【正文】 對重慶百貨的財務(wù)信息進行了統(tǒng)一分析，對企業(yè)的財務(wù)狀況、經(jīng)營成果及現(xiàn)金流量等情況進行了考察和評價。在西部零售市場繼續(xù)雄踞前列。資產(chǎn)負債表是反映企業(yè)某一特定日起財務(wù)狀況的會計報表。（2）%，主要系報告期內(nèi)歸屬于本期的未到期定期存款利息增加所致，%，表明企業(yè)流動資產(chǎn)占用較多，會影響資金的使用效率和企業(yè)的籌資成本，進而影響盈利能力。（6），%，說明在研發(fā)投入和土地購置方面投入了較大的資金。各項目變動不大，資產(chǎn)結(jié)構(gòu)相對較穩(wěn)定。（6）企業(yè)長期待攤費用本期較上期增加百分比較大，表明企業(yè)的資產(chǎn)質(zhì)量不高。（2）經(jīng)營資產(chǎn)與金融資產(chǎn)的結(jié)構(gòu)分析金融資產(chǎn)比率=金融資產(chǎn)總額/資產(chǎn)總額*100% =*100% =%%，經(jīng)營資產(chǎn)比率近55%。企業(yè)有較高的自存貨幣資金，為以后投資于固定資產(chǎn)等項目做準備。這增加了資產(chǎn)的流動性，提升了現(xiàn)金循環(huán)和短期償債能力。主要系企業(yè)因采購預(yù)付的貨款增加所致。%，主要系巴南商都轉(zhuǎn)固將土地使用權(quán)計入無形資產(chǎn)所致。項 目期初數(shù)本期增加本期減少期末數(shù)1) 賬面原值小計135,081,45,784,　180,866,土地使用權(quán)123,065,45,435,　168,500,軟件12,016,349,　12,365,2) 累計攤銷小計28,395,3,679,　32,075,土地使用權(quán)18,309,3,106,　21,416,軟件10,086,573,　10,659,3) 賬面凈值小計106,685,　　148,790,土地使用權(quán)104,755,　　147,084,軟件1,930,　　1,706,5) 賬面價值合計106,685,　　148,790,土地使用權(quán)104,755,　　147,084,軟件1,930,　　1,706,（4）商譽被投資單位名稱或形成商譽的事項期初賬面余額本期增加本期減少期末賬面余額期末減值準備重慶電子器材有限企業(yè)918,　　918,918,合 計918,　　918,918,該企業(yè)期末計提較多的商譽的減值準備說明該項資產(chǎn)的質(zhì)量差。節(jié)約了舉債成本，企業(yè)財務(wù)比較穩(wěn)健。金融負債比率=金融負債/負債總額*100%%，均主要系企業(yè)子企業(yè)慶榮物流償還短期借款所致，因此據(jù)此計算的金融負債比率為0，相應(yīng)的經(jīng)營負債率就為100%。（1） 應(yīng)付賬款項目環(huán)比分析差額差異率（%） 差額應(yīng)付賬款2,867,774, 2,673,954, 2,506,741, 193,819, 167,213, 企業(yè)應(yīng)付賬款的規(guī)模較為平穩(wěn)，企業(yè)的營業(yè)收入近三年來也持續(xù)穩(wěn)定增長。項目環(huán)比分析差額差異率（%） 差額差異率（%）資本投入61,230, 480,444, 留存收益518,084, 595,662, 2013年較2012年外部股東權(quán)益的增長幅度大，說明企業(yè)投資額的加大，企業(yè)外延式擴大再生產(chǎn)的能力。 表明企業(yè)盈利能力較強，滾存利潤越多。利潤表的全面分析一般包括利潤表各項目的增減變動分析、利潤表各項目的結(jié)構(gòu)變動分析等內(nèi)容。%高于營業(yè)收入的增長，是由于該企業(yè)為零售百貨業(yè)，促銷等活動頻繁，所以還算正常。