【正文】 使用的帶寬與成本兩大因素已基本消除過去，阻礙高清IP 攝像機和高清網(wǎng)絡(luò)監(jiān)控大規(guī)模使用的因素，主要有兩點，第一是網(wǎng)絡(luò)傳輸帶寬受限以及存貯容量過大，第二是高清攝像機價格較貴。使用聯(lián)通HSDPA+ 網(wǎng)絡(luò)的移動終端用戶，目前下行最高速率是，平均速率大概可以在45Mbps ，而馬上即將到來的安防行業(yè)分析報告4GLTE 網(wǎng)絡(luò)，下行最高速率可以達到 100Mpbs~150Mpbs，平均速率有望在20Mpbs 以上；固網(wǎng)方面，隨著大中城市的光纖到戶實施，已經(jīng)可以實現(xiàn)10100Mpbs 的帶寬。以前的存儲內(nèi)容，僅在本地使用，現(xiàn)在的存儲內(nèi)容，可以聯(lián)網(wǎng)使用，從利用效率和用戶成本來講，也遠低于數(shù)字監(jiān)控時代。我們相信隨著 產(chǎn)業(yè)鏈的日益成熟，將進一步加快我國安防高清聯(lián)網(wǎng)時代大規(guī)模到來的進程。3）由于高清網(wǎng)絡(luò)監(jiān)控系統(tǒng)架構(gòu)簡單，將在配套的線材、傳輸設(shè)備、后端設(shè)備，以及施工與維護等方面，成本都要較模擬系統(tǒng)更低，而且施工靈活方便。?施工與維護方便靈活，節(jié)省費用由于架構(gòu)簡單，線材用量少，線路簡單，多種傳輸方式選擇靈活，因此施工靈活，周期短，費用低。在這樣的背景下，各地紛紛加大平安城市建設(shè)力度，大力部署安防行業(yè)分析報告視頻監(jiān)控點，中國已有200 個城市安裝了視頻監(jiān)控硬件。新時代的安防，我們認為有三大特征——高清化、網(wǎng)絡(luò)化、智能化，而且越來越清晰。智能監(jiān)控能夠自動識別監(jiān)控對象，感知對象發(fā)生的變化，當監(jiān)控對象發(fā)生異常情況時可以實現(xiàn)自動報警等功能，因此智能監(jiān)控有著精確、及時和資源節(jié)約的優(yōu)勢，隨著數(shù)據(jù)處理技術(shù)的發(fā)展以及用戶需求的激化，越來越多的智能應(yīng)用將逐漸成為現(xiàn)實，視頻智能分析的某些功能，也正在逐步進入實用化，比如車牌識別、入侵檢測、人流量統(tǒng)計、人臉檢測等等，這些視頻分析功能的應(yīng)用將大大提高監(jiān)控效率。高清視頻信號分高清（720P，HD ）和全高清（1080P ，F(xiàn)D ）兩個級別，720P 以下級則稱為標清。720P，分辨率為 1280720=921600 像素，因此又稱為百萬像素分辨安防行業(yè)分析報告率。（2）模擬高清：960H，準高清標準由于受限于 PAL/NTSC 技術(shù)限制，模擬監(jiān)控的分辨率只能達到D1，多年來DVR 錄像分辨率一直是標清D1 畫質(zhì)，目前已無法滿足市場對于高清的需求，市場前景也逐漸被看淡。對于原有模擬監(jiān)控系統(tǒng)進行改造升級的客戶，只需將前端攝像機及后端存儲更換為960H 產(chǎn)品，傳輸部分可以繼續(xù)沿用原有系安防行業(yè)分析報告統(tǒng)的同軸電纜，系統(tǒng)架構(gòu)與原有模擬系統(tǒng)基本未變。由于當時國內(nèi)生產(chǎn)的DVR 穩(wěn)定性差、圖像不清， POSDATA 和IDIS 的產(chǎn)品一度占領(lǐng)國內(nèi)部分市場。從此，采用此技術(shù)的DVR 產(chǎn)品在中國內(nèi)地遍地開花，并在短短兩三年間已經(jīng)發(fā)展為成熟產(chǎn)品并得到廣泛應(yīng)用，產(chǎn)品以其穩(wěn)定的性能、優(yōu)惠的價格、人性化的設(shè)計占領(lǐng)90%以上的國內(nèi)市場，還有一些板卡和成品DVR 走向國際市場。