【正文】 合同生效當(dāng)年按實際存續(xù)期計算，不按整個自然年度進行折算。公司注冊地北京。翟金林基金經(jīng)理，上海分公司總經(jīng)理年月日男，中國籍，經(jīng)濟學(xué)博士，具有基金從業(yè)資格。 管理人對報告期內(nèi)本基金運作遵規(guī)守信情況的說明在本報告期內(nèi)，基金管理人不存在損害基金份額持有人利益的行為。針對公司旗下所有投資組合的交易所公開競價交易，通過交易系統(tǒng)中的公平交易程序，對于不同投資組合同日同向買賣同一證券的指令自動進行比例分配。場外、網(wǎng)下業(yè)務(wù)公平交易制度執(zhí)行情況良好，未出現(xiàn)異常情況。報告期內(nèi)嚴(yán)格執(zhí)行公司相關(guān)制度，未發(fā)現(xiàn)本基金存在異常交易行為。目前，這種趨勢仍在加強過程之中。本年度基金份額凈值增長率為，同期基金業(yè)績比較基準(zhǔn)的收益率為，本基金份額凈值增長率低于業(yè)績比較基準(zhǔn)收益率個百分點。（）經(jīng)濟向高質(zhì)量發(fā)展的訴求：隨著經(jīng)濟的持續(xù)發(fā)展及人民生活質(zhì)量的大幅改善，中觀產(chǎn)業(yè)面臨著向品牌化、集約化、低耗能高附加值的方向進行調(diào)整，社會資源面臨著系統(tǒng)性的重新配置，或主動、或被動，社會資源也面臨著系統(tǒng)性的重新配置；隨著傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)的高效發(fā)展與新興產(chǎn)業(yè)的技術(shù)性擴張，國企改革的持續(xù)深化，將在各領(lǐng)域中孕育出更多具備全球競爭力和品牌溢價的優(yōu)質(zhì)企業(yè)，這類企業(yè)將成為支撐經(jīng)濟成長、推動社會進步和強國富民的中流砥柱，也是我們認(rèn)為未來數(shù)年投資的“錨”。內(nèi)部監(jiān)察稽核的重點是：國家法律法規(guī)及行業(yè)監(jiān)管規(guī)則的執(zhí)行情況；基金合同的遵守情況；公司內(nèi)部規(guī)章制度的執(zhí)行情況；網(wǎng)絡(luò)與信息系統(tǒng)安全情況；資訊監(jiān)管與員工職業(yè)操守規(guī)范情況等。本基金管理人在原有基礎(chǔ)上進一步提升內(nèi)控管理水平，確保內(nèi)部控制的獨立性和權(quán)威性，事前、事中、事后風(fēng)險控制有效結(jié)合，通過多種形式提高內(nèi)控管理質(zhì)量、優(yōu)化風(fēng)險管理水平。（）強化合規(guī)教育和培訓(xùn)。本基金管理人設(shè)立的估值小組，負(fù)責(zé)組織制定、定期審核及適時修訂基金估值政策和程序，研究、指導(dǎo)基金估值業(yè)務(wù)。本基金托管人認(rèn)真審閱本基金管理人采用的估值原則及技術(shù)，復(fù)核、審查基金資產(chǎn)凈值和基金份額申購、贖回價格。上述參與估值流程各方之間不存在任何重大利益沖突。 報告期內(nèi)管理人對本基金持有人數(shù)或基金資產(chǎn)凈值預(yù)警情形的說明本報告期，本基金未出現(xiàn)連續(xù)二十個工作日基金份額持有人數(shù)量不滿二百人或者基金資產(chǎn)凈值低于五千萬元的情形。本報告期內(nèi)，華商新興活力靈活配置混合型證券投資基金未進行利潤分配。(二)我們的意見我們認(rèn)為，后附的財務(wù)報表在所有重大方面按照企業(yè)會計準(zhǔn)則和在財務(wù)報表附注中所列示的中國證券監(jiān)督管理委員會(以下簡稱“中國證監(jiān)會”)、中國證券投資基金業(yè)協(xié)會(以下簡稱“中國基金業(yè)協(xié)會”)發(fā)布的有關(guān)規(guī)定及允許的基金行業(yè)實務(wù)操作編制，公允反映了華商新興活力基金年月日的財務(wù)狀況以及年度的經(jīng)營成果和基金凈值變動情況。按照中國注冊會計師職業(yè)道德守則，我們獨立于華商新興活力基金，并履行了職業(yè)道德方面的其他責(zé)任。注冊會計師對財務(wù)報表審計的責(zé)任我們的目標(biāo)是對財務(wù)報表整體是否不存在由于舞弊或錯誤導(dǎo)致的重大錯報獲取合理保證，并出具包含審計意見的審計報告。