【正文】 素市場上購買土地，需要向土地所有者支付地租，這是企業(yè)成本的又一部分。企業(yè)家才能也具有再生性，所以企業(yè)也不需要頻繁更換企業(yè)家除非必須這么做。企業(yè)從要素市場購買資本，需要支付利息，這是企業(yè)成本的另一部分（不包括投資者的 紅利）。勞動主要來源于居民的提供，既包括體力勞動，也包括腦力勞動，只是由于腦力勞動是倍加的體力勞動，所以腦力勞動 的報酬相對較高。在第三階段，企業(yè)還必須借助于特定的銷售手段和銷售渠道，把產(chǎn)品銷售到消費者手中，以實現(xiàn) 實物價值到貨幣價值的轉(zhuǎn)換。企業(yè)家是在市場的 環(huán)境中通過競爭機制來選拔。超一流的企業(yè)家，供給很少而需求很大，所以其身價一定很高。一般而言，一個發(fā)展較快的社會一定是由這些能人、精英來管理社會財富，相反，由庸人來管理的話 ，只會發(fā)展較慢。企業(yè)家在企業(yè)里具有舉足輕重的作用，那么什么是“企業(yè)家”呢？ 根據(jù)熊彼特的定義，企業(yè)家（ Entrepreneur）是指那些有膽識、有魄力、富有創(chuàng)新精神和管理才能并能不斷發(fā)現(xiàn)獲利機會的人們。 企業(yè) ? ?? ??????????? ??? ?? ???? ?? ?? ??有限責任公司有限責任制 上市的股份有限公司股份有限公司非上市的股份有限公司業(yè)主制企業(yè)無限責任制合伙制企業(yè)股份兩合公司兩合制非股份兩合公司 兩合制企業(yè)也稱有限合伙制，它界于有限責任制與無限責任制之間。當企業(yè)盈利時，這樣的交換對投資者十分有利，當企業(yè)虧損時，這樣的交換則給投資者造成了損失，這就是投資的風險。但這并不意味著投資者的財產(chǎn)權被完全剝奪，投資者出 資后，財產(chǎn)的占有、使用、處置等權利固然喪失，但 投資者享有了相應的股東權力， 取得了收益、表決甚至轉(zhuǎn)讓投資的權利。簡單來說就是由投資者的出資形成的。 2. 法人與法人財產(chǎn)權 企業(yè)是一個營利性的法人，法人是有別于自然人的。 但是因為是面向一定范圍籌集資金，還是有限，所以進 一步，你可以到一個資本市場，比如說紐約去，依照一定的法定程序，編制一個漂亮的招股說明書，成功地吸納全世界的投資者，使得企業(yè)迅速發(fā)展壯大，躋身世界五百強。假如企業(yè)經(jīng)營不善而虧損，即使虧損額大于企業(yè)財產(chǎn)，企業(yè)最多也只能以其自身所有財產(chǎn)抵債，債權人對投資者個人的私有財產(chǎn)沒有求償權。即企業(yè)的股東構成上，一部分是有限股東，一部分是無限股東。這樣可以約束企業(yè)的合伙者之間要精誠協(xié)作，同舟共濟。因為新人的加入帶來了新的更廣泛的社會關系 ，增加了企業(yè)可以動用的社會資源，使企業(yè)的管理和決策更為科學；并且，入伙人帶來了資金，可以對規(guī)模擴張起一定作用。 即如圖 51 所示（箭頭所指是負無限責任的方向）： 圖 5－ 1 投資者、企業(yè)與債權人的關系 如果你經(jīng)營有方，生意紅火，你想進一步把你的企業(yè)做大，那么你首先面臨的困難是資金短缺，畢竟主營包子的食品鋪向銀行貸款比較困難，而且你向周圍親朋好友借入的資金也有限，這與你規(guī)模擴張的 要求相去甚遠，白白散失賺錢的良機；而你的企業(yè)通常由你和家庭成員組成，人力資源是有限的，企業(yè)的關系范圍較窄，只有你一人或幾人為企業(yè)操勞，人少智寡，勢單力薄，同樣會使企業(yè)喪失良好的發(fā)展機遇；由于你的企業(yè)是無限責任制，承當?shù)娘L險很大， 企業(yè)經(jīng)營不善很可能使你傾家蕩產(chǎn)， 所以你會整天甭緊著弦，行動謹慎小心，如履薄冰。這樣的企業(yè)就稱為無限責任制企業(yè)。經(jīng)濟學中所說的責任是指經(jīng)濟主體對其行為后果履行的義務。研究企業(yè)及其行為就要結合“有限責任”與“無限責任 ”兩個概念來進行分析。我們知道“居民”或者說“消費者”是微觀經(jīng)濟學中一個重要的經(jīng)濟主體，另外的一個主體就是“企業(yè)”。