2022 年2 月，德加拉（成都）數(shù)碼科技發(fā)展有限公司成功發(fā)布我國第一款基于ASIC 芯片采用MPEGI 技術(shù)的數(shù)字視音頻壓縮板卡，當時，這一成果轟動了國內(nèi)安防界。就在同一時期，深圳圖敏、杭州康銀（?？低暤那吧恚?、北京銀河（漢邦高科的前身）、廣州金鵬、武漢恒億等企業(yè)也陸續(xù)推出自己的壓縮板卡，使DVR 產(chǎn)品的生產(chǎn)突破了硬件板卡的限制，大大降低了DVR 開發(fā)與制造的門檻。2022 年，國內(nèi)基于PHLIPLS 公司Trimedia1300 的MPEG4板卡得到了成功的應(yīng)用，在壓縮比、清晰度、網(wǎng)絡(luò)傳輸性能上得到了很大的提升，MPEG4 算法的DVR 成為主流，逐步取代了 MPEG1 算法的DVR ，DSP 板卡方案一統(tǒng)天下。因此，?？低曊亲プ×诉@個時代的發(fā)展機會，以其領(lǐng)先的研發(fā)水平，和DSP 開發(fā)能力，從2022 年2022 年短短的五年里，陸續(xù)推出了DS4000M、DS4000H、DS4000HC 三代壓縮板卡，以及DS8000、DS8000M/ME、DS8000HC 三代嵌入式網(wǎng)絡(luò)硬盤錄像機（在功能、性能上已經(jīng)基本上與PC DVR 差不多，能滿足高端用戶的大部分需求），加上央企控股股東的背景對市場的幫助，終于奠定了其在模擬安防時代DVR 市場的龍頭地位，占領(lǐng)了國內(nèi)約一半的市場份額。二、產(chǎn)業(yè)格局與行業(yè)發(fā)展之路：從模擬到高清從行業(yè)發(fā)展階段屬性，看視頻監(jiān)控系統(tǒng)各個產(chǎn)品地位的變化我們首先看視頻監(jiān)控系統(tǒng)的組成。我們認為在不同的發(fā)展階段，有著不同的核心或者叫重點產(chǎn)品。從上世紀 80 年代中后期到1998 年大約13 年的時間里，國內(nèi)安防監(jiān)控存儲記錄設(shè)備都是模擬錄像機，通常就是用盒式磁帶記錄監(jiān)控實況。最早是基于把“攝像機拍攝的模擬信號轉(zhuǎn)換成數(shù)字信號存儲在電腦硬盤中，既能長期存儲，檢索也很方便”的設(shè)想而開發(fā)，但是最早的一種基于PC 式的硬盤錄像機，由于受技術(shù)條件的限制，最多只能做到四路實時采集，實時錄像，而且硬盤容量有限。在數(shù)字監(jiān)控時代，基本沒有實現(xiàn)大聯(lián)網(wǎng)，以內(nèi)部監(jiān)控專網(wǎng)為主，基本只能實現(xiàn)本地監(jiān)控，軟件應(yīng)用管理平臺基本是附屬產(chǎn)品，沒有統(tǒng)一的標準，重要性并不顯現(xiàn)。總的來講，地位比較超然，有時會體現(xiàn)一些大廠商利益博弈安防行業(yè)分析報告的影子，但研發(fā)結(jié)果往往不單獨呈現(xiàn)，地位較為隱性。但歐美芯片廠商，一般朝專業(yè)化方向發(fā)展，以及橫向擴張，同時進行不同領(lǐng)域的芯片開發(fā)，而沒有上下游通吃的習(xí)慣，避免與客戶進行直接的競爭。④產(chǎn)品分銷商和工程實施商國內(nèi)的分銷商和工程商，明顯地有中國特色，大多借助本地各種資源，以代理各種品牌的產(chǎn)品、承接本地相關(guān)的工程施工為主，業(yè)務(wù)主要局限于區(qū)域市場，地域特色非常明顯。從產(chǎn)業(yè)鏈的行業(yè)用戶來講，目前我國排前三位的仍然是公安、金融和交通三大市場，大約占到60%左右的比例。數(shù)字信號處理方面，國外知名品牌公司基本都是使用自主開發(fā)的DSP 芯片，如韓國的三星、LG、CNB，日本的索尼、松下、三洋等，都推出了成熟的主流芯片方案或機芯，基本上壟斷了市場。