（4)營業(yè)外收入本期數(shù)較上年同期數(shù)增長 %，主要系固定資產(chǎn)處置利得和違約追償收入增加共同影響。（7)，%，其增長比率小于利潤總額的增幅，是由于所得稅費用增幅過大。（3）%，%%；%，與上期大致持平，究其原因是成本控制得當(dāng)；（4）%，%%，%。說明企業(yè)利潤的實現(xiàn)程度很高，現(xiàn)有的未實現(xiàn)損益對企業(yè)未來盈利變動不會產(chǎn)生重大影響。 （4）該企業(yè)前五名客戶營業(yè)收入差異不大，%，由于是零售業(yè)，客戶相對較分散，對某一個或幾個客戶依賴程度較低，經(jīng)營風(fēng)險較小。除百貨有較小增長外，其他行業(yè)都有所下降，說明該企業(yè)成本總體控制很好。財務(wù)比率大商股份重慶百貨歐亞集團行業(yè)平均總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率營業(yè)收入增長率%%%%營業(yè)利潤率%%%%營業(yè)現(xiàn)金比率 收入質(zhì)量分析表 由重慶百貨收入質(zhì)量分析表可以看出，%%，%%，由此可見除了總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率，其他指標都略低于同行業(yè)水平，說明該企業(yè)收入狀況不太好，說明企業(yè)要促進挖掘潛力、積極創(chuàng)收、提高市場占有率、提高資產(chǎn)利用效率。 （2）該企業(yè)百貨、超市、家電、提供勞務(wù)等多個行業(yè)同時經(jīng)營，可以分散其經(jīng)營風(fēng)險。營業(yè)收入和營業(yè)成本、期間費用在企業(yè)收入總額和支出總額中所占的比重較大，說明其收支結(jié)構(gòu)基本合理，企業(yè)盈利能力具有一定的穩(wěn)定性和持續(xù)性，所以該企業(yè)利潤質(zhì)量很高。（2）%，主要系企業(yè)營業(yè)收入增長以及工資水平、物價水平上漲共同影響所致。（6)營業(yè)外收入增長和營業(yè)外支出大幅度增長，是由于非流動資產(chǎn)處置損失大幅度增長，%。資產(chǎn)減值損失較大幅度的上升，說明企業(yè)在收入增長的同時資產(chǎn)質(zhì)量還有待提高。營業(yè)收入的增加得益于企業(yè)深入資源整合，深化結(jié)構(gòu)調(diào)整，加強重點品牌的管理，加快經(jīng)營 網(wǎng)點的開發(fā)建設(shè)，適時推出促銷活動。利潤表是反映企業(yè)一定時期的經(jīng)營成果的報表，與資產(chǎn)負債表不同的是，它所提供的信息是動態(tài)信息。1．盈余公積項 目期初數(shù)本期增加本期減少期末數(shù)法定盈余公積220,305,62,637,　282,943,合 計220,305,62,637,　282,943,企業(yè)盈余公積只有法定盈余公積，任意盈余公積占比為0，表明企業(yè)不夠注重加強積累以謀求長遠的利益。（2）預(yù)收款項項目環(huán)比分析差額差異率（%）差額預(yù)收款項1,833,903, 2,409,000, 2,242,030, 575,096, 166,969, 營業(yè)收入25,011,511, 28,141,786, 30,189,995, 3,130,275, 2,048,208, 預(yù)收賬款穩(wěn)定增長的同時，也伴隨著企業(yè)營業(yè)收入的相應(yīng)增長，較高占比的預(yù)收款項表明企業(yè)的產(chǎn)品結(jié)構(gòu)和銷路較好，生產(chǎn)的產(chǎn)品供不應(yīng)求，也意味著該企業(yè)具有較好的未來盈利能力和償債能力。 企業(yè)本期負債比率從高到低的前三位依次是：應(yīng)付賬款比率、預(yù)收款項比率、應(yīng)付票據(jù)比率，%、%、%，%。