【正文】 實(shí)現(xiàn)銷售額占社會(huì)消費(fèi)品零售總額的比重逐年提高。物流企業(yè)基礎(chǔ)設(shè)施和技術(shù)水平明顯提高，銷售時(shí)點(diǎn)系統(tǒng)(POS)、管理信息系統(tǒng)(MIS)和電子訂貨系統(tǒng)(EOS)等得到較好推廣，電子商務(wù)交易額明顯增長(zhǎng)。國(guó)務(wù)院《物流業(yè)調(diào)整和振興規(guī)劃》出臺(tái)后，四川省相繼出臺(tái)了一列物流業(yè)發(fā)展政策，四川省將建設(shè)成西部物流中心。國(guó)家《物流業(yè)調(diào)整和振興規(guī)劃》把南寧定位為西南物流區(qū)域中心和全國(guó)性物流節(jié)點(diǎn)城市，西南出海物流通道納入全國(guó)十大物流通道體系。而廣義的環(huán)渤海地區(qū)包括北京、天津兩個(gè)直轄市及山東、河北和東北三省。按照“十一五”規(guī)劃，北京市物流業(yè)基本形成了公路、鐵路、航空互為補(bǔ)充的綜合立體交通網(wǎng)絡(luò)和“三環(huán)、五帶、多中心”的節(jié)點(diǎn)布局。加快建設(shè)中心城與新城、新城之間快速聯(lián)絡(luò)通道。形成以北京為中心的“三環(huán)十二放射”高速公路網(wǎng)絡(luò)。市域高速公路通車總里程達(dá)到1100公里。開發(fā)區(qū)工業(yè)物流園、保稅區(qū)國(guó)際物流運(yùn)作區(qū)、南疆散貨物流中心、空港國(guó)際物流區(qū)等工程已相繼完工。今后10年，天津港仍將保持每年10億元以上的基建投資額度。未來山東將建設(shè)港口群物流區(qū)域、魯中物流區(qū)域、魯南商貿(mào)物流區(qū)域、魯北物流區(qū)域、魯西南物流區(qū)域五大物流區(qū)域。形成了由多種所有制、不同經(jīng)營(yíng)規(guī)模和各種服務(wù)模式構(gòu)成的，具有行業(yè)特色的物流企業(yè)群體。未來山東省將大力支持制造業(yè)剝離物流業(yè)務(wù)，重點(diǎn)引導(dǎo)推動(dòng)350戶大企業(yè)集團(tuán)帶頭剝離物流服務(wù)環(huán)節(jié)，釋放物流需求。經(jīng)初步摸底調(diào)查，該省已形成初具規(guī)模的各類物流園區(qū)165個(gè)，其中總投資1億元左右的6個(gè)，110億元的113個(gè)，1030億元的31個(gè)，30億元以上的15個(gè)。青蘭高速公路正以它巨大的魔力，磁石般地把一個(gè)個(gè)產(chǎn)業(yè)園區(qū)、產(chǎn)業(yè)聚集區(qū)、特色農(nóng)業(yè)區(qū)吸引到自己的沿線周圍，同時(shí)讓更多的物流園區(qū)如雨后春筍般地生長(zhǎng)起來。%，%；，%，%。（二）航空旅客運(yùn)輸量分析自09年以來，在國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)基本面逐漸向好、實(shí)際運(yùn)力供給增加及低油價(jià)使票價(jià)水平降低進(jìn)而刺激需求的共同作用下，%的大幅反彈，%，國(guó)內(nèi)航空客運(yùn)增長(zhǎng)持續(xù)成為支撐民航運(yùn)輸增長(zhǎng)的核心因素。我們從以往各年的表現(xiàn)來看，行業(yè)一般在6月為淡季，8月上升達(dá)到年內(nèi)最高點(diǎn)，9月會(huì)出現(xiàn)從頂部回落的跡象，今年6月份的表現(xiàn)卻開始呈現(xiàn)出淡季不淡，79月出現(xiàn)旺季更旺的表現(xiàn)，10月出現(xiàn)回升，11月份旅客周轉(zhuǎn)量的環(huán)比下降，降幅略大于以往各年同期。其中，達(dá)年度最高。國(guó)際航線的搶眼表現(xiàn)是對(duì)由于全球經(jīng)濟(jì)危機(jī)造成的08年、09年航空業(yè)寒潮的一次修復(fù)，特別是國(guó)際航空貨運(yùn)市場(chǎng)由緩慢復(fù)蘇轉(zhuǎn)變?yōu)榭焖俜磸棇?duì)其功不可沒。（五）航空客座率和載運(yùn)率分析2010年，%。