同時，在模擬時代，前端和后端是采用統(tǒng)一的CCTV 廣電視頻標準，所以監(jiān)控產(chǎn)品互相間的兼容性較強，便于芯片公司做成品方案，大大降低了模擬攝像機產(chǎn)品生產(chǎn)公司的門檻。DVR，即硬盤錄像機，是數(shù)字監(jiān)控時代的核心產(chǎn)品。而且這些產(chǎn)品同質(zhì)化程度較高，容易導(dǎo)致惡性競爭。同時 DSP 方案，大大提高了DVR 板卡開發(fā)的研發(fā)門檻。隨著安防市場的逐漸火熱，DVR 這個領(lǐng)域被越來越多的芯片設(shè)計公司、IP 設(shè)計者所關(guān)注，以及硅工藝的不斷進步，不少公司推出了高集成度的DVR SOC(系統(tǒng)級芯片)方案，這些芯片集成了CPU 和DSP 或者ASIC ，同時還將 算法固化在其中，包括后面國內(nèi)的海思、韓國的SoftLogic、NextChip 、臺灣的智原等公司推出的 DVR SOC 方案，在架構(gòu)與性能上都非常出色，使得嵌入式DVR 產(chǎn)品的開發(fā)難度、周期和成本都大幅下降，由此推動更多公司開發(fā)出了DVR 產(chǎn)品，包括?？?、大華現(xiàn)在也大量使用于海思的成套芯片方案。首先，從產(chǎn)品形態(tài)來講，高清 IPC 成為全數(shù)字時代的唯一核心硬件產(chǎn)品。在模擬時代，日韓廠商掌握模擬攝像頭的鏡頭和CCD 傳感器以及芯片方案，壟斷芯片和機芯市場，索尼是典型的巨頭；歐美廠商掌握DVR 的芯片市場， TI 是典型的巨頭（海思后期才介入）。最后，前端的高清IP 攝像機產(chǎn)品，將成為各路廠商的必爭之地，安防行業(yè)分析報告以往模擬時代在前端和后端各自形成的巨頭，難以再絕對主導(dǎo)整個市場。因此，在數(shù)字攝像機領(lǐng)域，從技術(shù)上來講，國內(nèi)外眾多廠商幾乎站在同一起跑線上，競爭將更為均衡和激烈，難以再現(xiàn)過去的強勢壟斷。因此監(jiān)控管理平臺的重要性大大增強，并逐漸成為監(jiān)控系統(tǒng)的核心，平臺軟件廠商的地位也隨之提升。第二階段，一些大型賽事的舉辦和金融行業(yè)試點項目，為監(jiān)控平臺軟件迎來了發(fā)展機遇，開始探索大聯(lián)網(wǎng)和統(tǒng)一接入。比如 2022 年，四大國用商用銀行，以中國農(nóng)業(yè)銀行為試點，進行了全國性聯(lián)網(wǎng)平臺軟件招標，涉及農(nóng)行全轄32 個一級分行、5 個直屬分行、307 個二級分行，共計60 多萬路的視頻監(jiān)控及相關(guān)報警、門禁信息點的聯(lián)網(wǎng)接入，并開始農(nóng)行各省分行安防監(jiān)控系統(tǒng)聯(lián)網(wǎng)工程、各營業(yè)網(wǎng)點監(jiān)控聯(lián)網(wǎng)改造建設(shè)，經(jīng)過兩年多的時間，全國各省農(nóng)行三百多個個視頻監(jiān)控中心主體建設(shè)工作已經(jīng)完成，各分批建設(shè)的視頻監(jiān)控聯(lián)網(wǎng)系統(tǒng)也開始發(fā)揮作用， 2022 年將進入全面收尾階段。目前來看，在以公安系統(tǒng)治安為主的平安城市建設(shè)中，越來越多的主管單位開始關(guān)注承載在治安監(jiān)控系統(tǒng)上的實戰(zhàn)應(yīng)用，包括報警聯(lián)動、視頻分析、智能應(yīng)用等等，平臺軟件將進一步加快發(fā)展。因此，集成商對于硬件廠商而言，基本上沒有議價能力，只能依附硬件廠商。隨著數(shù)據(jù)處理技術(shù)的發(fā)展以及用戶需求的激化，越來越多的智能應(yīng)用將逐漸成為現(xiàn)實，視頻智能分析的某些功能，也正在逐步進入實用化。安防行業(yè)分析報告三、運營商系廠商，將在安防新時代強勢崛起“平安城市正逐漸向城市綜合管理體系演變，將成為“智慧城市”的重要一環(huán)隨著技術(shù)和需求的發(fā)展，以社會治安視頻監(jiān)控為主要目的“平安城市” 的涵義也正不斷地拓寬，我們認為，大致將分為兩個階段。