同時，我們也執(zhí)行以下工作：(一) 識別和評估由于舞弊或錯誤導(dǎo)致的財務(wù)報表重大錯報風(fēng)險；設(shè)計和實施審計程序以應(yīng)對這些風(fēng)險，并獲取充分、適當(dāng)?shù)膶徲嬜C據(jù)，作為發(fā)表審計意見的基礎(chǔ)。(四) 對基金管理人管理層使用持續(xù)經(jīng)營假設(shè)的恰當(dāng)性得出結(jié)論。然而，未來的事項或情況可能導(dǎo)致華商新興活力基金不能持續(xù)經(jīng)營。7 年度財務(wù)報表 資產(chǎn)負(fù)債表會計主體：華商新興活力靈活配置混合型證券投資基金報告截止日： 年月日單位：人民幣元資 產(chǎn)附注號本期末年月日上年度末年月日資 產(chǎn)： 銀行存款結(jié)算備付金存出保證金交易性金融資產(chǎn)其中：股票投資基金投資債券投資資產(chǎn)支持證券投資貴金屬投資衍生金融資產(chǎn)買入返售金融資產(chǎn)應(yīng)收證券清算款應(yīng)收利息應(yīng)收股利應(yīng)收申購款遞延所得稅資產(chǎn)其他資產(chǎn)資產(chǎn)總計負(fù)債和所有者權(quán)益附注號本期末年月日上年度末年月日負(fù) 債：短期借款交易性金融負(fù)債衍生金融負(fù)債賣出回購金融資產(chǎn)款應(yīng)付證券清算款應(yīng)付贖回款應(yīng)付管理人報酬應(yīng)付托管費應(yīng)付銷售服務(wù)費應(yīng)付交易費用應(yīng)交稅費應(yīng)付利息應(yīng)付利潤遞延所得稅負(fù)債其他負(fù)債負(fù)債合計所有者權(quán)益：實收基金未分配利潤所有者權(quán)益合計負(fù)債和所有者權(quán)益總計注：. 報告截止日年月日，基金份額凈值元，基金份額總額份。本基金為契約型開放式，存續(xù)期限不定，首次設(shè)立募集不包括認(rèn)購資金利息共募集元，業(yè)經(jīng)普華永道中天會計師事務(wù)所(特殊普通合伙)普華永道中天驗字()第號驗資報告予以驗證。本基金的投資組合比例為：股票資產(chǎn)占基金資產(chǎn)的比例為，其中投資于新興活力方向的證券資產(chǎn)不低于非現(xiàn)金基金資產(chǎn)的，每個交易日日終在扣除股指期貨合約需繳納的交易保證金后，保持現(xiàn)金或到期日在一年以內(nèi)的政府債券的投資比例合計不低于基金資產(chǎn)凈值的，權(quán)證、股指期貨及其他金融工具的投資比例依照法律法規(guī)或監(jiān)管機構(gòu)的規(guī)定執(zhí)行。本財務(wù)報表以持續(xù)經(jīng)營為基礎(chǔ)編制。 記賬本位幣本基金的記賬本位幣為人民幣。本基金目前以交易目的持有的股票投資和債券投資分類為以公允價值計量且其變動計入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)。()金融負(fù)債的分類金融負(fù)債于初始確認(rèn)時分類為：以公允價值計量且其變動計入當(dāng)期損益的金融負(fù)債及其他金融負(fù)債。以公允價值計量且其變動計入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)，取得時發(fā)生的相關(guān)交易費用計入當(dāng)期損益；對于支付的價款中包含的債券起息日或上次除息日至購買日止的利息，單獨確認(rèn)為應(yīng)收項目。金融資產(chǎn)終止確認(rèn)時，其賬面價值與收到的對價的差額，計入當(dāng)期損益。有充足證據(jù)表明估值日或最近交易日的市場交易價格不能真實反映公允價值的，應(yīng)對市場交易價格進行調(diào)整，確定公允價值。()當(dāng)金融工具不存在活躍市場，采用在當(dāng)前情況下適用并且有足夠可利用數(shù)據(jù)和其他信息支持的估值技術(shù)確定公允價值。當(dāng)本基金) 具有抵銷已確認(rèn)金額的法定權(quán)利且該種法定權(quán)利現(xiàn)在是可執(zhí)行的；且) 交易雙方準(zhǔn)備按凈額結(jié)算時，金融資產(chǎn)與金融負(fù)債按抵銷后的凈額在資產(chǎn)負(fù)債表中列示。 