國(guó)內(nèi)航線、亞洲及港澳地區(qū)航綫票價(jià)指數(shù)穩(wěn)中有升，國(guó)內(nèi)遠(yuǎn)程航線已經(jīng)接近或者超過07 年最好水平。 圖 19 20082010年同期水運(yùn)貨物周轉(zhuǎn)量及當(dāng)年累計(jì)增速比較數(shù)據(jù)來源：世經(jīng)未來研發(fā)部，長(zhǎng)江資產(chǎn)定價(jià)中心從客運(yùn)量來看，2010年112月，%。表 10 2010年我國(guó)部分港口貨物吞吐量（萬噸，%）港口名稱12月吞吐量同比增長(zhǎng)自年初累計(jì)同比增長(zhǎng)大連港（包含旅順碼頭） 外貿(mào) 青島 煙臺(tái)港 上海港 —寧波舟山港 寧波港 舟山港 深圳港 — 福州港 廈門港 進(jìn)口 — —出口 — —南通港 連云港港—— 張家港港—— 汕頭港 — 臺(tái)州港—— 太倉港 鎮(zhèn)江 — 數(shù)據(jù)來源：交通運(yùn)輸部，長(zhǎng)江資產(chǎn)定價(jià)中心 圖 22 2010年12月沿海港口外貿(mào)吞吐量及同比增速（萬噸）數(shù)據(jù)來源：世經(jīng)未來研發(fā)部，長(zhǎng)江資產(chǎn)定價(jià)中心（二）規(guī)模以上港口集裝箱吞吐量完成情況2010年。二、2011年港口物流業(yè)發(fā)展趨勢(shì)20102020年物流行業(yè)的大發(fā)展和多式聯(lián)運(yùn)的崛起將成為國(guó)內(nèi)港口產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型的最佳時(shí)期。作為航運(yùn)貿(mào)易大國(guó)的日本“港口供應(yīng)鏈”的斷裂將對(duì)港口物流業(yè)的發(fā)展產(chǎn)生負(fù)面影響。比“十五”%；，比“十五”%；，比“十五”%。其中客運(yùn)專線9200公里。（二）將形成高鐵逐步成網(wǎng)、客貨逐步分線的新局面2011年，我國(guó)鐵路將形成高鐵逐步成網(wǎng)、客貨逐步分線的新局面，客貨運(yùn)輸能力進(jìn)一步提高。具體來看：貨運(yùn)方面：2010年112月份，%，；，%。具體來說，各類運(yùn)價(jià)在10月份均有回落，第一周是國(guó)慶假期，運(yùn)價(jià)指數(shù)處于較低水平，10月最后一周，燃油價(jià)格上升對(duì)運(yùn)價(jià)的影響并未從運(yùn)價(jià)指數(shù)中反應(yīng)出，原因是定價(jià)有滯后性。具體來說，各類運(yùn)價(jià)承接10月份月末的水平，第一周處于較高水平，在第三周有較明顯的下滑，值得注意的是，11月份柴油緊缺，但并未如預(yù)期中刺激運(yùn)價(jià)上揚(yáng)，原因可能是寒冷的天氣對(duì)運(yùn)價(jià)的向下影響比柴油對(duì)運(yùn)價(jià)向上的影響明顯。具體來說，各類運(yùn)價(jià)承接2010年11月份月末的水平，第一周處于較低水平，在第三周有較明顯的最高點(diǎn)，值得注意的是，2010年12月份柴油不再緊缺，運(yùn)價(jià)受積極影響上揚(yáng)，但寒冷的天氣依舊使運(yùn)價(jià)無法激情上揚(yáng)。三、公路物流業(yè)發(fā)展趨勢(shì)剛剛過去的“十一五”期間。初步形成涵蓋公路水路民航郵政的安全暢通便捷綠色的交通運(yùn)輸體系?？爝f日業(yè)務(wù)量突破1000萬件，進(jìn)入世界前三位。廣大快遞企業(yè)珍惜來之不易的發(fā)展環(huán)境和發(fā)展機(jī)遇，紛紛加快整合資源，加強(qiáng)能力建設(shè)，提升服務(wù)，加快發(fā)展。二、郵政物流業(yè)發(fā)展趨勢(shì)“十二五”時(shí)期，我國(guó)郵政行業(yè)將構(gòu)建“覆蓋城鄉(xiāng)、惠及全民、水平適度、持續(xù)發(fā)展”的郵政普遍服務(wù)體系，構(gòu)建“便捷高效、競(jìng)爭(zhēng)有序、技術(shù)先進(jìn)、服務(wù)優(yōu)質(zhì)”的快遞服務(wù)體系，加快發(fā)展步伐，做大行業(yè)規(guī)模，增加就業(yè)崗位30萬個(gè)以上，實(shí)現(xiàn)業(yè)務(wù)收入翻一番。