【正文】 羆肅芆蒁蝿羈芅薄羄袇莄蚆螇膆莃莆薀肂 莂蒈螅肈莁蝕薈羄莀莀袃衿莀蒂蚆膈荿薅袂肄莈蚇蚅羀蕆莆袀袆蒆葿蚃膅蒅薁袈膁蒄螃蟻肇蒄蒃羇羃肀薅蝿衿聿蚈羅膇肈莇螈肅膈蒀羃罿膇薂螆裊膆蚄蕿芄膅蒄螄膀膄薆蚇肆膃蠆袃羂膂莈蚅袈膂蒁袁膆芁薃蚄肂芀蚅衿羈艿蒞螞襖羋薇羇袀芇蠆螀腿芆荿羆肅芆蒁蝿羈芅薄羄袇 2020 年 10月 自考財(cái)務(wù)管理學(xué)重點(diǎn)筆記匯總 第一章 財(cái)務(wù)管理總論 [單選 ]我國企業(yè)資金運(yùn)動(dòng)存在的客觀基礎(chǔ)是社會(huì)主義的商品經(jīng)濟(jì)。 [單選 ]財(cái)務(wù)管理區(qū)別于其他管理的本質(zhì)特點(diǎn)是它是一種價(jià)值管理。 [單選 ]在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)條件下，財(cái)務(wù)管理的核心是財(cái)務(wù)決策。 [多選 ]財(cái)務(wù)管理的內(nèi)容成本費(fèi)用管理、資產(chǎn)管理、收入、分配管理、投資管理、籌資管理。 [多選 ]財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)環(huán)節(jié)的工作 步驟 有明確預(yù)測(cè)對(duì)象和目的、搜集和整理資料、選擇預(yù)測(cè)模型、實(shí)施財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)。 [多選 ]企業(yè)安排總體財(cái)務(wù)管理體制，要研究的問題有建立企業(yè)資本金制度、建立固定資產(chǎn)折舊制度、建立利潤分配制度、建立成本開支范圍制度。 [多選 ]股東大會(huì)管理的內(nèi)容有決定公司的經(jīng)營方針 和投資計(jì)劃 、審議 批準(zhǔn) 年度財(cái)務(wù)預(yù)算 和財(cái)務(wù)決策 、審議批準(zhǔn)利潤分配方案 和虧損彌補(bǔ)方案 、對(duì)公司合并、分立 和解散、清算 做出決定 ，對(duì)公司增加或者減少注冊(cè)資本作出決定 。財(cái)務(wù)管理的特點(diǎn)具體表現(xiàn)在以下幾個(gè)方面： (1)涉及面廣。 (3)綜合性強(qiáng)。 答： (1)導(dǎo)向作用。 (3)凝聚作用。以明確的目標(biāo)作為績(jī)效考核的標(biāo)準(zhǔn)，就能 按職工的實(shí)際貢獻(xiàn)大小如實(shí)地進(jìn)行評(píng)價(jià)。 企業(yè)物質(zhì)資源的配置情況是資金運(yùn)用的結(jié)果，同時(shí)它又是通過資金結(jié)構(gòu)表現(xiàn)出來的。只有把企業(yè)的資金按合理的比例配置在生產(chǎn)經(jīng)營的各個(gè)階段上，才能保證資金活動(dòng)的繼起和各種形態(tài)資金占用的適度，才能保證生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)的順暢運(yùn)行。企業(yè)進(jìn)行財(cái)務(wù)管理不能只顧追求收 益，不考慮發(fā)生損失的可能。 財(cái)務(wù)管理環(huán)節(jié)包括： (1)財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)：根據(jù)財(cái)務(wù)活動(dòng)的歷史資料，考慮現(xiàn)實(shí)的要求和 條件，對(duì)企業(yè)未來的財(cái)務(wù)活動(dòng)和財(cái)務(wù)成果作出科學(xué)的預(yù)計(jì)和測(cè)算。 (5)財(cái)務(wù)分析：以核算資料為依據(jù)，對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)的過程和結(jié)果進(jìn)行評(píng)價(jià)和分析。 (1)企業(yè)與投資者和受資者之間的財(cái)務(wù)關(guān)系。 一旦形成債權(quán)債務(wù)關(guān)系，則債務(wù)人不僅要還本，而且還要付息。 (4)企業(yè)內(nèi)部各單位之間的財(cái)務(wù)關(guān)系。 