企業(yè)是通過向社會提供產(chǎn)品或服務實現(xiàn)自身利益的經(jīng)濟主體。 本章將建立企業(yè)理論的基礎，在此基礎上，對 企業(yè)的生產(chǎn)、技術和成本展開分析。這樣的義務有強有弱，承擔的責任有大有小。 可見，對于無 限責任制企業(yè)，企業(yè)的財產(chǎn)和投資者個人的財產(chǎn)聯(lián)為一體，換句話說，債權人不僅對企業(yè)的財產(chǎn)有求償權，對你個人的財產(chǎn)也有求償權?；谏鲜龇N種不利因素，你會自然考慮拉人入伙，讓對方帶入一些資金并按協(xié)商好的一定比例分享利潤。 但是，合伙制企業(yè)一旦經(jīng)營不善而虧本，如果虧本額小于共同出資額，則清盤償還；如果最后資不抵債，則需各自變賣財產(chǎn)來按照比例償還自己應擔的債務；如果合伙者中貧富不同，則富者必須幫貧者償還他無力償還的債務。 如果你的企業(yè)發(fā)展良好，蓬勃 壯大，你想進一步拉更多的人加入。有限股東負有限責任，無限股東負無限責任。因此，這種形式的企業(yè)對投資者而言風險相對較低，容易吸納更多的投資者，管理決策相對更科學。此時你的公司已經(jīng)變成了一個上市公司，或者叫公眾公司或開放式公司。法人有兩個最顯著的特點，其一是有自己獨立的財產(chǎn)可以支配；其二是可以獨立承擔民事責任。 假定 50個人以下的投資者投資注冊成立一個有限責任公司（ 50個人以上就可以組成一個股份有限公司），投資者一旦出資，投資額就成了法人財產(chǎn)而不是投資者的個人財產(chǎn)了。 換句話說，投資者用自己的資金的處置權換取了一種收益權，投資者也失去了對這筆資金的處置權。投資者對法人財產(chǎn)沒有處置權，只有法人代表才能對法人財產(chǎn)行使處置權。比如在國外，律師事務所、會計師事務所多為合伙制，因為它們的職業(yè)風險非常大，只有采用合伙制這種形式才能有效地約束從業(yè)人員的行為。 顯然企業(yè)家是一個群體，一般是一個團體、團隊。企業(yè)家是通過他們的職業(yè)來反映和實現(xiàn)他們的社會職能，所以真正的企業(yè)家會把經(jīng)營一個企業(yè)當成一種職業(yè)，而不僅僅是一種謀生的手段。企業(yè)家市場是不同層面的市場。 第二節(jié) 企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營活動 一、 企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營過程 企業(yè)與工廠是有區(qū)別的，我們常說“工廠是企業(yè)的一段，公司是企業(yè)的一種”，企業(yè)是兩端面向市場，以盈利為目的，合法經(jīng)營，照章納稅的。這三個階段連貫起來，構成了企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營活動的全部。企業(yè)購買勞動，主要通過在勞務市場雇傭員工來完成，而且由于勞動是可以再生的（工人休息一晚上，第二天可以繼續(xù)工作），所以企業(yè)通常不需要頻繁更換自己的員工。利息可以看成是資本的使用代價。企業(yè)購買企業(yè)家才能，需要向企業(yè)家支付正常利潤（注意，不同于超額利潤，這是企業(yè)成本的又一部分。 公共產(chǎn)品主要來源于政府的提供 ，主要包括政策法律環(huán)境、自然環(huán)境和社會環(huán)境，這些都是企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營所不可缺少的。但庫存既不能太多，也不能太少，太多了，占用過多的資本造成浪費；太少了，又可能危及正常的生產(chǎn)經(jīng)營。生產(chǎn)是把各種要素科學合理配合起來生產(chǎn)出產(chǎn)品的過程。 銷售是把生產(chǎn)出來的產(chǎn)品以合理的價格賣給消費者的過程。銷售過程是企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營活動的最后環(huán)節(jié)，是企業(yè)資金回流的必經(jīng)之路。