% ；，%，收入利潤(rùn)率為2%，比上年略有增加；完成貨物吞吐量8430萬噸，%；期末社會(huì)庫存438萬噸，比上年的483萬噸減少45萬噸；。而2010年GDP的增長(zhǎng)，%。在功能方面，煤炭倉儲(chǔ)的洗、選、配功能增強(qiáng)，其布局在向港口、火車貨運(yùn)站集中。一是以港口碼頭為依托的倉儲(chǔ)設(shè)施增長(zhǎng)速度快。三是部分城市調(diào)整了物流園區(qū)的規(guī)劃，將規(guī)模小、分布散的物流園重新規(guī)劃為較大規(guī)模的物流園區(qū)。有的地方政府甚至將物流園區(qū)改為現(xiàn)貨市場(chǎng)。六是外資企業(yè)加大在中國(guó)的物流中心建設(shè)。此外，鐵路貨運(yùn)場(chǎng)站的布局調(diào)整也在進(jìn)行之中。至此，該公司穩(wěn)居中國(guó)物流地產(chǎn)第一的位置。新批準(zhǔn)的物流重點(diǎn)項(xiàng)目中，66%是冷庫項(xiàng)目。給倉儲(chǔ)和配送企業(yè)提出新的要求：一是要求倉儲(chǔ)公司能夠適應(yīng)小批量、多品種、多客戶、快進(jìn)快出的需要，其倉儲(chǔ)設(shè)施、貨架、裝卸、揀選設(shè)備要與其相適應(yīng)。%，但與以前年度100%的增長(zhǎng)以上相比，這個(gè)增幅大大降低。經(jīng)過近五年發(fā)展，這個(gè)行業(yè)發(fā)生了巨大變化。收入結(jié)構(gòu)中，創(chuàng)新業(yè)務(wù)的比例占58%。第三篇中國(guó)物流行業(yè)發(fā)展機(jī)會(huì)盡管中國(guó)物流體系落后于發(fā)達(dá)國(guó)家并且不適應(yīng)產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型需求，但目前已經(jīng)迎來全面發(fā)展的長(zhǎng)周期，目前的落后和低效反而預(yù)示著行業(yè)巨大的發(fā)展空間。冷鏈物流、農(nóng)超對(duì)接和供應(yīng)鏈物流環(huán)環(huán)相扣，通過網(wǎng)絡(luò)和體系的支持、專業(yè)化的運(yùn)輸、銷售和采購保證農(nóng)副產(chǎn)品和相關(guān)加工產(chǎn)品的生產(chǎn)、加工、存儲(chǔ)、運(yùn)輸和銷售得到質(zhì)和量的穩(wěn)定。隨著2012~2015 年鐵路貨運(yùn)能力釋放和鐵路體制改革逐步解決，鐵龍物流運(yùn)營(yíng)的冷藏集裝箱業(yè)務(wù)長(zhǎng)期發(fā)展空間較大。并計(jì)劃分別在福建福州和四川彭州建設(shè)物流配送中心（募資項(xiàng)目）。圖 32：永輝超市門店區(qū)域和物流體系資料來源：公司數(shù)據(jù)，中金公司研究部，長(zhǎng)江資產(chǎn)定價(jià)中心。永輝的存貨周轉(zhuǎn)率（ 次/年）也處于超市公司最高水平。物流對(duì)超市等商業(yè)公司的直觀作用主要體現(xiàn)在：1. 降低損耗率，對(duì)超市的生鮮商品尤其重要，生鮮商品大都不易保存，對(duì)物流設(shè)施要求較高；2. 提高商品周轉(zhuǎn)率；3 滿足消費(fèi)者對(duì)物流配送的時(shí)效性。圖 28中國(guó)農(nóng)產(chǎn)品流通鏈條示意圖資料來源：中國(guó)物流與采購聯(lián)合會(huì)，中金公司研究部，長(zhǎng)江資產(chǎn)定價(jià)中心第一節(jié) 鐵路冷鏈物流中國(guó)冷鮮產(chǎn)品需求已經(jīng)迎來加速增長(zhǎng)階段，冷鏈物流的結(jié)構(gòu)性增長(zhǎng)機(jī)會(huì)正在出現(xiàn)，必將帶來結(jié)構(gòu)性的發(fā)展機(jī)會(huì)?！耙划a(chǎn)不夠穩(wěn)，二產(chǎn)不夠強(qiáng)，三產(chǎn)不夠大”，這是中國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展面臨的問題，也就是物流業(yè)發(fā)展的主要機(jī)會(huì)。