【正文】 由于大多數(shù)國家的政府都認(rèn)為以市價為基礎(chǔ)的轉(zhuǎn)移價格比以成本為基礎(chǔ)的轉(zhuǎn)移價格較少地受人為因素的影響，相對來說較為公平和可信，跨國公司為了減少與東道國政府的沖突，自然也就不得不盡量采用正常交易價格作為制定轉(zhuǎn)移價格的基礎(chǔ)。因此，對于它的確認(rèn)、計(jì)價和分配，各國政府都較為敏感。具體有以下幾種情況： （ 1）相關(guān)聯(lián)企業(yè)間相互提供的勞務(wù)，如果是企業(yè)的主要經(jīng)營業(yè)務(wù)（如美國規(guī)定，某種收入達(dá)到總收入 25%時，即為主要經(jīng)營業(yè)務(wù)），就必須按含利潤的市場價格計(jì)算勞務(wù)收入。 （ 5）不許對子公司就一般勞務(wù)重復(fù)收費(fèi)。跨國公司在對外匯管制比較嚴(yán)的國家進(jìn)行投資時，往往把企業(yè)的資本額定得很低，子公司所需的營運(yùn)資金大部分以貸款的形式提供，并據(jù)此收取高額利息。貸款利息費(fèi)用的確定應(yīng)遵循以下原則： （ 1）以債權(quán)人所在國的一般市場利息率作為相關(guān)聯(lián)企業(yè)之間貸款利息標(biāo)準(zhǔn)。 （ 3）在跨國公司之間，如果貸款金額較大，只要能證明貸款的實(shí)際費(fèi)用較高，就可按較高的利息率。 （四）有形資產(chǎn)租賃費(fèi)用計(jì)算原則 美國在《國內(nèi)稅收法典》中對此做出的規(guī)定，現(xiàn)已成為許多國家處理相關(guān)聯(lián)企業(yè)間有形財(cái)產(chǎn)租賃問題的重要參考依據(jù)。技術(shù)轉(zhuǎn)讓的特許使用費(fèi)是國際資金流動的重要內(nèi)容，它的支付可以用單獨(dú)計(jì)價的形式，也可以隱含在其他商品的價格中。 綜上所述 : ? 將國際轉(zhuǎn)移價格制定原則按不同的處理標(biāo)準(zhǔn)可分為兩大類：一類是可以按成本費(fèi)用收費(fèi)的；另一類是要按成本加合理利潤收費(fèi)的。 二、制定國際轉(zhuǎn)移價格的基本方法 ? 在幾十年的實(shí)踐中，各國會計(jì)界已形成若干制定轉(zhuǎn)移價格的基本方法。 （一）以市價為基礎(chǔ) ? 以市價為基礎(chǔ)的定價方法，就是要使轉(zhuǎn)讓的商品或勞務(wù)按轉(zhuǎn)讓時外部市場通行的價格，亦即這些商品或勞務(wù)的買入公司愿意以對外支付的價格作為公司間轉(zhuǎn)移價格的定價基礎(chǔ)。同時，利用這種轉(zhuǎn)移價格確定子公司的經(jīng)營業(yè)績也比較真實(shí)。 ? 在實(shí)務(wù)中，選定一個公允的市場價格往往是很困難的。 最后，對于一些特殊行業(yè)，如儀器、電子、信息技術(shù)等行業(yè)，產(chǎn)品成本中研究和開發(fā)費(fèi)用占了相當(dāng)?shù)谋戎?，而其仿制者可避免這類成本以較便宜的價格出售其仿冒產(chǎn)品。 采用成本為基礎(chǔ)的定價方法的優(yōu)點(diǎn)主要表現(xiàn)在三個方面。 當(dāng)然，以成本為基礎(chǔ)的定價方法也有其局限性。而采用變動成本加一個固定額作為定價的基礎(chǔ)，若這個固定額等于邊際利潤，則與以全部成本為基礎(chǔ)的轉(zhuǎn)移價格相同。任何一種單一的定價方法都難以滿足跨國公司的需求。 ? 從表 111的數(shù)據(jù)中可以看出： ? （ 1）大部分美國和加拿大的跨國公司通常采用市場價格法制訂其國際轉(zhuǎn)移價格。 （ 3）跨國公司認(rèn)識到可以通過操縱、控制內(nèi)部交易的國際轉(zhuǎn)移價格來實(shí)現(xiàn)他們的目標(biāo)，但是，他們也認(rèn)識到，這種做法有可能會引起相關(guān)國家政府的介入，從而會對跨國公司的全球目標(biāo)造成長期的損害。 跨國公司對外投資的不同形式也會影響轉(zhuǎn)移價格定價政策，發(fā)展迅速的合資企業(yè)就是其中一種主要的投資形式。 第三節(jié) 國際轉(zhuǎn)移價格與總稅負(fù)模型 一、基本公式及稅負(fù)模型 ? 為討論跨國公司內(nèi)部國際轉(zhuǎn)移價格與其總稅負(fù)之間的關(guān)系，先建立一個基本公式。 