但產(chǎn)品庫存既不能太多，也不能太少，太多了，占用過多的資本造成浪費，太少了，又 不能有效消除市場風險。換言之，企業(yè)的生產(chǎn)過程和兩個市場的健康運轉(zhuǎn)對企業(yè)的生存和發(fā)展至關重要，任何一個環(huán)節(jié)出了問題，企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營活動將受到影響。這樣的企業(yè)只要嚴格控制成本即可，但控制成本時由于缺乏市場和經(jīng)濟利益約束，因此企業(yè)也沒 有太大的積極性。換言之，企業(yè)總是希望以最小的支出購買最多最優(yōu)的生產(chǎn)要素。 在第二階段即生產(chǎn)階段，企業(yè)必須在投入和產(chǎn)出之間做出權衡。 在生產(chǎn)和要素市場之間要素的庫存要適量。 在生產(chǎn)和產(chǎn)品市場之間的產(chǎn)品庫存階段，庫存要適量，因為市場是波動的，若產(chǎn)品庫存過量，則產(chǎn)品存在積壓，占用資金， 其款式、質(zhì)量、技術落后，在市場上大打折扣；若庫存過少，當產(chǎn)品市場非常活躍，價格上升，企業(yè)又沒有能力供應合適的產(chǎn)品，同樣企業(yè)將受損。 上述三個階段的行為目標是在企業(yè)作為經(jīng)濟人假定的基礎上建立的。 一、 動態(tài)博弈的描述： 1．博弈樹： 對動態(tài)博弈的描述，一般是用博弈樹來進行。實際上，從一個博弈任何一個節(jié)點開始一直到博弈結束都可以看作一個子博弈。通常情況下，有一方會首先投石問路，看對方是否有合作的意愿，并根據(jù)對方的反應來做出自己下一步的決策，對方也會根據(jù)另一方的反應做出反應，從而決策一直進行下去。父母則說如果你跳樓了，我們也不會感到痛苦?？偟膩碚f， 動態(tài)博弈比靜態(tài)博弈來得更加復雜，決策起來所要考慮的信息更要多一些，所以駕御信息的復雜程度也更大一些。如果遇到強有力的反應，比如啤酒企業(yè)擴大產(chǎn)量到每年50 萬噸，雙方都將虧損。啤酒企業(yè)也有兩種選擇，擴大產(chǎn)量或者保持原有規(guī)模不變。啤酒企業(yè)可能進行空頭威脅，比如通知白酒企業(yè)，如果 白酒企業(yè)上啤酒生產(chǎn)線的話，他們將擴大產(chǎn)量。 ： A．承諾不是空話，需要投資，花費代價。 C．承諾本質(zhì)上是一種自殘行為。 一、產(chǎn)權 產(chǎn)權在新制度經(jīng)濟學中占有極其重要的地位，使這個學派理論的基石。例如，以 1 元的價格出賣一輛豪華轎車，將讓購買者產(chǎn)生“此車來路不正”的預期。其實，在共有產(chǎn)權內(nèi)部的成員之間，產(chǎn)權沒有界定，當然無法買賣，但是通過界定可以規(guī)定不同主體掌握財產(chǎn)控制權的時間分配，達到合理利用的目的（例如一家人分配掌握同一臺電視的遙控器的時間段），別的主體頂多只能搭便車；在共有產(chǎn)權的幾個主體取得共識的不擴大 不上 上啤酒 擴大 (10， 100) (1000， 1000) (100， 10) 基礎上，共有產(chǎn)權與共有產(chǎn)權之間是可以用來交易的，即一個共同體和另一個共同體之間的交易。例如“公車私用”現(xiàn)象，車是公家的，但是使用權是個人的，其實就是隱形的國有產(chǎn)權的流失，這種現(xiàn)象應該引起足夠的重視。若能通過某種產(chǎn) 權界定使負的外部性內(nèi)在化，則是達到相對有效的制度安排；若能使正的外部性內(nèi)在化，讓提供正外部性的經(jīng)濟主體享受更多的經(jīng)濟利益，則能帶來更大的積極性。摩擦力太大，會阻礙自然界的正常運行，經(jīng)濟社會中的交易成本太高也會阻礙交易的正常進行，造成低效率；摩擦力太小，自然界也會進入瘋狂的無秩 序狀態(tài)，經(jīng)濟社會中交易成本太小或者為零，將為貪污、盜竊、走私等各種違法犯罪活動大開方便之門，經(jīng)濟生活同樣要陷于崩潰。 例如企業(yè)的存在就是為了降低與市場的交易成本，就把交易成本內(nèi)化到了企業(yè)內(nèi)部。