主要業(yè)務(wù)實(shí)現(xiàn)計(jì)算機(jī)管理，約40%的企業(yè)主營(yíng)業(yè)務(wù)信息化覆蓋面為100%，94%的企業(yè)配置了專業(yè)信息技術(shù)人員，部分企業(yè)使用了物聯(lián)網(wǎng)技術(shù)。綜合物流業(yè)務(wù)取得進(jìn)展。同時(shí)該項(xiàng)業(yè)務(wù)的收入比例逐年下降，競(jìng)爭(zhēng)日益激烈，也是增速放緩的原因。三是電子商務(wù)有全球性交易的特點(diǎn)，要求倉儲(chǔ)企業(yè)網(wǎng)絡(luò)化，能實(shí)現(xiàn)一個(gè)商務(wù)網(wǎng)站下的統(tǒng)一操作和多個(gè)商務(wù)網(wǎng)站的同時(shí)操作。2010年電子商務(wù)交易額突破5萬億元。國(guó)家發(fā)改委《農(nóng)產(chǎn)品冷鏈物流發(fā)展規(guī)劃》發(fā)布前后，全國(guó)興起了冷庫建設(shè)的熱潮。%。值得一提的是，臺(tái)灣桃園縣、臺(tái)中市規(guī)劃了大型的綜合物流園，已在招商。如天津泰達(dá)在埃及投資建設(shè)集展示、倉儲(chǔ)、報(bào)關(guān)報(bào)驗(yàn)、租船訂艙、融資等多功能的商貿(mào)園。福建省有關(guān)部門確定了全省的重點(diǎn)物流園區(qū)，并給予規(guī)劃、政策方面的支持。二是以原有倉庫群為基礎(chǔ)，重新規(guī)劃物流園區(qū)。在樣本企業(yè)中，65%的企業(yè)開展了金融物流業(yè)務(wù)。2010年國(guó)家加大了節(jié)能減排和低碳經(jīng)濟(jì)的管理力度，鋼材、有色金屬的庫存分別比去年初下降17%和10%。隨著制造業(yè)、流通業(yè)、農(nóng)業(yè)經(jīng)濟(jì)的增長(zhǎng)，貨物流通量增長(zhǎng)，倉儲(chǔ)業(yè)的貨物吞吐量也在增長(zhǎng)。在全國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的大背景下，倉儲(chǔ)業(yè)的各項(xiàng)經(jīng)濟(jì)指標(biāo)均取得較高的增長(zhǎng)速度，根據(jù)中國(guó)物資儲(chǔ)運(yùn)協(xié)會(huì)對(duì)全國(guó)60個(gè)大型倉儲(chǔ)企業(yè)的調(diào)查，54家的企業(yè)盈利，6家企業(yè)虧損，虧損面10%。市場(chǎng)化、網(wǎng)絡(luò)化、規(guī)?；?、品牌化程度不斷提高。修訂后《郵政法》首次將快遞業(yè)務(wù)納入調(diào)整范疇，確立了快遞企業(yè)的法律地位，提出了“鼓勵(lì)競(jìng)爭(zhēng)、促進(jìn)發(fā)展”的原則，極大地釋放了快遞發(fā)展活力。到“十二五”末，實(shí)現(xiàn)全國(guó)高速公路電子不停車收費(fèi)平均覆蓋率60%，建成城市公交專用道10000公里，民航航班正常率保持在80%以上?！拔蹇v七橫”12條國(guó)道主干線提前13年全部建成，西部開發(fā)8條省級(jí)通道基本貫通。其中，；，；。其中，；，；。其中，；，；。表 11 2010年112月公路運(yùn)輸業(yè)客貨運(yùn)輸完成情況指標(biāo)計(jì)算單位本年累計(jì)完成2009年同期完成比2009年同期增減（%）貨運(yùn)量?jī)|噸貨物周轉(zhuǎn)量?jī)|噸公里客運(yùn)量?jī)|人次旅客周轉(zhuǎn)量?jī)|人公里數(shù)據(jù)來源：交通運(yùn)輸部，長(zhǎng)江資產(chǎn)定價(jià)中心公路貨運(yùn)價(jià)格平穩(wěn)回升公路貨運(yùn)運(yùn)價(jià)指數(shù)方面，2010年4季度，公路貨運(yùn)價(jià)格指數(shù)繼續(xù)隨運(yùn)輸市場(chǎng)需求、淡旺季交替和油價(jià)等一系列影響運(yùn)輸成本的因素的變動(dòng)而變動(dòng)，整體表現(xiàn)較為平穩(wěn)。