損益平準(zhǔn)金損益平準(zhǔn)金包括已實現(xiàn)平準(zhǔn)金和未實現(xiàn)平準(zhǔn)金。 收入(損失)的確認(rèn)和計量股票投資在持有期間應(yīng)取得的現(xiàn)金股利扣除由上市公司代扣代繳的個人所得稅后的凈額確認(rèn)為投資收益。 費用的確認(rèn)和計量本基金的管理人報酬和托管費在費用涵蓋期間按基金合同約定的費率和計算方法逐日確認(rèn)。若期末未分配利潤中的未實現(xiàn)部分為正數(shù)，包括基金經(jīng)營活動產(chǎn)生的未實現(xiàn)損益以及基金份額交易產(chǎn)生的未實現(xiàn)平準(zhǔn)金等，則期末可供分配利潤的金額為期末未分配利潤中的已實現(xiàn)部分；若期末未分配利潤的未實現(xiàn)部分為負(fù)數(shù)，則期末可供分配利潤的金額為期末未分配利潤，即已實現(xiàn)部分相抵未實現(xiàn)部分后的余額。經(jīng)營分部是指本基金內(nèi)同時滿足下列條件的組成部分：() 該組成部分能夠在日?；顒又挟a(chǎn)生收入、發(fā)生費用；() 本基金的基金管理人能夠定期評價該組成部分的經(jīng)營成果，以決定向其配置資源、評價其業(yè)績；() 本基金能夠取得該組成部分的財務(wù)狀況、經(jīng)營成果和現(xiàn)金流量等有關(guān)會計信息。() 于年月日前對于在鎖定期內(nèi)的非公開發(fā)行股票，根據(jù)中國證監(jiān)會證監(jiān)會計字[]號《關(guān)于證券投資基金執(zhí)行企業(yè)會計準(zhǔn)則估值業(yè)務(wù)及份額凈值計價有關(guān)事項的通知》之附件《非公開發(fā)行有明確鎖定期股票的公允價值的確定方法》，若在證券交易所掛牌的同一股票的市場交易收盤價低于非公開發(fā)行股票的初始投資成本，按估值日證券交易所掛牌的同一股票的市場交易收盤價估值；若在證券交易所掛牌的同一股票的市場交易收盤價高于非公開發(fā)行股票的初始投資成本，按鎖定期內(nèi)已經(jīng)過交易天數(shù)占鎖定期內(nèi)總交易天數(shù)的比例將兩者之間差價的一部分確認(rèn)為估值增值。本基金持有的銀行間同業(yè)市場固定收益品種按照中央國債登記結(jié)算有限責(zé)任公司所獨立提供的估值結(jié)果確定公允價值。 差錯更正的說明本基金在本報告期間無須說明的會計差錯更正。對證券投資基金管理人運用基金買賣股票、債券的轉(zhuǎn)讓收入免征增值稅，對國債、地方政府債以及金融同業(yè)往來利息收入亦免征增值稅 。對基金持有的上市公司限售股，解禁后取得的股息、紅利收入，按照上述規(guī)定計算納稅，持股時間自解禁日起計算；解禁前取得的股息、紅利收入繼續(xù)暫減按計入應(yīng)納稅所得額。 買入返售金融資產(chǎn) 各項買入返售金融資產(chǎn)期末余額單位：人民幣元項目本期末年月日賬面余額其中；買斷式逆回購買入返售證券合計項目上年度末年月日賬面余額其中；買斷式逆回購合計注：交易所買入返售證券余額中包含的交易所固收平臺質(zhì)押式協(xié)議回購的余額為人民幣元。 未分配利潤單位：人民幣元項目已實現(xiàn)部分未實現(xiàn)部分未分配利潤合計上年度末本期利潤本期基金份額交易產(chǎn)生的變動數(shù)其中：基金申購款基金贖回款本期已分配利潤本期末 存款利息收入單位：人民幣元項目本期年月日至年月日上年度可比期間年月日(基金合同生效日)至年月日活期存款利息收入定期存款利息收入其他存款利息收入結(jié)算備付金利息收入其他合計 股票投資收益單位：人民幣元項目本期年月日至年月日上年度可比期間年月日(基金合同生效日)至年月日賣出股票成交總額減：賣出股票成本總額買賣股票差價收入 債券投資收益 債券投資收益項目構(gòu)成本基金本報告期及上年度可比期間內(nèi)均未發(fā)生債券投資收益。 股利收益單位：人民幣元項目本期年月日至年月日上年度可比期間年月日(基金合同生效日)至年月日股票投資產(chǎn)生的股利收益基金投資產(chǎn)生的股利收益合計 公允價值變動收益單位：人民幣元項目名稱本期年月日至年月日上年度可比期間年月日(基金合同生效日)至年月日.