企業(yè)要用自身的產(chǎn)品銷售收入，向職工支付工資、津貼、獎(jiǎng) 金等，從而按照職工提供的勞動(dòng)數(shù)量和質(zhì)量進(jìn)行分配。我們要透過資金運(yùn)動(dòng)的現(xiàn)象，看到人與人之間的財(cái)務(wù)關(guān)系，自覺地處理好財(cái)務(wù)關(guān)系，促進(jìn)生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)的發(fā)展。這兩者管理對(duì)象上的差別是兩權(quán)分離的結(jié)果，它表明出資者只對(duì)投入的資本及其權(quán)益行使產(chǎn)權(quán)管理，而經(jīng)營者則對(duì)構(gòu)成企業(yè)法人的全部財(cái)產(chǎn)行使產(chǎn)權(quán)管理，對(duì)出資者承擔(dān)資本保值增值的責(zé)任。如決定公司的經(jīng)營計(jì)劃和投資方案；制訂年度財(cái)務(wù)預(yù)算方案、決策方案；制訂利潤分配方案和虧損彌補(bǔ)方案；制訂增加或者減少注冊(cè)資本的方案；制訂發(fā)行公司債券的方案；擬訂公司合并、分立、解散和清算的方案；決定公司內(nèi)部財(cái)務(wù)管理機(jī)構(gòu)的設(shè)置；聘任或者解聘經(jīng)理和財(cái)務(wù)負(fù)責(zé)人；等等。 [論述 ]試論企業(yè)財(cái)務(wù)管理中的收支積極平衡原則。歸根到底取決于購產(chǎn)銷活動(dòng)的平衡。首先，要開源節(jié)流增收開支。 [論述 ]試述采用 “ 權(quán)益資本利潤率最大化 ” 作為財(cái)務(wù)管理目標(biāo)的優(yōu)勢(shì)及應(yīng)注意的問題。 (2)權(quán)益資本利潤不同于資產(chǎn)報(bào)酬率，它反映企業(yè)權(quán)益資本的使用效益，同時(shí)也反映因改變資本結(jié)構(gòu)而給企業(yè)收益率帶來的影響 。 第二章 資金時(shí)間價(jià)值和投資風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值 [單選 ]資金時(shí)間價(jià)值的實(shí)質(zhì)是 資金周轉(zhuǎn)使用后的增值額 。 [單選 ]一定時(shí)期內(nèi)每期期初等額收付的系列款項(xiàng)為 先付年金（ 即付年金 ） 。 [單選 ]無期限連續(xù)收款、付款的年金為永續(xù)年金。 [單選 ]年金是指一定期間內(nèi)每期相等金額的收付款項(xiàng)。 [多選 ]永續(xù)年金的特點(diǎn)沒有終值、沒有期限、每期定額支付。 答：根據(jù)對(duì)未來情況的 掌握程度，投資決策可分為三種類型： (1)確定性投資決策。 (3)不確定性投資決策。資金由資金使用者從資金所有者處籌集來進(jìn)行周轉(zhuǎn)使用以后，資金所有者要分 享一部分資金的增值額。各種形式的利息率（貸款利率、債券利率等）的水平，就是根據(jù)社會(huì)資金利潤率確定的。 [簡(jiǎn)答 ]簡(jiǎn)述在我國運(yùn)用資金時(shí)間價(jià)值的必要性。 (2)資金時(shí)間價(jià)值是進(jìn)行投資、籌資、收益分配決策的重要條件。 [論述 ]試論資金時(shí)間價(jià)值的實(shí)質(zhì)。 在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)條件下，貨幣的時(shí)間價(jià)值實(shí)際上是資金的時(shí)間價(jià)值。全部生產(chǎn)經(jīng)營中的資金都具有時(shí)間價(jià)值，這是資金運(yùn)動(dòng)的一種客觀規(guī)律性。馬克思指出： GWG過程所以有內(nèi)容，不是因?yàn)閮蓸O有質(zhì)的區(qū)別（二者都是貨幣），而只是因?yàn)樗鼈冇辛康牟煌? 第三章 籌資管理 [單選 ]企業(yè)購置設(shè)備增加市場(chǎng)供應(yīng)，或開拓有發(fā)展前途的對(duì)外投資領(lǐng)域時(shí)所進(jìn)行的籌資屬于擴(kuò)張籌資動(dòng)機(jī)。 [單選 ]當(dāng)債券的票面利率高于市場(chǎng)利率時(shí)，債券應(yīng)溢價(jià)發(fā)行。 [單選 ]一般而言，企業(yè)資本成本最高的籌資方式是發(fā)行普通股。 [單選 ]一般情況下，在企業(yè)的各種資金來源中，資本成本率最高的是普通股。 股權(quán)性籌資的方式有吸收直接投資、發(fā)行股票、企業(yè)內(nèi)部積累、銀行借款、發(fā)行債券、融資租憑、 商業(yè)信用。 [多選 ]吸收投入資本的優(yōu)點(diǎn)有能夠增強(qiáng)企業(yè)信譽(yù)、能夠早日形成生產(chǎn)能力、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)較低。 [多選 ]商業(yè)信用的形式有應(yīng)付賬款、商業(yè)匯票、預(yù)收貨款、票據(jù)貼現(xiàn)。 [多選 ]影響債券發(fā)行價(jià)格的因素為債券面值、票面利率、市場(chǎng)利率、債券期限。資本成本的高低可作為比較各種籌資方式優(yōu)缺點(diǎn)的一個(gè)依據(jù)。綜合資本成本的高低就是比較各個(gè)籌資組合方案，作出資本結(jié)構(gòu)決策的基本依據(jù)。 性質(zhì)：資本成本是一個(gè)重要的經(jīng)濟(jì)范疇。資本成本也是企業(yè)的耗費(fèi)，企業(yè)是要為此付出代價(jià)、支出費(fèi)用的，而這種代價(jià)最終也要作為企業(yè)收益的扣除額來得到補(bǔ)償。資本成本（如利率）既包括資金的時(shí)間價(jià)值，又包括投資風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值。 ② 具有財(cái)務(wù)杠桿作用。 (2)債券籌資的缺點(diǎn)： ① 財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)高。 ② 限制條件多。利用債券籌資在數(shù)額上有一定限度，當(dāng)公司的負(fù)債超過一定程度后，債券籌資的成本會(huì)迅速上升，有時(shí)甚至難以發(fā)行出去。 (3)適時(shí)取得所籌資金，保證資金投放需要。 [簡(jiǎn)答 ]簡(jiǎn)述企業(yè)資本金的管理原則。公司除由股東大會(huì)作出增減資本決議并按法定程序辦理者外，不得任意增減資本總額。 (5)資本統(tǒng)籌使用原則。 答：資本成本可以在多方面加以應(yīng)用，主要用于籌資決策和投資決策。 [簡(jiǎn)答 ]筒述經(jīng)營租賃和融資租賃的特點(diǎn)。通常采用企業(yè)留購辦法，這樣，租賃公司也可以免除處理設(shè)備的麻煩。 金融市場(chǎng)通常有三個(gè)構(gòu)成要素： (1)資金供應(yīng)者和資金需求者。 (3)調(diào)節(jié)融資活動(dòng)的市場(chǎng)機(jī)制。通過這種市場(chǎng)機(jī)制的調(diào)節(jié)作用，可以實(shí)現(xiàn)社會(huì)資金的合理配置。 (2)擴(kuò)張籌資動(dòng)機(jī)。 (4)雙重籌資動(dòng)機(jī)。 政府對(duì)企業(yè)的投資歷來是我國全民所有制企業(yè)的主要資金來源。 (5)民間資金。 答：籌資方式是指企業(yè)籌集資金所采取的具體形式，體現(xiàn)著不同的經(jīng)濟(jì)關(guān)系（所有權(quán)關(guān)系或債權(quán)關(guān)系）。這里包含以下幾個(gè)含義： (1)從性質(zhì)上看，資本金是投資者（所有者）投入的資本，是主權(quán)資金，不同于債務(wù)資金； (2)從目的上看，資本金要將本求利，有營利性，不同于非營利性的事業(yè)行政單位資金； (3)從功能上看，企業(yè)資本金用以進(jìn)行生產(chǎn)經(jīng)營，承擔(dān)民事責(zé)任，有限責(zé)任公司和股份有限 公司則以其資本金為限對(duì)所負(fù)債務(wù)承擔(dān)責(zé)任； (4)從法律地位來看，資本金不同于過去國有企業(yè)的國家基金，籌集來的資本金要在工商行政管理部門辦理注冊(cè)登記，已注冊(cè)的資本金如果追加或減少，必須辦理變更登記。 ③ 沒有固定的股利負(fù)擔(dān)。 [簡(jiǎn)答 ]簡(jiǎn)述租賃籌資 的優(yōu)缺點(diǎn)。 (4)到期還本負(fù)擔(dān)輕。其租金通常比舉借銀行借款或發(fā)行債券所負(fù)擔(dān)的利息高得多，而且租金總額通常要高于設(shè)備價(jià)值的 30%；承租企業(yè)在財(cái)務(wù)困難時(shí)期，支付固定的租金也將構(gòu)成一項(xiàng)沉重的負(fù)擔(dān)。包括資金占用費(fèi)用和資金籌集費(fèi)用。 [論述 ]論述普通股股東和優(yōu)先股股東權(quán)利和義務(wù)的不同。 普通股權(quán)利和義務(wù)的特點(diǎn)是： ① 普通股股東享有公司的經(jīng)營管理權(quán)； ② 普通股股利分配在優(yōu)先股之后進(jìn)行，并依公司盈利情況而定； ③ 公司解散清算時(shí)，普通股股東對(duì)公司剩余財(cái)產(chǎn)的請(qǐng)求權(quán)位于優(yōu)先股之后； ④ 公司增發(fā)新股時(shí)，普通股股東具有認(rèn)購優(yōu)先權(quán)，可以優(yōu)先認(rèn)購公司所發(fā)行的股票。 ② 優(yōu)先分配剩余財(cái)產(chǎn)。 第四章 流動(dòng)資金管理 [單選 ]企業(yè)為滿足支付動(dòng)機(jī)而持有現(xiàn)金，所需考慮的主要因素是企業(yè)銷售水平的高低。 [多選 ]從構(gòu)成要素看，流動(dòng)資金包括墊支于勞動(dòng)對(duì)象的資金、支于工資的資金、支于其他貨幣支出的資金。 [多選 ]銀行匯票結(jié)算、委托收款結(jié)算、支票結(jié)算 、銀行本票 。 [多選 ]流動(dòng)資金的特點(diǎn)占用形態(tài)的變動(dòng)性、 占 用數(shù)量的波動(dòng)性、 資 金循環(huán)與生產(chǎn)經(jīng)營周期的一致性。 [多選 ]信用政策的組成為信用期限、 信 用標(biāo)準(zhǔn)、現(xiàn)金折扣、收賬政策。 [多選 ]核定在產(chǎn)品資金定額的因素是產(chǎn)品的每日平均產(chǎn)量、產(chǎn)品單位 計(jì)劃生產(chǎn)成本、在產(chǎn)品成本系數(shù)、生產(chǎn)周期。 答： (1)調(diào)查客戶信用狀況。問接法則是以客戶或其他單位保存的有關(guān)客戶的各種原始記錄和核算資料為基礎(chǔ)，通過加工整理獲得信息的方法。 (3)催收應(yīng)收賬款。 在社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的條件下，賒銷是促進(jìn)銷售的一種重要方式。 企業(yè)持有產(chǎn)成品存貨，要開支管理費(fèi)、倉儲(chǔ)費(fèi)和保險(xiǎn)費(fèi)等支出；相反，企業(yè)持有應(yīng)收賬款，則無需這些支出。 (2)管資金的要管資產(chǎn)，管資產(chǎn)的要管資金，資金管理和資產(chǎn)管理相結(jié)合。 [簡(jiǎn)答 ]簡(jiǎn)述存貨的功能。 (2)儲(chǔ)備必要的在產(chǎn)品，有利于組織均衡、成套性的生產(chǎn)。 要實(shí)行管錢的不管賬，管賬的不管錢?？铐?xiàng)轉(zhuǎn)移或出納人員調(diào)換時(shí)，必須辦理交接手續(xù)，做到責(zé)任清楚。 (4)遵守庫存現(xiàn)金限額。當(dāng)日送存確有困難的，由開戶銀行確定送存時(shí)間。實(shí)踐證明，直接核銷法不利于企業(yè)及時(shí)處理壞賬，以至于大量陳賬、呆賬長(zhǎng)年掛賬，不利于企業(yè)資金加速周轉(zhuǎn)，并在一定程度上造成盈虧不實(shí)。為了保證企業(yè)存貨經(jīng)常必須占用的最低限度的資金需要和實(shí)行流動(dòng)資金分口分級(jí)管理責(zé)任制，落實(shí)供產(chǎn)銷各職能部門分管資金指標(biāo)，必須核定生產(chǎn)儲(chǔ)備資金、未完工產(chǎn)品資金和成品資金各個(gè)項(xiàng)目的資金定額，即經(jīng)常、必須、占用的最低限度量。對(duì)主要產(chǎn)品使用的重要原材料、消耗量大、占用資金多的物資，要采用比較細(xì)致的方法核定；對(duì)其他一般物資，則可采用比較簡(jiǎn)便的方法核定。 [單選 ]在固定資產(chǎn)的計(jì)價(jià)方法中，固定資產(chǎn)原始價(jià)值減去已提折舊后的凈額是折余價(jià)值。 [多選 ]固定資產(chǎn)按照經(jīng)濟(jì)用途可分為生產(chǎn) 用固定資產(chǎn)、非生產(chǎn)用固定資產(chǎn)。 [多選 ]固定資產(chǎn)投資的特點(diǎn)有施工期長(zhǎng)、投資回收期長(zhǎng)、決策成敗后果深遠(yuǎn)、投資數(shù)額大。 [多選 ]按形成來源劃分，無形資產(chǎn)可以分為自創(chuàng)無形資產(chǎn)、購入無形資產(chǎn)。 [簡(jiǎn)答 ]簡(jiǎn)述固定資產(chǎn)的計(jì)價(jià)方法。 原始價(jià)值是指企業(yè)在購置、建造或獲得某項(xiàng)固定資產(chǎn)所發(fā)生的必要支出。 (3)折余價(jià)值。企業(yè)應(yīng)當(dāng)按照規(guī)定的要求對(duì)固定資產(chǎn)計(jì)價(jià)入賬，不能任意估價(jià)，不能任意變更已入賬的固定資產(chǎn)價(jià)值。 (2)提高固定資產(chǎn)的完好程度和利用效果。 企業(yè)必須根據(jù)實(shí)際情況，選用適用的計(jì)算固定資產(chǎn)折舊額的方法，正確計(jì)算固定資產(chǎn)折舊額，編制固定資產(chǎn)折舊計(jì)劃，按規(guī)定有汁劃地計(jì)提固定資產(chǎn)折 舊，保證固定資產(chǎn)更新的資金供應(yīng)。 [簡(jiǎn)答 ]簡(jiǎn)述固定資產(chǎn)項(xiàng)目投資的特點(diǎn)。 新建、改建、擴(kuò)建工程項(xiàng)目，都需要經(jīng)過較長(zhǎng)的工程施工建設(shè)期 才能完成。 西方企業(yè)將固定資產(chǎn)項(xiàng)目投資叫做沉沒投資，一旦決策付諸實(shí)行要改很難且其變現(xiàn)能力差，故而決策成敗后果深遠(yuǎn)。 在新增固定資產(chǎn)時(shí)，財(cái)務(wù)人員要協(xié)同資產(chǎn)管理人員深入現(xiàn)場(chǎng)，根據(jù)固定資產(chǎn)的交接憑證，認(rèn)真搞好固定資產(chǎn)的驗(yàn)收和交接工作。 ① 核對(duì)調(diào)撥手續(xù)，對(duì)不符合國家政策和手續(xù)不完備的拒絕調(diào)出； ② 查對(duì)實(shí)物， 對(duì)于數(shù)量短缺，或機(jī)件、部件不全的設(shè)備，堅(jiān)持在配備齊全后移交接收單位，對(duì)調(diào)出設(shè)備的專用技術(shù)資料，也要隨同調(diào)出設(shè)備一并移交或抄送接收單位，以便使用單位搞好維護(hù)保養(yǎng)； ③ 對(duì)外調(diào)的固定資產(chǎn)，移交前，要依靠工人和技術(shù)人員確定設(shè)備的新舊程度和完好情況，按質(zhì)論價(jià)；移交時(shí)，根據(jù)結(jié)算后的“ 價(jià)撥單 ” 到現(xiàn)場(chǎng)辦理固定資產(chǎn)的交接。對(duì)于未到正常使用年限的過早報(bào)廢和由于非常事故造成的報(bào)廢，要查明原因，分清責(zé)任，認(rèn)真加以處理； ④ 對(duì)報(bào)廢固定資產(chǎn)的殘值進(jìn)行估價(jià)，做好殘料交庫工作。 答：固定 資產(chǎn)的損耗有有形損耗和無形損耗兩種形式。 固定資產(chǎn)的無形損耗，是由于勞動(dòng)生產(chǎn)率提高和科學(xué)技術(shù)進(jìn)步所引起的固定資產(chǎn)價(jià)值損耗。這兩種損耗，并不是固定資產(chǎn)形體上的磨損消耗，故稱為無形損耗。為此，要在核定固定資產(chǎn)需用量的基礎(chǔ)上，進(jìn)一步確定新增固定資產(chǎn)的項(xiàng)目、數(shù)量和時(shí)間。 擬定了投資方案后，為了擇優(yōu)決策，就需要對(duì)各種投資方案進(jìn)行預(yù)測(cè)，分析它們技術(shù)上的可行性和經(jīng)濟(jì)上的效益性。 [簡(jiǎn)答 ]簡(jiǎn)述無形資產(chǎn)的分類。 (4)按是否有固定生效期劃分，可分為可攤銷無形資產(chǎn)和不可攤銷