市場是企業(yè)的延伸，而企業(yè)是市場上產(chǎn)權交易的必然結果。 制度可以規(guī)范人們的 行為，制度的規(guī)定可能沒有談判的余地，在降低交易成本的同時可能也有負面作用（僵化的制度帶來的不方便）。例如，一些基本的做人準則（如不打人不罵人）在小學時候是強制的正式的規(guī)范，到了大學卻成了深入人心的行為規(guī)范（非正式），不再需要出現(xiàn)在強制性的校規(guī)校紀里了。 （ 3） 維持經(jīng)濟社會正常運行。 3. 制度的分類： （ 1）正式制度 （ 2）非正式制度 4．制度變遷： 制度總是隨真經(jīng)濟狀況和技術進步等因素的變化而變化，沒有一成不變的制度 。在市場經(jīng)濟條件下，由于利益誘導出現(xiàn)的制度變遷，一定是向節(jié)約交易成本的方向發(fā)展。 第三節(jié) 關于新制度經(jīng)濟學的兩篇重要文章 一、《企業(yè)的性質(zhì)》 科斯的這篇文章是新制度經(jīng)濟學的奠基之作，作于人們對自由市場經(jīng)濟的完全相信和崇拜因為 1929 年經(jīng)濟危機而開始出現(xiàn)懷疑的 1932 年，它的內(nèi)容可以看成這樣的兩部分： : （ 1） 既然市場機制是完善的，靈活的，無所不能的，為什么還存在企業(yè)，為什么還要將一些完全可以市場化的交易行為內(nèi)化到企業(yè)內(nèi)部 ？ 例如生產(chǎn)汽車的企業(yè)，既然各種零部件都能在市場上買到，并立刻組裝成成車出售，為什么還要自己生產(chǎn)輪胎、底盤、電路系統(tǒng)等等？為什么這樣的“全能企業(yè)”沒被拆散？ （ 1） 為什么市場上既存在長期契約關系，又存在縱向一體化？ 沿用上面的例子，在汽車行業(yè)中，大量存在組裝廠和輪胎制造廠的長期合作契約，同時，一個廠兼并部件生產(chǎn)廠商，變成自己生產(chǎn)所有部件的縱向一體化現(xiàn)象也非常普遍。 其實，企業(yè)與市場的關系恰如冰山與大海的關系，水溫越高，冰山體積越小。但是通過縱向一體化，企業(yè)的規(guī)模擴大到一定程度時，進行企業(yè)內(nèi)部交易的交易成本也會變得很高，再不能通過把交易非市場化節(jié)約交易成本，于是就又通過訂立長期契約來降低交易成本。 現(xiàn)在網(wǎng)絡經(jīng)濟正處在發(fā)展上升階段，我們看到網(wǎng)絡經(jīng)濟使交易成本 (例如人員的往來，書面文件的數(shù)量 )大大降低，大部分商品部件都能在極小的成本下在網(wǎng)上實現(xiàn)交易和組合，只需要最后的一步送貨由真人來完成，于是規(guī)模較小的虛擬企業(yè)（例如搞網(wǎng)上定購的電子商務企業(yè)）很可能大量出現(xiàn)。 例如，界定清楚小麥地的產(chǎn)權歸屬，就能決定怎 么解決牛羊吃小麥地外部性問題。交易成本越小，越容易界定產(chǎn)權、解決問題，達到帕雷托最優(yōu)。 在實際的經(jīng)濟生活中，交易成本幾乎從來就不可能為零，所以科斯定理成為建立市場經(jīng)濟體制的理論基礎。 3．公共選擇學派：也叫新政治經(jīng)濟學，是經(jīng)濟學與政治學的結合，代表人物布坎南。這門學科的 定義是：利用（微觀）經(jīng)濟學的原理和方法來分析具體的法律問題的一門前沿學科。 從理論上看，法學經(jīng)濟學分析的理論基石主要 是產(chǎn)權和交易成本，這一點充分表明了它和新制度經(jīng)濟學之間的密切關系。例如，在激勵機制的設計中，產(chǎn)權界定的問題對 于效率來說至關重要，則法學的經(jīng)濟學分析強調(diào)設計最優(yōu)的激勵機制來明晰產(chǎn)權，達到資源配置的優(yōu)化。 在中國現(xiàn)在正在進行的各種企業(yè)“債轉(zhuǎn)股”運動也值得用法學的經(jīng)濟學分析來考察：債轉(zhuǎn)股能降低甚至免去企業(yè)巨額的財務利息費用，所有企業(yè)都想搞債轉(zhuǎn)股，國家無法負擔，就規(guī)定還還得起利息（不一定還得起本金）的企業(yè)