【正文】 。 同時 , 各 商業(yè)銀行加強了對信貸的審核和 監(jiān)管 , 提高了對信貸風險的控制 , 責任風險管理責任制度日益強化 , 有的 銀行甚至實行了終身責 任追究 制 , 銀行貸款的門檻 又 被 抬高。 造成 這種狀況的原因具體表現(xiàn)在：擔保機構(gòu)規(guī)模較小 ， 擔保機構(gòu)管理水平低 ， 缺乏必要的風險補償和分散機制 。 7 三、 國外中小企業(yè)融資方式及經(jīng)驗 （一）國外中小企業(yè)的融資方式 美國的中小企業(yè)是以直接融資模式為主、間接融資模式為輔。德國由于二戰(zhàn)后金融危機的爆發(fā)，企業(yè)大量股票被商業(yè)銀行購買用來抵償銀行貸款，這使得銀行同企業(yè)的聯(lián)系得到了進一步的加強。肖霞認為由于英國規(guī)定企業(yè)發(fā)行證券要受到最低資本額限制，所以通過發(fā)行證券籌資的比例要低于美國企業(yè)。發(fā)達國家企業(yè)稅收一般占企業(yè)增加值的 40%～ 50％。許多國家對中小企業(yè)都實行比普通稅率低 5～ 15 個百分點左右的優(yōu)惠稅率。 (3)提高稅收起征點。這對中小企業(yè)有兩方面的好處：一是加速技術設備的更新?lián)Q代；二是降低當期的應稅額，從而減少稅款。 (1)就業(yè)補貼。中小企業(yè)資金有限，能用于研發(fā)的資金就更少，然而，中小企業(yè)的技術進步對其獲得長久的生存權(quán)十分重要。 (3)出口補貼。 德國的財政補貼主要做法：按《中小 企業(yè)研究與技術政策總方案》設立專項基金，對中小企業(yè)的技術開發(fā)提供資助， 1995 年以來，這項資助費已達 億馬克；為中小企業(yè)承擔培訓任務，可得到政府的補貼， 1994 年政府培訓補貼支出達 億馬克；對在德國東部投資的中小企業(yè)提供總投資額 15%～ 23％的財政補貼。政府設立專門的貸款擔?；鹨詼p少銀行對中小企業(yè)還款能力的擔心，提高其信譽，改善其貸款環(huán)境。 擔保貸款與普通貸款一樣需要按時付息，而且利率高于市場平均水平。貼息貸款是一種政府對中小企業(yè)貸款的利息補貼。一些效益較好的中小企業(yè)可以通過擔保、補貼方式，或付出較高的利息獲得短期流動資金，但長期貸款卻很難獲得，一般商業(yè)銀行是根本不予考慮的。其中，美國又以貸款擔保形式為主，而日本則以政府建立的專門金融機構(gòu)對中小企業(yè)進行低息貸款的方式為主。二是少數(shù)民族和婦女所辦中小企業(yè)的貸款擔保。四是出口及國際貿(mào)易企業(yè)的貸款擔保。它們向 中小企業(yè)提供低于市場 2~3 個百分點的較長期的優(yōu)惠貸款。 1995 年共有 7 萬多小企業(yè)獲得總共 110 多億美元的風險基金。 英國則成立了由 100 多家從事中小企業(yè)風險投資的小型金融公司組成的專設 “ 風險資本協(xié)會 ”(BVCA) ，為高科技 “ 風險企業(yè) ” 提供了大量的資金援助。香港特別行政區(qū)的 “ 第二板塊 ” 不久前才開通，臺灣地區(qū)則正在考慮建立 “ 第二板塊 ” 。 在上述前三種中小企業(yè)資金援助中，稅收優(yōu)惠大約占全部資金援助的10%～ 15%，這部分資金雖然不多，但完全歸企業(yè)所有，且基本上沒有條件的限制；財政補貼大約占 20%～ 25%，也歸企業(yè)所有，但在獲取和使用上都要受到一定的限制；貸款援助占 60%～ 70%，是資金援助的主要來源，但由于其需要還本付息，在使用上要考慮風險。同時要嚴格按照會計法規(guī)的要求 ,建立真實、準確的會計賬簿 ,定期向有關機構(gòu)提供會計信息 ,增強財務信息的透明度 ,樹立企業(yè)誠實守信的良好形象 ,從而獲得金融機構(gòu)的貸款支持。中 小企業(yè)只有通過提高自身管理水平，達到金融機構(gòu)的指標要求才 是唯一可行之路 。第三，引進專業(yè)財務人才，加強財務人員專業(yè) 素質(zhì) 。 目前我 市 債務融資占主導地位，而債務融資更多的是關注企業(yè)的信用情況，為此中小企業(yè)要在以下幾方面下功夫 :首先，配合國家信用體系的建設要求。再次，樹立良好 的企業(yè)法人形象，保持良好的納稅記錄， 嚴格履行經(jīng)濟合同，杜絕不良信用記錄，以較強的資金實力、較好的資產(chǎn)流動性和較高的信用度 ， 贏得融資單位的信任，破解當前中小企業(yè)融資難的局面。面對中小企業(yè)貸款筆數(shù)多、金額小、交易費用高、 財務管理 混亂、資信水平難以評估、貸款風險高等現(xiàn)實，政府要加大金融改革的力度，重整嚴重滯后于我國經(jīng)濟發(fā)展的國有銀行金融體系。而且，中小金融機構(gòu)產(chǎn)權(quán)關系明晰、具有權(quán)責明確及分工合理的法人治理結(jié)構(gòu)，擁有較強的自我發(fā)展、自我約束能力， 14 是市場經(jīng)濟的重要組成部分。銀行作為信用的提供者，理應帶頭重信守諾，不斷改善服務，這是促進銀企合作的基礎之一。 