該觀點，主要來源于以下幾個方面的理由：第一、從技術(shù)角度來講，視頻監(jiān)控在大聯(lián)網(wǎng)的背景下，對有線安防行業(yè)分析報告無線網(wǎng)絡(luò)的依賴越來越大，平安城市建設(shè)涉及到設(shè)備供應(yīng)商、系統(tǒng)集成商、工程服務(wù)商、電信運營商等多單位協(xié)同，客觀上決定了通信運營商在該領(lǐng)域?qū)缪葜匾巧?，以電信運營商為主，來承建平安城市的模式將成為一種重要模式。事實上，我國三大通信運營商一直以來都在積極推動視頻監(jiān)控類業(yè)務(wù)的發(fā)展，并依托網(wǎng)絡(luò)優(yōu)勢，逐漸成為平安城市的重要承建商。比如， 2022 年，長沙市公安局與長沙移動聯(lián)合啟動城市治安電子防控系統(tǒng)即“天網(wǎng)工程”建設(shè)，有逾 8 萬個攝像頭對全市進行全覆蓋監(jiān)控，其中公共監(jiān)控攝像頭達到3 萬個。安防行業(yè)分析報告運營商系廠商在集成總包和平臺軟件領(lǐng)域最具競爭力運營商系廠商已經(jīng)打響全面進攻安防產(chǎn)業(yè)的戰(zhàn)斗，包括三大運營商、中興、華為、華為海思、從H3C 獨立出來的宇視科技、中興力維、廣州金鵬、佳都新太、杰賽科技、高新興、宜通世紀、星網(wǎng)銳捷等等，從運營商，到硬件商、芯片商、軟件商、總包商。第三、運營商系廠商搶占總包集成只是第一步，搶完地盤之后，未來的智能化應(yīng)用市場將更大，盈利能力將更強!事實上，近年來，運營商系廠商在安防領(lǐng)域的發(fā)展成績和成長速度有目共睹，我們相信，他們未來的發(fā)展速度將會更快！廣東慧眼工程今年 Q3 有望拉開大規(guī)模招標序幕，安防板塊集體行情有望開啟目前，各地正紛紛加大平安城市建設(shè)力度，大力部署視頻監(jiān)控點，建設(shè)龐大、完整的監(jiān)控體系，具體而言，就是國內(nèi)一線城市第一波視頻監(jiān)控點建設(shè)完成之后，正在陸續(xù)啟動第二波視頻監(jiān)控點的建設(shè)（改造、升級、擴建、新建），同時許多二、三城市也開始啟動第一波建設(shè)。從競爭格局來講，產(chǎn)業(yè)鏈相關(guān)調(diào)研情況顯示，廣東省300 億慧眼工程大蛋糕，將有望主要由廣東本土企業(yè)來做總包商，主要的競爭參與者有：三大運營商當?shù)胤止?、佳都新太、廣州金鵬（非上市公司）、高新興和杰賽科技等相關(guān)的公司。從會上獲悉，廣東省社會治安視頻監(jiān)控系統(tǒng)建設(shè)協(xié)調(diào)領(lǐng)導(dǎo)小組制定的《廣東省社會治安視頻監(jiān)控系統(tǒng)建設(shè)三年規(guī)劃（20222022 年）》（下稱：《規(guī)劃》）已經(jīng)省委、省政府主管領(lǐng)導(dǎo)審批。此外，廣東還將新建2750 個高清治安卡口，以加強社會治安視頻監(jiān)控系統(tǒng)建設(shè)，擴大系統(tǒng)的社會覆蓋面。會議根據(jù)《廣東省社會治安視頻監(jiān)控系統(tǒng)建設(shè)三年規(guī)劃》，部署和安排了下一步工作。六是要深化視頻監(jiān)控技術(shù)裝備系統(tǒng)建設(shè)，提高智能化應(yīng)用水平。四、重點推薦公司簡況重點推薦在平臺軟件/集成總包/智慧城市領(lǐng)域具備強大競爭力、并具有全國性市場開拓能力的運營商系廠商：佳都新太、杰賽科技安防行業(yè)分析報告和高新興。長期：未來收入增長空間廣闊。業(yè)務(wù)模式是聯(lián)合運營商參與平安城市項目（廣東揭陽項目總額5 億，中國電信中標， 億分包給高新興