【正文】 制約我國中小企業(yè)融資的瓶頸（一） 中小企業(yè)融資難的內(nèi)部原因和外部原因據(jù)統(tǒng)計，發(fā)展到現(xiàn)今2011年的今天，我國中小企業(yè)已達到4200多萬戶，占全國企業(yè)總數(shù)中小企業(yè)GDP的貢獻超過60%多了，中小企業(yè)已成為我國國民經(jīng)濟和社會發(fā)展就目前而言，融資難，市場競爭，規(guī)模小的因素制約著大企業(yè)生存和發(fā)展。中小企業(yè)由于創(chuàng)新投入少，缺乏相應的技術(shù)人才，技術(shù)創(chuàng)新能力明顯不足所以現(xiàn)在我們首先要分析中小企業(yè)的存在問題，融資是難題，我們邀解決融資難的現(xiàn)狀，保證企業(yè)的穩(wěn)定發(fā)展。2. 中小企業(yè)管理中存在許多薄弱環(huán)節(jié),抗風險能力弱 大多數(shù)中小企業(yè)管理經(jīng)驗不足,管理不夠規(guī)范,基礎(chǔ)薄弱,普遍缺乏規(guī)范的公司治理結(jié)構(gòu),經(jīng)營隨意性比較大。因為我國中小企業(yè)的信用普遍偏低，許多企業(yè)不能進入銀行信貸行列所以許多企業(yè)通過制造虛假的交易合同，套取銀行的信貸資金，造成銀行的重大損失，惡化社會信用體系，從而加大企業(yè)的融資難度。為此，極有必要探討在新形式下對中小企業(yè)的融資對策，以增強我國中小企業(yè)的競爭能力，以應對國內(nèi)國際的競爭。其次是缺乏為中小企業(yè)服務(wù)的股權(quán)市常中小企業(yè)融資難不僅僅是貸款難，事實上信貸資金僅僅是中小企業(yè)融資渠道的一部分，還應該包括股權(quán)融資、債券融資。一是擔保機構(gòu)的注冊資本質(zhì)量不高。由于擔保人資產(chǎn)抵押及企業(yè)自身信用擔保的苛刻條件，使較多的中小企業(yè)難以享受到政策的優(yōu)惠，許多無法獲得銀行貸款的中小企業(yè)同樣無法獲得擔保公司的擔保。財經(jīng)網(wǎng)消息，近期，溫州浙江江南皮革有限公司、波特曼咖啡、樂清三旗集團均倒閉，三家企業(yè)的老板出逃。中小企業(yè)融資難我國中小企業(yè)的素質(zhì)普遍不高,有相當一部分是城鄉(xiāng)企業(yè),企業(yè)的技術(shù)創(chuàng)新能力較弱,缺乏競爭力,市場風險高,這使得銀行等金融機構(gòu)不敢向其發(fā)放貸款。此外，個別中小企業(yè)還惡意抽逃資金，拖欠帳款、空殼經(jīng)營、懸空銀行債權(quán)，造成信貸資金流失，嚴重損害了中小企業(yè)的整體信用水平。銀行等金融機構(gòu)向中小企業(yè)發(fā)放的貸款必然以抵押、擔保貸款為主。由于中小企業(yè)需要的每筆貸款數(shù)額不大，若貸款的中小企業(yè)數(shù)增多，必然致使銀行的貸款單位交易成本和監(jiān)督費用上升，商業(yè)銀行出于利潤最大化的目的，又本著安全性、流動性、收益性的首要目標，而現(xiàn)實中小企業(yè)的高倒閉率和高違約率使得商業(yè)銀行自然選擇對中小企業(yè)“惜貸”；與大企業(yè)相比，中小企業(yè)貸款要得急、貸款頻率高、貸款數(shù)量小、貸款風險大、管理成本高的特點，造成中小企業(yè)貸款成本過高、風險過大。企業(yè)經(jīng)營發(fā)展過程中出現(xiàn)的資金余缺問題通過銀行來調(diào)劑解決，由于我國金融體系的建設(shè)剛起步不久，金融機構(gòu)與金融體系的完善尚在過程中，以國有商業(yè)銀行為主導的“大金融”很難滿足“數(shù)量少，批次多”的中小企業(yè)的需求。不少中小企業(yè)為家族企業(yè)，內(nèi)部人控制情況較為嚴重，使得財務(wù)造假更為嚴重。一是管理成本高。與大型企業(yè)相比，小企業(yè)往往資金運轉(zhuǎn)速度快、資金沉淀少，所能提供的存款有限，導致銀行發(fā)放小企業(yè)貸款的資金成本也相對較高。我國金融改革力度的加大，使以四大國有商業(yè)銀行為代表的商業(yè)銀行實行了信貸收縮和信貸集中的策略，銀行加強了信貸風險的控制，責任風險管理責任制度日益強化，并且大部分實行了終身責任追究，銀行貸款的門檻在不自覺中抬高，大部分銀行對中小企業(yè)的資信認定主要是以大企業(yè)的指標作參照，用大企業(yè)的標準評定中小企業(yè)的信用等級，大部分中小企業(yè)也就很難達到發(fā)放貸款的條件。