第二，積極發(fā)展中小企業(yè)服務體系。另外，政府也應興辦和鼓勵創(chuàng)辦非贏利性的中小企業(yè)服務機構(gòu)，幫助中小企業(yè)更好的發(fā)展。加強中小企業(yè)的信用 15 體系建設，提高中小企業(yè)的信用意識，開展以中小企業(yè)為主體的信用評價，結(jié)合資金支持和信貸政策，引導銀行金融業(yè)增加對中小企業(yè)的信貸支持，滿足中小企業(yè)的融資需求。 第二，優(yōu)化稅制結(jié)構(gòu)。一個企業(yè)能否順利地發(fā)展，首先要看它是否能夠順利地渡過創(chuàng)業(yè)期 。政府稅務部門應樹立為納稅人服務的意識，與納稅人建立良好的合作關系，而不僅僅是檢查與處罰。 16 參考文獻 [1] 梁國安 .依法規(guī)范，緩解中小企業(yè)融資難 [J].西部大開發(fā)， 20xx,(05) [2] 黨宏明 . 淺析中小企業(yè)融資難 [J].現(xiàn)代商業(yè)， 20xx,(02) [3] 郎艷平 .我國中小企業(yè)融資問題探究 [J].現(xiàn)代商業(yè)， 20xx,(03) [4] 彭定新 .建立信用擔保體系，化解中小企業(yè)融資難題 [J].決策與信息，20xx,(02) [5] 范惠玲 .金融危機下我國中小企業(yè)融資機遇 [J].中國鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)會計，20xx,(07) [6] 魯釗陽 . 信用視角下中小企業(yè)融資難問題 研究 [J].財會研究，20xx,(11) [7] 房莉 ,周宇 . 構(gòu)建分層次、多樣化的融資體系 —— 淺析對我國中小企業(yè)融資問 題的幾點看法 [J].現(xiàn)代商業(yè)， 20xx,(02) [8] 程濤 . 中小企業(yè)融資的難點及解決的措施 [J].企業(yè)經(jīng)濟， 20xx,(13) [9] 張優(yōu)勤 ,金融危機下再談中小企業(yè)融資難問題 [J].商場現(xiàn)代化，20xx,(02) [10]王俊壽 ,中小民營企業(yè)融資策略與金融創(chuàng)新 [M]. 中國商務出版社，20xx ,(01) [11]張曉春 , 探析民間融資的發(fā)展 [J]. 經(jīng)濟師 , 20xx,(09) [12]馬靜婷 , 金融危機下我國中小企業(yè)融資模式選擇影響因素分析 [J]. 經(jīng)濟研究導刊 , 20xx,(02) [13]王宏 ,楊衛(wèi)東 .中小企業(yè)股權(quán)融資攻略 [M]. 復旦大學出版社，20xx ,(01) [14]時翼 .關于中小企業(yè)融資方式創(chuàng)新的探討 [J].現(xiàn)代商業(yè)， 20xx,(03) [15]王彥保 .經(jīng)濟危機下中小民營企業(yè)的籌資狀況分析 [J].企業(yè)導報，20xx,(12) [16] Augusto de la Torre,Maria Soledad Martinez,Sergio involvement with SMEs:Beyond relationship lending[J].Journal of Banking and Finance,20xx. 17 致 謝 經(jīng)過將近半年的時間努力，我的畢業(yè)論文也將在此落筆，從論文選題到搜集資料，從寫稿到反復修改，期間經(jīng)歷了喜悅、痛苦和彷徨，在寫作論文的過程中心情是如此復雜。另外，在校圖書館查找資料的時候，圖書館的老師也給我提供了很多方面的支持與幫助。 由于我的學術水平有限，所寫論文難免有不足之處 ，懇請各位老師和學友批評和指正 。本文引用了數(shù)位學者的研究文獻，如果沒有各位學者的研究成果的幫助和啟發(fā)，我將很難完成本篇論文的寫作。 在論文的寫作過程中遇到了無數(shù)的困難和障礙，都在同學和老師的幫助下度過了。同時提高稅收征管水平，改善征管手段，規(guī)范執(zhí)法，積極營造一個適合規(guī)范經(jīng)營的稅收環(huán)境。政府可以適當給予創(chuàng)業(yè)期的中小企業(yè)一定的稅收優(yōu)惠，同時提供相關的服務，給創(chuàng)業(yè)者營造良好的發(fā)展環(huán)境。我國目前流轉(zhuǎn)稅比重較大，應適當降低流轉(zhuǎn)稅的比重，逐步調(diào)整現(xiàn)行的稅制結(jié)構(gòu)，在保證財政收入的前提下降低中小企業(yè)的稅負，提高投資者的積極性，同時還可以促進經(jīng)濟結(jié)構(gòu)的調(diào)整和社會收入的公平分配。政府財政投入是對經(jīng)濟的直接干預， 可以 為中小企業(yè)的發(fā)展直接提供 資金，是支持中小企業(yè)發(fā)展的一項重要資金。我國十分有必要建立起完善有效的社會信用體系，增加中小企業(yè)獲得 融資的機會，減少銀行貸款風險和投資者投資的風險。