全面風(fēng)險(xiǎn)管理框架》，推行包括信用風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)在內(nèi)的 ,貫穿風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別、計(jì)量、監(jiān)測(cè)、控制、處置、補(bǔ)償?shù)娜^(guò)程管理的全面風(fēng)險(xiǎn)管理，完善風(fēng)險(xiǎn)管理問(wèn)責(zé)制。風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)開(kāi)始在工商銀行的風(fēng)險(xiǎn)管理中發(fā)揮主導(dǎo)性作用?？偡中薪M建貸后監(jiān)督檢查中心，加大對(duì)貸后管理的監(jiān)督檢查力度。 2023年末個(gè)人消費(fèi)貸款的不良率為 %，其中，個(gè)人住房貸款不良率為 %，汽車(chē)消費(fèi)貸款的不良率 ％56 《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》1. 人民幣流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理– 57 《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》2. 外幣流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理l 外幣資金業(yè)務(wù)管理實(shí)行 “集中經(jīng)營(yíng)、統(tǒng)一管理 ”，由總行統(tǒng)一管理全行外幣流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。下半年，美元進(jìn)入升息周期，外幣存款余額恢復(fù)正常增長(zhǎng)，外幣流動(dòng)性進(jìn)一步改善。強(qiáng)化利率敞口敏感性分析，運(yùn)用多種金融衍生工具，匹配資產(chǎn)負(fù)債期限結(jié)構(gòu)，有效化解利率風(fēng)險(xiǎn)。加強(qiáng)資產(chǎn)負(fù)債幣種結(jié)構(gòu)匹配管理，通過(guò)貨幣掉期等交易及時(shí)調(diào)整資產(chǎn)負(fù)債的幣種結(jié)構(gòu)，降低幣種錯(cuò)配比率。操作風(fēng)險(xiǎn)管理分為對(duì)七大損失事件的管理，分別是內(nèi)部欺詐；外部欺詐；雇用合同以及工作狀況帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)事件；客戶、產(chǎn)品以及商業(yè)行為引起的風(fēng)險(xiǎn)事件；有形資產(chǎn)的損失；經(jīng)營(yíng)中斷和系統(tǒng)出錯(cuò)；涉及執(zhí)行、交割以及交易過(guò)程管理的風(fēng)險(xiǎn)事件。從總體上看，操作風(fēng)險(xiǎn)的管理、控制、防范效果較好，操作風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生控制在一個(gè)有限范圍之內(nèi)62 《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》6獨(dú)立的內(nèi)外部審計(jì)體制1. 獨(dú)立的內(nèi)外部審計(jì)體制– 根據(jù)中國(guó)人民銀行頒布的《商業(yè)銀行內(nèi)部控制指引》，基本構(gòu)筑了對(duì)全行各項(xiàng)經(jīng)營(yíng)管理活動(dòng)全方位覆蓋、全過(guò)程控制的監(jiān)管體– 進(jìn)一步深化內(nèi)部稽核審計(jì)體制改革，分離了內(nèi)部審計(jì)與內(nèi)控合規(guī)的管理職能，將總行稽核監(jiān)督委員會(huì)改組為 “內(nèi)部審計(jì)委員會(huì) ”，下設(shè)內(nèi)部審計(jì)局和 10個(gè)跨區(qū)域的內(nèi)部審計(jì)分局。– 內(nèi)審委員會(huì)的職責(zé)包括監(jiān)督財(cái)務(wù)報(bào)告、保證審計(jì)質(zhì)量和評(píng)價(jià)內(nèi)部控制。 2023年安永會(huì)計(jì)師事務(wù)所將進(jìn)一步擴(kuò)大審計(jì)范圍到全部機(jī)構(gòu)。針對(duì)銀監(jiān)會(huì)上年檢查中發(fā)現(xiàn)的問(wèn)題，認(rèn)真進(jìn)行整改，并在全行范圍內(nèi)通報(bào)了有關(guān)案情的查處情況，起到了警示作用。在認(rèn)真分析研究信息披露政策基礎(chǔ)上，按循序漸進(jìn)原則，制定具體改進(jìn)措施，完善有關(guān)流程和責(zé)任，保證年報(bào)披露的完整性和準(zhǔn)確性；2023年年報(bào)首次以工商銀行集團(tuán)全口徑披露財(cái)務(wù)報(bào)表附注和主要業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)，加大年報(bào)數(shù)據(jù)覆蓋面的廣度和深度；增加不良資產(chǎn)、新增貸款質(zhì)量、非信貸風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)、關(guān)聯(lián)交易、重大訴訟和仲裁事項(xiàng)等內(nèi)容，尤其是非信貸風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)和新增貸款質(zhì)量是國(guó)有銀行中首次全面對(duì)外披露；為提高年報(bào)質(zhì)量和信息披露水平，聘請(qǐng)安永會(huì)計(jì)師事務(wù)所為年報(bào)編制顧問(wèn)。– 監(jiān)事會(huì)的監(jiān)督檢查工作主要采取聽(tīng)匯報(bào)、查閱資料、組織內(nèi)部稽核審計(jì)人員或委托會(huì)計(jì)師進(jìn)行現(xiàn)場(chǎng)檢查等方式進(jìn)行，并針對(duì)新情況、新問(wèn)題開(kāi)展專(zhuān)項(xiàng)檢查和專(zhuān)題調(diào)查。67 《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》案例：百富勤神話破滅l曾在香港金融市場(chǎng)叱吒風(fēng)云，盡顯風(fēng)頭的 “ 明星 ” 證券行百富勤投資公司在亞洲金融風(fēng)暴的沖擊下宣告清盤(pán)，走完了它僅 10年的光輝歷程。l 1990年 2月百富勤收購(gòu)泰盛國(guó)際，借殼上市，易名為百富勤投資。 1997年 5月，其安排北京控股上市獲得 1200多倍超額認(rèn)購(gòu)，成為最風(fēng)光的日子。由于坐莊的資金大多來(lái)自銀行借款，不可能把全部債券及票據(jù)都通過(guò)對(duì)沖交易保值，只能部分地做對(duì)沖保值，存在一定的潛在風(fēng)險(xiǎn)。然而，自 1998年初以來(lái)，亞洲金融危機(jī)進(jìn)一步惡化，印尼盾兌美元的比價(jià)急劇下