【正文】 評估按項目周期的不同階段可分為三個階段：前評估、中評估（又稱中間評價）和后評估（又稱后評價）。 （ 2）項目業(yè)主或投資者為了分析可行性研究報告的可靠性，進(jìn)一步完善項目方案，聘請另一家工程咨詢單位對原可行性研究報告進(jìn)行再評估。 對于這四個階段，建議按下表進(jìn)行總結(jié)對比記憶，以便于熟練地掌握這一部分的知識。 （ 4）投資估算。 （ 8）經(jīng)濟影響 分析 。涉及社會公共利益的項目。 （ 14）結(jié)論與建議。 采用 資本金注入方式，分析出資人代表的情況及其合理性； （ 4）對沒有營業(yè)收入或收入不足以彌補運營成本的公益性項目 ，從項目運營的 財務(wù)可持續(xù)性角度 ，分析、研究政府提供補貼的方式和數(shù)額。 農(nóng)業(yè)項目 一般多為綜合開發(fā)項目，可能包括農(nóng)、林、牧、副、漁和加工業(yè)等項目 項目經(jīng)濟評價 一般分項目層和經(jīng)營層 兩個層次， 項目層次評價以經(jīng)濟分析為主，財務(wù)分析為輔 ， 經(jīng)營層次評價只進(jìn)行財務(wù)分析 。 （ 2）選用的 主要設(shè) 備的規(guī)格、參數(shù) 應(yīng)能 滿足預(yù)訂貨的要求 。 （ 5）應(yīng)采用 分項詳細(xì)估算法 對投資和生產(chǎn)成本進(jìn)行估算，估算的準(zhǔn)確度應(yīng)達(dá)到要求。 （二）項目申請報告的主要內(nèi)容 ： ： （ 1）項目申報 單位概況 ；（ 2）擬建 項目概況； （ 3）建設(shè) 用地與相關(guān)規(guī)劃 ；（ 4） 資源利 用和能源耗用分析；（ 5）生態(tài) 環(huán)境影響 分析；（ 6） 經(jīng)濟和社會效果 分析。 報送外商投資項目申請報告應(yīng)附送以下文件： （ 1）中外投資各方的企業(yè)注冊證（營業(yè)執(zhí)照）、商務(wù)登記證及經(jīng)審計的最新企業(yè)財務(wù)報表、開戶 銀行出具的資金信用證明；（ 2）投資意向書，增資、購并項目的公司董事會決議；（ 3）銀行出具的融資意向書；（ 4）省級或國家環(huán)境保護行政主管部門出具的 環(huán)境影響評價意見書 ；（ 5）省級規(guī)劃部門出具的規(guī)劃選址意見書；（ 6）省級或國家國土資源管理部門出具的項目用地預(yù)審意見書；（ 7）以 國有資產(chǎn)或土地使用權(quán) 出資的，需有有關(guān)主管部門出具的確認(rèn)文件。（ 3）項目建設(shè)規(guī)模、主要建設(shè)內(nèi)容、產(chǎn)品、目標(biāo)市場，以及項目效益、風(fēng)險情況。應(yīng)提交具備相應(yīng)資質(zhì)的會計師、資產(chǎn)評估機構(gòu)等中介機構(gòu)出具的資產(chǎn)評估報告，或其他可證明有關(guān)資產(chǎn)權(quán)益價值的第三方文件；（ 5）投標(biāo)、購并或合資合作項目，中外方簽署的意向書或框架協(xié)議等文件；（ 6）境外競標(biāo)或收購項目，應(yīng)報送信息報告，并附國家發(fā)展改革委出具的確認(rèn)函件。 三、結(jié)論的形成步驟 （七步） ：（一）明確項目目標(biāo)（二）明確項目類型和評價層次與范圍 （三）對項目進(jìn)行全方位的描述（四）說明各方面的評價指標(biāo)和影響（五）綜合分析與評價（六）提出結(jié)論 ： ，即提出建設(shè)項目的理由。 。 條件。 （二）主要比選方案的概述 ： 在結(jié)論部分應(yīng)對未 被推薦的一些重大比選方案進(jìn)行描述，闡述方案的主要內(nèi)容、優(yōu)缺點和未被推薦的原因，以供 決策者 參考并做出決策。從區(qū)域經(jīng)濟發(fā)展、產(chǎn)業(yè)空間布局、當(dāng)?shù)刎斦罩?、社會收入分配、市場競爭結(jié)構(gòu)等角度分析。 五、 “ 資源開發(fā)及綜合利用分析 ” 的編寫說明 ● 分析評價項目建設(shè)方案是否符合資源開發(fā)利用的可持續(xù)發(fā)展戰(zhàn)略要求，是否符合保護 資源環(huán)境的政策規(guī)定，是否資源開發(fā)總體規(guī)劃及綜合利用的相關(guān)要求。 ，可能對國民經(jīng)濟產(chǎn)生重大影響的項目，要從 國民經(jīng)濟整體角度 出發(fā)，進(jìn)行宏觀經(jīng)濟影響分析。 二、工程咨詢機構(gòu) 承擔(dān)項目 申請報告的核準(zhǔn)評估 工作后，要按照委托方的要求，重點從維護經(jīng)濟安全、合理開發(fā)利用資源、保護生態(tài)環(huán)境、優(yōu)化重大布局、保障公共利益、防止出現(xiàn)壟斷和不正當(dāng)競爭等角度進(jìn)行評估論證，編寫企業(yè)投資項目咨詢評估報告，報送委托機關(guān)，作為核準(zhǔn)項目時的重要參考依據(jù)。 四、企業(yè)投資項目咨詢評估報告原則上應(yīng)對項目是否具備各項核準(zhǔn)條件進(jìn)行全面、系統(tǒng)分析。對于行業(yè)需要特別關(guān)注的核準(zhǔn)內(nèi)容，可不受本編寫大綱的章節(jié)限制，根據(jù)需要設(shè)專門章節(jié)進(jìn)行評估論證，以反映行業(yè)特殊性要求。 一、市場調(diào)查的內(nèi)容 ： 市場需求調(diào)查、市場供應(yīng)調(diào)查、消費者調(diào)查和競爭者調(diào)查 。 （二）市場供應(yīng)調(diào)查 市場供應(yīng)調(diào)查是要調(diào)查供應(yīng)現(xiàn)狀、供應(yīng)潛力以及正在或計劃建設(shè)的相同產(chǎn)品的項目的生產(chǎn)能力。 （二）調(diào)查階段： 實施調(diào)查計劃、落實調(diào)查方案是市場調(diào)查的最重要環(huán)節(jié) 。 （三）分析總結(jié) 階段 。 調(diào)查報告是市場調(diào)查成果的最終體現(xiàn)。 能夠以較少的人力和費用開支，較快地掌握調(diào)查對象的基本情況 常用于產(chǎn)品需求和原材料資源需求的調(diào)查 典型調(diào)查 在調(diào)查對象總體中選擇一些具有典型意義或具有代表性的市場區(qū)域或產(chǎn)品進(jìn)行專門調(diào)查。 工作量小、耗時短、費用低、信度高 應(yīng)用比較廣泛 （二）市場調(diào)查的方法 : 表 22 市場調(diào)查方法 方法類型 方法簡介 特點 其它 文案調(diào)查法 對已經(jīng)存在的各種資料檔案，以查閱和歸納的方式進(jìn)行的市場調(diào)查。 實地調(diào)查法 調(diào)查人員通過跟蹤、記錄被調(diào)查事物和人物的行為痕跡來取得第一手資料的調(diào)查方法。 應(yīng)用范圍有限，主要應(yīng)用于消費行為的調(diào)查，企業(yè)推出新產(chǎn)品、改變產(chǎn)品外形和包裝、調(diào)整產(chǎn)品價格、改變廣告方式時，都可以采用實驗調(diào)查法。 。 