目前，商業(yè)銀行加大了對基層行的考核力度，對信貸人員實行以資產(chǎn)質(zhì)量為主要指標的考核，實行貸款責任終身追究制度，這就形成了在貸款管理上只有責任而沒有利益，從而使得銀行信貸人員對中小企業(yè)的貸款產(chǎn)業(yè)“懼貸”心理。3. 中小企業(yè)融資難的根本原因是資金的供給和需求不平衡，沒有建立完善的金融體系，中小企業(yè)融資渠道不暢通。（3）政府方面的原因 ，國有企業(yè)的流動資本金短缺，因為政府撥款小，導致企業(yè)有流動資金需求只能通過銀行來解決；另外，國家長期以來通過“撥改貸”辦法來增加對企業(yè)的投資，也加大了企業(yè)的債務(wù)負擔。一是成立類似于美國中小企業(yè)管理局的政府管理機構(gòu)，統(tǒng)籌協(xié)調(diào)、支持促進中小企業(yè)的發(fā)展。（二） 經(jīng)營方式和經(jīng)意識的滯后為了能夠在激烈的市場競爭中站穩(wěn)腳跟，中小企業(yè)必須制定、實施適合自身條件和尊重市場經(jīng)濟規(guī)律并兼顧各時期社會各因素的短、中、長期的經(jīng)營戰(zhàn)略，以形成其獨特的競爭能力。（三）我國中小企業(yè)融資的主要渠道（1）我國中小企業(yè)融資渠道現(xiàn)階段主要依靠內(nèi)源融資和外源融資。（3）企業(yè)的信貸融資，銀行貸款是企業(yè)債權(quán)融資常見的一種方式。通過構(gòu)建中小企業(yè)信用擔保體系，可以建立中小企業(yè)與銀行之間良好的關(guān)系，提高中小企業(yè)的信用程度，推動我國信用制度的改革與發(fā)展。（二）提高經(jīng)濟管理水平，增強市場競爭力提高經(jīng)濟管理水平是企業(yè)發(fā)展的重要實施過程，為了規(guī)范整個公司的財務(wù)管理工作，結(jié)合企業(yè)自身的生產(chǎn)經(jīng)營特點和管理要求，保證企業(yè)的管理水平得到提高，同時通過全面預算，執(zhí)行，考核，實現(xiàn)對企業(yè)一切生產(chǎn)經(jīng)營活動全過程的控制和管理。如一成立像外國企業(yè)管理局的政府管理機構(gòu)，支持各種企業(yè)的發(fā)展，二建立以緩助中小企業(yè)為戰(zhàn)略目標，由政府財政支持為背景的政策性金融機構(gòu)，政府應提供資金對中小企業(yè)給予小額貸款的扶持，對中小企業(yè)的“技術(shù)改造貸款”發(fā)放實行貼息政策。一． 以政府資金為引導，民間資本為主體的風險資本籌集和循環(huán)機制，為了加快風險投資事業(yè)的發(fā)展，事業(yè)當前應解決的是，調(diào)整風險資本籌集制度，吸引民間資本進入風險投資基金，形成與政府資金拉動民間資金，政府與民間共擔風險格局。四．加強有關(guān)法律建設(shè)，為風險投資活動提供法律保障。支持中小企業(yè)發(fā)展的國家戰(zhàn)略方針，支持和鼓勵各金融機構(gòu)加大服務(wù)力度，滿足企業(yè)的融資需求。第三是中小企業(yè)很多事創(chuàng)新新型企業(yè)，可以通過產(chǎn)業(yè)基金方式來融資。還要不斷加強財政和金融支持力度，各縣，市應逐步曠達中企業(yè)發(fā)展專項資金，科技型中小企業(yè)創(chuàng)新發(fā)展專項資金規(guī)模，發(fā)揮財政的導向作用，加大對特色產(chǎn)業(yè)發(fā)展的資金支持。政府支持，還要各大銀行的支持，信貸支持等機構(gòu)的力度，還要充分發(fā)揮政、銀、企等合作平臺的作用，強化金融機構(gòu)與擔保機構(gòu)之間“利益共享、風險共擔”的合作機制，為中小企業(yè)營造優(yōu)良的金融生態(tài)環(huán)境。第四，信用擔保體系有助于促進社會信用體系建設(shè)。第四，引入市場化運作機制，建立穩(wěn)固的財力支撐體系。參考文獻楊娟.【中小企業(yè)融資結(jié)構(gòu):理論與中國經(jīng)驗】［M］.北京:中國經(jīng)濟出版社王兆梅.【我國中小企業(yè)融資渠道研究】劉穎：【關(guān)于中小企業(yè)融資問題的探討】[J].武漢大學學報(社會科學版)，2011管海艷，李明，陳天宇；【淺析我國中小企業(yè)融資難的問題】（J）；技術(shù)與市場‘2011年佚名，【破解中小企業(yè)融資難應完善金融體系 拓展融資渠道】金融時報 2011年金立新，光大銀行模式經(jīng)營破解中小企業(yè)融資難，金融時報，2011年3月24日，第三版藍裕平. 風險投資可有效解決中小企業(yè)融資難[J]. 國際融資,2010,(9