流動負債該比率=流動負債/負債總額*100=%流動負債規(guī)模反映企業(yè)對短期債權(quán)人的依賴程度。因為百貨超市行業(yè)相對來說應(yīng)收賬款很少，對供應(yīng)商的付款時間比較長，以致應(yīng)付賬款或票據(jù)、其他應(yīng)付款占比很高。項目環(huán)比分析差額差異率（%）差額無形資產(chǎn)48,443, 106,685, 148,790, 58,242, 42,105, （2）通過與同行業(yè)比較分析，企業(yè)無形資產(chǎn)所占比重偏低，遠低于行業(yè)平均值，表明企業(yè)在市場競爭中處于不利地位，應(yīng)繼續(xù)加大無形資產(chǎn)投資。(2)企業(yè)預(yù)付賬款賬齡大多是在一年以內(nèi)，說明企業(yè)債權(quán)管理沒有出現(xiàn)太大問題。種 類期末數(shù)期初數(shù)賬面余額壞賬準備賬面價值賬面余額壞賬準備賬面價值銀行承兌匯票75,609, 　75,609, 16,151, 　16,151, 合 計75,609, 　75,609, 16,151, 　16,151, 顯然，應(yīng)收票據(jù)中均為銀行承兌匯票，說明企業(yè)的應(yīng)收票據(jù)質(zhì)量很高。由于企業(yè)銷售規(guī)模近三年來均持續(xù)穩(wěn)定增長，因此較高的固定資產(chǎn)比率是與銷售規(guī)模相適應(yīng)的。2. 主要資產(chǎn)項目結(jié)構(gòu)分析：項目期末余額年初余額期末比重(%)（%）年初比重（%）貨幣資金 存貨 固定資產(chǎn) 大類資產(chǎn)合計 資產(chǎn)總計 大類資產(chǎn)占總資產(chǎn)比重（%） 重慶百貨大類資產(chǎn)及其比率通過對重慶百貨2013年的大類資產(chǎn)分析可以發(fā)現(xiàn)，（1）該企業(yè)的貨幣資金比率連續(xù)兩年比重最高，%%，這是由企業(yè)商業(yè)零售的行業(yè)特點決定的，說明企業(yè)產(chǎn)生現(xiàn)金流量的能力較強，資產(chǎn)流動性較高，現(xiàn)金償債能力較強。（1）流動資產(chǎn)與非流動資產(chǎn)結(jié)構(gòu)分析流動資產(chǎn)比率=流動資產(chǎn)總額/資產(chǎn)總額*100% =%%。（4）企業(yè)債項型資金占比較高，%，應(yīng)加強企業(yè)債權(quán)管理。項目期末余額年初余額期末比重（%）年初比重（%）增減變動百分比（%）貨幣資金5,180,124, 5,226,335, 存貨1,832,785, 1,773,700, 流動資產(chǎn)合計8,095,363, 7,760,025, 固定資產(chǎn)2,445,502, 2,424,027, 無形資產(chǎn)148,790, 106,685, 長期待攤費用253,233, 157,648, 非流動資產(chǎn)合計3,365,408, 3,244,572, 資 產(chǎn) 總 計11,460,772, 11,004,598, 　從重慶百貨2013年資產(chǎn)項目垂直分析表可以看出： （1）%，且還在進一步小幅增長，表明企業(yè)資產(chǎn)流動性強，變現(xiàn)能力、支付能力、償債能力增加，收益能力下降，財務(wù)風(fēng)險降低。（4）長期應(yīng)收款項目期末數(shù)較期初數(shù)減少100%，主要系報告期內(nèi)重分類至一年到期的非流動資產(chǎn)所致。資產(chǎn)負債表的全面分析一般包括資產(chǎn)負債表各項目的增減變動分析、資產(chǎn)負債各項目的結(jié)構(gòu)變動分析等內(nèi)容。