第四節(jié) 我國(guó)公路物流業(yè)發(fā)展情況分析一、公路物流行業(yè)情況公路客、貨運(yùn)增速平穩(wěn)2010年全年，公路客貨運(yùn)繼續(xù)保持平穩(wěn)較快增長(zhǎng)。三、鐵路物流預(yù)測(cè)分析（一）鐵路投資將創(chuàng)新高，鐵路物流基礎(chǔ)設(shè)施條件明顯提升2011年中國(guó)鐵路固定資產(chǎn)投資計(jì)劃總規(guī)模為8500億元。從2010年到2012年，我國(guó)鐵路發(fā)展仍處在難得的黃金機(jī)遇期，但同時(shí)面臨三個(gè)“最高峰期”的嚴(yán)峻挑戰(zhàn)：我國(guó)大規(guī)模鐵路建設(shè)、新線投入運(yùn)營(yíng)、新技術(shù)裝備制造運(yùn)用都將進(jìn)入歷史最高峰。 圖 23鐵路月度貨運(yùn)量數(shù)據(jù)來源：世經(jīng)未來研發(fā)部，長(zhǎng)江資產(chǎn)定價(jià)中心圖 24 鐵路月度客運(yùn)量數(shù)據(jù)來源：世經(jīng)未來研發(fā)部，長(zhǎng)江資產(chǎn)定價(jià)中心 “十一五”期間，我國(guó)鐵路客貨運(yùn)量持續(xù)大幅增長(zhǎng)、經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量明顯提升。總體而言，未來幾年，港口物流業(yè)的發(fā)展整體向好。我國(guó)港口吞吐量已經(jīng)連續(xù)6年保持世界第一。 圖 21 20082010年同期水路旅客周轉(zhuǎn)量及當(dāng)年累計(jì)增速比較數(shù)據(jù)來源：世經(jīng)未來研發(fā)部，長(zhǎng)江資產(chǎn)定價(jià)中心（一）沿海主要港口貨物吞吐量完成情況2010年，%。 圖 17 20072010年6月中國(guó)民航票價(jià)指數(shù)資料來源：世經(jīng)未來研發(fā)部，長(zhǎng)江資產(chǎn)定價(jià)中心第二節(jié) 2010年我國(guó)港口物流發(fā)展情況分析一、港口物流業(yè)運(yùn)行情況從貨運(yùn)量來看，2010年112月，%。表 9 2010年112月航班效率 （%）正班客座率同比正班載運(yùn)率同比12347256789101112月全年累計(jì)數(shù)據(jù)來源：中國(guó)民航總局，世經(jīng)未來研發(fā)部，長(zhǎng)江資產(chǎn)定價(jià)中心 圖 16 20062010年各月民航正班客座率資料來源：世經(jīng)未來研發(fā)部，長(zhǎng)江資產(chǎn)定價(jià)中心（六）航空票價(jià)分析2009下半年開始，綜合票價(jià)指數(shù)觸底反彈，尤其是在經(jīng)濟(jì)危機(jī)中遭受重創(chuàng)的國(guó)際航綫和地區(qū)航綫機(jī)票價(jià)格。2010年全年，%，而2008年同比增5%，2009年同比增22%。表 8 2010年分航線航空客貨運(yùn)輸主要指標(biāo)航線指標(biāo)單位2010年2009年同比增長(zhǎng)（%）國(guó)內(nèi)航線總周轉(zhuǎn)量?jī)|噸公里旅客運(yùn)輸量萬人21060貨物運(yùn)輸量萬噸港澳臺(tái)航線總周轉(zhuǎn)量?jī)|噸公里旅客運(yùn)輸量萬人貨物運(yùn)輸量萬噸國(guó)際航線總周轉(zhuǎn)量?jī)|噸公里旅客運(yùn)輸量萬人1474貨物運(yùn)輸量萬噸資料來源：民航總局 圖 15 2008年2010年12月分航線RTK分析資料來源：世經(jīng)未來研發(fā)部，長(zhǎng)江資產(chǎn)定價(jià)中心國(guó)際航線表現(xiàn)搶眼無論是運(yùn)送的旅客數(shù)量還是貨運(yùn)量方面，進(jìn)出口貿(mào)易的復(fù)蘇和2009年同期的低基數(shù)令國(guó)際航線在2010年上半年的增幅超過五成，2010年下半年國(guó)際航線的增幅較上半年略有下降，但總體增幅仍遠(yuǎn)高于國(guó)內(nèi)航