二、市場預(yù)測的程序 : 確定預(yù)測目標(biāo) — 收集、分析歷史數(shù)據(jù)資料和當(dāng)前信息 — 選擇預(yù)測方法 — 預(yù)測過程 — 預(yù)測結(jié)果、方法分析評價（如不合理重新選擇預(yù)測方法） — 修正預(yù)測結(jié)果 — 輸出預(yù)測結(jié)果。 （ 1）因果性預(yù)測方法通過尋找變量之間因果關(guān)系，從而對因變量進(jìn)行預(yù)測，這是廣泛采用的因果分析法，包括 回歸分析、消費系數(shù)法和彈性系數(shù)法 。 （ 3）其他方法則包括計量經(jīng)濟模型、投入產(chǎn)出分析、系統(tǒng)動力模型、馬爾科夫鏈等。 基本前提： 兩個變量間存在線性關(guān)系 。由此求得的回歸系數(shù)為： 式中： xi 、 yi 分別是自變量 x和因變量 y的觀察值， 分別為 x和 y的平均值。 （ 1）基本公式： TSS＝ ESS＋ RSS 偏差平方和＝殘差平方和＋回歸平方和 總變差＝未解釋變差＋可解釋變差 在進(jìn)行檢驗時，通常先進(jìn)行方差分析，主要有兩方面原因： 一方面可以檢驗在計算上有無錯誤；另一方面 ，也可以提供其它檢驗所需要的基本數(shù)據(jù)。 R在 1和 1之間， 當(dāng) R=1時，變量 x和 y完全正相關(guān) ；當(dāng) R=1時，變量 x和 y完全負(fù)相關(guān) ； 當(dāng) 0R1時，變量 x和 y正相關(guān) ；當(dāng) 1R0時，變量 x和 y負(fù)相關(guān) 。 ： t檢驗是回歸系數(shù)的顯著性檢驗，以判定預(yù)測模型變量 x和 y之間線性假設(shè)是否合理。 ；回歸系數(shù)為 0的可能性較大，未通過 t檢驗，回歸系數(shù)不顯著，說明變量 x和 y之間線性假設(shè)不合理。 區(qū)間預(yù)測：以一定的概率（通常是取置信度為 1α ）預(yù)測 y在 附近變動的范圍。 ② 當(dāng)樣本 n很大時 ,在置信度為 %， %, %的 條件下，預(yù)測區(qū)間分別為： （概率論中的 3α 原則） 其中的 sy是回歸標(biāo)準(zhǔn)差， 第五步：預(yù)測結(jié)果分析 第六步：輸出預(yù)測結(jié)果分析 五、彈性系數(shù)分析 ： 一般來說，兩個變量之間的 關(guān)系越密切，相應(yīng)的彈性值就越大；兩個變量越是不相關(guān)，相應(yīng)的彈性值就越小。 （一）收入彈性 ：在保持商品價格不變時，該商品 購買量變化率 與 消費者收入的變化率 之比。也就是當(dāng)收入水平保持不變時，該商品 購買量變化率 與 價格變化率 之比。 能源消費：電力、煤炭、石油、天然氣等消費； 國民經(jīng)濟指標(biāo)： 社會總產(chǎn)值、國內(nèi)生產(chǎn)總值、工農(nóng)業(yè)總產(chǎn)值、國民收入、主要產(chǎn)品產(chǎn)量 等，可按這些指標(biāo)計算不同的能源彈性。 ： （ 1）分析產(chǎn)品 x的所有消費部門或行業(yè)，包括現(xiàn)存的和潛在的市場。 ： n一般在 3200之間： （ 1）水平型數(shù)據(jù)， n值的選取較為隨意； （ 2）歷史序列的基本發(fā)展趨勢變化不大， n值取大一點； （ 3）具有 趨勢性 或 階躍型 特點的數(shù)據(jù)， n 值取較 小 一些；預(yù)測目標(biāo)的趨勢在不斷發(fā)生變化， n應(yīng)選小一點。 ■ 缺點：只是在處理水平型歷史數(shù)據(jù)時才有效，應(yīng)用范圍受限。 平滑法適用范圍：適用于市場觀測呈水平波動，無明顯上升或下降趨勢情況下的預(yù)測。 （二）適用范圍：類推預(yù)測法具有極大的 靈活性和廣泛性 ，適用于 新產(chǎn)品、新行業(yè)和新市場 的需求預(yù)測。 三種形式： 。調(diào)查表 沒有 統(tǒng)一的格式。 ：缺少思想溝通交流； 易忽視少數(shù)人的意見；存在組織者主觀影響 。（ 3）影響預(yù)測事件的因素太多。此時對企業(yè)來說， 不宜選擇進(jìn) 入此行業(yè) 。（ a）新領(lǐng)域進(jìn)入戰(zhàn)略。橫向一體化戰(zhàn)略：是企業(yè)為了擴大規(guī)模，鞏固市場地位，提高競爭能力而 與同行的企業(yè)進(jìn)行聯(lián)合 的一種戰(zhàn)略。 （二）基本競爭戰(zhàn)略 ： ： 在追求產(chǎn)量規(guī)模經(jīng)濟效益的基礎(chǔ)上，降低產(chǎn)品的生產(chǎn)成本，用低于競爭對手的成本優(yōu)勢，贏得競爭的勝利。 成本領(lǐng)先戰(zhàn)略與差別化戰(zhàn)略 面向全行業(yè) ，在整個行業(yè)的范圍內(nèi)進(jìn)行活動；重點集中戰(zhàn)略是圍繞 特定的目標(biāo) 進(jìn)行密集型的生產(chǎn)經(jīng)營活動，要求能夠比競爭對手提供更為有效的服務(wù)。缺點：其目標(biāo)市場相對狹小，企業(yè)的市場份額總體水平較低，在 獲得市場份額方面有局限性 。 具體參見教材 58頁圖 2— 7 ：行業(yè)新進(jìn)入者威脅的大小取決于行業(yè)的 進(jìn)入障礙和可能遇到的現(xiàn)有企業(yè)的反擊策略 。 力：取決于客戶的集中程度、產(chǎn)品市場的集中程度、客戶自身垂直整合能力、客戶對產(chǎn)品的了解、市場供求狀況等因素。 評價指標(biāo) 。（ 3）篩選出主要競爭對手，按每個指標(biāo)對企業(yè)進(jìn)行評分。 核心競爭能力可能是優(yōu)秀技能、技術(shù)訣竅、企業(yè)的 知識管理體系 ，也可是那些能產(chǎn)生具有很大競爭價值的生產(chǎn)能力的一系列具體 技能的組合。 行業(yè)成功的關(guān)鍵因素分析可以解決一些問題：顧客選擇產(chǎn)品的因素、企業(yè)競爭成功具備的資源和能力、企業(yè)獲得持續(xù)競爭優(yōu)勢的因素。影響競爭優(yōu)勢的持續(xù)時間，主要有三個關(guān)鍵因素： ① 建立這種優(yōu)勢需要多長時間； ② 能夠獲得的優(yōu)勢有多大； ③ 競爭對手做出有力反應(yīng)需要多長的時間。 防御性戰(zhàn)略： 避開威脅，消除劣勢。 分析方法： 投資組合分析最廣泛的一種方法是 矩陣分析方法，包括波士頓矩陣、通用矩陣等方法 。 金牛業(yè)務(wù) 第三象限 產(chǎn)品的市場相對 占有率較高，但行業(yè)成長率較低， 行業(yè)可能處于生命周期中的成熟期，企業(yè)生產(chǎn)規(guī)模較大，能夠帶來大量穩(wěn)定的現(xiàn)金收益。如果業(yè)務(wù)能夠經(jīng)營并維持，則應(yīng)縮小經(jīng)營范圍；如果企業(yè)虧損難以維繼，則應(yīng)采取措施，進(jìn)行業(yè)務(wù)整合或退出經(jīng)營。 （ 2）穩(wěn)定策略： 適用于 “ 金牛 ” 業(yè)務(wù)，也適用于 “ 問題 ” 和 “ 瘦狗 ” 業(yè)務(wù)。（ 2）橫坐標(biāo)：企業(yè)實力代替了相對市場份額；縱坐標(biāo)：行業(yè)吸引力代替了行業(yè)成長速度。 （ 1）評價業(yè)務(wù)單元（ 2）預(yù)測戰(zhàn)略業(yè)務(wù)組合的產(chǎn)業(yè)吸引力和業(yè)務(wù)實力 七、營銷策略研究 研究對象：產(chǎn)品銷售過程中的銷售方式（包括結(jié)算方式）、銷售手段（網(wǎng)點）、消費者偏好以及售后服務(wù)等方面進(jìn)行的分析研究。（ 2）消費行為的變化。 （二）市場營銷策略 ： 營銷策略研究一般應(yīng)分析產(chǎn)品或服務(wù)的銷售方式、銷售渠道、銷售網(wǎng)點、價格定位、宣傳手段、結(jié)算方式、售后服務(wù)等，通過對目標(biāo)市場、銷售渠道、銷售價格和促銷方式及其組合的研究來確定營銷策略。 4R：關(guān)聯(lián)、反應(yīng)、關(guān)系和回報。 第 三 章 建設(shè)方案研究 建設(shè)方案研究 是項目決策分析與評價的 核心內(nèi)容 ，是 在市場分析的基礎(chǔ)上，通過多方案比選，構(gòu)造和優(yōu)化項目方案的過程。初步可行性研究階段的建設(shè)方案研究比較粗略；可行性研究階段的建設(shè)方案研究要求全面深入。 一個好的建設(shè)方案，是實現(xiàn) 項目目標(biāo)、增加投資收益、規(guī)避投資風(fēng)險 的基礎(chǔ)。 ： 包括 定性和定量方法 。 （ 2）定量分析法 ： 定量分析法的核心是提出 建設(shè)方案優(yōu)化的數(shù)學(xué)模型 ，在定量的基礎(chǔ)上評價建設(shè)方案的經(jīng)濟效益、環(huán)境效益和 社會效益。 （二）方案比選的范圍和步驟 ： （ 1）項目總體方案（ 2）分項工程方案（ 3）各專業(yè)工程方案 ：（ 1）比選問題的命題和準(zhǔn)備（ 2）選擇比選的組織形式（ 3）對建設(shè)方案進(jìn)行初審（ 4）確定比較方法（ 5）開展參選方案比選工作 。 （二）產(chǎn)品方案研究應(yīng)考慮的因素 因素 內(nèi)容 從市場需求導(dǎo)向和目標(biāo)市場來確定產(chǎn)品品種、數(shù)量、質(zhì)量，項目產(chǎn)品方案應(yīng)能適應(yīng)市場多變的要求； 產(chǎn)品市場的界定應(yīng)具有戰(zhàn)略價值。 根據(jù)當(dāng)?shù)丨h(huán)境的要求和可能提供的環(huán)境容量來確定項目產(chǎn)品方案 、燃料供應(yīng) 應(yīng)遵循行業(yè)對原材料、燃料供應(yīng)的 相關(guān)規(guī)定、規(guī)范； 根據(jù)項目所采用的原材料、燃料的可得性及其數(shù)量、品質(zhì)、供應(yīng)的穩(wěn)定性來確定項目產(chǎn)品方案。建設(shè)規(guī)模是在 產(chǎn)品方案 的基礎(chǔ)上，結(jié)合生產(chǎn)工藝技術(shù)、原材料和能源供應(yīng)，協(xié)作配套和項目投融資條件，以及規(guī)模經(jīng)濟 等研究而進(jìn)行的。當(dāng)產(chǎn)品適應(yīng)性強，市場需求量大，品種規(guī)格變化較小時，可以采用 大、中規(guī)模戰(zhàn)略 。 二）建設(shè)規(guī)模的合理性分析 ： 。 。 可靠性指 生產(chǎn)工藝技術(shù)成熟 ，體現(xiàn)在可以生產(chǎn)出 合格的產(chǎn)品 ，可以實現(xiàn)建設(shè)項目目標(biāo)，有可借鑒的生產(chǎn)樣板廠。 6. 技術(shù)來源可靠性 技術(shù)持有者信譽好，技術(shù)持有者愿意轉(zhuǎn)讓技術(shù)，且轉(zhuǎn)讓條件合理；知識產(chǎn)權(quán)經(jīng)過確認(rèn)