表 112 總稅負(fù)和總利潤、子公司利潤之間的關(guān)系 項(xiàng)目 欄次 收購方公司 供應(yīng)方公司 收入 1 P T 成本 2 C2=T C1 毛利潤 3=12 PT TC1 營業(yè)費(fèi)用 4 B2 B1 關(guān)稅支出 5 r2 T(進(jìn)口關(guān)稅 ) r1 T(出口關(guān)稅 ) 稅前利潤 6=345 PB2（ 1+r2） T (1r1) TC1B1 所得稅 7 R2 [PB2(1+r2) T] R1 [(1r1) TC1B1] 稅后利潤 8=67 (1R2) [PB2(1+r2)T] (1R1) [(1r1) TC1B1] 稅務(wù)負(fù)擔(dān) 9=5+7 (1R2) r2T+R2 [PB2T] (1R1) r1T+R1 [TC1B1] 整個跨國公司內(nèi)部交易業(yè)務(wù)所形成的的總稅負(fù)為收購方企業(yè)與供應(yīng)方企業(yè)的稅負(fù)之和，即： ? 跨國公司總稅負(fù) =收購方公司稅負(fù) +供應(yīng)方公司稅負(fù) =(1R2) r2T+R2 [PB2T]+(1R1) r1T+R1 [TC1B1] =[R2 (PB2)R1 (C1+B1)] +T [(1R2) r2R2+(1R1) r1+R1] =[R2 (PB2)R1 (C1+B1)] +T [(1R2) (r2+1)(1R1) (r1+1)] 【 例 1】某跨國公司在一國設(shè)有甲公司，該國所得稅稅率（ R1） 為 45%，出口關(guān)稅稅率（ r1） 為 10%；在另一國設(shè)有乙公司，該國所得稅稅率為（ R2）15%， 進(jìn)口關(guān)稅稅率（ r2） 為 30%。 企業(yè)的稅負(fù)計(jì)算如下： ? 甲公司（供應(yīng)方企業(yè)）稅負(fù) =所得稅稅負(fù)+關(guān)稅稅負(fù) =（ R1R1r1+r1） T(C+B1) R1 =(45%45% 10%+10%) 20220 24 (20220 13＋ 30000) 45% =% 20220 24290000 45% =111900（ 美元） 乙公司 (收購方企業(yè) )稅負(fù) =所得稅稅負(fù) +關(guān)稅稅負(fù) ? =（ r2R2r2R2） T+(PB2) R2 =(30%15% 30%15%) 20220 24 +(20220 3540000) 15% =% 20220 24+660000 15% =149400(美元 ) 跨國公司總稅負(fù) =甲公司稅負(fù) +乙公司稅負(fù)=111900+149400=261300（美元） ? 從圖表 113中可以看出，該跨國公司的總稅負(fù) =所得稅稅負(fù) +關(guān)稅稅負(fù)=192022+69300=261300美元，與按公式求得的結(jié)果一致。 ? 由此可見，轉(zhuǎn)移價格影響跨國公司總稅負(fù)構(gòu)成，各國所得稅稅率是一定的，同時大部分國家為了鼓勵出口，一般不征收出口關(guān)稅 r1， 或?qū)嵭型硕惖日?。另一面，由于降低了轉(zhuǎn)讓價格，扎轉(zhuǎn)出企業(yè)的稅后利潤也將隨之減少。 （ 2）當(dāng) r2 R2 +R2r2， ， 此時轉(zhuǎn)讓價格與企業(yè)稅負(fù)成反比例關(guān)系：轉(zhuǎn)讓價格提高，其稅負(fù)可以減輕，反之則加重 ? 若將原例的兩國稅率互換，重新計(jì)算乙公司在原轉(zhuǎn)讓價格（ 24美元）下的稅負(fù)及稅后利潤如下： ? 乙公司稅負(fù) =（ 10%45% 10% 10%45%） 20220 24+（ 20220 3540000） 45%=（ %） 20220 24+660000 45%189600+297000=107400（美元） 稅后利潤 =（ 7000004800004000048000）（ 145%） =72600（美元） ? 現(xiàn)將轉(zhuǎn)讓價格改為每套 27美元，則： ? 乙公司稅負(fù) =（ （ %） 20220 27+660000 45%189600+297000=107400（美元） ? =213300+297000=83700（美元） 分析： ? 轉(zhuǎn)讓價格變動前的 107400美元，降低了23700美元。 