面對全球經(jīng)濟化、信息化浪潮,零售市場競爭更加激烈的形勢，企業(yè)提出了堅持走“內(nèi)涵強壯、外延擴張”的質(zhì)量效益型連鎖發(fā)展道路，制訂了企業(yè)“十一五”期間發(fā)展規(guī)劃，按照“根植重慶、延伸西部、強化主業(yè)、多種模式、連鎖發(fā)展”的發(fā)展思路和“短期創(chuàng)重慶第一，中長期創(chuàng)西部一流的商業(yè)連鎖企業(yè)”的戰(zhàn)略目標，一方面抓連鎖體制模式的建立完善，實施百貨、超市、電器三業(yè)態(tài)資源的調(diào)整整合，初步實現(xiàn)分業(yè)態(tài)的專業(yè)化、標準化和連鎖化經(jīng)營管理；調(diào)整健全企業(yè)組織架構(gòu)，強化總部建設(shè)；通過實施ISO9001：2000質(zhì)量管理認證，開展企業(yè)文化建設(shè)，提高制度管理水平；另一方面抓網(wǎng)絡(luò)建設(shè)市場擴張，堅持以重慶為核心，以長江和高速公路為主軸，向重慶市“一圈兩翼”地區(qū)延伸和輻射，通過多渠道、多業(yè)態(tài)加密滲透重慶第一、二商圈，快速拓展重慶第三商圈，并在重慶市外布局上取得重大突破進展，目前已分別在貴州遵義市、四川省瀘州市、廣安市、樂山市成功開辦綜合商場，加快了向西部市場連鎖擴張的步伐。60年來，重百已發(fā)展成為以百貨、超市、電器三大業(yè)態(tài)為主業(yè)，涉足酒店、食品、電子器材、勞保等經(jīng)營領(lǐng)域的一家大型區(qū)域性商業(yè)零售連鎖企業(yè)。企業(yè)財務(wù)報表分析的重要功能就是對財務(wù)報表的數(shù)據(jù)做進一步的加工、整理和分析，更加清晰、完整地展示企業(yè)財務(wù)狀況的全貌。附 表財務(wù)報表分析”課程分析報告重慶工商大學(xué) 學(xué)院重慶百貨股份有限公司財務(wù)分析報告（2013年度）項目名稱：重慶百貨股份有限公司（600729） 報告時間： 年 月 日 班 級： 級 專業(yè) 班小組成員： 學(xué) 號： 成 績 指導(dǎo)教師： 目 錄引 言 1重慶百貨財務(wù)報表分析 2 2 2 資產(chǎn)狀況分析 3 3 3 4 5 負債、所有者權(quán)益狀況分析 7 7 8 8 8 9 10 10 利潤表的增減變動分析 10 利潤表垂直分析 11 利潤收支結(jié)構(gòu)分析 12 13 13 13 15 企業(yè)現(xiàn)金流量表分析 18 18 18 19 20 21 21 22 23 23 23 24 長短期償債能力分析 24 24 25 26 26 28 28 30 31存在的問題分析 34 34 34，現(xiàn)金周轉(zhuǎn)不暢 35 35對策 35 35 36，保證現(xiàn)金周轉(zhuǎn)能力 36 36重慶百貨股份有限公司財務(wù)分析報告作者：周禹彤、周艷宇、張鑫、徐藝萌引 言隨著我國市場經(jīng)濟體系的逐步發(fā)展和完善，財務(wù)工作在企業(yè)日常經(jīng)營活動中起到越來越重要的作用。根據(jù)企業(yè)的戰(zhàn)略目標來選擇投資組合，進行投資項目的科學(xué)論證，對資本投資進行風(fēng)險分析，制定合理的投資規(guī)劃，進而提高企業(yè)回款能力，使企業(yè)獲得更多的現(xiàn)金流，更多的利潤。由從2012年到2014年近三年股東權(quán)益增長趨勢時增時減的情況，可反映出企業(yè)發(fā)展不穩(wěn)定，同時也說明企業(yè)發(fā)展能力欠佳。%，表明該項資金被對方無償占用，企業(yè)也存在較大的成本壓力。由于存貨存在流動性弱，易毀損等特點，會降低企業(yè)資產(chǎn)質(zhì)量。企業(yè)近四年以來股東權(quán)益時增時減，反映出企業(yè)發(fā)展不穩(wěn)定，同時說明企業(yè)發(fā)展能力欠佳。發(fā)展能力分析資產(chǎn)增長能力分析資產(chǎn)增長率期初資產(chǎn)（元）3,548,384,期末資產(chǎn)（元）3,791,810,資