交易性金融資產(chǎn)——股票投資——債券投資——資產(chǎn)支持證券投資——基金投資——貴金屬投資——其他.衍生工具——權(quán)證投資.其他合計 其他收入單位：人民幣元項目本期年月日至年月日上年度可比期間年月日(基金合同生效日)至年月日基金贖回費收入合計注：.本基金的贖回費率按持有期間遞減，不低于贖回費總額的歸入基金資產(chǎn)。 關(guān)聯(lián)方關(guān)系關(guān)聯(lián)方名稱與本基金的關(guān)系華商基金管理有限公司(“華商基金”)基金管理人、注冊登記機構(gòu)、基金銷售機構(gòu)中國工商銀行股份有限公司（“中國工商銀行”）基金托管人、基金銷售機構(gòu)華龍證券股份有限公司(“華龍證券”)基金管理人的股東、基金銷售機構(gòu)中國華電集團財務(wù)有限公司基金管理人的股東濟鋼集團有限公司基金管理人的股東 本報告期及上年度可比期間的關(guān)聯(lián)方交易下述關(guān)聯(lián)交易均在正常業(yè)務(wù)范圍內(nèi)按一般商業(yè)條款訂立。 權(quán)證交易本基金本報告期及上年度可比期間內(nèi)均未通過關(guān)聯(lián)方交易單元進行權(quán)證交易。 基金托管費單位：人民幣元項目本期年月日至年月日上年度可比期間年月日(基金合同生效日)至年月日當(dāng)期發(fā)生的基金應(yīng)支付的托管費注：支付基金托管人中國工商銀行 的托管費按前一日基金資產(chǎn)凈值的年費率計提，逐日累計至每月月底，按月支付。本管理人贖回本基金時所適用的費率為本基金基金合同中約定的費率。 其他關(guān)聯(lián)交易事項的說明本基金本報告期及上年度可比期間均沒有其他關(guān)聯(lián)交易事項的說明。 期末債券正回購交易中作為抵押的債券 銀行間市場債券正回購本基金本報告期末無銀行間市場債券正回購余額，因此沒有作為抵押的債券。本基金在日常經(jīng)營活動中面臨的與這些金融工具相關(guān)的風(fēng)險主要包括信用風(fēng)險、流動性風(fēng)險及市場風(fēng)險。督察長對董事會負(fù)責(zé),按照中國證監(jiān)會的規(guī)定和風(fēng)險控制委員會的授權(quán)進行工作。監(jiān)察稽核部和風(fēng)險控制部獨立于公司各業(yè)務(wù)部門和各分支機構(gòu),對各崗位、各部門、各機構(gòu)、各項業(yè)務(wù)中的風(fēng)險控制情況實施監(jiān)督。從定性分析的角度出發(fā)，判斷風(fēng)險損失的嚴(yán)重程度和出現(xiàn)同類風(fēng)險損失的頻度。本基金的銀行存款存放在本基金的托管行中國工商銀行，因而與銀行存款相關(guān)的信用風(fēng)險不重大。 流動性風(fēng)險流動性風(fēng)險是指基金在履行與金融負(fù)債有關(guān)的義務(wù)時遇到資金短缺的風(fēng)險。于年月日，本基金所承擔(dān)的全部金融負(fù)債的合約約定到期日均為一個月以內(nèi)且不計息，可贖回基金份額凈值(所有者權(quán)益)無固定到期日且不計息，因此賬面余額即為未折現(xiàn)的合約到期現(xiàn)金流量。本基金所持證券全部在證券交易所上市，部分基金資產(chǎn)流通暫時受限制不能自由轉(zhuǎn)讓的情況參見附注。同時，本基金的基金管理人通過合理分散逆回購交易的到期日與交易對手的集中度；按照穿透原則對交易對手的財務(wù)狀況、償付能力及杠桿水平等進行必要的盡職調(diào)查與嚴(yán)格的準(zhǔn)入管理，以及對不同的交易對手實施交易額度管理并進行動態(tài)調(diào)整等措施嚴(yán)格管理本基金從事逆回購交易的流動性風(fēng)險和交易對手風(fēng)險。 利率風(fēng)險利率風(fēng)險是指金融工具的公允價值或現(xiàn)金流量受市場利率變動而發(fā)生波動的風(fēng)險。本基金持有的利率敏感性資產(chǎn)主要為銀行存款、結(jié)算備付金、存出保證金、債券投資、買入返售金融資產(chǎn)等。本基金的所有資產(chǎn)及負(fù)債以人民幣計價，因此無重大外匯風(fēng)險。本基金通過投資組合的分散化降低其他價格風(fēng)