現(xiàn)將原例的關(guān)稅因素略去，可重新計(jì)算跨國公司以 24美元作為轉(zhuǎn)讓價格時的合并利潤見下表 114： 甲子公司 乙子公司 合并利潤 銷售收入 銷售成本 銷售毛利 營業(yè)費(fèi)用 稅前利潤 所得稅 稅后利潤 ＄ 480000 260000 220220 30000 190000 85500 104500 ＄ 700000 480000 220220 40000 180000 27000 153000 ＄ 700000 260000 440000 70000 370000 112500 257500 如將轉(zhuǎn)讓價格降為每套 21 美元，則該跨國公司的合并利潤見下表 115 甲子公司 乙子公司 合并利潤 銷售收入 銷售成本 銷售毛利 營業(yè)費(fèi)用 稅前利潤 所得稅 稅后利潤 ＄ 420220 260000 160000 30000 130000 58500 71500 ＄ 700000 420220 280000 40000 240000 36000 204000 ＄ 700000 260000 440000 70000 370000 94500 275500 分析： ? 轉(zhuǎn)讓價格變動前的 25700美元，稅后利潤計(jì)增加了 18000美元，以相對數(shù)表示，增加為 7%，其敏感性并不高，原因在于降低了轉(zhuǎn)讓價格，轉(zhuǎn)出企業(yè)的利潤有所下降，部分抵消了轉(zhuǎn)入企業(yè)所增加的利潤。 轉(zhuǎn)讓價格變動對關(guān)稅的影響 ? 如果忽略所得稅的影響，單就關(guān)稅的影響進(jìn)行討論，則前述第（ 3）式可簡化為： ? 總稅負(fù) = (r1+r2)]T ? 顯然，不論兩國關(guān)稅的水平高低如何，轉(zhuǎn)讓價格與跨國公司的總稅負(fù)總成正比例關(guān)系：轉(zhuǎn)讓價格降低，可以減輕其總稅負(fù)，反之則加重。 若將原例的轉(zhuǎn)移價格改為每套 21美元后，沿用前的計(jì)算結(jié)果，可合并計(jì)算如下有關(guān)影響： [(R1R2)(R1r1+R2r2)+(r1+r2)] T 總稅負(fù) =81600+143100=224700（美元） 轉(zhuǎn)變動前的 108700美元，下降了 36600美元以相對數(shù)表示，轉(zhuǎn)讓價格下降 %，總稅負(fù)下降 14%，敏感性一般。 一般來說，各國稅法都規(guī)定企業(yè)無利潤或出現(xiàn)虧損可以免交所得稅。 (二 )貨物從低所得稅稅率國向高所得稅稅率國轉(zhuǎn)移 當(dāng) R1R2時，且將貨物從低所得稅稅率國向高所得稅稅率國轉(zhuǎn)移。 若將原例兩國的稅率互換一下，此時 R1為 15%， R2為 45%， R1R2， 并且 R2R1+R1r1+R2r2 =45%15%+15% 30%+45% 10% =39% r1+r2 =30%+10% =40% 符合本結(jié)論的假設(shè)條件。但在 R2R1+R1r1+R2r2r1+r2的前提下，減少的關(guān)稅稅負(fù)大于增加的所得稅稅負(fù)，從而公司的整體稅負(fù)得以減輕。 ? 在 R?R? ， 且 R? － R? + R? r?+ R? r? r?+ r? 的前提下，若 r?+ r? R? （ 1+ r? ）， 則低轉(zhuǎn)移價格時的全球凈利潤總額比高轉(zhuǎn)移價格時的全球凈利潤要高，在條件允許的情況下，跨國公司要盡量地降低轉(zhuǎn)移價格，以求獲得更大的全球凈利潤。 RlR2， 并且 R2R1+R1r1+R2r2r1+r2這時方括號里的結(jié)果為負(fù)數(shù)即轉(zhuǎn)移價格對跨國公司總稅負(fù)成反比例關(guān)系；轉(zhuǎn)移價格提高，總稅負(fù)則減輕；反之，則加重。 但在 R2R1+R1r1+R2r2r1+r2的前提下，增加的關(guān)稅稅負(fù)小于減少的所得稅稅負(fù)，從而公司的總稅負(fù)得以減輕． 但是，在這種情況下，高轉(zhuǎn)移價格時跨國公司的全球凈利潤也并不能保證一定比低轉(zhuǎn)移價格時的大。 第四節(jié) 國際轉(zhuǎn)移價格的各國反應(yīng) 跨國公司的轉(zhuǎn)移價格是一個相當(dāng)敏感的問題。 例如，美國國內(nèi)收入署通過檢查發(fā)現(xiàn)，超過三分之一的跨國公司在其遞交的年度報(bào)告中，幾乎 75%的跨國公司不能及時就其采用的轉(zhuǎn)移價格定價手段和數(shù)據(jù)提供有效而合理的信息。國內(nèi)收入署根據(jù)這種局外價格計(jì)算各公司應(yīng)得的利潤，如果發(fā)現(xiàn)定價不合理而轉(zhuǎn)移了利潤，則要對其收入進(jìn)行調(diào)整。這種做法為其他國家的政府樹立了榜樣，有不少國家的政府采取了類似的措施，對跨國公司轉(zhuǎn)移價格的制定實(shí)行有效的管理。一方面是由于發(fā)展中國家需要跨國公司向其投資、提供技術(shù)和增加就業(yè)機(jī)會，不便管制過嚴(yán)； 另一方面也缺乏有關(guān)跨國公司制定轉(zhuǎn)移價格方面的資料，不能進(jìn)行有